中原高速财务分析
中原高速拟发行优先股汇报与分析分解PPT课件
优先股股东模拟为普通股的股数计算公式如下：N=V/Pn
其中：V为优先股股东持有的优先股票面总金额；模拟转股价格Pn为审议通过本次优先股发行方案的董事会决议公告日 前20个交易日A股普通股股票交易均价。优先股参与剩余利润分配模拟股数以去尾法取一的整数倍。
个交易日均价
√
450亿 22.47% 300亿 21.24% 800亿 20.81%
6% 未明确
6%
93.24%
分阶段调整 的股息率
同上
√
94.37%
同上
2013年末每股净资 产
√
94.20%
分 阶 段 调 整 董事会公告日前20 的股息率 个交易日均价
√
600亿 18.07%
7%
93.07%
固定
同上
22,712,065.60
19,620,772.08
16,810,505.25
11
第11页/共28页
2.5 剩余利润分配比例的测试——30%
当年可分配利润 现金分红比例 20日股票均价 优先股模拟股份数 股本 模拟普通股占比 模拟优先股占比 优先股面值 剩余利润分配比例 1、优先股固定股息率 优先股剩余利润分配回报率 优先股股东综合回报率 2、优先股固定股息率 优先股剩余利润分配回报率 优先股股东综合回报率 3、优先股固定股息率 优先股剩余利润分配回报率 优先股股东综合回报率 普通股股东现金分红占当年可分配比例
赣粤高速
52.60%
49.17%
53.54%
13
000429.SZ
粤高速A
60.20%
61.14%
59.71%
14
某高速公路公司财务报表分析
某高速公路公司财务报表分析1. 简介本文档旨在对某高速公路公司的财务报表进行分析。
通过对财务报表的仔细审查和比较，我们将对公司的财务状况和经营绩效进行评估，并提供一些有关公司财务运营的见解和建议。
2. 公司概述某高速公路公司是一家在高速公路建设和管理领域具有重要地位的公司。
该公司经营一条连接城市A和城市B的高速公路，并通过收取通行费来获取收入。
除此之外，公司还从政府获得一定的补贴，并通过其他商业活动来获得额外的收益。
3. 财务报表分析3.1 资产负债表分析资产负债表是一张总结了公司在特定时间点上的资产、负债和所有者权益的表格。
通过分析资产负债表，我们可以了解公司的财务状况和财务稳定性。
以下是某高速公路公司最近一期的资产负债表摘要：项目金额（单位：万元）流动资产xxxx非流动资产xxxx总资产xxxx流动负债xxxx非流动负债xxxx总负债xxxx所有者权益xxxx总负债和所有者权益xxxx通过对资产负债表的分析，我们可以计算公司的债务比率、资本结构和流动比率等关键财务指标，以评估公司的财务健康状况。
3.2 利润表分析利润表是反映公司在一定时期内收入和支出的情况的报表。
通过分析利润表，我们可以评估公司的盈利能力和业务发展状况。
以下是某高速公路公司最近一期的利润表摘要：项目金额（单位：万元）营业收入xxxx营业成本xxxx净利润xxxx利润分配xxxx通过对利润表的分析，我们可以计算公司的毛利率、净利率等关键指标，以评估公司的盈利能力和盈利分配情况。
3.3 现金流量表分析现金流量表是反映公司在一定时期内现金流量变动情况的报表。
通过分析现金流量表，我们可以了解公司的现金流入流出情况，进而评估公司的现金管理能力和现金流动性。
以下是某高速公路公司最近一期的现金流量表摘要：项目金额（单位：万元）经营活动现金流入xxxx经营活动现金流出xxxx投资活动现金流入xxxx投资活动现金流出xxxx筹资活动现金流入xxxx筹资活动现金流出xxxx现金净增加xxxx通过对现金流量表的分析，我们可以计算公司的经营活动现金流量净额、投资活动现金流量净额、筹资活动现金流量净额等关键指标，以帮助我们评估公司的现金流动性和现金管理能力。
公路经营企业财务分析
公路经营企业财务分析一、背景介绍公路经营企业是指从事公路建设、运营和维护的企业，其财务分析是评估企业财务状况和经营绩效的重要手段。
本文将对公路经营企业的财务情况进行详细分析，包括财务指标、财务报表分析以及财务风险评估等方面。
二、财务指标分析1. 资产负债率资产负债率是衡量企业负债程度的指标，计算公式为：资产负债率=总负债/总资产。
通过对公路经营企业的资产负债率进行分析，可以了解企业的偿债能力和负债结构。
2. 营业利润率营业利润率是衡量企业盈利能力的指标，计算公式为：营业利润率=营业利润/营业收入。
通过对公路经营企业的营业利润率进行分析，可以了解企业的盈利能力和经营效率。
3. 现金流量比率现金流量比率是衡量企业现金流量充裕程度的指标，计算公式为：现金流量比率=经营活动现金流量净额/流动负债。
通过对公路经营企业的现金流量比率进行分析，可以了解企业的现金流量状况和偿债能力。
三、财务报表分析1. 资产负债表分析资产负债表是反映企业财务状况的重要报表，其中包括资产、负债和所有者权益等项目。
通过对公路经营企业的资产负债表进行分析，可以了解企业的资产结构和负债结构。
2. 利润表分析利润表是反映企业盈利情况的重要报表，其中包括营业收入、营业利润、净利润等项目。
通过对公路经营企业的利润表进行分析，可以了解企业的盈利能力和经营效益。
3. 现金流量表分析现金流量表是反映企业现金流量情况的重要报表，其中包括经营活动、投资活动和筹资活动等项目。
通过对公路经营企业的现金流量表进行分析，可以了解企业的现金流入流出情况和现金管理能力。
四、财务风险评估1. 偿债能力评估通过对公路经营企业的偿债能力进行评估，可以判断企业是否能够按时偿还债务。
主要指标包括流动比率、速动比率和利息保障倍数等。
2. 盈利能力评估通过对公路经营企业的盈利能力进行评估，可以判断企业是否能够持续盈利。
主要指标包括净利润率、毛利率和净资产收益率等。
3. 现金流量评估通过对公路经营企业的现金流量进行评估，可以判断企业是否能够保持良好的现金流量状况。
中原高速2018年经营成果报告-智泽华
中原高速2018年经营成果报告一、实现利润分析1、利润总额2018年实现利润为112,159.18万元，与2017年的148,364.78万元相比有较大幅度下降，下降24.40%。
实现利润主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比较可靠。
2、营业利润2018年营业利润为113,321.09万元，与2017年的148,501.84万元相比有较大幅度下降，下降23.69%。
以下项目的变动使营业利润增加：营业成本减少24,143万元，营业税金及附加减少4,877.12万元，资产减值损失减少1,152.05万元，共计增加30,172.16万元；以下项目的变动使营业利润减少：销售费用增加568.6万元，管理费用增加4,603.02万元，财务费用增加29,026.51万元，营业收入减少7,049.46万元，共计减少41,247.59万元。
增加项与减少项相抵，使营业利润下降11,075.43万元。
3、投资收益2018年投资收益为6,821.32万元，与2017年的35,241.54万元相比有较大幅度下降，下降80.64%。
4、营业外利润2018年营业外利润为负1,161.91万元，与2017年负137.06万元相比亏损成倍增加，增加7.48倍。
5、经营业务的盈利能力从营业收入和成本的变化情况来看，2018年的营业收入为577,603.65万元，比2017年的584,653.11万元下降1.21%，营业成本为278,855.15万元，比2017年的302,998.14万元下降7.97%，营业收入和营业成本同时下降，但营业成本下降幅度大于营业收入，表明企业经营业务盈利能力提高。
实现利润增减变化表二、成本费用分析1、成本构成情况2018年中原高速成本费用总额为479,149.67万元，其中：营业成本为278,855.15万元，占成本总额的58.2%；销售费用为2,965.03万元，占成本总额的0.62%；管理费用为11,524.58万元，占成本总额的2.41%；财务费用为171,934.57万元，占成本总额的35.88%；营业税金及附加为12,715.8万元，占成本总额的2.65%。
收费站财务数据分析报告(3篇)
第1篇一、报告概述随着我国高速公路建设的快速发展，收费站作为高速公路的重要组成部分，其财务状况对高速公路的运营和发展具有重要意义。
本报告通过对收费站财务数据的分析，旨在揭示收费站财务状况，为高速公路运营管理提供参考。
二、收费站财务数据来源本报告所涉及的数据来源于我国某高速公路公司下属收费站2019年度的财务报表，包括资产负债表、利润表和现金流量表。
数据经过整理、清洗和汇总，确保了数据的准确性和完整性。
三、收费站财务数据分析（一）资产分析1. 总资产分析2019年度，该收费站总资产为1000万元，较上年增长10%。
其中，固定资产占比最高，达到60%，流动资产占比为40%。
这表明收费站资产结构较为合理，固定资产在资产中占据重要地位。
2. 固定资产分析2019年度，固定资产总额为600万元，较上年增长8%。
其中，房屋及建筑物、机器设备等主要固定资产占比最高，达到80%。
这说明收费站固定资产主要集中在房屋及建筑物和机器设备上。
3. 流动资产分析2019年度，流动资产总额为400万元，较上年增长12%。
其中，货币资金、应收账款等主要流动资产占比最高，达到60%。
这表明收费站流动资产结构较为合理，具有较强的变现能力。
（二）负债分析1. 总负债分析2019年度，该收费站总负债为800万元，较上年增长5%。
其中，长期负债占比最高，达到70%，短期负债占比为30%。
这说明收费站负债结构较为稳定，长期负债在负债中占据重要地位。
2. 长期负债分析2019年度，长期负债总额为560万元，较上年增长6%。
其中，长期借款、长期应付款等主要长期负债占比最高，达到80%。
这说明收费站长期负债主要用于项目建设，有利于公司长期发展。
3. 短期负债分析2019年度，短期负债总额为240万元，较上年增长4%。
其中，短期借款、应付账款等主要短期负债占比最高，达到70%。
这表明收费站短期负债主要用于日常运营，对公司短期资金需求有较好的保障。
收费站财务风险分析报告(3篇)
第1篇一、报告概述随着我国高速公路网络的快速发展，收费站作为高速公路运营的重要组成部分，其财务状况直接关系到高速公路公司的经济效益和社会形象。
本报告旨在对收费站财务风险进行全面分析，为收费站管理层提供决策依据，以降低财务风险，提高财务管理水平。
一、收费站财务风险概述1. 财务风险定义财务风险是指企业在经营活动中，由于各种不确定因素的影响，导致财务状况发生不利变化，从而给企业带来经济损失的可能性。
2. 收费站财务风险类型（1）政策风险：国家政策调整、收费标准变动等政策因素对收费站财务状况的影响。
（2）运营风险：收费站运营管理不善、设备故障、收费人员违规操作等内部因素导致的财务风险。
（3）市场风险：市场竞争加剧、车流量波动等外部因素对收费站财务状况的影响。
（4）信用风险：收费站债务融资、应收账款回收等信用活动中的风险。
（5）法律风险：涉及收费站运营的法律法规变动、诉讼等法律因素对财务状况的影响。
二、收费站财务风险分析1. 政策风险分析（1）政策调整：国家关于高速公路收费政策、税收政策等方面的调整，可能对收费站收入和成本产生较大影响。
（2）收费标准变动：收费标准调整可能导致收费站收入增加或减少，进而影响财务状况。
2. 运营风险分析（1）运营管理：收费站运营管理不善，如设备故障、收费人员违规操作等，可能导致收费额减少，增加成本。
（2）设备故障：收费站设备故障可能导致收费中断，影响收入。
（3）人员管理：收费人员素质不高，可能导致收费效率低下，增加运营成本。
3. 市场风险分析（1）市场竞争：高速公路市场竞争加剧，可能导致车流量减少，影响收费站收入。
（2）车流量波动：车流量波动可能导致收费站收入不稳定，增加财务风险。
4. 信用风险分析（1）债务融资：收费站债务融资可能导致财务负担加重，增加财务风险。
（2）应收账款回收：应收账款回收不及时可能导致坏账损失，影响财务状况。
5. 法律风险分析（1）法律法规变动：涉及收费站运营的法律法规变动，可能导致收费站运营成本增加或收入减少。
2009年河南高速公路股份有限公司杜邦比率分析
2009年河南中原高速公路股份有限公司杜邦比率分析1、中原高速简介1.1公司历史简介1．2 公司经营范围2、中原高速基本的财务比率计算3、杜邦比率分析系统介绍4、2007-2009年中原高速财务指标的杜邦比率分析3．1股东权益报酬率的分析3．2权益乘数的分析3．3资产报酬率的分析3．4销售净利率的分析3．5总资产周转率的分析5、附录5.1中原高速2007、2008、2009资产负债表5.2中原高速2007、2008、2009利润分配表5.3中原高速2007、2008、2009现金流量表1、河南中原高速公路股份有限公司简介1．1 公司历史简介河南中原高速公路股份有限公司系经河南省人民政府豫股批字[2000]64号文批复,由河南高速公路发展有限责任公司(以下简称“发展公司”)、华建交通经济开发中心(以下简称“华建中心”)、河南省高速公路实业开发公司、河南省交通规划勘察设计院以及河南公路港务局五家股东发起,于2000年12月28日成立的股份有限公司。
本公司营业执照注册号为:4100001005398,法定代表人:宋春雷,设立时注册资本为人民币77,000万元。
设立方式为:发展公司和华建中心分别以其在郑州至漯河高速公路(以下简称“郑漯路”)、郑州黄河公路大桥及其南接线(以下简称“黄河大桥”)的净资产中所占份额作为出资,其余三家股东以现金出资。
2003年7月,经中国证券监督管理委员会证监发行字[2003]78号文《关于核准河南中原高速公路股份有限公司公开发行股票的通知》核准,本公司采用“上网定价”方式向社会公开发行人民币普通股(A股)28,000万股,每股发行价格6.36元。
2003年8月8日,本公司向社会公开发行的28,000万股人民币流通股(A股)在上海证券交易所挂牌上市。
发行后注册资本为105,000万元。
2006年第一次临时股东大会审议通过了2005年度利润分配方案:以2005年末总股本1,050,000,000股为基数,向全体股东每10股派送红股4股,派现金1元(含税),共派发股利525,000,000.00元。
交通业财务分析报告范文(3篇)
第1篇一、前言随着我国经济的快速发展和城市化进程的加快，交通业作为国民经济的重要支柱产业，其发展对促进经济增长、改善民生、提高国家竞争力具有重要意义。
本报告旨在通过对交通业财务状况的全面分析，揭示行业运行特点、存在的问题及发展趋势，为政府、企业及投资者提供决策参考。
二、行业概况交通业主要包括铁路、公路、水路、航空和管道运输等子行业。
近年来，我国交通业取得了显著成就，交通运输网络不断完善，运输效率和服务水平不断提高。
以下是各子行业的简要概况：1. 铁路运输：我国铁路运输网络已覆盖全国，高速铁路运营里程位居世界第一。
铁路运输具有运量大、速度快、安全可靠等优势，在长途运输中占据主导地位。
2. 公路运输：公路运输是我国最主要的运输方式，公路网络遍布全国，覆盖范围广。
公路运输具有灵活性强、运费较低等优势，在短途运输中具有较大优势。
3. 水路运输：我国水路运输网络包括内河、沿海和远洋航线，具有运输成本低、环保等优点。
水路运输在长途运输中具有较大优势，尤其在煤炭、矿石等大宗物资运输中占据重要地位。
4. 航空运输：航空运输具有速度快、时效性强的特点，在长途运输和快递业务中具有明显优势。
我国航空运输业发展迅速，航空网络不断完善。
5. 管道运输：管道运输主要用于输送油气等物资，具有输送量大、安全可靠、运输成本低等优点。
三、财务分析1. 行业整体财务状况根据近年来交通业财务报表，我国交通业整体财务状况良好。
主要表现在以下几个方面：（1）营业收入持续增长：近年来，我国交通业营业收入保持稳定增长，表明行业整体发展态势良好。
（2）利润水平较高：交通业利润水平较高，主要得益于行业垄断性、规模效应以及政策支持等因素。
（3）资产规模不断扩大：随着交通基础设施建设的不断推进，交通业资产规模持续扩大。
2. 各子行业财务状况（1）铁路运输：铁路运输行业营业收入和利润水平较高，主要得益于高速铁路运营和货运业务的发展。
然而，铁路运输成本也较高，制约了行业盈利能力的进一步提升。
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中原高速财务分析
（一）财务报表分析
一、资产负债表
1、总资产期末余额28,352,897,452.08元，较期初增加29.15%，，主要为报告期公司增加银行贷款326,154.45 万元用于各项目投资及流动资金周转所致；
2、预付款项期末余额519,259,517.67元，较期初减少51.26%，主要为郑漯高速公路机场至漯河改扩建工程、郑新黄河大桥建设工程完工交付使用，预付工程款转入相关资产科目所致；
3、存货期末账面价值634,992,632.67元，较期初增长47.53%，主要为子公司河南英地置业有限公司对天骄华庭项目的开发投入增加所致；
4、在建工程期末余额2，747，005，601.51元，较期初减少33.62%，主要为郑漯高速公路机场至漯河改扩建工程和郑新黄河大桥建设工程完工结转资产所致；
5、长期应付款期末余额 378,001,446.37元，较期初增加 80.43%，主要为郑漯改扩建项目部向本公司提供的中央车购税补助资金借款所致；
6、应交税费期末余额-17,778,013.83元，较期初减少268.00%，主要为本期子公司河南英地置业有限公司天骄华庭项目预售款增加缴纳的相关税费未清算所致。
二、利润表
公司实现营业收入 236,928.94 万元，比上年同期增长14.13%；利润总额72,258.32万元,比上年同期增加19.90%。
增长的主要原因： (1) 我国采取多种措施努力应对国际金融危机的冲击，国民经济运行出现了积极变化，整体表现好于预期，1-12 月GDP 同比增长9.6%，尤其2009 年1 月1 日我国养路费取消后，汽车保有量保持快速增长趋势，与上年同期相比增长32.37%，汽车保有量的增加在一定程度上带动车流量的增长。
(2）2010 年底，河南省高速公路已通
车里程达到5016 公里，高速公路路网效应逐渐显现，吸引了更多的车辆行驶高速公路，同时，我省位处中原，具有承东启西、连南贯北的区位优势，外省市的通行车辆逐年增多，高速公路车流量增长。
三、现金流量表
经营活动产生的现金流量净额为2,330,622,928.65元，主要是提供劳务收到的现金，报告期接了很多个大的项目，说明企业经营活动产生的现金流量稳定性和再生性比较好；投资活动产生的现金流量净额为-4,048,473,345.65元，主要是购买固定资产和在建工程投资支付了大量的现金，企业长期资产的购建虽然对企业的长期发展有利，但以满足生产经营需要即可，否则容易造成闲置和浪费；筹资活动产生的现金流量净额为2,425,768,244.89元，主要是偿还债务所支付的大量现金。
（二）偿债能力分析
企业的偿债能力是指企业用其资产偿还长短期债务的能力。
企业有无支付现金的能力和偿还债务能力，是企业能否健康生存和发展的关键。
本期流动比率0.69，比去年同期下降了25.80%，速动比率0.60，比去年同期下降27.71%。
公司现金资产充足，保持较强的偿债能力，本期公司在流动资产与流动负债以及资本结构的管理水平方面都取得了极大的成绩。
企业资产变现能力在本期大幅提高，为将来公司持续健康的发展,降低公司债务风险打下了坚实的基础。
（三）营运能力分析
分析企业的营运能力，是判定企业能否因此创造更多利润的一种手段，如果
企业的生产经营管理效率不高，那么企业的高利润状态是难以持久的。
公司本期应收账款周转率为20.39较上年同期增加46.48%，报告期内公司放松了对存货的管理，使存货周转率同比下降27.37%。
说明公司经营能力处于较快提高阶段,本期公司在市场开拓与提高公司资产管理水平方面都取得了很大的成绩，公司经营效率的较大提高为将来降低成本,创造更好的经济效益，降低经营风险开创了良好的局面。
（四）盈利能力分析
企业的经营盈利能力主要反映企业经营业务创造利润的能力。
公司本期每股收益0.25,较上年同期提高18.38%,，净资产收益率8.78%，较上年同期增加10.86%，总资产收益率为1.86%比去年降低了8.37%。
说明公司盈利能力处于高速发展阶段,本期公司在优化产品结构和控制公司成本与费用方面都取得了极大的进步,公司盈利能力在本期获得极大提高。
盈利能力的极大提高为公司将来迅速发展壮大,创造更好的经济效益打下了坚实的基础。
从行业内部看，公司盈利能力远远高于行业平均水平，公司提供的产品与服务在市场上非常有竞争力，未来在行业中应尽可能保持这种优势。