股票债券保险

股票、债券和保险

【教学目标】

1、了解股票的含义及其基本特征。

2、知道股票投资的基本特征以及股票投资收入的构成。

3、了解债券的含义。

4、知道国债、金融债券、企业债券的基本特征。

5、了解商业保险的含义。

5、了解保险业务的基本分类。

【教学重点】

1、股票的含义、特点

2、债券的含义、种类

3、保险的含义、种类

【教学难点】

对于三种投资方式的正确区分于选择。

【教学过程】

知识梳理

1．股票

(1)股票的特点。股票是股份公司发给股东的入股凭证，是股东对企业所有权的凭证，

是一种有价证券。股票对发行的企业来说，是筹集资金的一种形式；对持股的股东来说，是一种所有权凭证，是一种投资方式。股东购买股票后不能退回发行公司取回资金，但可以转让流通。股票的持有者即股东既可因公司盈利而获取收益，也可能因公司破产倒闭而受损失，因而购买股票是有风险的。股东能否获取股息收入完全取决于公司的生产经营状况与预期盈利能力。由于预期的不稳定性，股东可能因股票的市场价格波动带来收益或损失。股东往往利用股票价格升降出现的差价，通过证券交易市场买卖股票以获利。当然，这是有很大风险的。

(2)股票投资的收入构成。居民购买股票是为了获得收入。一般来讲，投资股票的收入

包括两部分。一部分是股息和红利收入。因为公司用发行股票筹集来的资金用于生产，股息和红利就是其获得利润的一部分。

(3)股票是一种高风险的投资方式。

（证券交易所）

2．债券

(1)债券的含义。“债”有借钱、债务的意思。“券”是票据或作凭证的纸片。债券是一种债

务证书，即筹资者给投资者的债务凭证，对于投资者就是债权凭证。它承诺在一定时期支付约定利息，并到期偿还本金。一般来说，一张债券主要由期限、面值、利息率和偿还方式等组成。债券体现的是债务人与债权人之间的法律关系。债券的面值不等于债券在证券市场上的交易价格，交易价格既可能高于面值，也可能低于面值。

(2)债券的种类。债券种类比较多，根据发行者不同，可分为政府债券、金融债券和公司债券。

区别国债金融债券企业债券

发行主体中央政府金融机构企业

风险情况风险小风险比国债大，比企业债券小风险大

收益情况（利率）只比同期银行储蓄存款利率略高，低于其他债券高于国债，低于企业债券通常高于国债和金融债券

流动性一般强于金融与企业债券一般强于企业债券一般比国债、金融债券弱

3．保险

(1)保险的含义。保险，是指投保人根据合同约定，向保险人支付保险费，保险人对于

合同约定的可能发生的事故因其发生所造成的财产损失承担赔偿保险金责任，或者当被保险人死亡、伤残、疾病或者达到合同约定的年龄期限时，承担给付保险金责任的行为。

(2)保险的分类。保险有社会保险和商业保险之分。教材中所指的保险是商业保险。商

业保险建立在商业原则基础之上，是参与保险者个人意志的体现。商业保险的保障项目广泛，形式多样，给付标准较高。参加商业保险的费用完全由个人负担，是否购买、何时购买保险，完全由参与保险者自主决定，保障范围的大小、赔付标准的高低与缴纳的保险费成正比。从经济上说，保险是分摊意外事故损失的一种财务安排。因此，保险是一种有效的财务安排，并体现了一定的经济关系。从法律角度来看，保险是一种合同行为，体现的是一种民事法律关系。

(3)保险的特点：保险具有经济性、互助性、法律性和科学性。

(4)商业保险业务的分类。商业保险一般可分财产保险和人身保险两大类。财产保险是

以财产及其有关利益为保险对象，如汽车保险、运输保险等。其主要业务是办理企业财产、货物运输、运输工具以及个人财产、国际财产保险。人身保险是以人的寿命和身体为保险对象。人身保险包括人寿保险、健康保险和意外伤害保险等。其主要业务是办理以人的寿命和身体为保险对象的人身保险。在我国，保险业务实行分业经营。

【知识拓展】

1、股票价格的计算

股票价格和股票的票面金额有所不同。股票的票面金额紧紧表明投资入股的货币资本数额，它是固定的；而股票的价格是变动的，通常是大于或小于他的票面金额。在票面金额为1元的情况下

股票价格=预期股息÷银行利息率

可见股票价格与股息收入成正比，与银行利息率成反比

2、债券和股票的异同。

二者的不同点。其一，性质不同。债券是债券持有者与筹资者之间债权债务关系的凭证，筹资者是债务人，债券持有者是债权人；而股票持有者是股东，也是企业的所有者。其二，受益权不同。债券以定期收取利息为条件，其安全性比股票大。股票以取得股息和红利为补偿条件，企业经营状况的好坏决定着股票的收益。其三，偿还方法不同。债券具有明确的还本付息期限，一般可以中途转让。股票的持有者叫股东，股份公司不返还股东股金，股东只能通过转让股票收回本金，因此，股份公司的股东可以变化，但不会影响股份公司的资本额，使得股份公司具有一种生命的永续性。

二者的相同点。其一，二者都是有价证券。有价证券是指证明持券人拥有按期行使收入权利的债权或所有权证书。有价证券可以在证券交易所买卖，债券和股票是最主要的交易证券。其二，二者都是集资的手段。政府、金融机构和公司发行债券、股票，目的是以有偿的形式聚集社会闲置资金。其三，债券、股票的持有者都能获得一定收益。债券持有者能获得一定的利息收入，股票持有者可以获得股息红利等。

3、社会保险与商业保险的主要区别。

不同点社会保险商业保险

承办主体政府保险公司

性质解决大多数社会成员共同需要的最迫切的保险项目建立在商业原则基础上，是参与者个人意志的体现

保障水平只保障其基本生活水平保障项目广泛，给付标准相对较高

费用大多由个人、企业、政府共同承担或政府负担完全由个人承担

保险依据不以被保险人的需要为依据，由国家有关部门统一规定被保险人的需要

保障范围多数社会成员共同需要的最迫切的保险项目，主要包括养老保险、医疗保险、失业保险保障范围广泛，一般可分为财产保险与人身保险两大类

保险对象以法定的社会成员为对象全体公民都可在公平互利、协商一致、自愿订立的原则上参加

相同点都是一种投资行为，都是减少风险、保障生活、安定社会的有效方式

3、储蓄、债券、股票、保险

比较储蓄债券股票保险

区别性质储蓄债券限期偿还入股凭证风险保障

收益方式取款获利定期收取利息取得股息和红利，经营好坏决定股票收益按保险条款从保险公司获得相应赔偿

偿还方式按活期、定期等存款方式获得本金和利息有明确的付息期，到期必须偿还本金股金不能退，只能出卖股票保险事故发生后，保险人可以获得赔偿或保险金

投资收益利率较低，收益稳定收益较高收益高有回报率，时间长

风险安全性最大政府债券安全性大，公司债券安全性小风险大风险小

共同点都能求的一定收益的投资方式

【教学总结】