第一章 风险管理基础-风险分散
《风险管理》考点难点分析
第一章风险管理基础考点难点分析一、风险与损失收益的区别风险是收益的概率分布。
损失是一个事后概念，反映风险事件发生后所造成的实际结果；风险是一个明确的事前概念，金融性风险可能造成的损失分为预期损失、非预期损失和灾难性损失。
二、商业银行风险管理发展阶段商业银行的风险管理模式大体经历四个阶段，顺序依次为资产风险管理模式一负债风险管理模式一资产负债风险管理模式一全面风险管理模式。
其中缺口分析，久期分析成为资产负债风险管理的重要分析手段。
1988年《巴赛尔资本协议》的出台，标志着国际银行业的全面风险管理原则体系基本形成。
三、商业银行风险主要类别的重要内容1．信用风险信用风险分为违约风险、结算风险，违约风险既可以针对个人，也可针对企业，很多银行倒闭案例都是由信用风险引发的。
2．操作风险操作风险普遍存在于商业银行业务和管理的各个方面，具有非营利性。
3．国家风险国家风险分为政治风险、社会风险和经济风险三类，国家风险发生在国际经济金融活动中，在同一个国家范围内的经济金融活动不存在国家风险，无论是政府、商业银行、企业，还是个人，都可能遭受国家风险带来的损失。
四、商业银行风险管理的主要策略1．风险管理五大策略这五大策略分为风险分散、风险对冲、风险转移、风险规避、风险补偿。
2．风险对冲风险对冲是管理利率风险、汇率风险、股票风险和商品风险非常有效的办法，风险对冲可以管理系统性风险和非系统性风险，风险对冲可分为自我对冲和市场对冲。
五、监管资本核心资本和附属资本的内容区别：核心资本包括权益资本(股本、盈余公积、资本公积和未分配利润)和公开储备。
附属资本包括未公开储备、重估储备、普通贷款储备以及混合性债务工具。
第二章商业银行风险管理基本架构考点难点分析一、商业银行风险管理四个步骤的区别商业银行风险管理流程这一节很重要。
风险管理流程可以概括为风险识别、风险计量、风险监测和风险控制四个主要步骤。
其中，风险管理部门承担了风险识别、风险计量、风险监测的重要职责，而各级风险管理委员会承担风险控制、决策的责任。
第一章风险与风险管理
第一章风险与风险管理第一章：风险与风险管理引言：在现代社会中，风险无处不在。
无论是在生活中、职场上还是商业活动中，我们都会面临各种各样的风险。
对于个人而言，可能是生病、交通事故或者经济危机等；对于企业而言，可能是市场竞争、财务风险或者自然灾害等。
如何有效地识别、评估和管理风险，成为了个人和组织在复杂多变的环境中生存和发展的关键因素之一。
本章将介绍风险的概念、分类以及风险管理的基本原理和方法。
一、风险的概念和特征1. 风险的定义：风险是指在不确定的情况下，可能发生不利事件的概率和程度。
它由两个要素组成，即发生的概率和不利事件的程度。
2. 风险的特征：①不确定性：风险是在不确定的条件下存在的，无法准确预测和控制其发生的时间和影响。
②概率性：风险可以通过统计方法计算其发生的概率，如概率分布、频率分析等。
③不可逆性：风险事件发生后，其影响是无法逆转和修复的，只能通过事后应对和调整来减轻其损失。
二、风险的分类和来源1. 风险的分类：风险可以按照其性质和来源进行分类。
按照性质可分为物质风险（如火灾、水灾等）、金融风险（如利率风险、汇率风险等）、技术风险（如产品质量问题、生产事故等）等。
按照来源可分为内部风险（如管理失误、人为犯错等）和外部风险（如市场变化、政策变动等）等。
2. 风险的来源：风险的来源多样化，主要包括自然风险（如自然灾害、气候变化等）、经济风险（如市场波动、通货膨胀等）、社会风险（如恐怖袭击、社会动荡等）、技术风险（如信息泄露、技术故障等）等。
三、风险管理的原则和步骤1. 风险管理的原则：①全面性原则：对所有可能的风险进行全面的识别和评估。
②系统性原则：建立完善的风险管理体系和流程，确保风险管理工作的高效性和连续性。
③科学性原则：采用科学的方法和工具进行风险分析和评估，提高决策的科学性和准确性。
④合规性原则：根据法律法规和道德规范进行风险管理，确保风险管理活动的合法性和可持续性。
2. 风险管理的步骤：风险管理一般包括风险识别、风险评估、风险控制和风险监测等步骤。
风险管理基础1
风险管理基础1引言风险管理是指在组织中识别、评估和应对潜在风险的过程。
对于任何组织而言，风险管理都是至关重要的，它有助于保护组织的资产、避免潜在的损失，并确保组织能够在竞争激烈的市场中持续发展。
本文将介绍风险管理的基础知识，包括风险管理的定义、风险管理的目的和原则、以及风险管理的步骤。
通过了解这些基础知识，希望能够帮助读者建立一个全面的风险管理框架，有效地识别和管理组织面临的各种风险。
风险管理的定义风险管理是指在组织中识别、评估和应对潜在风险的过程。
风险是指不确定性事件的可能性和影响。
风险管理的目标是减少或控制这些不确定性事件带来的影响，从而保护组织的利益和资产。
风险管理的目的和原则风险管理的目的是帮助组织实现其目标。
通过识别和管理风险，组织可以在不确定的环境中更好地做出决策，并提高其业务绩效和竞争力。
风险管理有几个基本原则：1.全面性：风险管理应该覆盖组织的所有活动和领域，包括战略、运营、财务等方面。
2.决策导向：风险管理应该为组织的决策提供有关风险的信息和分析，从而帮助组织做出明智的决策。
3.连续性：风险管理是一个持续的过程，需要不断监测和评估风险，并及时调整风险管理策略。
4.整体性：风险管理应该作为组织的整体管理体系的一部分，与组织的战略、目标、政策等相互关联。
5.适度性：风险管理的策略和方法应该根据组织的特点和情况来确定，不同组织可能有不同的风险管理需求。
风险管理的步骤风险管理通常包括以下几个步骤：1.风险识别：识别潜在风险，并确定其可能性和影响。
这可以通过收集信息、参考过去的经验以及与相关方进行沟通等方式进行。
2.风险评估：对已识别的风险进行评估和排序，确定哪些风险对组织最具威胁性。
评估通常包括风险的可能性、影响程度以及对组织目标的关联程度等方面的分析。
3.风险应对：根据风险评估的结果，制定相应的风险应对策略和措施。
这些策略和措施可以包括风险的避免、减轻、转移或接受等方式。
4.风险监测和控制：风险管理不是一次性的工作，而是一个持续的过程。
中级银行从业风险管理考试重点：第一章风险管理基础
中级银行从业风险管理考试重点：第一章风险管理基础知识点第一章风险管理基础2007年美国次贷危机带来的教训：一是与实体经济脱节的金融创新潜藏着巨大的风险;二是资产价格泡沫破裂使银行资产负债表短时间内严重受损;三是信息披露制度的不完善助推了危机的形成和扩大;四是全球经济金融一体化进程的加快为金融危机向全球扩散创造了条件。
各国金融监管存在的问题：一是金融监管标准过于宽松;二是金融监管制度建设未及时跟进金融创新的步伐;三是监管标准不一致导致监管套利。
1.1风险管理的基本概念1.1.1风险、收益与损失金融风险可能造成的损失分为：预期损失、非预期损失、灾难性损失。
预期损失指商业银行业务发展中基于历史数据分析可以预见到的损失，通常为一定历史时期内损失的平均值(有时也采用中间值);非预期损失指利用统计分析方法(在一定置信区间和持有期内)计算出的对预期损失的偏离，是商业银行难以预见的较大损失;灾难性损失指超出非预期损失之外的可能威胁到商业银行安全性和流动性的重大损失。
应对和吸收预期损失—提取损失准备金和冲减利润;非预期损失—资本金;灾难性损失—购买商业保险、限制业务。
1.1.2商业银行风险管理的主要策略风险分散(非系统风险)、风险对冲(管理市场风险—自我对冲与市场对冲)、风险转移(保险转移、非保险转移)、风险规避(消极)、风险补偿(价格补偿)1.1.2商业银行风险的主要类别八类：信用风险、市场风险、操作风险、流动性风险、国别风险、声誉风险、法律风险、战略风险。
信用风险观察数据少不易获取，具有明显的非系统性风险特征;市场风险数据充分易于计量，适于采用量化技术加以控制，具有明显的系统性风险特征;操作风险具有普遍性和非营利性，不能给商业银行带来盈利;流动性风险最具破坏力，其管理水平体现了商业银行的整体经营管理水平;声誉风险是多维风险;法律风险是一种特殊类型的操作风险;与法律风险密切相关的还有违规风险和监管风险巴III增加了对交易账户和双重违约的处理。
第一章风险管理基础
第一章风险管理基础本章知识线索第一节风险与风险管理一、风险、收益与损失（一）风险的定义（1）风险是未来结果的不确定性（或称为变化）。
（抽象概念）（2）风险是损失的可能性。
（本书的理解）（3）风险是未来结果对期望的偏离，即波动性。
（现代金融风险管理理念）（二）风险与损失风险绝不能等同于损失。
损失是事后概念，风险是明确的事前概念。
两者描述的是不能同时并存的事物发展的两种状态。
金融风险可能造成的损失分为：预期损失、非预期损失和灾难性损失。
预期损失通过提取损失准备金和冲减利润的方式来应对和吸收；非预期损失通过资本金来应对；灾难性损失一般通过保险手段来转移。
二、风险管理与商业银行经营商业银行从本质上来说就是经营风险的金融机构，以经营风险为其盈利的根本手段。
我国商业银行以安全性、流动性、效益性为经营原则。
风险管理与商业银行经营的关系主要体现在以下方面：（1）承担和管理风险是商业银行的基本职能，也是商业银行业务不断创新发展的原动力。
（2）风险管理作为商业银行实施经营战略的手段，极大地改变了商业银行经营管理模式。
从传统上片面追求扩大规模、增加利润的粗放经营模式，向风险与收益相匹配的精细化管理模式转变；从以定性分析为主的传统管理方式，向以定量分析为主的风险管理模式转变；从侧重于不同分散管理的模式，向集中进行全面风险管理的模式转变。
（3）风险管理能够为商业银行风险定价提供依据，并有效管理商业银行的业务组合。
（4）健全的风险管理体系能够为商业银行创造附加价值。
健全的风险管理体系具有自觉管理、微观管理、系统管理、动态管理等功能。
高水平的风险管理能够降低商业银行的破产可能性和财务成本，保护商业银行所有者的利益，实现股东价值最大化。
（5）风险管理水平直接体现了商业银行的核心竞争力，不仅是商业银行生存发展的需要，也是现代金融监管的迫切要求。
在商业银行的经营管理过程中，有两个至关重要的因素决定其风险承担能力：一是资本金模式，因为资本金可以吸收商业银行业务所造成的风险损失，资本充足率较高的商业银行有能力接受相对高风险、高收益的项目，比资本充足率低的商业银行具有更强的竞争力；二是商业银行的风险管理水平，资本充足率仅仅决定了商业银行承担风险的潜力，而其所承担的风险究竟能否带来实际收益，最终取决于商业银行的风险管理水平。
风险管理高频考点第一章 风险管理基础
第一章风险管理基础第一节商业银行风险考点1风险、收益与损失一、概念风险是指未来结果出现收益或损失的不确定性。
如果某个事件产生的收益或损失是固定的并已经被事先确定下来，则不存在风险；若该事件的收益或损失存在变化的可能，且这种变化过程事先无法确定，则存在风险。
二、风险与收益收益是指商业银行通过发放贷款、进行投资、开展金融产品交易、为客户提供金融服务所获得的盈利。
正确认识风险与收益的关系的作用：（1）有助于商业银行对损失可能性和盈利可能性的平衡管理。
（2）有利于商业银行在经营管理活动中主动承担风险。
三、风险与损失风险与损失的区别：损失是一个事后概念，反映风险事件造成的实际结果；而风险却是一个事前概念，反映的是损失发生前的事物发展状态，是用概率描述的一种可能性。
损失的分类：预期损失、非预期损失、灾难性损失。
①预期损失是指商业银行业务发展中基于历史数据分析可以预见到的损失，通常为一定历史时期内损失的平均值（有时也采用中间值）。
②非预期损失是指利用统计分析方法（在一定的置信区间和持有期内）计算出的对预期损失的偏离，是商业银行难以预见到的较大损失。
③灾难性损失。
灾难性损失是指超出非预期损失之外的可能威胁到商业银行安全性和流动性的重大损失。
商业银行通常采取以下几种方法应对损失：①采取提取损失准备金和冲减利润的方式来应对和吸收预期损失。
②利用资本金来应对非预期损失。
③对于规模巨大的灾难性损失，如地震、火灾等，可以通过购买商业保险转移风险。
④对于因衍生产品交易等过度投机行为所造成的灾难性损失，采取严格限制高风险业务/行为的做法加以规避考点2商业银行风险的主要类别（一）信用风险信用风险是指债务人或交易对手未能履行合同所规定的义务或信用质量发生变化，影响金融产品价值，从而给债权人或金融产品持有人造成经济损失的风险。
信用风险是债务人未能如期偿还债务而给经济主体造成损失的风险，因此又被称为违约风险。
特征：信用风险损失会因为交易对手（包括借款人、债券发行者和其他合约的交易对手）的直接违约造成损失，而且，交易对手信用评级的下降也可能会带来损失。
第一章风险管理基础教案
《风险管理》教案讲授章节第一章风险管理基础1.1风险与风险管理1.2商业银行风险的主要类别1.3商业银行风险管理的主要策略1.4商业银行风险与资本1.5风险管理常用的概率统计知识1.6风险管理的数理基础教学目的与教学要求通过本章学习使学生了解和掌握风险定义，了解风险管理的发展，熟悉风险种类等风险管理的基础知识。
重点与难点风险定义八大类风险种类、定义、特点经济资本板书设计1.1风险与风险管理1.1.1风险与收益 1.1.2风险管理与商业银行经营1.1.3商业银行风险管理的发展1.2商业银行风险的主要类别1.2.1信用风险 1.2.2市场风险 1.2.3操作风险1.2.4流动性风险 1.2.5国家风险 1.2.6声誉风险1.2.7法律风险 1.2.8战略风险1.3商业银行风险管理的主要策略1.3.1风险分散 1.3.2风险对冲 1.3.3风险转移1.3.4风险规避 1.3.5风险补偿1.4商业银行风险与资本1.4.1资本的概念和作用 1.4.2监管资本与资本充足率要求1.4.3经济资本及其应用1.5风险管理常用的概率统计知识1.5.1基本概念 1.5.2常用统计分布1.6风险管理的数理基础1.6.1收益的的计量 1.6.2风险的量化原理1.6.3风险敏感性分析的泰勒展式变化率和导数教学体会教案序号：1--1教学方法与手段教学内容备注风险管理水平是现代商业银行核心竞争力的重要组成部分，具备领先的风险管理能力和水平成为商业银行最重要的核心竞争力。
1.1 风险与风险管理1.1.1风险与收益1.风险的三种定义（1）风险是未来结果的不确定性：抽象、概括；用数学语言——概率表示（2）风险是损失的可能性（视风险为危险）：损失的概率分布；符合金融监管当局对风险管理的思考模式；判断：金融监管当局视风险为危险。
（√）（3）学术界：风险是未来结果（如投资的收益率）对期望的偏离，即波动性，期望——平均值（平均损失、平均收益）波动性——方差（波动越大，风险越大）符合现代金融风险管理理念，马科威茨资产组合理论：风险既是损失的来源，同时也是盈利的基础。
银行从业资格考试《风险管理》章节考点
银行从业资格考试《风险管理》章节考点银行从业资格考试《风险管理》章节考点一、风险分散(表1-1)(表1-1)风险分散项目内容风险分散概念风险分散是指通过多样化的投资来分散和降低风险的策略性选择。
风险分散意义风险分散对商业银行信用风险管理具有重要意义：多样化投资；多样化授信，这样可以大大降低商业银行面临的整体风险。
风险分散注意事项多样化投资分散风险前提条件要有足够多的相互独立的投资形式。
风险分散策略是有成本的，应与集中承担风险可能造成的损失综合考虑。
二、风险对冲(表1-2)(表1-2)风险对冲项目内容风险对冲的内涵风险对冲是指通过投资或购买与标的资产收益波动负相关的某种资产或衍生产品，来冲销标的资产潜在损失的一种策略性选择。
（续）风险对冲的内容及意义风险对冲对管理市场风险（利率风险、汇率风险、股票风险和商品风险）非常有效，可以分为自我对冲和市场对冲两种情况。
（1）自我对冲是指商业银行利用资产负债表或某些具有收益负相关性质的业务组合本身所具有的对冲特性进行风险对冲。
（2）市场对冲是指对于无法通过资产负债表和相关业务调整进行自我对冲的风险，通过衍生产品市场进行对冲。
三、风险转移(表1-3)(表1-3)风险转移项目内容风险转移的概念风险转移是指通过购买某种金融产品或采取其他合法的经济措施将风险转移给其他经济主体的一种策略性选择。
风险转移的分类风险转移可分为保险转移和非保险转移。
（1）保险转移是指商业银行购买保险，以缴纳保险费为代价，将风险转移给承保人。
（2）非保险转移。
担保、备用信用证等能够将信用风险转移给第三方。
此外，在金融市场中，某些衍生产品（如期权合约）可看做是特殊形式的保单，为投资者提供了转移利率、汇率、股票和商品价格风险的工具。
四、风险规避(表1-4)(表1-4)风险规避项目内容风险规避的概念风险规避是指商业银行拒绝或退出某一业务或市场，以避免承担该业务或市场风险的策略性选择。
风险规避可以通过限制某些业务的经济资本配置来实现。
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2015年银行业专业人员职业资格考试内部资料
风险管理
第一章 风险管理基础
知识点：风险分散
● 定义：
通过多样化的投资来分散和低风险的方法
● 详细描述：
（1）主要作用：马柯维茨，资产组合管理理论：只要两种资产收益率的相关系数不为1，分散投资于两种资产就具有降低风险的作用。
而对于有相互独立的多种资产组合而成的投资组合，只要组成资产的个数足够多，其非系统性风险就可以通过这种分散化的投资完全消除。
（2）实现手段：信贷业务不应集中于同一业务、同一性质、甚至是同一国家的借款人。
（3）若考虑风险分散化效应，应基于长期实证数据，且数据观察期至少覆盖一个完整的经济周期。
例题：
1.“不要将所有鸡蛋放在一个篮子里”这一投资格言说明的风险管理策略是
()。
A.风险分散
B.风险对冲
C.风险转移
D.风险补偿
正确答案：A
解析：“不要将所有鸡蛋放在一个篮子里”这一投资格言说明的风险管理策略是风险分散
2.商业银行通常运用的风险管理策略有()。
A.风险分散
B.风险对冲
C.风险转移
D.风险规避
E.风险补偿
正确答案：A,B,C,D,E
解析：由于风险的结果可能威胁到企业的生存，因此企业必须采取适当的风险管理策略进行风险管理。
（1）避免风险策略。
（2）分散与中和风险策略（3）承担风险策略。
（4）转移风险策略。
3.商业银行的信贷业务不应集中于同一业务、同一性质甚至同一国家的借款者，应是多方面开展，这是基于（）的风险管理策略。
A.风险对冲
B.风险分散
C.风险转移
D.风险补偿
正确答案：B
解析：风险分散实现手段：信贷业务不应集中于同一业务、同一性质、甚至是同一国家的借款人。
4.设定贷款投放的行业投放的比例属于以下哪种风险管理策略？（）。
A.风险规避
B.风险转移
C.风险对冲
D.风险分散
正确答案：D
解析：风险分散是指通过多样化的投资来分散和降低风险的方法
5.若考虑风险分散化效应，应基于长期实证数据，且数据观察期至少覆盖（）完整的经济周期。
A.一个
B.二个
C.三个
D.四个
正确答案：A
解析：若考虑风险分散化效应，应基于长期实证数据，且数据观察期至少覆盖一个完整的经济周期。
6.根据多样化投资分散风险的原理，下列关于商业银行开展信贷业务的说法，正确的有（）。
A.不应集中于同一任务
B.不应集中于同一性质借款人
C.不应集中于同一国家借款人
D.可以与其他商业银行组成银团贷款
E.应当使自己的授信多样化
正确答案：A,B,C,D,E
解析：
信贷业务不应集中于同一业务、同一性质、甚至是同一国家的借款人。
7.商业银行风险管理的主要策略不包括（）。
A.风险分散
B.风险对冲
C.风险规避
D.风险隐藏
正确答案：D
解析：银行风险管理的主要策略风险分散、风险对冲、风险转移、风险规避、风险补偿
8.下列投资组合中，能够产生风险分散效果的有（）。
A.收益率相关系数为0的两种资产
B.收益率相关系数为-1的两种资产
C.收益率相关系数为-0.5的两种资产
D.收益率相关系数为1的两种资产
E.以上都对
正确答案：A,B,C
解析：
马柯维茨的投资组合理论认为，只要两种资产收益率的相关系数不为1（即不完全正相关），分散投资于两种资产就具有降低风险的作用。
而对于由相互独立的多种资产组成的投资组合，只要组合中的资产个数足够多，该投资组合的非系统性风险就可以通过这种分散策略完全消除
9.将许多类似的但不会同时发生的风险集中起来考虑，从而使这一组合中发
生风险损失的部分能够得到其他未发生损失的部分的补偿，属于（）的风险管理方式。
A.风险对冲
B.风险转移
C.风险规避
D.风险分散
正确答案：D
解析：对于由相互独立的多种资产组成的资产组合，从而使这一组合中发生风险损失的部分能够得到其他未发生损失的部分的补偿，属于风险分散的风险管理方式
10.根据马柯维茨资产组合管理理论，多样化的组合投资具有降低系统性风险的作用。
A.正确
B.错误
正确答案：B
解析：根据马柯堆茨资产组合管理理论，多样化的组合投资具有降低非系统性风险的作用。
信用风险很大程度上是一种非系统性风险，因此，在很大程度上能被多样化的组合投资所降低。
11.在资产组合管理中，如果各项资产的相关性为负，则风险分散效果差
；如果相关性为证，则风险分散效果好。
A.正确
B.错误
正确答案：B
解析：在资产组合管理中，如果各项资产的相关性为负，则风险分散效果好；如果相关性为正，则风险分散效果差。
12.根据多样化投资分散风险的管理，下列关于商业银行开展信贷业务的说法，正确的有（）
A.不应集中于同一业务
B.不应集中于同一性质借款人
C.不应集中于同一国家借款人
D.可以与其他商业银行组成银团贷款
E.应当使自己的授信对象多样化
正确答案：A,B,C,D,E
解析：考查风险分散的内容
13.马柯维茨的资产组合管理理论认为，只要两种资产收益率的相关系数不等于-1，分散投资于两种资产就具有降低风险的作用。
A.正确
B.错误
正确答案：B
解析：应该是相关系数不等于1.
14.商业银行通过银团贷款的方式来降低风险的做法属于（ ）管理策略。
A.风险对冲
B.风险分散
C.风险转移
D.风险补偿
正确答案：B
解析：本题考察风险分散的概念理解和记忆。
正确答案是B。
风险分散是通过多样化的投资来分散和低风险的方法。