解读资金存管和托管
资管新规下资产托管业务发展情况分析
资管新规下资产托管业务发展情况分析1. 引言1.1 背景介绍资产托管业务是指由专业的机构为委托人管理和监督资产，以保障委托人的利益。
在金融市场中，资产托管业务扮演着重要的角色，不仅可以提高资金使用效率，降低运营风险，还可以保障投资者的权益。
随着金融市场的不断发展和金融监管的日益严格，资管新规的出台对资产托管业务带来了新的挑战和机遇。
近年来，我国资管行业呈现出快速发展的趋势，各类资产管理产品层出不穷，资金规模不断扩大。
与此资产管理行业也存在着一些问题，如资金乱象、风险隐患等，这些问题亟待解决。
资管新规的出台对整个资产管理行业来说，是一次深刻的改革。
资管新规的实施，对资产托管业务也带来了一系列影响。
新规对资产托管机构的资格和要求进行了细化和规范，加强了对资产托管业务的监管，从而提高了行业整体的规范性和透明度。
新规明确了资产托管机构的责任，要求其严格履行托管职责，保障委托人的权益。
新规对资产托管业务的业务范围和监管要求进行了调整，促进了全行业的健康发展。
在这样的背景下，本文将对资管新规下资产托管业务的发展情况进行深入分析，并探讨资产托管业务的发展趋势和前景。
1.2 目的意义资管新规的出台对资产托管业务发展具有重要意义。
资管新规的实施能够规范资产托管业务的运作，并严格要求资产管理公司和资产托管机构的合规经营，有效防范市场风险，保护投资者利益。
资管新规的出台可以促进资产托管业务的健康发展，推动资产托管机构提升服务水平和风控能力。
资管新规的要求也可以帮助资产托管机构更好地理解监管政策和要求，提高行业的整体专业水平。
2. 正文2.1 资产托管业务的定义与作用资产托管业务是指通过专业的资产托管机构，将委托人的资产（如证券、基金、财产等）进行保管、结算、清算、风险控制、信息披露等一系列服务的过程。
资产托管业务具有以下几个主要作用：1. 保护资产安全：资产托管机构作为第三方独立机构，能够对委托人的资产进行安全保管，有效保护资产不受挪用、损坏或盗窃等风险。
资金的存管与托管
资金的存管与托管
目录
1. 存管的理解 2. 托管的理解 3. 两者的对比 4. 知名托管机构
存 管
存管：是指P2P平台将交易资金等存放于第三方账户上,如 银行账户或第三方支付公司账户，第三方只负责资金流动和 保存没有任何义务监督资金来源和流向。
存管第三方账户
资金
只有保管责任
资金
？
托 管
托管：金融机构接受客户委托，安全保管客户资产、行使监 督职责。除了保证资金正常流动外，还需监督资金的来源及 去向，对资金的安全进行监督。托管 Nhomakorabea构 监督资金
监督资金
指定标 的项目
保管和监督双重责任
两者的对比
存管 托管
资金保存 正常流动
监督资金来源 监管资金去向
两者之间最大区别：存管是第三方支付平台可以通过投资人在支 付公司的支付接口，将资金付给P2P网贷平台。而资金托管是投 资人和借款人分别在第三方托管平台开通自己的托管账户，整个 过程投资人都能看到自己资金的准确去向，资金能够实现与平台 的“物理”隔离，从而避免了平台挪用资金的风险。
知名托管机构
选择优秀的托管机构是规避投资风险的一个有效手段， 国内目前知名资金托管机构有：环迅支付、双乾支付、 国付宝、汇付天下、财付通。
其中双乾支付采用的是现在业内最先进的电子钱包+账 户的P2P网贷资金托管模式，所以我们财富汇平台选用 双乾支付(拥有第三方支付全牌照）进行资金托管。
论资金存管与资金托管的区别
论资金托管和资金存管的区别近年来，p2p网贷平台发展迅速，凭借高于一般理财产品的收益p2p俨然已成为当下最火爆的理财方式，但由于行业监管暂未明确，p2p行业鱼龙混杂，市场呈现良莠不齐的局面。
如何辨别一个平台的好坏成为投资者最关心也最头疼的问题。
究其原因，和P2P是资金托管还是资金存管密不可分。
那么什么是资金托管？什么是资金存管？资金存管：是指P2P平台将交易资金或平台相关备付金、风险金等存放于第三方账户上,但第三方没有义务监督资金流向，平台可以随时从第三方提取这些资金。
资金托管：是指P2P平台与银行或第三方托管公司合作的一种形式，在这种合作形形式下，P2P平台自身不参与交易过程中的资金流动，银行或第三方托管公司在交易过程中直接管理投资资金的去向和用途，这些投资资金只能用于指定标的的投资人。
在这种模式下，平台无法接触到投资人的投资资金，只充当信息中介，极大的降低了跑路风险。
资金托管与资金存管的区别：托管需要银行或第三方托管公司对资金账户进行监控，并定期出具报告，以证实资金用途是专项用于保障投资者投资本息，并定期向大众公开余额；而存管仅仅是把资金存放在第三方账户而已，第三方不对资金动向进行监控，平台可随意挪用资金。
银监会对于P2P网贷行业划定的四条红线之一就是“不得归集资金搞资金池”。
在P2P 网贷行业，所谓资金池，是指投资者的资金直接流入平台，再由平台借给借款人。
资金池模式下平台可随意挪用资金，因此可随时卷钱跑路。
几乎所有的P2P平台诈骗都会使用资金池模式。
纯粹的P2P平台应该是点对点方式，是投资人可以直接借款给借款人，资金由第三方机构托管具体到平台操作上我们也不难看出差别，在面临提现问题时，平台内资金托管提现是直接显示提现成功，存管是显示提现申请成功，需平台内部处理，才能提现。
在充值问题上也是一样的，平台内资金托管充值是把资金打到第三方托管平台，而存管是直接把资金打到p2p平台。
另外，因为每一笔贷款都对应一个借款人，一般资金托管都会出现逾期一两天的情况，这和信用卡差不多，还款延误或还款信息未能及时反馈到第三方托管平台时就会出现这种情况，而存管平台则不会出现逾期情况，遇到这种平台投资者就需要谨慎投资了。
代管资金管理制度
代管资金管理制度第一章总则为规范代管资金管理行为，保障委托人资金安全，提升代管业务管理水平，制定本制度。
第二章适用范围本制度适用于所有代管资金管理机构及其相关合作机构。
第三章代管资金管理机构一、代管资金管理机构是指依法经营代管业务的金融机构。
二、代管资金管理机构应当设置专门的代管业务部门，并配备相应的专业人员。
三、代管资金管理机构应当建立健全代管资金管理制度，并定期进行自查和审计。
第四章代管资金管理的业务范围代管资金管理机构的业务范围包括：一、资金代管：接受委托人的资金存管业务，包括但不限于存款、证券、期货等金融产品的存管。
二、资产托管：接受委托人的资产托管业务，包括但不限于信托资产、基金资产等的托管。
三、其他代管业务：依法规定的其他代管业务。
第五章代管资金管理的权利和义务代管资金管理机构应当履行以下权利和义务：一、保管资金和资产，保障委托人的资金安全。
二、按照委托人的指令，操作资金和资产。
三、定期向委托人报告资金和资产的情况。
四、依法依规履行其他权利和义务。
第六章代管资金管理的风险控制代管资金管理机构应当建立健全风险管理制度，包括但不限于：一、建立风险识别、评估、控制和监测措施。
二、设立专门的风险管理部门，并配备专业风险管理人员。
三、定期进行风险评估和应急演练。
四、建立健全风险预警机制，提前识别和应对潜在风险。
第七章监督管理代管资金管理机构应当接受相关主管部门的监督管理，并按照规定向主管部门报告相关业务的情况。
第八章法律责任代管资金管理机构应当依法履行其代管业务的职责，如违法违规的，需要承担相应的法律责任。
第九章附则一、本制度自颁布之日起生效。
二、对于本制度未尽事宜的，另行制定补充规定。
本制度由代管资金管理机构负责解释和执行。
以上就是代管资金管理制度的相关内容，希望能够对大家有所帮助。
资金托管的概念
资金托管的概念资金托管是指一种将委托人的资金放置在第三方托管机构中进行管理和保护的行为。
这一概念最早源于金融行业，逐渐演变成为一种广泛应用的金融服务模式。
资金托管通过引入第三方托管机构，有效分离资金的使用权和所有权，提供了更安全、高效的资金管理方式。
资金托管一般涉及三方主体，即委托人（投资者）、第三方托管机构和受益人（投资项目）。
委托人将其资金交给第三方托管机构进行管理和保管，以实现资金的安全和高效使用。
受益人则是指资金托管的具体使用对象，可以是投资项目的运营方、债券发行人等。
资金托管相比传统的自管模式具有一些独特的特点和优势。
首先，资金托管可以实现资金与投资项目的有效隔离，降低资金被滥用的风险。
第三方托管机构作为中立的监管者，通过设立托管账户来管理资金，确保资金的安全性和透明度。
此外，资金托管还可以提供更加便捷和高效的资金流转和结算服务。
第三方托管机构通常具备完善的技术和风控系统，能够为委托人提供更快速、安全的资金流转服务。
委托人在进行投资或支付行为时，只需通过托管账户进行操作，无需与受益人直接打交道，提高了交易效率和安全性。
另外，资金托管还可以为委托人提供多样化的资金管理工具和服务。
第三方托管机构通常会根据投资者的需求，为其提供资金结构化、资金配置、风险管理等专业服务，帮助委托人实现最大的投资回报。
资金托管的标准和监管体系在不同国家和地区存在差异。
一般情况下，资金托管机构需要具备相应的金融执照和资质，并受到金融监管机构的监管。
监管机构会对资金托管机构的资金安全性、内部控制、风险管理等方面进行监督和检查，确保资金托管服务的合法性和可靠性。
需要注意的是，虽然资金托管能够提供较高的资金安全性和流动性，但仍然存在一定的风险和挑战。
一方面，第三方托管机构可能存在运营风险、系统故障等问题，可能导致资金损失或流转延迟。
另一方面，委托人需要谨慎选择资金托管机构，了解其资质和信誉，以确保其合法性和可靠性。
总之，资金托管是一种通过引入第三方托管机构来管理和保护资金的金融服务模式。
资金监管还有资金托管的区别
资金监管与资金托管的区别资金监管和资金托管字面上看十分相近，而在释义上其实并不相同。
资金监管银行资金监管即交易市场通过银行进行监督，专款专用，买卖双方一旦达到成交意向，并完成交易，市场银行接到双方成交指令，放款给卖方，很好的规避了部分交易商的信用风险，真正解决了买卖双方在交易过程中互相担心不敢先付款或不敢先付货的问题。
因为对于交易商来说，银行可谓是最值得信赖的地方。
银行资金监管的介入，对于提高交易商双方的诚信度，构建安全交易平台。
资金监管较常见于商品房交易中，尤其是预售房和二手房资金监管，该类业务不需要监管部门特批。
在银行的监管模式下，由监管银行独立负责资金的保管及清算，尽管发生了所有者和支配着的分离，网站也不能挪用交易会员的资金，会员企业也不能透支交易。
同时，交易平台和会员企业也根据协议的约定对被监管人职责的履行进行监督，从而构建起客户、交易平台和监管银行三方建立起来的制衡业务关系。
这样既能实现客户资金的安全保管，又有助于推动网站公平交易的实现，切实保障会员单位和网站各自的合法利益。
资金托管资金托管则主要是根据委托，对受托资产履行资产保管、资金清算、资产估值、会计核算、投资监督、信息披露的职责，受托资产包括企业年金、投资基金、社保基金、理财产品、信托资产、保险资金、QFII资产等，一般委托人为甲方，受托人（银行）为乙方。
国有大型商业银行和不少股份制商业银行都设置了资产托管部专门负责此类业务，但也需要业务部门（对公、同业）的配合。
该类业务需要银监、证监等部门批准。
对于交易平台来说，由于托管银行的介入，网站的信用度将得到极大的提升，有利于网站吸引资金实力强、资信度高的优质客户成为网站的注册会员，从而扩大网站的市场影响力和业务量。
此外，监管银行为网站所提供的服务不仅限于安全保管交易资金，还能为交易平台提供专业的资金清算和结算服务，并在此过程中完整记录全部电子交易及货款支付各环节信息，为平台交易的计税、报税以及纳税提供有效的依据，有助于网站腾出精力专注于交易平台的建设。
资产托管知识点总结大全
资产托管知识点总结大全资产托管是指投资者将自己的资产委托给专业的托管机构进行管理和保管的一种金融服务。
资产托管通常涉及证券账户、基金账户、信托账户等，是投资者与托管机构之间的一种委托关系。
资产托管业务包括资产保管、资产清算、收入分配等，是资本市场和金融市场中非常重要的一部分。
下面将对资产托管的相关知识点进行总结。
一、资产托管的基本概念1.资产托管是什么？资产托管是指投资者将自己的金融资产(如证券、基金、信托等)委托给专业的托管机构进行管理和保管。
托管机构负责资产的安全保管、收入分配、交易结算等工作。
2.资产托管的作用资产托管起到了保障投资者资产安全、规范资产交易、确保交易结算等重要作用。
它大大降低了个人投资者的操作风险，提高了资产的安全性和流动性。
3.资产托管的分类资产托管一般分为证券托管、基金托管、信托托管等。
不同类型的资产托管机构提供的服务内容略有不同，但其基本职能和作用是相似的。
二、证券托管的知识点1.证券托管的概念证券托管是指投资者将证券资产委托给专业的托管机构进行管理和保管的一种金融服务。
证券托管机构负责证券的存管、资金清算、资产评估等工作。
2.证券托管的作用证券托管提高了证券交易的安全性和效率，降低了投资者的操作风险。
同时，证券托管机构还为证券的登记、转让提供了便利。
3.证券托管的流程证券托管包括投资者委托、资产存管、资金清算、资产评估等多个环节。
投资者委托证券托管机构托管自己的证券资产，托管机构进行资产存管，并在交易结算时进行资金清算和资产评估。
4.证券托管的风险管理证券托管机构在托管证券资产时需要进行风险管理。
这包括风险评估、风险分散、风险控制等步骤，以确保证券资产的安全性和流动性。
5.证券托管的监管证券托管业务受到证监会的监管，托管机构需要遵守相关法律法规，履行托管协议，确保托管业务的合规运作。
三、基金托管的知识点1.基金托管的概念基金托管是指基金管理人将基金资产委托给专业的托管机构进行管理和保管的一种金融服务。
银行存管银行监管第三方托管对比
随着大家对理财的需要，线上理财平台发展的也很多很多，但总是有人问哪些平台靠谱，投哪个平台安全之类的问题，今天小编建议大家选择线上理财从三个方面去考察：
1.是否有银行存管；
2.平台背景和资质；
3.平台项目（建议选择抵押贷项目，因为从安全性上考虑，抵押贷>消费贷>信用贷，理由很简单，抵押贷是需要那实物去抵押才能获得贷款，如果还不上投资人的钱，那就处理你的抵押物。
而其他两种则没有这个属性）
以下图片是由“唐贷金融超市”为大家整理的，题目中几个概念的简单情况对比：。
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互联网金融关于资金存管和托管的问题
1 资金存管和托管的区别是什么？
资金存管和托管间的区别在于是否有监管行为。
根据互联网金融指导意见中第十四条“客户资金第三方存管制度”中所提，“除另有规定外，从业机构应当选择符合条件的银行业金融机构作为资金存管机构，对客户资金进行管理和监督，实现客户资金与从业机构自身资金分账管理。
”
2016年9月银监会高层提及的P2P十大监管原则中，第五条为“投资人的资金应该进行第三方托管，不能已存款代替托管，托管是独立的监管行为。
”
客户资金托管业务，是指商业银行作为托管人接受客户的委托，按照法律法规规定和合同约定，旅行安全保管客户资金、办理资金清算。
监督资金使用情况、披露资金保管及使用信息等职责，为客户保障资金专款专用、提高效率、防范风险、提升信用的资产托管业务。
资金存管和托管之间区别在于托管方是否有监管行为，即是否对项目资金真实性走向进行核实，包括要核实借款人信息借款合同的真实性，也跟踪监管资金进入借款人账户后的具体流向。
现在所谈的资金存管包括：①借贷双方的投资人与借款人均在平台合作的银行开立个人账户；②银行按照托管协议约定的指令进行资金划转，实现投资人与借款人之间点对点直接流动资金，从而实现平台的手和客户的资金分隔开来。
原来的第三方支付托管，实现的也是这部分功能，并没有对项目真实性等进行审核。
相比较之下，银行即使只做资金存管，也比第三方支付托管安全级别高，这也是为什么监管更倾向于让银行来对P2P资金进行存管甚至托管。
2 为什么监管只提存管而非托管
第一，真正做托管有难度。
一是体现在对P2P借款人和项目真实性的判断上，就目前国内的征信体质来看，这明显不太现实。
银行自身的贷款业务对于最终的资金用途也无法进行持续跟踪，银行可以确认并做到的是借款人本身真实存在，并严格审查借款人一系列的相关资料，信用信息，固定资产抵押来降低坏账风险。
但如果要他们肩负审核P2P借款人的责任，他们的意愿更低，因为P2P很常见的几类借款人，都是银行不愿意搭理的。
二是体现在银行要实现托管的系统技术建设上。
要实现P2P资金托管，银行必须专门重新打造一套系统，所付出得时间和金钱、精力成本都是很高的。
第二，银行做托管态度严谨。
银行若真的进行托管，需要负担的责任很大，同时还得搭上自家的声誉，付出和收入很难成正比，之前有声音提出，央妈改动一字是为了给银行留下撇清责任的后路，也为后续实践操作预留足够的解释空间。
3 银行资金存管有哪些参与机构？
其实不必纠结到底是资金存管还是资金托管，在实际操作中，资金存管是“官方标配”，资金托管是顶配，就看各家P2P平台和银行谈的是哪种程度的配置。
投资人需要看清楚银行和平台之间签订的协议到底包括哪些，而非揪着概念不放。
银行提供的配置大致可以分为强监管、弱监管两种类型。
强监管是对资金、项目全流程的跟踪，弱监管就只负责资金存管，但不跟踪交易流程。
根据这两种模式，又可以分为资金账户体系+支付、银行资金账户体系+第三方支付两种模式，前者银行补单提供资金账户，而且要监管平台的每个项目及资金流向，后者则由银行提供账户，而支付环节则由第三方支付完成。
案例分析：
目前已经开展资金存管、托管业务的银行中，民生银行、招商银行、广发银行均属于第一类，属于托管模式，而建行、中信银行则属于第二类。
例如，民生银行在于P2P平台合作时就规定，用户在平台注册后，要跳转接入民生银行页面，才能完成充值、投资、资金划转等流程。
如果通过其跨行转账系统完成资金流动，也要进行类似操作。
招商银行、广发银行同样如此。
在开展此类业务时，平台须在广发银行开设交易资金、风险备用金托管账户嗯哼服务费账户，投资者的资金，将进入平台在广发银行的资金托管账户中。
招商银行则是先为平台设立一个大账户，并在大账户下面设二级账户，投资人和融资方的资金都在二级账户里面出入，平台无法动用资金。
而通过银行+第三方支付模式，第三方支付机构也可避免出局风险。
目前，建行、中信银行均采用这一模式。
根据公开信息，中信银行上述业务，由易宝支付提供支付通道服务，懒猫金服负责对接、平台接入，中信银行按监管要求进行资金存管。
建行与信而富的合作，则是前者在建行开设交易资金专用账户，委托建行对账户内的资金进行存管。
4 银行托管和第三方支付托管哪个更安全？
第三方支付托管，是支付公司提供的一套账户解决体系。
用户的钱不进入商户，而是在支付公司的虚拟账户里保管，然后按照用户的指令做制定方向的划转，一般是提供给互联网金融平台，解决互联网金融容易形成资金池的问题。
现在的新支付方法出来后受到很大限制，支付公司的账户年支付额不能超出20万，推动支付公司和银行联合存管。
目前，国内除了支付宝和财付通两家支付公司家喻户晓外，几乎没有人能说出第三家支付公司的名字。
所以托管如果是银行的话，在心理上肯定会让投资人觉得更踏实，所以银行托管的公信力要高于第三方支付公司。
一般来讲，银行托管无需投资人、借款人额外注册托管账户，投资人投标和借款人还款的操作跟资金池模式下一模一样，第三方支付公司托管则需要用户额外注册一个支付公司的托管账号，需要设置登陆密码和支付密码，在提现、投标等涉及资金操作的时候需要验证账户的支付密码，这点来说，对用户体验不好。
另一方面，银行托管的资金转移是通过人工完成的，所以不存在掉单现象，而第三方支付公司托管所有操作都是通过接口完成，网络不好，可能偶尔会出现掉单现象。
比如托管账户内资金显示充值成功了，而后台却显示充值未完成，这就需要用户联系平台客服进行补单，掉单对用户体验影响还是比较大的，在用户体验上，银行托管相比支付公司要好些。
5 银行托管和第三方支付托管的操作流程是什么？
银行托管下，托管账户内的资金仍然放在平台公司的银行账户内，这个账户的资金转移，是根据平台的指令，一般是电子档的转账扫描件完成，银行只负责扫描件的真实性，不负责文档制定收款人的业务真实性。
这个模式下，投资人是看不到自己的资金流向到了何处，换句话说，有可能出现这种情况：投资人A在平台上把钱投资给了借款人B，但平台有可能发指令给银行将资金汇给了C。
第三方支付公司托管下，资金转账是由投资人本人发起，投资人在支付公司注册的托管账户的后台投资人也可以看到借款人的准确信息，平台只起到了一个转账审核作用（审核满标通过或者流标退回）而不能改变资金流向。
银行托管下，投资人的投资人信息流与资金流无法匹配，第三方支付公司托管下的投资人的投标信息流与资金流是完全匹配的。
信息流匹配资金流能最大限度减少平台挪用客户资金的可能。
第三方支付公司在信息流匹配资金流上，明显要比银行托管有优势。
值得注意的是，不管采取哪种资金模式，都不负责资金来源方和接收方的业务真实性和资金往来的合法性。
所以，对于平台跑路的问题，我们也不能苛求托管银行和第三方支付公司来解决。