中信建投2018年财务指标报告-智泽华
中国人寿2018年财务分析结论报告-智泽华
中国人寿2018年财务分析综合报告 内部资料，妥善保管 第 1 页 共 2 页 中国人寿2018年财务分析综合报告一、实现利润分析2018年实现利润为1,392,100万元，与2017年的4,167,100万元相比有较大幅度下降，下降66.59%。
实现利润主要来自于对外投资所取得的收益。
在营业收入下降的同时利润大幅度下降，经营业务开展得很不理想。
二、成本费用分析2018年营业成本为零。
2018年管理费用为3,911,600万元，与2017年的3,768,500万元相比有所增长，增长3.8%。
2018年管理费用占营业收入的比例为6.08%，与2017年的5.77%相比变化不大。
但企业经营业务的盈利水平出现较大幅度下降，应当关注其他成本费用增长情况。
三、资产结构分析四、偿债能力分析从支付能力来看，中国人寿2018年是有现金支付能力的。
企业负债经营为正效应，增加负债有可能给企业创造利润。
五、盈利能力分析中国人寿2018年的营业利润率为2.22%，总资产报酬率为0.45%，净资产收益率为3.68%，成本费用利润率为34.93%。
企业实际投入到企业自身经营业务的资产为121,012,800万元，经营资产的收益率为1.18%，而对外投资的收益率为5.90%。
从企业内外部资产的盈利情况来看，对外投资的收益率大于内部资产收益率，内部经营资产收益率又大于企业实际贷款利率，说明对外投资的盈利能力是令人满意的。
尽管对外投资收益有较大幅度的下降，但对外投资总额也以相近比例下降，对外投资业务的盈利能力变化不大。
六、营运能力分析中国人寿2018年总资产周转次数为0.21次，比2017年周转速度放慢，周转天数从1596.97天延长到1721.91天。
企业资产规模有较大幅度的增长但营业收入却没有相应的增长，企业总资产的周转速度有较大幅度的下降。
顺利办2018年财务指标报告-智泽华
0
15,331.59
45.33 10,549.3
141.24 4,372.96
0
22,107.93
156.85 8,607.3
88.86 4,557.53
0
11,017.47
-49.93 22,003.91
644.82 2,954.26
0
-6,776.34 -448.94
1,942 1,152.19 -184.57
第3页 共4页
顺利办2018年财务指标报告
幅度增长的基础上取得的。说明营业收入的增长是有基础的。 从这三年来看，顺利办的净利润一直保持增长态势，但2018年的增长
速度比上一年有所下降。2018年的净利润为11,104.87万元，比2017年增长 43.12%，低于2017年88.44%的增长速度。
项目名称 存货周转天数 应收账款周转天数 应付账款周转天数 营业周期
营运能力指标表
2018年
2017年
0.44
34.05
30.51
34.5
54.84 34.15 84.89 88.99
2016年
107.47 48.4
118.53 155.87
顺利办2018年营业周期为34.50天，2017年为88.99天，2018年比2017 年缩短54.49天。
0
2018年实现利润为15,331.59万元，与2017年的10,549.3万元相比有较 大增长，增长45.33%。实现利润主要来自于内部经营业务，企业盈利基础 比较可靠。
项目名称
营业收入 营业成本 营业税金及附加 销售费用 管理费用 财务费用
成本构成变动情况表(占营业收入的比例)
2018年
中国建筑2018年财务分析详细报告-智泽华
中国建筑2018年财务分析详细报告一、资产结构分析1.资产构成基本情况中国建筑2018年资产总额为186,184,029.8万元，其中流动资产为136,200,849.1万元，主要分布在存货、货币资金、应收账款等环节，分别占企业流动资产合计的46.62%、23.31%和12.3%。
非流动资产为49,983,180.7万元，主要分布在长期投资和固定资产，分别占企业非流动资产的85.26%、7.14%。
资产构成表2.流动资产构成特点企业营业环节占用的资金数额较大，约占企业流动资产的46.62%，说明市场销售情况的变化会对企业资产的质量和价值带来较大影响，要密切关注企业产品的销售前景和增值能力。
企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的25.22%，表明企业的支付能力和应变能力较强。
但应当关注货币资金的投向。
流动资产构成表3.资产的增减变化2018年总资产为186,184,029.8万元，与2017年的155,098,330.6万元相比有较大增长，增长20.04%。
4.资产的增减变化原因以下项目的变动使资产总额增加：存货增加9,907,986.4万元，长期投资增加8,288,212.4万元，货币资金增加4,424,771.3万元，应收账款增加2,983,927.2万元，预付款项增加1,564,440.8万元，其他流动资产增加1,365,774.4万元，一年内到期的非流动资产增加497,479.1万元，交易性金融资产增加462,263.3万元，应收票据增加450,045.4万元，递延所得税资产增加237,306.6万元，固定资产增加128,471.2万元，其他非流动资产增加107,932万元，在建工程增加54,845.2万元，无形资产增加37,133.5万元，长期待摊费用增加31,711.8万元，商誉增加14,311万元，共计增加30,556,611.6万元；以下项目的变动使资产总额减少：应收股利减少2,224万元，应收利息减少14,048.8万元，其他应收款减少5,554,727.7万元，共计减少5,571,000.5万元。
中金环境2018年财务分析详细报告-智泽华
中金环境2018年财务分析详细报告一、资产结构分析1.资产构成基本情况中金环境2018年资产总额为988,253.16万元，其中流动资产为337,835.92万元，主要分布在应收账款、货币资金、存货等环节，分别占企业流动资产合计的38.54%、24.1%和19.35%。
非流动资产为650,417.23万元，主要分布在商誉和无形资产，分别占企业非流动资产的45.08%、29.32%。
资产构成表项目名称2018年2017年2016年数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)总资产988,253.16 100.00 986,513.4 100.00 730,493.35 100.00 流动资产337,835.92 34.19 476,036.9 48.25 298,683.17 40.89 长期投资3,569.97 0.36 1,729.82 0.18 23,170.61 3.17 固定资产112,744.77 11.41 76,410.72 7.75 89,778.61 12.29 其他534,102.5 54.05 432,335.96 43.82 318,860.96 43.652.流动资产构成特点企业流动资产中被别人占用的、应当收回的资产数额较大，约占企业流动资产的38.54%，应当加强应收款项管理，关注应收款项的质量。
企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的27.2%，表明企业的支付能力和应变能力较强。
但这种应变能力主要是由短期借款及应付票据来支持的，应当对偿债风险给予关注。
流动资产构成表项目名称2018年2017年2016年数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)流动资产337,835.92 100.00 476,036.9 100.00 298,683.17 100.00 存货65,367.48 19.35 57,014.39 11.98 57,587.52 19.28 应收账款130,210.12 38.54 85,800.38 18.02 100,936.94 33.79 其他应收款0 0.00 22,048.05 4.63 17,529.22 5.87 交易性金融资产0 0.00 0 0.00 0 0.00 应收票据10,470.58 3.10 3,607.83 0.76 11,169.57 3.74 货币资金81,408.88 24.10 102,186.94 21.47 81,376.81 27.25 其他50,378.86 14.91 205,379.31 43.14 30,083.09 10.073.资产的增减变化2018年总资产为988,253.16万元，与2017年的986,513.4万元相比变化不大，变化幅度为0.18%。
中信建投2018年现金流量报告-智泽华
中信建投2018年现金流量报告 内部资料，妥善保管 第 1 页 共 4 页 中信建投2018年现金流量报告
一、现金流入结构分析
2018年现金流入为14,735,921.49万元，与2017年的9,917,886.48万元相比有较大增长，增长48.58%。
企业当期新增借款总额为2297939.84万元，它是企业当期现金流入的最大项目，占企业当期现金流入总额的15.59%。
但仍然不足以偿还已到期旧债。
92.98%需要依靠经营活动创造的现金净流量来偿还旧债。
2018年经营现金收益率为41.29%，2017年为-405.1%。
二、现金流出结构分析
2018年现金流出为14,785,070.47万元，与2017年的12,058,579.71万元相比有较大增长，增长22.61%。
表企业企业属于知识密集型企业。
最大的现金流出项目为工资性支出，占现金流出总额的2.82%。
中国神华2018年财务分析结论报告-智泽华
中国神华2018年财务分析综合报告 内部资料，妥善保管 第 1 页 共 3 页 中国神华2018年财务分析综合报告一、实现利润分析2018年实现利润为7,006,900万元，与2017年的7,033,300万元相比变化不大,变化幅度为0.38%。
实现利润主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比较可靠。
在市场份额增长的同时，营业利润也有所增长，企业经营业务在稳步发展。
二、成本费用分析2018年营业成本为15,550,200万元，与2017年的14,384,200万元相比有所增长，增长8.11%。
2018年销售费用为72,500万元，与2017年的61,200万元相比有较大增长，增长18.46%。
2018年在销售费用有较大幅度增长的同时营业收入也有所增长，企业销售活动取得了一些成效，但是销售投入增长明显快于营业收入增长。
2018年管理费用为1,987,900万元，与2017年的1,939,400万元相比有所增长，增长2.5%。
2018年管理费用占营业收入的比例为7.53%，与2017年的7.8%相比变化不大。
企业经营业务的盈利能力有所提高，管理费用支出合理。
2018年财务费用为408,600万元，与2017年的345,700万元相比有较大增长，增长18.19%。
三、资产结构分析从流动资产与收入变化情况来看，流动资产增长快于营业收入增长，资产的盈利能力增加。
因此与2017年相比，资产结构趋于改善。
四、偿债能力分析从支付能力来看，中国神华2018年是有现金支付能力的。
企业负债经营为正效应，增加负债有可能给企业创造利润。
五、盈利能力分析中国神华2018年的营业利润率为27.70%，总资产报酬率为12.85%，净资产收益率为13.87%，成本费用利润率为36.83%。
企业实际投入到企业自身经营业务的资产为50,455,500万元，经营资产的收益率为14.50%，而对外投资的收益率为5.94%。
从企业内外部资产的盈利情况来看，对外投资的。
中信建投2018年财务风险分析详细报告
中信建投2018年风险分析详细报告
一、负债规模测算
1.短期资金需求
该企业经营活动不缺少资金，不需要从银行借款，不但不需要，而且可以提供9,933,407.29万元的资金供长期使用。
2.长期资金需求
该企业长期投融资活动不存在资金缺口，并且可以提供4,786,339.68万元的营运资本。
3.总资金需求
该企业资金富裕，富裕14,719,746.97万元，维持目前经营活动正常运转不需要从银行借款。
4.短期负债规模
根据企业当前的财务状况和盈利能力计算，企业有能力偿还的短期贷款规模为10,045,254.81万元，在持续经营一年之后，如果盈利能力不发生大的变化，企业有能力偿还的短期借款规模是10,355,597.58万元，实际已经取得的短期贷款金额为111,847.52万元。
5.长期负债规模
按照企业当前的财务状况、盈利能力和发展速度，企业有能力在2年内偿还的贷款总规模为10,665,940.35万元，企业有能力在3年之内偿还的贷款总规模为10,976,283.11万元，在5年之内偿还的贷款总规模为
11,596,968.64万元，当前实际的长短期借款合计为4,602,175.44万元。
二、资金链监控
1.会不会发生资金链断裂
从当前盈利水平和财务状况来看，该企业不存在资金缺口。
如果当前盈利水平保持不变，该在未来一个分析期内有能力偿还全部有息负债。
负
内部资料，妥善保管第页共1 页。
中信建投(601066)2018-2019年财务报表数据-原点参数
资产负债表、利润表、现金流量表详细报表，见EXCEL附表。
序号 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12
13
中信建投（601066）2018-2019年财务报表数据-原点参数
目录
公司基本信息 资产负债表-BS（本币） 资产负债表-BS（人民币） 资产负债表-BS（美元） 利润表-IS（本币） 利润表-IS（人民币） 利润表-IS（美元） 现金流量表-CF（本币） 现金流量表-CF（人民币） 现金流量表-CF（美元） 报表货币换算汇率表
报表期间： 2018-2019
内容
说明 — 原始财报，可登陆原点参数"全球上市企业数据库"查看。 — 文件格式为EXCEL，按表分开存放，详见附表。 — 所有科目为中文 — 所有货币换算为报告期当期汇率
— 本币为公司财报原始的货币
公司名称 公司英文名称 公司简称 股票代Байду номын сангаас 交易所 成立时间 上市时间 注册地址 员工数
公司基本信息表
中信建投证券股份有限公司 CHINA SECURITIES CO., LTD. 中信建投 601066 上海证券交易所 2005-11-02 2018-06-20 北京市朝阳区安立路66号4号楼 9409
公司简介
中信建投证券股份有限公司主要从事证券经纪，证券投资咨 询，与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问，证券承销与 保荐，证券自营，证券资产管理，证券投资基金代销，为期货 公司提供中间介绍服务，融资融券，代销金融产品，保险兼业 代理，股票期权做市，证券投资基金托管和贵金属制品销售等 业务。
同花顺2018年财务分析结论报告-智泽华
同花顺2018年财务分析综合报告 内部资料，妥善保管 第 1 页 共 3 页 同花顺2018年财务分析综合报告一、实现利润分析2018年实现利润为68,278.08万元，与2017年的80,617.65万元相比有较大幅度下降，下降15.31%。
实现利润主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比较可靠。
在营业收入下降的同时利润大幅度下降，经营业务开展得很不理想。
二、成本费用分析2018年营业成本为14,608.03万元，与2017年的14,101.42万元相比有所增长，增长3.59%。
2018年销售费用为14,818.03万元，与2017年的12,367.94万元相比有较大增长，增长19.81%。
2018年尽管销售费用大幅度增长，但营业收入却呈下降趋势，表明企业市场销售形势不太理想，应当采取措施，调整产品结构、销售战略或销售队伍。
2018年管理费用为10,545.36万元，与2017年的45,949.22万元相比有较大幅度下降，下降77.05%。
2018年管理费用占营业收入的比例为7.6%，与2017年的32.6%相比有较大幅度的降低，降低24.99个百分点。
同时营业利润也大幅度下降，应当关注管理费用严格控制的合理性和其他成本费用项目的增长。
本期财务费用为-7,141.31万元。
三、资产结构分析从流动资产与收入变化情况来看，流动资产下降快于营业收入下降，与2017年相比，资产结构趋于改善。
四、偿债能力分析从支付能力来看，同花顺2018年是有现金支付能力的。
企业财务费用小于0或缺乏利息支出数据，无法进行负债经营风险判断。
五、盈利能力分析同花顺2018年的营业利润率为49.27%，总资产报酬率为14.66%，净资产收益率为19.48%，成本费用利润率为195.82%。
企业实际投入到企业自身经营业务的资产为407,833.01万元，经营资产的收益率为16.76%。
中国建筑2018年财务指标报告-智泽华
项目名称 流动比率 速动比率 利息保障倍数 资产负债率
偿债能力指标表
2018年
2017年1ຫໍສະໝຸດ 280.685.68
0.77
1.29 0.68 7.08 0.78
2016年
1.39 0.77 7.42 0.79
内部资料，妥善保管
第2页 共4页
中国建筑2018年财务指标报告
2018年流动比率为1.28，与2017年的1.29相比略有下降。2018年流动 比率比2017年下降的主要原因是：2018年流动资产为136,200,849.1万元， 与2017年的114,015,073.6万元相比有较大增长，增长19.46%。2018年流动 负债为106,657,445万元，与2017年的88,641,268.5万元相比有较大增长， 增长20.32%。流动资产增加速度慢于流动负债的增长速度，致使流动比率 下降。用当期流动资产偿还流动负债，没有困难，流动比率比较合理。
89.43
84.28
2016年
462.65 10.22
364.29 80.94
中国建筑2018年总资产周转次数为0.70次，比2017年周转速度放慢， 周转天数从502.54天延长到512.21天。企业资产规模有较大幅度的扩大， 但营业收入没有相应的增长，致使企业总资产的周转速度下降。
项目名称 存货周转天数 应收账款周转天数 应付账款周转天数 营业周期
1
86,278,832. 89.51
7
89.90
1,619,499.7
1.35 1,406,833
1.33 1,829,718.1
1.91
364,988.6
0.30 348,782
0.33 320,760.8
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
盈利能力指标表(%)
2018年
2017年
99.27
37.04
71
2.02
6.76
98.52 47.44
89 2.6 9.23
2016年
97.38 52.7 112.57
0 0
内部资料，妥善保管
第1页 共3页
中信建投2018年财务指标报告
中信建投2018年的营业利润率为37.04%，总资产报酬率为2.02%，净资 产收益率为6.76%，成本费用利润率为71.00%。企业实际投入到企业自身经 营业务的资产为13,754,578.68万元，经营资产的收益率为2.94%，而对外 投资的收益率为682.29%。
0.73 8,716.62
0.77 34,734.71
2.62
0
0.00
0
0.00
0
0.00
562,595.2
51.58 577,325.73
51.080
0.00
0
0.00
二、盈利能力分析
项目名称 营业毛利率 营业利润率 成本费用利润率 总资产报酬率 净资产收益率
-3.5
-14.75
0
8
2
4
405,144.25
-24.35 535,533.7
-24.12 705,741.91
0
404,050.02
-24.65 536,237.84
-23.25 698,693.98
0
143,592.12
-40.8 242,549.27
-15.14 285,819.54
0
1,094.23
成本构成变动情况表(占营业收入的比例)
2018年
2017年
2016年
数值 百分比(%) 数值 百分比(%) 数值 百分比(%)
1,090,716.6 8
1,130,325.2 100.00
2
1,325,877.0 100.00
4
100.00
0
0.00 8,045.04
0.71
0
0.00
7,992.78
中信建投2018年财务指标报告
中信建投2018年财务指标报告
一、实现利润分析
项目名称
营业收入
实现利润 营业利润 投资收益 营业外利润
实现利润增减变化表
2018年
2017年
2016年
数值 增长率(%) 数值 增长率(%) 数值 增长率(%)
1,090,716.6
1,130,325.2
1,325,877.0
2018年营业利润为404,050.02万元，与2017年的536,237.84万元相比 有较大幅度下降，下降24.65%。以下项目的变动使营业利润增加：公允价 值变动收益增加98,885.05万元，管理费用减少14,730.53万元，营业成本 减少8,045.04万元，资产减值损失减少7,634.02万元，营业税金及附加减 少723.84万元，共计增加130,018.47万元；以下项目的变动使营业利润减 少：营业收入减少39,608.54万元，共计减少39,608.54万元。增加项与减 少项相抵，使营业利润下降90,409.93万元。
255.4 -704.14 -109.99 7,047.93
0
2018年实现利润为405,144.25万元，与2017年的535,533.7万元相比有 较大幅度下降，下降24.35%。实现利润主要来自于内部经营业务，企业盈 利基础比较可靠。
项目名称
营业收入
营业成本 营业税金及附加 销售费用 管理费用 财务费用
从这三年来看中信建投净利润持续快速下降。2017年净利润406,164.7 万元，比2016年下降23.56%，而2018年又下降了23.59%，使其净利润下降 至310,342.77万元，应当引起重视，迅速查明原因。
内部资料，妥善保管
第3页 共3页
0
0
0
中信建投2018年总资产周转次数为0.05次，比2017年周转速度放慢， 周转天数从6557.23天延长到6617.10天。企业在收缩战线的同时使营业收 入有较大幅度的下降，致使企业总资产的周转速度有较大幅度的下降。
五、发展能力分析
从这三年来看中信建投营业收入持续下降。2017年营业收入为 1,130,325.22万元，比2016年下降14.75%，而2018年营业收入为 1,090,716.68万元，比2017年又下降了3.50%，应当引起重视，迅速查明原 因。
三、偿债能力分析
本期财务费用为负，无法进行长期付息能力判断。
四、营运能力分析
项目名称 总资产周转天数 固定资产周转天数 流动资产周转天数
资产周转速度表
2018年
2017年
6,617.1
6,557.23
15.95
16.41
0
0
2016年 0 0 0
内部资料，妥善保管
第2页 共3页
现金周转天数
中信建投2018年财务指标报告