上市公司的利润操纵手段及对策
我国上市公司利润操纵浅析
我国上市公司利润操纵浅析在市场经济条件下，上市公司是企业规模扩大、资本运作灵活的产物，也是经济发展的重要组成部分。
近年来上市公司的利润操纵问题频发，引发了社会各界的关注和批评。
利润操纵是指上市公司通过不当手段对其财务报表进行虚假调整，以达到误导股东、投资者和监管机构等各方，从而隐瞒真实经营状况的行为。
本文将对我国上市公司利润操纵进行浅析，分析其成因和危害，并探讨防范和整治的措施。
一、利润操纵的成因利润操纵的成因复杂多样，主要包括以下几个方面：1. 经济利益驱动：上市公司为了实现经济利益最大化，可能会通过利润操纵手段来掩盖企业真实的盈利状况，以吸引投资者、推高股价，或者获取更多的融资。
2. 经营压力：在竞争激烈的市场环境下，一些企业面临着经营压力和挑战，为了化解危机，可能会采取利润操纵等不当手段来掩盖经营困境，维护企业形象和信誉。
3. 监管缺失：监管部门对上市公司的财务报告审计不严格，对财务信息的披露管理不到位，容易造成上市公司的利润操纵行为得不到有效监管和制约。
4. 职业道德缺失：一些企业管理者在追求短期利益的缺乏职业道德和责任感，蔑视诚信和公平的原则，屡屡采取不正当手段来进行利润操纵。
1. 损害投资者利益：利润操纵会误导投资者对上市公司盈利状况的判断，导致投资者做出错误的投资决策，陷入财务风险，损害其合法权益。
2. 破坏市场秩序：利润操纵严重扭曲了市场对企业真实价值的判断，损害了市场的公平和透明，破坏了市场秩序。
3. 削弱企业竞争力：利润操纵不仅会伤害投资者利益，也会削弱企业在市场上的竞争力和生存能力，最终损害整个经济的健康发展。
4. 损害社会信任：上市公司作为市场经济主体，一旦出现利润操纵行为，将严重损害社会对企业的信任和信誉，影响市场稳定和社会和谐。
三、防范和整治的措施为了有效遏制利润操纵行为，保护投资者利益，维护市场秩序和公平竞争，我国应当采取以下措施：1. 加强信息披露和财务审计：监管部门应当加强对上市公司的信息披露和财务审计监管，强化财务报表的真实性和完整性，杜绝利润操纵行为。
上市公司利润操纵的常用手段分析
上市公司利润操纵的常用手段分析作者：焦阳来源：《大经贸》2016年第05期通过对收入和扣减的费用项进行调整等方式可以对企业的利润进行人为干预影响，这种人为的对于利润的影响在一定程度上就是利润操纵。
采用利润操纵的方式编纂的虚假财务报表严重影响会计信息质量，妨碍资本市场的正常运行，扰乱市场经济秩序。
本文主要从关联交易、资产重组和会计政策方面分析常用的利润操纵手段。
1 利用关联交易1.1 托管经营一些上市公司在面对企业内的不良资产或者经营不善的时候，经常选择采用托管经营的方式将这一部分有问题的资产交由其关联方进行经营。
这样企业经营的风险和对利润造成的损失便可以尽可能的降到最低。
此外，上市公司还经常选择一些其关联企业的优质资产或者处于上升态势的经营业务来进行托管经营，这些业务或者资产往往可以为上市公司带来收益。
通过这两种常用的托管经营方式，上市公司可以优化其资产组合以此获得更高的利润。
1.2 租赁经营由于一些母公司在进入上市公司的时候受到规模及额度的限制而未能整体进入，因此其在经营过程中存在很多资产租赁的情况。
对于资产的租赁方式及价格等一般都是母公司和该上市公司之间进行协商。
作为一个集团整体，往往会选择能让整个公司集团收益最大化的方式来处理，例如上市公司经营不佳的时候，集团公司可以选择调低租赁费的方式来减少该公司的支出从而提升其利润水平。
1.3 控制价格和费用母公司通过以高于市场价的方式购买上市公司销售的商品，以低于市场价的方式售出材料，但是上市公司在财务报表中仍然按照市场价来入帐。
此外，当上市公司经营不善的时候转嫁其费用至关联公司的账目来降低成本从而提高利润。
关联公司可以将上市公司的广告费用、管理费用等纳入自己的帐目来支付。
2 利用资产重组2.1 买壳上市买壳上市又称反向收购，主要指非上市公司通过收购上市公司来实现对该公司的控制，在拥有了控制权之后作为母公司再反向收购原来的这家非上市公司使之成为子公司。
论上市公司利润操纵的动机、手段与对策
论上市公司利润操纵的动机、手段与对策上市公司利润操纵的动机上市公司利润操纵的主要动机包括：1.在股市中获得好的表现。
一些公司可能为了提高股价和赚取更多的市值而盲目追求高利润。
2.满足股东的期望。
一些公司可能为了满足股东的期望而采用各种手段来操纵利润，以实现高股息、高投资回报率等。
3.满足薪酬要求。
某些高管的薪酬可能与公司的业绩息息相关，他们可能为了自己的利益而操纵公司的利润。
4.获得融资。
利润高的公司可能更容易获得银行和投资者的融资，从而扩大公司规模和业务领域。
上市公司利润操纵的手段上市公司利润操纵的主要手段包括：1.资产减值。
公司可以通过降低预计资产收益，提高资产折旧和减值的估计等方法来降低利润。
2.收入确认。
公司可以通过迟延收入确认时间、提前确认还未实现的收入、虚构销售等手段来提高利润。
3.管理费用。
公司可以通过将部分其他费用计入管理费用，或虚列管理费用等方法降低利润。
4.资本化。
公司可以将原来应计入费用的支出转化为资产，以降低当期费用，提高利润。
上市公司利润操纵的对策为了避免上市公司利润操纵，有以下建议：1.注重公司治理。
通过增强内部控制和加强公司监督机制来防止操纵利润行为的发生。
2.提高投资者认知水平。
投资者应该了解利润操纵的模式和手段，提高辨别能力。
3.政府监管机构应加强对公司的监督与管理。
完善制度设置和加强监督，严厉打击违法行为。
4.提高审计质量。
加强审计人员的培训，提高审计质量，及时揭示操纵行为。
上市公司操纵利润的手法
一、虚构销售，调节利润。
1、以真实的客户为基础，放大销售，调节利润。
2、虚拟客户单位，虚构销售，调节利润。
上市公司通过虚拟的销售对象，对并不存在的销售业务，按正常的销售程序进行模拟操作，包括伪造客户订单、伪造购销合同、伪造保管账、伪造成本计算单、伪造发运凭证，开具税务部门认可的销售发票。
这中间客户和交易是虚假的，客户的印章同样也是伪造的，但销售发票往往是真实的，虽然开具发票会增加公司的纳税负担，但为了达到增加利润的目的，公司往往是舍得在税收方面做投入的，而且公司大额的纳税还可以起到掩人耳目的作用。
3、利用与某些公司的特殊关系制造销售，调节利润。
一些上市公司为了能达到其非法目的又尽可能躲避各方监管，在交易中引入“过桥企业”，把直接简单的交易变为复杂、难懂的交易。
公司先将产品销售给事先约定好的无关联关系的“过桥公司”A公司，然后A 公司再将该产品销售给上市公司的子公司，在公司实际经济活动中，有可能引入二个或更多的“过桥公司”，这样既可以增加母公司的销售收入，又可以避免公司在合并报表时内部销售收入的相互抵消。
二、对公司跨期销售不恰当分割，提前或推迟确认收入，调节利润。
三、通过备抵科目，调节利润。
四、通过非经营性收益调节利润。
投资收益、营业外收入更易受到人为的操纵。
比如出售公司土地使用权、出让股权、收到巨额投
资收益等。
利润操纵的现象及对策
利润操纵的现象及对策利润操纵行为一般是指企业为了某种目的，运用各种手段人为调节企业实现利润的行为。
这种行为，歪曲了企业的盈利状况。
隐藏了企业在经营管理中的问题，影响了正常的社会经济秩序，危害性极大。
为此，本文就企业利润操纵现象的成因、操纵的手段作一番剖析，提出了遏制利润操纵行为的具体对策和措施。
一、利润操纵现象产生的原因(一)企业领导为追求政绩而提高企业利润。
由于企业经营业绩的考核一般以一定的财务指标为基础，其中利润往往是最主要的财务指标。
经营业绩的考核涉及到企业厂长经理管理业绩的评定，并影响其提升、奖金福利等，因此为了业绩，企业难免要对利润进行操纵。
(二)上市企业为了自身利润或大股东利益而夸大甚至编造虚假盈利。
1．为获得股票发行资格。
企业首次发行时，根据《公司法》等有关法律法规，企业必须最近连续三年盈利，且经营业绩比较突出，才能通过证监会的审批。
一些业绩达不到要求的企业，不得不进行利润包装而获得上市资格。
2．为了提高发行和配股价格。
发行价格和配股价格，在其发行和配股额度一定的情况下直接决定着募集资金的多少，因而一些企业不惜铤而走险提高每股收益的发行价和配股价(每股收益的提高只有通过增加利润来解决)。
3．避免股票被摘牌。
按规定，上市公司如果连续三年亏损，证监会将会暂停其股票交易并限定限期消除亏损，如果限期内未能消除，其股票将被摘牌，终止其在交易所的交易。
上市公司为了保住上市资格。
在一定程度上会进行利润操纵。
(三)为规避所得税而隐瞒利润。
所得税是在会计利润的基础上，通过纳税调整，将会计利润调整为应纳税所得额，再乘适当的税率而得出的。
一些企业为了偷税、漏税、推迟纳税时间，便会隐瞒利润。
但也存在着一些企业特别是上市公司，为了能够维护其在社会上的形象，为了能够筹措到足够的资金，不惜虚报利润，多交所得税，而这部分所得税往往又通过地方政府的税收返还形式返给上市公司。
二、利润操纵手段的具体表现(一)利用关联方交易进行利润操纵。
利润操纵手段
1.通过调整销售收入调整利润总额
这种利润操纵现象在年终表现尤甚，往往是企业年终达不到既定的利润目标时，便采取虚假销售或提前确认销售，从而达到既定的利润目标。这种利润操纵现象比较普遍，主要有两种方式：（1）错误运用会计原则，将非销售收入列为销售收入。主要手段有：其一，虚拟销售。即通过与有关单位虚拟购销业务，虚增收入和利润。其二，利用有关出口货物优惠政策，虚增收入。即利用出口货物企业可以自制销售发票的条件，虚拟外销业务，以达到虚增收入、利润的目的。（2）通过混淆会计期间，把下期销售收入计入本期，或将本期销售收入延期确认，来调整当期利润。这种做法的目的，多是企业为了树立自身业务逐年增长的外在形象。
2.利用关联方交易调整利润
关联方交易不同于单纯的市场行为，存在通过地位上的不平等而产生交易上的不平等从而来迎合自己利益需要的可能。关联方之间通常利用资产重组、费用转嫁、转移价格、虚构交易，以及改变投资核算方法等对上市公司进行利润操纵。
3.通过对于费用问题应该有明确的划分，但上市公司效益不理想，或不足以达到所需要的利润目标时，便采取替上市公司分担部分费用如广告费、离退休人员的费用，通过资金拆借向关联企业收取资金占用费，以及其他管理费用的办法来调节上市公司的利润。
4.利用资产重组调整利润
在资产重组中，公司可以利用股权转让、资产置换、对外购并、对外转让资产等方式为提升业绩服务。资产转让是用来提高当期收益的最便捷的手段，特别是对于控股股东实力雄厚的公司，控股股东对其支持的主要手段便是溢价收购该公司的不良资产，包括应收账款、存货、投资以及固定资产等，或者上市公司以不良实物资产与控股股东合资成立公司，由此来降低该不良资产给上市公司带来的损失。
5.通过人为调节特殊账户操纵利润
上市公司是如何进行利润操纵的
上市公司是如何进行利润操纵的上市公司作为一种重要的经济主体，其盈利能力和财务状况对投资者、股东及其他利益相关方具有重要的影响。
然而，有些上市公司为了满足市场期望、提高股价或者获取其他利益，采取不当手段对利润进行操纵。
本文将从财务报表、会计政策和内部控制等方面解析上市公司利润操纵的方式和原因，并探讨其对经济稳定和市场有效性的影响。
一、财务报表操纵1. 收入操纵上市公司通过改变销售价格、业务时间、交易对象等手段，虚增收入以实现利润操纵。
例如，通过做积压订单或提前确认收入、利用来自母公司的虚假交易增加收入等。
2. 费用操纵上市公司通过调整费用的计提时机、计提金额和资本化支出等方式，虚减费用以提高利润。
例如，在年末调整对坏账的计提、虚增研发费用或通过资本化的方式将费用转化为资产等。
3. 资产和负债操纵通过改变固定资产和无形资产的估值、虚增存货、让渡贷款、虚增关联方应收应付款项等手段，上市公司也可以对资产负债表进行操纵，从而影响利润的变动。
二、会计政策选择1. 会计政策的变更上市公司可以选择适用不同的会计政策，如变更计算折旧摊销期限、选择不同的会计处理方法等，通过变更会计政策，影响利润表的呈报和披露。
2. 估计方法的改变上市公司可以通过调整估计方法或调整重要假设参数，改变会计准则下对收入、费用、资产和负债的确认和计量方法，从而改变财务报表的呈报结果。
三、内部控制规避1. 薄弱内部控制制度薄弱的内部控制制度为上市公司的利润操纵提供了机会，例如缺乏审计制度、财务人员任意操作、内部交易滥用等。
如此一来，上市公司可以通过调整财务数据来实现目标的利润数。
2. 操纵现金流量表上市公司可以通过操纵现金流量表中的各项数据，如经营性现金流、投资性现金流和筹资性现金流等，对利润和经营业绩进行伪装。
上市公司通过利润操纵达到一定的内外部目标，但这种行为不仅会误导投资者和股东，也严重损害了市场的有效性和经济的稳定性。
因此，监管机构应加强对上市公司的监管力度，提高审计质量和透明度，完善监管规则，减少利润操纵行为的发生。
上市公司利润操纵手法(一)2024
上市公司利润操纵手法（一）引言概述：上市公司利润操纵手法是指企业通过各种手段，有意地对其财务报表进行调整和操作，以达到人为操纵利润的目的。
这些手法既有合法的财务创新和管理方法，也有违法违规的操作行为。
本文将从五个大点阐述上市公司利润操纵手法，并对其风险和对策进行分析。
一、收入确认和认定方面的手法1. 销售收入操纵：通过提前确认销售收入、虚构销售或将销售收入划分到未来期间等手段，人为地增加当期利润。
2. 收入确认时间的推迟：将部分营业收入推迟确认至下一期，以减少当期利润，造成利润的集中暴涨和暴跌。
二、费用资本化和修正方面的手法1. 费用资本化：将本应列为当期费用的支出以固定资产或长期资产的形式资本化，延迟费用的确认，从而增加当期利润。
2. 财务报表修正：在年末或审计前突然修正财务报表，通过调整计提准备金、延迟费用确认等方式，改变企业原有盈利情况的表现。
三、关联交易和资金往来方面的手法1. 关联交易利润转移：通过与关联方进行虚假交易、价格变动等手段，将利润转移至关联方，从而降低上市公司自身的利润。
2. 成本内部计算利润调整：通过调整内部计算成本和成本指标，将利润转移至关联方或子公司，达到利润操纵的目的。
四、会计政策选择和估计利润方面的手法1. 会计政策选择：根据企业的实际情况，选择有利于增加利润的会计政策并合理运用，如选择加速折旧、选择不复核的政策等。
2. 关键会计估计的调整：通过调整关键会计估计参数，如坏账准备、存货减值准备等，对盈利情况进行控制和调整。
五、信息披露和审计操作方面的手法1. 信息披露不充分：对重要信息进行隐瞒，或对盈利预测进行虚假宣传，误导投资者对企业盈利情况的判断。
2. 审计操作和隐瞒：通过与审计师勾结，选择欺诈性的会计处理方式，对公司财务报表的真实性和准确性进行掩盖。
总结：上市公司利润操纵手法多种多样，可以从收入确认和认定、费用资本化和修正、关联交易和资金往来、会计政策选择和估计利润，以及信息披露和审计操作等方面实施。
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上市公司的利润操纵手段及对策
一、背景
我国近几年的上市公司利润造假情况有所好转，不过曝光的造假事件大都是规模比较大的公司，因而影响比较大。
上市公司利润操纵从最初的虚报成本，高估资产等基本手法外，现更是开始利用进出口退税以及关联方交易等更为复杂的手段，使得利润操纵手段变得更加多变而难以发现。
二、上市公司操纵利润的手段
（一）虚构交易
伪造收入虚构交易主要表现为伪造收入，这是很伪造者经常用的把戏。
最坏的情况下，投资者的损失，几乎都是使用虚假会计信息操纵造成的。
虚假交易是一个明显的欺诈行为，投资者也常常面临这个问题。
专家表示，虚拟交易的主要手段之一是虚假的收入，在此过程中伪造各种相关票据。
例如，原材料采购发票、合同、伪造材料、材料运输、文件材料仓库、生产队和记录、存储的文件、销售合同、销售发票、产品出库单据、产品运输单据、发票和外国当事人等手段营造出公司存在大量交易的现象。
通过这样的方式伪造交易，虚增利润。
（二）更改账目
虚计利润更改账目通常是增加资产或者降低负债，这样根据会计少结转营业成本或者更改应收账款都是常见方法，通过调节坏账准备科目有时也会达到目的。
这些账目都是公司非常重要的组成，因此直接造假这些账目通常会获得巨大利润。
通过少结转营业成本能够直接增加利润，所以很多上市公司或多或少都会存在这样的问题。
除了一些基本的手段外，公司还常常通常通过挂账某些科目来达到目的。
而根据规定，公司的账户应收账款的资产，三年的预付费用，递延资产和加工性能均属于不良资产。
于是许多上市公司为了增加当期利润，并不想处理不良资产和长期信贷。
根据相应原则，资产是在一定的时间内扣除负债而成为利润，所以增加其资产同样能增加利润。
反过来，超过三年的应付账款，企业一般都是非常积极的解决。
挂账方法一般有以下几种：
（1）挂账应收账款。
应收账款预计会出现损失时便必须计提坏账准备以减少应收账款，而坏账准备会导致利润的减少。
因此，公司便长期挂账应收账款，这样使得公司账面资产膨胀，以达到虚增利润的目的。
（2）挂账待处理财产损溢。
按照有关法律法规，当企业在清查后出现资产盘盈盘亏都必须及时处理。
而往往企业会任其挂账这样就能增减或者减少公司当前利润了。
（3）挂账在在建工程。
有些企业将不管在建工程是否
达到可使用状态均将费用继续挂账在“在建工程”账户上。
这样企业利润会增加，而当资产需要计提折旧时，产的折旧便会增加资，生产成本或费用增加，利润则降低的更多。
（4）预提费用挂账。
企业应在贷款期扣缴所得的利息，但一些企业将在贷款到期利息（在某一会计期间或贷款的期限）一并计入当期损益，这样做便不能反映实际利润。
（三）造假单据，骗取退税
我国了减轻出口企业负担，鼓励我有企业对外贸易业务，制定了退税机制，以便使得出口产品在价格上不会处于劣势。
也正是这一机制的特殊性，让某些公司乘机钻了空子，故意违反相关税收法律法规，谎报出口，造假单据等欺骗手段，骗取国家出口退税款。
（四）利用关联方关系利润
（1）通过转让定价避税。
公司常常与其子公司经行交易，而这样的交易往往不按正常价格成交，而是人为的高估或者降低，以达到转移利润避免税收的目的。
从目前的情况来看，主要的税收相关企业有以下方法：1）购销业务中高入低出，企业利润的转移，以便逃税。
2）在投资或承接项目时，提高设备价格或降低建筑成本，赚取差价以牟利。
3）在贷款业务的转让定价，避税。
4）制定服务和无形资产转让定价的规定，偷税漏税。
（2）通过资本弱化避税。
纳税人为了少缴税款而增加
投资经营的贷款比例，贷款是会降低所有者权益，这样便会取代投资或融资的所有者权益。
跨国公司往往以高债务和低投资增加的利息费用，根据支付利息的规定可以在税前扣除，通过这种方法可以减少应税收入转移。
关联企业便可将利润转变成关联方的利息，达到避税的目的。
（3）利用资金占用调整利润。
企业间相互拆借资金在我国是不允许，但事实上公司关联方之间的资金流转现象屡见不鲜，二者差别不大因此很难明确区分。
由于收费数额和资金金额在上市公司和关联公司之间是混沌而没有数额标准的，上市公司能够很容易地使用这样特点随意调整资金占用数额，投资者便无法做出合理的判断。
三、防范上市公司利润操纵对策
（一）建立健全法制体制
针对会计造假我国现行法律仍存在一些漏洞：一是对各相关责任负责人的承担部分划分不明确。
二是行政处罚为先，其次是赔偿，几乎没有刑事处罚。
三是无法合理准确确认利润操纵等虚假会计信息。
四是合理明确地对某些规定不明的地方做出可遵循的规章制度。
例如，确保会计方法的连续性，不能来回通过成本法和权益法会计应可自由兑换的转换的方法，建立一个更严格的标准和界限；不得随意改变折旧方法，特别是较大的变化，在企业管理中的年度业绩，阻止利润调整。
因此，确保法律制度的完善，依法严惩管理层
操纵利润行为，才能充分起到法律的威慑作用。
（二）强化社会审计的独立性
独立性是CPA审计的灵魂。
近年来，频频曝光的利润操纵事件，导致这一现象的一个重要因素是无法保证在审计过程中注册会计师的独立性。
一是会计师事务所等中介机构的独立性必须得到强化。
二是要改革现有的制度，实行有限责任合伙合作关系。
实行财产登记制度，保证全职职业保险。
（三）加强上市公司内部控制
许多企业之所以能够随意操纵利润，就是其内部控制管理不强，让一些人钻了漏洞。
因此，加强内部控制是很有必要的。
内部控制根据控制对象不同其控制方法也不相同。
针对财务控制目的在于促进经营活动的经济性、效率性、效果性以及经营目标的实现，因此必须要依照自身经营特点制定财务制度监管规则。
（四）加大惩罚力度
中国的《会计法》《刑法》虽然规定惩治会计舞弊行为，但存在的客观原因，使得执法一般没有严格的惩罚是不够的，因为这样的纪律处分的现象，不产生多大的影响。
一是会计造假被曝光，司法介入的缺失，法律的惩罚违规松弛，削弱了法律的威慑力。
二是即使违规现象曝光，也多半是以行政处罚或者罚金罚款，很少有为此承担刑事责任的。
三是处罚以就单位或者企业为主，许多人即使有违法行为也会因
为不是主要负责人而免除责罚。
几乎不会影响到造假者根本利益，从而造假者肆意妄为，完全不顾及后果。
四是犯罪低成本，低风险。
四、结论
如果说非主营业务利润构成利润中的绝大部分，那么该公司的经营风险较大，因为其持续盈利能力有限。
非主营业务利润占了很大的比例，其原因可能是公司为了实现权利或利益的可支配收入，通过一次收益获得利润。
贴于收入确认的十分复杂，这一点也成为上市公司利润操纵的切入点。
因此，投资者要尽可能地去了解被投资公司销售情况。
上市公司利用利润操纵欺骗大众不是一个新事物，如果稍加留心，注意阅读上市公司财务报表再加以一定的分析应该能了解上市公司的经济状况。
有时候多加分析可能就会发现一些上市公司的问题。
（作者单位为成都信息工程学院银杏酒店管理学院）。