巴菲特投资宝典
2024年巴菲特投资名言_1
巴菲特投资名言巴菲特投资名言11、不犯大错：投资人并不需要做对很多事情，重要的是要能不犯重大的过错。
2、独立思考：逆反行为和从众行为一样愚蠢。
我们需要的是思考，而不是投票表决。
不幸的是，伯特兰罗素对于普通生活的观察又在金融界中神奇地应验了：“大多数人宁愿去死也不愿意去思考。
许多人真的这样做了。
”3、安全边际：架设桥梁时，你坚持载重量为3万磅，但你只准许1万磅的卡车穿梭其间。
相同的原则也适用于投资领域。
4、覆水难收：重整旗鼓的首要步骤是停止做那些已经做错了的事。
5、恐惧和贪婪：要在别人贪婪的.时候恐惧，而在别人恐惧的时候贪婪。
6、分析师与理发师：永远不要问理发师你是否需要理发。
7、按兵不动：有时成功的投资需要按兵不动。
8、与好人为伍：一位所有者或投资者，如果尽量把他自己和那些管理着好业务的经理人结合在一起，也能成就伟业。
9、不熟不做：投资者成功与否，是与他是否真正了解这项投资的程度成正比的。
10、价廉物美：投资成功的关键在于，当市场价格大大低于经营企业的价值时，买入优秀企业的股票。
巴菲特投资名言21、人们买股票后根据第二天早上价格的涨跌，决定他们的投资是否正确，简直是扯淡。
2、你不会每年都更换房子、孩子和老婆。
为什么要卖出股票呢？3、金钱总是向着机会流动，而美国则是充满了机会。
4、没有公式能判定股票的真正价值，唯一方法是彻底了解这家公司。
5、所谓有“转机”的公司，最后很少有成功的案例，与其把时间和精力花在购买价廉的烂公司上，还不如以公道的价格投资一些物美的企业。
6、股神援引1941年珍珠港事件、1987年股市暴跌和“9·11”事件称，总有人在讨论不确定性，但无论今天是什么情况，明天永远存在不确定性，不要让现实把你吓倒了。
7、投资并非一个智商为160的人就一定能击败智商为130的人的游戏。
8、价值投资不能保证我们盈利，但价值投资给我们提供了走向真正成功的唯一机会。
巴菲特投资名言31、成长只不过是用来判断价值的计算方式而已。
巴菲特的投资策略及经典投资案例
巴菲特的投资策略及经典投资案例
巴菲特的投资策略主要是价值投资，即寻找被市场低估的股票，并持
有它们长期收益。
他强调要关注公司的基本面，即其经营状况、财务状况、管理层等方面，以确定其长期增长潜力和价值。
此外，巴菲特还注重寻找具有竞争优势的公司，即那些能够在市场上
与竞争对手相比获得更高利润的公司。
经典的投资案例包括：
1.买进可口可乐（KO）股票：巴菲特于1988年开始购买可口可乐公
司股票，一直持有至今，使得他成为该公司最大的股东之一。
巴菲特认为
可口可乐拥有品牌和经销网络等竞争优势，以及稳定的现金流和股息收益。
2.买进伯克希尔-哈撒韦（BRK.A）公司股票：巴菲特是伯克希尔-哈
撒韦公司的主席兼CEO，这家公司是一家多元化的投资公司，旗下拥有许
多知名企业和品牌。
巴菲特的投资策略也广受赞誉，成为许多投资者效仿
的对象。
3.买进华盛顿邮报（WPO）股票：巴菲特于1973年开始购买华盛顿邮
报公司股票，一直持有至该公司被公开收购为止。
他认为该公司拥有较强
的报纸业务和竞争优势，而且以相对低廉的价格被市场低估。
4.买进美国运通（AXP）股票：巴菲特于1994年开始购买美国运通公
司股票，也是该公司的最大股东之一。
他认为美国运通拥有维萨和万事达
卡等品牌，具有较强的竞争优势，而且在全球经济增长中具有较大的潜力。
这些投资案例凸显了巴菲特价值投资策略的成功，并为投资者提供了
有益的启示。
巴菲特投资之道
巴菲特投资之道巴菲特（Warren Buffett）是现代著名的美国投资大师，以其卓越的投资策略和成功的投资经验而闻名于世。
他一直被誉为“股神”，其投资之道也备受广大投资者的学习与追捧。
本文将深入探讨巴菲特的投资思路和成功秘诀，希望能给读者带来一些启发和指导。
巴菲特的投资理念主要体现在以下几方面：1. 长期投资：巴菲特坚信长期投资是获取稳定回报的关键。
他强调投资要有耐心，并将投资看作是购买企业的股权。
他选择那些有稳定盈利能力、具备竞争优势以及良好管理团队的企业进行长期投资，不轻易被短期市场波动所干扰。
2. 价值投资：巴菲特是价值投资的代表人物之一。
他认为股票的价格波动仅仅是市场情绪的反应，而不是企业价值的真正反映。
他喜欢低估值的股票，即所谓的“好公司，便宜价格”。
他会进行深入的研究和分析，寻找被市场低估的企业，并在合理的价格下建仓。
3. 优秀管理团队：在巴菲特的投资决策中，管理团队的素质和能力是关键因素之一。
他看重公司的管理层是否有能力、是否坦诚和是否与股东利益保持一致。
他更愿意投资那些具备稳定经营和良好治理的企业。
4. 保持现金流：巴菲特一直强调保持足够的现金流水平。
他认为现金是投资者的杠杆，可以在市场出现机会时提供灵活性和抓住时机的能力。
因此，他会保留一部分现金以备不时之需。
5. 不跟风，独立思考：巴菲特不注重市场的短期波动，也不盲目追随大众的意见。
他独立思考，不轻易受到市场情绪和其他人的影响。
他相信自己的分析能力和投资判断，并坚持自己的投资策略。
巴菲特的投资之道给我们带来了许多启示和思考：首先，投资应该具备长期眼光，摒弃投机心态。
只有持续关注企业的经营状况和内在价值，才能稳健地获取回报。
其次，价值投资是一个重要的投资策略。
寻找被市场低估的企业，投资未来的潜力，并等待市场重新认可其价值的出现。
另外，优秀的管理团队是企业成功的保障。
投资者在选择投资标的时，需要了解管理团队的背景和能力，以及与股东利益是否一致。
巴菲特成功的秘诀有哪些
巴菲特成功的秘诀有哪些沃伦·巴菲特是当代最成功的投资大师，许多人都被他的投资理念所征服，关于他成功的秘诀你了解多少?以下是店铺分享的巴菲特成功的秘诀，一起来和小编看看吧。
巴菲特成功的秘诀巴菲特成功的秘诀有三条:第一,尽量避免风险,保住本金;第二,尽量避免风险,保住本金;第三,坚决牢记第一、第二条。
”投资理财最重要的一条就是先要保本,再谈盈利。
投资者应该一步一个脚印,不要冒进,每年稳定增长,细水长流,这样远比暴发户高明。
美国首富有个理财规则:年年赚,每年投资回报都要超过10%。
以他的操作经验,他平均每年回报25%,三年翻番。
没有一年亏,维持了70年。
为什么大多数散户总是亏损大家都知道,股市本来就是一种零和游戏,所谓“一赚二平七亏损”,何况现行的游戏玩法和规则,也有利于机构主力充分运作;散户在竞争激烈的市埸中,显得相对的弱势,加之一些不适当的心态和操作方法,更加剧了其处处被动挨打的局面,‘被套-割肉-再被套-再割肉’,也就再所难免、情理之中的事。
分析起来,大致有以下几个方面表现:一是没有良好平和的心态。
不少人总是抱着希望一夜暴富、赚大钱的想法,而轻视了股市风险的存在;二是动脑少、动手多。
缺少相应地操作策略,忽视政策、经济面的分析和研究,缺乏对股市趋势的正确研判;而宁可听信一些专家股评以及小道消息,操作思路几乎被市埸左右,盲自从众、人云亦云、频繁操作。
而这些正好是和市埸主力的做法恰恰相反;三是盯盘太紧,极易冲动。
经不住大盘、个股涨跌的诱惑,冒然杀进杀出,完全被市埸主力牵着鼻子走;四是买的快、卖的忧虑。
买股票的时候,非常迅速、果断,生怕踏空;而卖的时候,经常患得患失、忧郁不诀;五是不守纪律,止赢、止损点,形同虚设。
赚钱时,总想一个萝卜吃到底;而到套牢时,又没有壮士断腕之勇气;六是不懂得休息。
不管牛、熊市,每天都想着交易,闲不住。
当然,造成散户亏损的原因,还有很多很多,这里就不一一细述了。
关键是投资者,在今后的操作中不断地抛弃和改进。
巴菲特成功的投资案例
巴菲特成功的投资案例巴菲特成功的投资案例一：可口可乐：投资13亿美元，盈利70亿美元120年的可口可乐成长神话，是因为可口可乐卖的不是饮料而是品牌，任何人都无法击败可口可乐。
领导可口可乐的是占据全世界的天才经理人，12年回购25%股份的惊人之举，一罐只赚半美分但一天销售十亿罐，净利润7年翻一番，1美元留存收益创造9﹒51美元市值，高成长才能创造高价值。
巴菲特成功的投资案例二：华盛顿邮报公司：投资0.11亿美元，盈利16.87亿美元70年时间里，华盛顿邮报公司由一个小报纸发展成为一个传媒巨无霸，前提在于行业的垄断标准，报纸的天然垄断性造就了一张全球最有影响力的报纸之一，水门事件也让尼克松辞职。
从1975年至1991年，巴菲特控股下的华盛顿邮报创造了每股收益增长10倍的的超级资本盈利能力，而30年盈利160倍，从1000万美元到17亿美元，华盛顿邮报公司是当之无愧的明星。
巴菲特成功的投资案例三：GEICO：政府雇员保险公司，投资0.45亿美元，盈利70亿美元巴菲特用了70年的时间去持续研究老牌汽车保险公司，。
该企业的超级明星经理人，杰克·伯恩在一个又一个的时刻挽狂澜于既倒。
1美元的留存收益就创造了3·12美元的市值增长，这种超额盈利能力创造了超额的价值。
因为GEICO公司在破产的风险下却迎来了巨大的安全边际，在20年中，这个企业20年盈利23亿美元，增值50倍。
巴菲特成功的投资案例四：吉列：投资6亿美元，盈利是37亿美元作为垄断剃须刀行业100多年来的商业传奇，是一个不断创新难以模仿的品牌，具备超级持续竞争优势，这个公司诞生了连巴菲特都敬佩的人才，科尔曼·莫克勒，他带领吉列在国际市场带来持续的成长，1美元留存收益创造9﹒21美元市值的增长，14年中盈利37亿美元，创造了6倍的增值。
巴菲特成功的投资案例五：大都会/美国广播公司：投资3.45亿美元，盈利21亿美元作为50年历史的电视台。
巴菲特投资成功的案例
巴菲特投资成功的案例
巴菲特是世界著名的投资大师，他的投资成功案例数不胜数。
以下是他的一些经典案例：
1. 买下可口可乐公司股票
巴菲特在1988年花费了1.5亿美元购买了可口可乐公司的股票，这份投资现在价值已经达到了数十亿美元。
他认为可口可乐是一个出色的公司，能够在未来持续增长并创造价值。
2. 投资华盛顿邮报
1973年，巴菲特花费了1000万美元购买了华盛顿邮报的股票，这是他第一次投资媒体行业。
在接下来的几年里，他将华盛顿邮报的价值翻了几倍，并赚得了不菲的利润。
3. 投资银行业
巴菲特在20世纪80年代初开始投资银行业，他认为这个行业的前景非常好，能够带来可观的回报。
他先后投资了美国银行、富国银行等多家银行，都取得了不错的成绩。
4. 投资电力行业
巴菲特在20世纪90年代初开始投资电力行业，他认为这个行业具有长期稳定的回报，能够为投资者带来高额的利润。
他先后投资了美国电力、中美能源等多家电力公司，在这个行业中也获得了高额的回报。
总之，巴菲特的投资成功案例不仅仅是这些，他的投资哲学和技巧也值得我们学习和借鉴。
巴菲特给股东的一封信读后感
巴菲特给股东的一封信读后感读完巴菲特给股东的信，就像听一位超级智慧的老爷爷在唠嗑，只不过这个老爷爷是投资界的大神。
一、投资理念如灯塔。
巴菲特在信里不断强调的那些投资理念，就像是大海里的灯塔，给咱这些在投资海洋里扑腾的小虾米指明方向。
他说要找那些有护城河的公司，这就好比找一个有坚固城墙和深沟的城堡一样。
那些有独特优势的企业，就像城堡里有宝藏，而且还有强大的防御，别的竞争对手很难攻进来抢宝。
比如说可口可乐吧，这牌子全世界都认识，味道独特，品牌就是它的护城河。
不管什么时候，你想喝可乐，第一反应可能就是可口可乐，这种深入人心的品牌价值就是其他对手难以逾越的鸿沟。
这让我明白，在投资的时候不能只看表面，得深入挖掘这个公司有没有自己的“看家本领”，能在市场的大风大浪里屹立不倒。
二、长期投资的耐心。
这老爷子对长期投资的执着，真的让我特别佩服。
他就像一个超级有耐心的农夫，种下种子，然后就静静地等着它长成参天大树。
他不是那种今天种下去，明天就想看到大树结果子的急性子。
他在信里举了好多例子，说他投资的公司，都是经过长时间的观察和分析，然后一旦买入，就做好了长期持有的准备。
这就像谈恋爱，不能见一个爱一个，得找到那个对的人，然后好好经营，相伴一生。
在投资里，短期的波动就像是情侣之间偶尔的小吵架，不能因为一点小矛盾就分手，得有长远的眼光。
比如他投资的伯克希尔·哈撒韦，这一路走来也不是一帆风顺的，但他就是死死抱住不放手，现在看来，这坚持就像挖到了一座金矿。
这也告诉我，投资不能被短期的市场波动牵着鼻子走，要有自己的判断，坚定自己的信念，相信长期的价值会得到回报。
三、坦诚的态度。
巴菲特给股东写信的态度特别坦诚，有啥说啥，就像跟老朋友聊天一样。
赚了钱，他会告诉你为什么赚了，是抓住了什么机会；亏了钱，他也不藏着掖着，会分析是哪里出了问题。
这种坦诚在商业世界里可不多见。
这就好比一个厨师，做的菜好吃，他会告诉你用了什么新鲜食材、独特的烹饪方法；要是菜做砸了，他也会诚实地说盐放多了或者火候没掌握好。
巴菲特价值投资的六大原则
价值投资(Value Investing)一种常见得投资方式,专门寻找价格低估得证券。
不同于成长型投资人,价值型投资人偏好本益比、帐面价值或其她价值衡量基准偏低得股票。
巴菲特价值投资得六项法则第一法则:竞争优势原则好公司才有好股票:那些业务清晰易懂,业绩持续优秀并且由一批能力非凡得、能够为股东利益着想得管理层经营得大公司就就是好公司。
最正确得公司分析角度如果您就是公司得唯一所有者。
最关键得投资分析企业得竞争优势及可持续性。
最佳竞争优势游着鳄鱼得很宽得护城河保护下得企业经济城堡。
最佳竞争优势衡量标准超出产业平均水平得股东权益报酬率。
经济特许权超级明星企业得超级利润之源。
美国运通得经济特许权: 选股如同选老婆价格好不如公司好。
选股如同选老公:神秘感不如安全感现代经济增长得三大源泉:第二法则:现金流量原则新建一家制药厂与收购一家制药厂得价值比较。
价值评估既就是艺术,又就是科学。
估值就就是估老公:越赚钱越值钱驾御金钱得能力。
企业未来现金流量得贴现值估值就就是估老婆:越保守越可靠巴菲特主要采用股东权益报酬率、帐面价值增长率来分析未来可持续盈利能力得。
估值就就是估爱情:越简单越正确第三法则:“市场先生”原则在别人恐惧时贪婪,在别人贪婪时恐惧市场中得价值规律:短期经常无效但长期趋于有效。
巴菲特对美国股市价格波动得实证研究(19641998) 市场中得《阿干正传》行为金融学研究中发现证券市场投资者经常犯得六大愚蠢错误: 市场中得孙子兵法:利用市场而不就是被市场利用。
第四法则:安全边际原则安全边际就就是“买保险”:保险越多,亏损得可能性越小。
安全边际就就是“猛砍价”:买价越低,盈利可能性越大。
安全边际就就是“钓大鱼”:人越少,钓大鱼得可能性越高。
第五法则:集中投资原则集中投资就就是一夫一妻制:最优秀、最了解、最小风险。
衡量公司股票投资风险得五种因素: 集中投资就就是计划生育:股票越少,组合业绩越好。
集中投资就就是赌博:当赢得概率高时下大赌注。
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巴菲特投资宝典
美国华尔街投资大师巴菲特投资赚钱宝典大致可概括为：
5+12+8+2。
即5项投资逻辑、12项投资要点、8项选股标准和2项
投资方式。
5项投资逻辑
1.因为我把自己当成是企业的经营者，所以我成为优秀的投资人;因为我把自己当成投资人，所以我成为优秀的企业经营者。
2.好的企业比好的价格更重要。
3.一生追求消费垄断企业。
4.最终决定公司股价的是公司的实质价值。
5.没有任何时间适合将最优秀的企业脱手
12项投资要点
1.利用市场的愚蠢，进行有规律的投资。
2.买价决定报酬率的高低，即使是长线投资也是如此。
4.不在意一家公司来年可赚多少，仅有意未来5至10年能赚多少。
5.只投资未来收益确定性高的企业。
6.通货膨胀是投资者的最大敌人。
7.价值型与成长型的投资理念是相通的;价值是一项投资未来现金流量的折现值;而成长只是用来决定价值的预测过程。
8.投资人财务上的成功与他对投资企业的了解程度成正比。
9.安全边际从两个方面协助你的投资：首先是缓冲可能的价格风险;其次是可获得相对高的权益报酬率。
10.拥有一只股票，期待它下个星期就上涨，是十分愚蠢的。
11.就算联储主席偷偷告诉我未来两年的货币政策，我也不会改变我的任何一个作为。
12.不理会股市的涨跌，不担心经济情势的变化，不相信任何预测，不接受任何内幕消息，只注意两点：A.买什么股票;B.买入价格
8项选股标准
1.必须是消费垄断企业。
2.产品简单、易了解、前景看好。
3.有稳定的经营史。
4.经营者理性、忠诚，始终以股东利益为先。
5.财务稳键。
6.经营效率高、收益好。
7.资本支出少、自由现金流量充裕。
8.价格合理。
2项投资方式
1.卡片打洞、终生持有，每年检查一次以下数字：A.初始的权益报酬率;B.营运毛利;C.负债水准;D.资本支出;E.现金流量。
2.当市场过于高估持有股票的价格时，也可考虑进行短期套利。
某种意义上说，卡片打洞与终生持股，构成了巴式方法最为独特的部分。
也是最使人入迷的部分。
延伸阅读：巴菲特投资理念
要投资那些始终把股东利益放在首位的企业。
巴菲特总是青睐那些经营稳健、讲究诚信、分红回报高的企业，以最大限度地避免股
价波动，确保投资的保值和增值。
而对于总想利用配股、增发等途
径榨取投资者血汗的企业一概拒之门外。
要投资资源垄断型行业。
从巴菲特的投资构成来看，道路、桥梁、煤炭、电力等资源垄断型企业占了相当份额，这类企业一般是外资
入市购并的首选，同时独特的行业优势也能确保效益的平稳。
要投资易了解、前景看好的企业。
巴菲特认为凡是投资的股票必须是自己了如指掌，并且是具有较好行业前景的企业。
不熟悉、前
途莫测的企业即使被说得天花乱坠也毫不动心。
不要贪婪。
1969年整个华尔街进入了投机的疯狂阶段，面对连
创新高的股市，巴菲特却在手中股票涨到20%的时候就非常冷静地
悉数全抛。
不要跟风。
2000年，全世界股市出现了所谓的网络概念股，巴
菲特却称自己不懂高科技，没法投资。
一年后全球出现了高科技网
络股股灾。
不要投机。
巴菲特常说的一句口头禅是：拥有一只股票，期待它下个早晨就上涨是十分愚蠢的。
投资习惯
当今金融界，微软公司董事会主席比尔·盖茨先生与投资大亨巴菲特二位长期稳坐排行榜的前两位。
他们曾联袂到西雅图华盛顿大
学做演讲，当有华盛顿大学商学院学生请他们谈谈致富之道时，巴
菲特说：“是习惯的力量。
”
把鸡蛋放在一个篮子里
大家的理财意识越来越强，许多人认为“不要把所有鸡蛋放在同一个篮子里”，这样即使某种金融资产发生较大风险，也不会全军
覆没。
但巴菲特却认为，投资者应该像马克·吐温建议的那样，把
所有鸡蛋放在同一个篮子里，然后小心地看好它。
从表面看巴菲特似乎和大家发生了分歧，其实双方都没有错。
因为理财诀窍没有放之四海皆准的真理，比如巴菲特是国际公认的
“股神”，自然有信心重仓持有少量股票。
而普通投资者由于自身精力和知识的局限，很难对投资对象有专业深入的研究，此时分散投资不失为明智之举。
另外，巴菲特集中
投资的策略基于集中调研、集中决策。
在时间和资源有限的情况下，投资决策次数多的成功率自然比投资决策次数少的要低，就好像独
生子女总比多子女家庭所受的照顾多一些，长得也壮一些一样。
生意不熟不做
中国有句古话叫：“生意不熟不做”。
巴菲特有一个习惯，不熟的股票不做，所以他永远只买一些传统行业的股票，而不去碰那些
高科技股。
2000年初，网络股高潮的时候，巴菲特却没有购买。
那
时大家一致认为他已经落后了，但是回头一看，网络泡沫埋葬的是
一批疯狂的投机家，巴菲特再一次展现了其稳健的投资大师风采，
成为最大的赢家。
这个例子告诉大家，在做任何一项投资前都要仔细调研，自己没有了解透、想明白前不要仓促决策。
比如大家都认为存款利率太低，应该想办法投资。
股市不景气，许多人就想炒邮票、炒外汇、炒期货、进行房产投资甚至投资“小黄鱼”。
其实这些渠道的风险都不见得比股市低，
操作难度还比股市大。
所以自己在没有把握前，把钱放在储蓄罐中
倒比盲目投资安全些。
长期投资
有人曾做过统计，巴菲特对每一只股票的投资没有少过8年的。
巴菲特曾说：“短期股市的预测是毒药，应该把它摆在最安全的地方，远离儿童以及那些在股市中的行为像小孩般幼稚的投资人。
”
所看到的是许多人追涨杀跌，到头来只是为券商贡献了手续费，自己却是竹篮打水一场空。
不妨算一个账，按巴菲特的底限，某只
股票持股8年，买进卖出手续费是1.5%。
如果在这8年中，每个月
换股一次，支出1.5%的费用，一年12个月则支出费用18%，8年不算复利，静态支出也达到144%!不算不知道，一算吓一跳，魔鬼往往在细节之中。