人大经济金融课件金融中介学课件第四章

第四章金融中介机构

行：中信实业银行、中国光大银行、华夏银行、中国投资银行、中国民生银行、广东发展银行、深圳发展银行、招商银行、福建兴业银行、上海浦东发展银行等
4-6
第6页，共30页。
• 农村信用合作社
– 农村信用合作社，作为农村集体金融组织，其特点集中体现在由农民入股、由社员民主管理，主要为入股社员服务三个方面特点。
• 存款：活期存款、定期存款、储蓄存款、存款工具的创新等
• 其他负债: 央行借款、回购协议、发行金融债券、国外借款等
第26页，共30页。
4-26
第四章金融中介机构
一般分为以下几类：
• 现金资产：商业银行的现金资产由库存现金；存放中央银行款项；存放同业款项；应收款项等组成。 • 贷款：贷款也有不同的分类方法。发达国家的商业银行一般将贷款分为工商业贷款、不动产贷款、消费者贷款、同业贷款
第14页，共30页。
4-14
第四章金融中介机构
1、单元制 • 是指银行业务只有一个独立的银行机构经营而不设立分支机构的银行制度。以美国为代表。 • 优点：
– 不易产生垄断，可以提高服务质量
– 经营成本较低
– 可以更好地为当地经济服务 • 缺点：
– 不利于银行的发展，不利于其利用最新的手段和管理工具 – 银行实力较弱，难以抵抗风险 – 单一制银行与经济的外向发展存在矛盾，会人为地造成资本的迂回流动，削弱银行的竞争力
第四章金融中介机构 • 第一节金融中介概述 • 第二节商业银行
第1页，共30页。
第一节金融中介概述
•
金融中介机构体系概况
• 中国的金融中介机构体系
第2页，共30页。
第四章金融中介机构以中央银行为中心，商业银行为主体，各类银行和非银行的金融中介并存，构成现代世界各国金融体系。美国等发达国家一般根据金融中介机构的负债与资产将其分为三类：

《金融学学习指导》第四章金融中介机构与金融体系 ppt

• （二）商业银行 • 商业银行是吸收公众存款、发放贷款、办理结算等业务活动的信用机构。 • 商业银行在银行体系中占有重要地位，在信用活动中起着主导作用。 • 我国商业银行主要由国有独资商业银行、股份制商业银行和城市、农村商业银行组成。
• 我国商业银行主要由国有独资商业银行、股份制商业银行和城市、农村商业银行组成。 • 1、国有独资商业银行 • 我国的国有独资商业银行是由国家专业银行演变而来的，包括中国工商银行、中国农业银行、中国银行、中国建设银行。
• （２）保险中介机构 • 是专门从事保险中介服务活动，并收取佣金或手续费的机构，包括保险代理机构、保险经纪公司、保险评估机构、保险精算事务所、保险会计师事务所、保险律师事务所等。
2、证券机构（1）证券公司证券公司是专门从事对股票与债券承销和投资、代理投资，并为企业提供长期信贷业务的金融机构。我国证券公司的业务范围一般有：代理证券发行业务；自营、代理证券买卖业务；代理证券的还本付息和红利的支付；代理保管证券；接受委托代收证券本息和红利；接受委托办理证券的登记和过户；证券抵押贷款；证券投资咨询业务等。
•
•
•
我国证券公司分为经纪类证券公司和综合类证券公司。（2）证券服务机构证券服务机构是为证券市场参与者提供各种服务的专门机构。包括证券登记结算机构、证券交易服务机构，包括证券投资咨询机构和资信评估机构。
3、信托投资公司信托，顾名思义，指接受他人委托，代为经营、管理或处理某种财产的行为。信托类金融机构，就是指受人之托，代人理财的金融机构。
• (3)办理国务院确定的扶贫和农业综合开发贷款；(4)办理国家确定的小型农、林、牧、水利基本建设和技术改造贷款；(5)办理业务范围内开户企事业单位的存款和结算；(6)发行金融债券； (7)办理境外筹资。

第四章金融中介体系

中央银行
二、中央银行的职能 1、发行的银行的职能所谓发行的银行，是指中央银行是国家货币的发行机构。它集中货币发行权，
统一全国的货币发行。目前世界上除了少数国家（如美国、日本等）的铸币由财政部发行外，大都是由中央银行负责货币的发行。 2、银行的银行的职能
（1）集中存款准备金；（2）组织全国范围内的资金清算；（3）充当最后贷款人。
的过程。
六、什么是存款保险制度
1.背景银行破产会极大地损害存款人的利益，而且会造成社会和经济的震荡。
1929－1933年的大危机，导致一些国家大批银行破产。在此背景下，存款保险制度应运而生。美国是西方国家中建立存款保险制度最早的国家，根据1933年美国紧急银行法，由联邦政府出面创建了联邦存款保险公司（FDIC），实现存款保险制度。 2.定义存款保险制度是一种对存款人利益提供保护、稳定金融体系的制度安排。在这一制度安排下，吸收存款的金融机构根据其吸收存款的数额，按规定的保费率向存款保险机构投保，当存款机构破产而无法满足存款人的提款要求时，由存款保险机构承担支付保险金的责任。
“最后贷款人”是指在商业银行发生资金困难而无法从其他银行或金融市场筹措时，中央银行对其提供资金支持。最后贷款人可以发挥以下作用：一是支持陷入资金周转困难的商业银行及其他金融机构，以免银行挤提风潮的扩大而最终导致整个银行业的崩溃；二是通过为商业银行办理短期资金融通，调节信用规模和货币供给量，传递和实施宏观调控的意图。
五、什么是资产证券化
1.定义：是指将已经存在的信贷资产集中起来并重新分割为证券进而转卖给市场上的投资者，从而使此项资产在原持有者的资产负债表上消失的一种创新业务。
2.从金融体系的发展阶段可以看出资产证券化的创新意义：初级阶段，金融体系处于银行本位时期；第二阶段，金融体系向市场本位发展；高级阶段，金融体系处于强市场本位时期（资产证券化） 3.资产证券化的本质是：将贷款或应收账款转换为可流通的金融工具

金融中介机构的相关知识(ppt 77页)

也不能完全解决道德风险问题。
3.重视资产净值
克服债券融资中的道德风险的办法之一是只向那些资产净值大的借款者放款。
投资者只会购买那些具有较大资产净值的少数企业发行的债券。
由此可见，道德风险的存在使大多数企业不能依靠发行债券业作为企业外部融资的主要方式。
4．成立金融中介
虽然监管是有成本的，但银行监督却具有规模经济效应。
但是，证券的潜在购买者并不能识别证券的优劣，他们所愿意支付的证券价格只能是反映发行公司平均质量的证券的价格，这一价格低于优良公司证券的价格，高于不良公司证券的价格。
因此，优良公司的所有者因购买者愿付的证券价格低于其实际价值，而不愿出售其证券；只有那些质量低劣的公司才愿意出售其证券，因为他知道购买者愿付的价格高于其实际价值。
结果，与二手车市场一样，证券市场交易规模小，证券市场的作用不能得到正常发挥。
至此，前面所述的第二种困惑，即为什么可销证券不是公司进行外部融资的
主要渠道基本上得到了解释。同时，也部分地解释了困惑一，即为什么股票不是企业外部融资最重要的渠道。
（二）逆向选择的解决方法 1.信息的私人生产和销售
交易之后---道德风险
(一)逆向选择与金融中介
逆向选择的本意是指人们做并不希望做的事情，而不做希望做的事情。
在金融市场上，逆向选择是指市场上那些最有可能造成不利（逆向）结果
（即造成信用风险）的借款者，往往就是那些寻求资金最积极、而且最有可能得到资金的人。
简言之，贷款风险高的人往往最积极地寻找贷款，结果贷款者往往将资金贷给了最不想贷给的对象。
同样的道德风险在债券市场上仍然存在。因为按照债权合同的规定，借款人
只需向贷款人支付一个固定的款项，所获利润中超过这一数额的任何部分都由借款人所有。

《金融中介学》课件

02
金融中介的种类与功能
提供存款、贷款、支付结算等金融服务，是金融中介体系的核心。
商业银行
专门吸收储蓄存款，为居民提供投资理财服务的金融机构。
储蓄银行
由社员入股组成，为社员提供存款、贷款等服务的金融机构。
信用合作社
提供各类保险产品，如财产保ቤተ መጻሕፍቲ ባይዱ、人寿保险等。
保险公司
证券公司
信托公司
从事证券承销、交易等业务的金融机构。
规定金融中介机构的业务范围，限制其从事高风险或非法的业务活动。
要求金融中介机构保持足够的资本充足率，以应对潜在的金融风险。
要求金融中介机构及时、准确、完整地披露信息，提高市场透明度。
THANKS
感谢观看
经济环境的变化
经济环境的变化是金融创新的直接动因，包括技术进步、政府政策的调整、市场竞争的加剧等。
改变金融中介的功能和地位
金融创新使得金融中介的功能和地位发生了变化，中介机构需要重新定位自己的角色和功能，以适应市场的变化。
降低交易成本
金融创新可以降低交易成本，提高金融市场的效率，使得金融机构能够更好地服务客户。
总结词：流动性风险是指因缺乏足够的资金而无法满足其短期债务或承诺的风险。
操作风险是指因内部操作失误、系统故障或外部事件等原因而导致的损失。
总结词
操作风险可能涉及到金融中介的各个业务领域，如交易、清算、结算、后台运营等。操作风险的防范需要从制度建设、人员培训、系统升级等方面入手。
详细描述
操作风险的防范措施包括完善内部控制体系、加强员工培训和建立应急预案等。
总结词
信用风险的防范措施包括对借款人进行严格的信用评估、分散投资、定期回顾和更新信用记录等。
详细描述

人大黄达《金融学》课件ppt 超级完整版

第一章第六节货币制度
货币制度的构成
2. 对本币（本位币）和辅币的规定； 3. 对钞票发行和存款货币创造的管理； 4. 对不同种类货币支付能力的规定——无限法定
第一章货币与货币制度
第三节形形色色的货币
第一章第三节形形色色的货币
历史上的货币形态
1. 种种实物货币——货币最古老的形态：中国最早的货币是“贝”。古书有“夏后
以玄贝”的说法，考古屡有证实。
世界其他地区也多有使用贝的。荷马史诗中，经常用牛标示物品的价值；马可波罗游记中记载：中国吐蕃地区用盐块作货币。
2. 商品经济的根本原则是等价原则：在这条原则的基础上，货币具备转化为任何商品的能力。国家必须保护货币的这个根本特性。不过，由于某种需要，如反“洗钱”、反毒品交易、反国际恐怖主义等，国家也应作必要的限制。
第一章货币与货币制度
第六节货币制度
第一章第六节货币制度
货币制度
1. 有史以来，各个国家都力图建立符合自己政策目标的货币制度。
第一章第四节货币的职能
货币单位的“名”
1. 世界上林林总总的货币名称：一般规律：（国名）＋（货币单位名）
2. 中国货币的特殊叫法：“法”币；“人民”币。
3. 货币单位的的名称大多与衡制的单位名称有渊源关系，如中国的“两”，英国的“镑”。
第一章第四节货币的职能
货币单位的“值”
1. 金属铸币时的“值”： “重如其文”；文重分离——“七钱二”；英镑（重1镑的金=金币46.725镑——1816 ）
(1)7
第五篇几个金融理论问题 • 第十六章几个金融理论问题
(1)8
金融学
第一篇范畴
第一篇目录

金融中介机构的相关知识PPT课件( 77页)

一、关于金融系统结构的几点困惑
（一）股票并不是企业外部融资最重要的融资来源
（二）发行可销的有价证券也不是企业融资的主要方式
（三）金融中介和间接融资在金融市场上越来越重要
（四）银行通常是企业进行外部融资的最重要的渠道
（五）只有大的、业绩好的公司才可能通过证券市场融资
（六）债务合同中担保总是最重要的条款之一

三、信息不对称与金融中介

现代金融经济学认为，金融中介存在的最主要
原因是金融市场上存பைடு நூலகம்非对称信息。
所谓信息不对称，就是指交易一方对交易另一方的了解不充分，双方处于不平等地位。
在金融市场上，资金需求者和供给者之间普遍存在着信息不对称现象。
在非对称信息环境中，导致了两个问题:
交易之前----逆向选择
提供那些正在寻求资金的个人或公司的详细情况。
比如成立一个信息生产公司，由该公司负责搜集有关金融资产的全部信息，然后将信息出售给资金的供应者，美国的:
标准普尔公司
穆迪公司
(1)“搭便车问题”
金融市场上的搭便车问题，是由信息不对称所引起的，它是指一些人不付费地利用他人付费所得到的信息。
交易之后---道德风险
(一)逆向选择与金融中介
逆向选择的本意是指人们做并不希望做的事情，而不做希望做的事情。
在金融市场上，逆向选择是指市场上那些最有可能造成不利（逆向）结果
（即造成信用风险）的借款者，往往就是那些寻求资金最积极、而且最有可能得到资金的人。
简言之，贷款风险高的人往往最积极地寻找贷款，结果贷款者往往将资金贷给了最不想贷给的对象。
结果，与二手车市场一样，证券市场交易规模小，证券市场的作用不能得到正常发挥。

金融学课件第04章_金融机构_图文

24.01.2021
金融学课件
⑵投资银行。专门为工商企业提供证券投融资服务和办理长期信贷业务的银行。
⑶进出口银行。专门为对外贸易提供结算、信贷等国际金融服务的银行。
⑷储蓄银行。专门吸收居民储蓄存款并为居民提供金融服务的银行。 ⑸农业银行。在政府的指导和资助下，专门为农业、畜牧业、林业和渔业的发展提供金融服
中国太平洋保险公司、中国平安保险公司等，2005年全国共有一百多家。现已形成了以国有保险企业为主体，中外保险公司并存，多家竞争的格局。
24.01.2021
金融学课件
⑵信托投资公司
2000年底全国有信托投资公司145家，特点是分散性很强，地方行政背景复杂，但缺乏竞争性。其业务主要有以下四类：①信托投资业务；②代理业务；③租赁业务；④咨询业务。但进入90年代之后，信托投资公司大多数集中力量开拓证券业务，与证券公司展开竞争。针对这种状况，1998年 11月中国人民银行提出，信托投资公司要按“信托为本、分业管理、规模经营、严格监督”的原则进行整顿，以解决信托投资公司的分散性和业务重心的证券化问题。
于1998年11月18日成立，是全国商业保险的主管部门。为国务院直属正部级事业单位；根据国务院授权履行行政管理职能，依照法律、法规统一监管全国保险市场，维护保险业的合法、稳健运行。
24.01.20革的主要措施：
⑴建立独立经营、实行企业化管理的专业银行，并在此基础上将其转变为国有商业银行； ⑵建立专司金融宏观调控和金融行政管理职能的中央银行体制； ⑶在国有商业银行之外，组建其他商业银行，增加非国有的经济成分； ⑷组建一批政策性银行，担负政策性融资任务；
金融学课件
3. 中国证券监督管理委员会(证监会)
于1997年8月开始,是国家对证券市场进行统一管理的主管机构。是国务院证券委的监管执行机构；是依照法律法规对证券市场进行监督；它的发展经历了一个从多头到统一、从分散到集中的过程。