互联网金融背景下的普惠金融发展研究

互 联 网 金 融 背 景 下 昀 普 惠 金 融 发 展 研 夯
口 林 政 李 高 勇
（ 中 央 财 经 大 学 信 息 学 院 ， 北 京 １ ０ ０ ０ ８ １ ）
［ 摘 要 ］ 目前 我 国普 惠 金 融 的 发 展 主 要 依 靠 小 微 金 融 机构 ， 此 类 金 融 机 构 的服 务 区 域 小 、 业务量小 、 信贷 经验不足
点及 产 业 界 情 况 ， 互 联 网 金 融 模 式 可 以 分 为 以 下 几 类 ： 第 三 方支付 、 互 联 网借 贷 、 互 联 网保 险 、 众筹 、 信 息
低 、 覆 盖 范 围广 、 渠 道优 势 明 显 、 产 品 丰 富 等 特 点 。 而 普 惠 金 融 的 目 标 是 使 社 会 所 有 阶 层 都 能 够 享 受 到 低 成本、 有效 、 全 方 位 的 金 融 服 务 。 互 联 网 金 融 在 促 进
作用 的较 少 ， 且缺 乏模 式 和技术 的梳 Ｐ借 贷 ， 平 台 募 集 个 人 投 资 者 的 借
款投 向资金需求 方 （ 个 人或 者企 业） 。互 联 网 借 贷 降 低
本文 将从 互联 网金融 的 视角 ， 分 析 其 对 普 惠 金 融
中 的六种典 型模 式 。 第一 ， 第 三 方 支 付 。 第 三 方 支 付 是 具 备 一 定 实 力
和信誉 保 障的第 三方 机构 提 供 的交 易 支 持平 台 ， 它 为 买 方 和卖方 提 供 信 用 保 证 ， 充 当信 用 中介 ， 使 得 交 易
可 以 顺 利 进 行 。 目 前 第 三 方 支 付 平 台 可 以 获 取 到 用 户 的存 量资 金 和交易 信息 ， 客 户 的 这 些 交 易 信 息 分 析
２ ０ １ ６年 １月 ， 国 务 院发 布 的《 推 进 普 惠 金 融 发 展
金 融 的 小 微 企 业 融 资 的 创 新 模 式 。 结 合 学 者 们 的 观
规划 （ ２ ０ １ ６ —２ Ｏ ２ Ｏ年 ） 》 指 出， 要 积 极 使 用 互 联 网 金 融 技 术 促 进 普 惠 金 融 发 展 。互 联 网 金 融 具 有 运 营 成 本
署 ； 证 券业 提供 在线 开 户 、 在 线购 买基金 理财 等服 务 。 第四， 互 联 网信 息 门 户 。互 联 网 金 融 门 户 是 指 利 用 互 联 网提供 金 融 产 品 和服 务 的信 息 汇 聚 、 搜索、 比 较及 销 售 ， 并 为 金 融 产 品 销 售 提 供 第 三 方 服 务 的 平 台 。它将各 家金 融 机构 的产 品放 在平 台上展 示 ， 用 户 通 过对 比挑 选 合 适 的 金 融 产 品。 目前 针 对 信 贷 、 理
。
而 互
、
联 网金 融 技 术 发 展 迅 速 ， 用 互 联 网金 融 技 术 来 发 展 普 惠 金 融 具 有 很 多优 点 。首 先分 析 了 互 联 网 金 融 的 几 种 主要 模 式 互 联 网金 融 的 主要 技 术 ， 其 次 从 普 惠 金 融视 角分 析 了 互 联 网 金 融 对 普 惠 金 融 的积 极 作 用 ， 然 后 分 析 了互 联 网金 融 背 景 下 普
系 。 李 建 军 和 王 德 ］ 认 为， 互 联 网 借 贷 平 台 具 有 提 高 网络效应 和降低 融 资搜 寻成 本 的优 势 ， 能 够 提 高 融 资 效 率 和 降低 融 资 成 本 ， 是 普 惠 金 融 服 务 的 重 要 提 供
者 。现 有 研 究 中 ， 主要 侧重 于 产 业 界案 例 及 金 融 监管
第二， 互 联 网 借 贷 。 互 联 网 借 贷 是 指 通 过 互 联 网 实 现 借 贷 的全 过 程 ， 借 入者 和 借 出者 均 可 以利 用 这个
互联 网平 台 ， 实现 借贷 的“ 在线交易” 。 目前 常 见 的 互
研究 ， 从 互联 网金 融 的视 角 ， 研 究 其 对 普 惠 金 融 推 动
惠 金 融 发 展 的新 路径 ， 最后结合研究成果 给出政策建议 。
［ 关 键 词 ］普 惠金 融 ； 互 联 网金 融 ；互 联 网技 术
［ 中图分类号１ １ ￣ ８ ３ ２ ３ ［ 文献标识码］ Ａ ［ 文章编号］ ｌ Ｏ ０ ３ ． １ １ ５ ４ （ ２ ０ １ ６ ） ０ ５ ． ０ ０ １ ７ ． ０ ３
通 过 在 线 渠 道 给 客 户 提 供 更 加 便 捷 的 服 务 。 目前 我
一
、
互 联 网 金 融模 式 介 绍
国主要银 行 均 已 提供 网上 银 行 、 手机银行、 微 信 银 行 等服务方式 ， 网 点 的 智 能 化 自动 柜 员 机 等 已 开 始 部
近年来 互联 网金融 发展 迅 速 ， 各 种 商 业 模 式 层 出 不 穷 。谢 平＿ ４ ］ 首 次提 出了 互联 网金 融 模 式 的概 念 ， 并
普 惠金 融 发展 方面 具有 先天 的优 势 。 如何 通过 互联 网金 融推 动 普 惠 金融 的发 展 ， 学 术 界 做 了 相 关 研 究 。李 京 晓 和 逯 家 豪 ｌ ＿ １ 研 究 了普 惠金
化 金 融机构 、 互 联 网 金 融 门 户 等 。 本 文 将 重 点 介 绍 其
的积极 作 用 ， 并 给 出 互 联 网 金 融 背 景 下 普 惠 金 融 发 展 的新 路径 。
了借 贷 门 槛 ， 但 是 粗 放 的 运 营方 式 也 带 来 了金 融 风 险 。
第三 ， 信 息 化 金 融 机 构 。信 息 化 金 融 机 构 是 指 传
统金 融企 业通 过互 联 网技 术 升级 改 造 现有 业 务 流程 ，
融 背景 下 的互联 网支 付 服务 ； 朱 良武 等［ ］ 从 伦 理 学 和
哲 学 的角度 分 析 了互 联 网金 融 与 普 惠 金 融 的相 关 关
具 有 较 高 的 利 用 价 值 。第 三 方 支 ４ １产 ， 品 主 要 有 支 付
宝 、 微信 支付 、 百 度钱包 等 。