证券交易流程图
证券交易第九章 清算与交收
清算与交收的含义
三、清算与交收的原则
（一）净额清算原则 净额清算又称差额清算，就是在一个清算期中， 对每个结算参与人价款的清算只计其各笔应收、应付 款项相抵后的净额，对证券的清算只计每一种证券应 收、应付相抵后的净额。 净额清算又分为双边净额清算和多边净额清算。 双边清算是指对结算参与人相对于其每个交收对手方 的证券和资金应收、应付加以相抵，得出该结算参与 人相对于其每个交收对手方的证券和资金的应收、应 付净额。
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我国债券回购交易的清算与交收
券款对付，指中央结算公司和债券交易的资金清 算银行根据回购双方发送的债券和资金结算指令于交 收日确认双方已准备用于交收的足额债券和资金后， 同时完成债券质押登记（或解除债券质押关系手续） 与资金划账的交收方式 见款付券，指在到期交收日正回购方按合同约定 将资金划至逆回购方指定账户后，双方解除债券质押 关系的交收方式。
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我国债券回购交易的清算与交收
（二）全国银行间市场债券回购的清算与交收 全国银行间同业拆借中心为参与者的报价、交易 提供中介及信息服务，中央结算公司为参与者提供托 管、结算和信息服务。 债券回购双方可以选择的交收方式包括见券付款 、券款对付和见款付券三种。 见券付款，指在首次交收日完成债券质押登记后 ，逆回购方按合同约定将资金划至正回购方指定账户 的交收方式。
（一）证券交易所质押式回购的清算与交收
1.初始清算交收 2.到期清算交收 3.质押券管理 融资方结算参与人通过交易系统向中国结算公司申 报提交质押券，与中国结算公司建立质押关系。由中国 结算公司实施转移占有，并以融资方结算参与人名义与 中国结算公司建立质押关系。质押券欠库的，融资方结 算参与人的清算与交收
二、ETF认购的清算与交收
上市流程图
上市流程图上市流程图指的是一家企业或机构为了能够在股票交易所公开发行股票，并实现上市交易，需要进行的一系列程序和步骤。
下面是一个700字的上市流程图：上市流程图第一阶段：决策和准备1. 企业决策上市：企业高层决定将公司上市，以融资、扩大知名度或其他目的为目标。
2. 选择顾问：企业选择合适的证券公司、律师事务所和会计师事务所作为顾问，协助进行后续的上市程序。
3. 评估企业价值：顾问将进行企业价值评估，确定上市后的发行股票数量和价格。
第二阶段：文件准备和申请4. 准备上市文件：企业准备相关文件，包括招股说明书、财务报表、企业章程等。
5. 申请IPO：企业向中国证监会申请初始公开募股（IPO）。
6. 审核和获得批准：中国证监会对企业提交的申请进行审查，并决定是否批准企业上市。
第三阶段：财务信息公开和股票发行7. 发布招股说明书：企业将招股说明书送交中国证监会和证券交易所，公布企业相关信息和发行计划。
8. 申购期和配售：投资者在规定的时间内进行申购，发行价根据投资者需求和市场条件确定。
9. 上市和交易：中国证监会批准后，企业发行股票在证券交易所上市，投资者可以通过交易所进行股票交易。
第四阶段：信息披露和监管10. 定期报告和信息披露：企业在上市后按照法律法规的要求定期向投资者和监管机构披露财务状况和经营情况。
11. 增发和配股：企业在上市后可能进行增发和配股，以筹集更多资金或增加股东。
12. 监管和处罚：中国证监会对上市企业进行监管，监测企业的财务状况和经营活动，对违规行为进行处罚。
以上是一个700字的上市流程图，涵盖了上市企业从决策和准备、文件准备和申请、财务信息公开和股票发行，到信息披露和监管的一系列步骤。
这个流程图可以帮助企业了解上市的整个过程，为企业的上市计划提供指导。
证券公司 基本业务流程培训--新入职员工培训专用
1.2 B股开户流程
境 内 投 资 者 股 开 户 流 程 图
1.2.1 B
境 外 投 资 者 股 开 户 流 程 图
1.2.2 B
1.3开放式基金开户流程
1.3.1 开立资金账户
1.3.2 开立开放式基金账户
1.3.3 申请三方存管账户
1.3.4 申请委托方式（基金）
1.3.5 开放式基金的认购与赎回
书和业务经办人身份证。
3.3.2 业务办理注意事项
• 对于深圳A股，客户填写转托管申请表表格； 对
于上海A股，客户填写撤销指定交易申请表格。
• 深圳A股转托管，由转出券商代深圳交易所收取转
托管手续费30元，对于上海A股撤销指定交易，客
户无需付手续费。
• 转托管须经营业部负责人审批核准。
3.4 A股账户的变更 与销户
3.6
帐户挂失流程
3.6.1 账户挂失条件
• 确保股东帐户卡变更、挂失、补办与注销符合 《中国证券登记结算有限责任公司证券帐户管理 规则》。 • 审核客户身份证及相关资料是否真实、齐备。
• 对于因客户名称、有效身份证件号码填写错误， 不能提供相关证明材料的情况，要参照中登公司 《关于证券账户注册资料填写错误变更的补充通 知》执行。
3.4.1 风控措施
• 对客户资料进行审核，检查密码、签章。 • 对个人帐号姓名及身份证、法人帐号及相关资料 等帐户重要信息的变更，除持原开户时所出具的 资料外，还必须持有发证机关出具的有关变更证 明及复印件办理，否则严禁办理。 • 对个人帐号姓名及身份证、法人帐号及相关资料、 交易与资金密码、代理人资料等帐户重要信息的 变更及销户必须严格执行双人复核。 • 由主管审批销户申请。 • 对机构客户的销户申请需经营业部负责人审批。
证券投资基金代销业务操作流程图
华西证券有限责任公司证券投资基金代销业务操作流程第一章总则 (3)第二章基金代销业务概况 (3)第三章资金账户 (5)第四章基金账户类业务流程 (6)第一节基金账户的开立 (6)第二节基金账户的登记 (10)第三节基金账户的取消登记 (11)第四节基金账户的注销 (12)第五节基金账户的资料变更 (14)第六节基金账户的查询 (17)第七节基金账户的挂失（解挂）补办 (18)第八节基金账户和基金份额的冻结、解冻 (20)第五章基金交易类业务流程 (20)第一节基金认购、申购业务 (20)第二节基金赎回业务 (25)第三节基金分红 (28)第四节基金转托管业务 (30)第五节基金非交易过户业务 (32)第六节基金转换业务 (35)第七节基金定期定额申购业务 ........ 错误!未定义书签。
第六章业务复核和差错处理 .. (36)第七章附则 (37)附件 (38)证券投资基金投资人权益须知 ......... 错误!未定义书签。
开放式基金账户注册／登记申请表 .. (42)开放式基金账户注销／取消登记申请表 (43)开放式基金账户资料变更申请表 (44)开放式基金账户查询申请表 (46)开放式基金账户挂失（解挂）补办申请表 (47)开放式基金认购/申购申请表 (49)开放式基金委托撤单申请表 (50)开放式基金赎回申请表 (51)开放式基金转托管申请表 (52)开放式基金非交易过户申请表 (53)开放式基金转换申请表 (55)开放式基金定期定额申购申请/变更表 .. 错误!未定义书签。
第一章总则第一条为了规华西证券有限责任公司（以下简称“本公司”）证券投资基金代销业务的运作和销售人员的行为，确保本公司证券投资基金代销业务合规、顺利地开展，根据《证券法》、《证券投资基金法》、《证券投资基金销售管理办法》、《证券投资基金销售机构部控制指导意见》和国家其他相关法律、法规的规定，结合本公司业务的实际情况以及各基金管理公司“开放式基金业务规则”，特制订本操作流程（以下简称本流程）。
ipo流程图
ipo流程图IPO流程图（IPO Process Diagram）随着科技的快速发展和全球市场的对外开放，越来越多的企业选择通过IPO（Initial Public Offering，首次公开发行股票）来融资和扩大业务规模。
IPO是指将一家私人公司的股权转化为公共公司的股票，并通过交易所向公众出售这些股票的过程。
下面是一张IPO流程图，描述了IPO过程中的各个阶段和重要步骤。
**IPO流程图****1.准备阶段**-评估公司是否具备进行IPO的条件，例如财务状况、盈利能力和发展潜力等。
-选择投资银行作为主要承销商，以协助和指导公司在IPO过程中的各个环节。
-成立项目组，确定与IPO相关的各项任务和责任，例如法律咨询、财务审计和市场策划等。
**2.尽职调查**-投资银行及律师事务所进行细致的尽职调查，对公司的财务、经营和法律状况进行审查，以确定是否存在潜在的风险和隐患。
-收集公司信息和证件，并制作IPO申请书。
**3.承销合同签署**-公司与主承销商签署承销合同，约定发行股票的数量、价格和其他关键条款。
-确定主承销商向公司提供的承销服务，例如股票销售、市场推广和投资者关系管理等。
**4.提交申请**-公司向证券监管机构提交IPO申请，申报发行股票。
-证券监管机构对公司进行审查和批准，最终决定是否允许公司进行IPO。
**5.注册声明生效**-注册声明获得证券监管机构的批准并生效后，公司可以正式进行股票发行。
-确保公司和主承销商之间的协作，以顺利进行下一步的工作。
**6.发行股票**-公司将发行股票的计划和公告发布给投资者，以吸引购买股票的兴趣。
-投资者向公司购买股票，并支付相应的款项。
-公司将股票上市交易，并在交易所上市。
**7.定价和分配股票**-主承销商负责与投资者协商定价，并确定最终的发行价。
-根据投资者的购买意向，分配股票的数量。
-公司和主承销商共同确定股票的面值和流通数量。
**8.发行完成**-公司发行股票工作完成后，公司正式成为一家上市公司。
证券结算流程图文详解
证券交易的结算流程（清算）（交收）交易数据接收深沪传输数据清算 应收应付进行轧抵发送清算结果 发给各结算参与人结果参与人组织证券或资金已备交收 收到结果后进行组织发送交收结果 中结公司发给结算参与人再发给证交所 结算参与人划回款项 交收违约处理 资金教授证券交易的结算可以划分为清算和交收两个主要环节。
在此基础上，还可以进一步划分为交易数据接收、清算、发送清算结果、结算参与人组织证券或资金以备交收、证券交收和资金交收、发送交收结果、结算参与人划回款项、交收违约处理等八个环节。
一、交易数据接收沪、深证券交易所在闭市后，会按约定将证券交易数据通过专门通讯链路传输给中国结算公司沪、深分公司。
中国结算公司沪、深分公司接收数据时，应当核对所接收数据的完整性。
二、清算接收完证券交易数据后，中国结算公司沪、深分公司一般在当日日终，作为共同对手方，以结算参与人为单位，对各结算参与人负责清算的证券交易对应的应收和应付价款进行轧抵处理。
在清算过程中，除计算应收和应付价款外，还需将印花税、经手费、监管规费等税费一并纳入净额清算中。
实践中，投资者应收的现金分红、利息，以及转让限售股应缴纳的个人所得税等也会纳入到净额清算中。
由于我国证券交易所市场实行滚动交收制度，因此一般来说，不同交易日发生的交易是分开清算的，在同一个交易日发生的交易才会进行轧抵处理。
除净额清算外，在一些证券品种上还存在逐笔交收制度，如权证的行权、买断式回购的到期结算等。
对于实行逐笔交收的证券交易，中国结算公司沪、深分公司并不将其纳入到净额清算中，而是逐笔计算对应结算参与人的应收和应付金额。
三、发送清算结果清算完毕后，中国结算公司沪、深分公司会通过专用通讯网络，将清算结果数据发送给各结算参与人。
四、结算参与人组织证券或资金以备交收结算参与人应当根据收到的清算结果，组织证券或资金以备交收。
结算参与人净应付款项的，应当及时核查自身资金交收账户的资金是否足额；如不足，应当在最终交收时点前，向其资金交收账户划人资金。
第1章 证券投资概述 《证券投资学》PPT课件
✓英国证券市场的监管体系相当完善，其两大特点是自律和立法。 英国证券市场的自律体系由三个机构构成：证券交易商协会、收购 与合并问题专家组和证券业理事会。三个机构与政府相对独立，在 一定程度上进行非正式合作。证券交易所在政府有关部门的指导下 实行自我监督和管理。英国的自律和立法管理体系对证券业的管理 相当成功。
证券市场的新特点和新趋势发展
证券市场在整个20世纪的成长过程中虽多有磨难，但 是仍然在不断发展壮大，经历了若干次质的飞跃。发展到 今天，它已经形成了一个较为规范、完整和现代化的市场 体系。这主要表现在如下几个方面：
➢ 金融证券化
➢证券市场多样化
➢证券投资法人化
文本
➢证文券本市场法制化 文本
文本
➢证券市场网络化
第一章 证券投资概述
第一节 证券与证券市场概述
一、证券的含义
证券是指各类记载并代表一定权利的法 律凭证或证书。它用文以本 证明持有人有权文依本其 所持有凭证记载的内容取得应有的权益。
证券可以采取纸面形式或证券监管机构规 定的文本其他形式。
有价证券是证券的一种,是指标有票面金额 ,用于证明持有人或该证券指定的特定主体对特 定财产拥有所有权或债权的文凭本证。
第二节 证券市场的产生与发展
一、西方国家证券市场的产生与发展
证券市场产生于何年何月？这无论在经济理 论学家那里，还是在历史学家那里都很难找到 可靠的佐证。然而有一点人们是可以相信的， 那就是，证券市场的形成是与股份公司的产生 和信用制度的深化密切相联的。 文本 纵观西方文证本券市场的发文展本历史，大致文可本以分 为五个阶段。
完整word版证券结算流程图文详解
证券交易的结算流程交易数据接收（清算）清算发送清算结果结果参与人组织证券或资金已被交收发送交收结果（交收）结算参与人划回款项交收违约处理深沪传输数据交易数据接收清算应收应付进行轧抵发送清算结果发给各结算参与人结果参与人组织证券或资金已备交收收到结果后进行组织发送交收结果中结公司发给结算参与人再发给证交所结算参与人划回款项向结算公司划出款项交收违约处理资金教授违约处理，证券交收违约处理证券交易的结算可以划分为清算和交收两个主要环节。
在此基础上，还可以进一步划分为交易数据接收、清算、发送清算结果、结算参与人组织证券或资金以备交收、证券交收和资金交收、发送交收结果、结算参与人划回款项、交收违约处理等八个环节。
一、交易数据接收沪、深证券交易所在闭市后，会按约定将证券交易数据通过专门通讯链路传输给中国结算公司沪、深分公司。
中国结算公司沪、深分公司接收数据时，应当核对所接收数据的完整性。
．二、清算接收完证券交易数据后，中国结算公司沪、深分公司一般在当日日终，作为共同对手方，以结算参与人为单位，对各结算参与人负责清算的证券交易对应的应收和应付价款进行轧抵处理。
在清算过程中，除计算应收和应付价款外，还需将印花税、经手费、监管规费等税费一并纳入净额清算中。
实践中，投资者应收的现金分红、利息，以及转让限售股应缴纳的个人所得税等也会纳入到净额清算中。
由于我国证券交易所市场实行滚动交收制度，因此一般来说，不同交易日发生的交易是分开清算的，在同一个交易日发生的交易才会进行轧抵处理。
除净额清算外，在一些证券品种上还存在逐笔交收制度，如权证的行权、买断式回购的到期结算等。
对于实行逐笔交收的证券交易，中国结算公司沪、深分公司并不将其纳入到净额清算中，而是逐笔计算对应结算参与人的应收和应付金额。
三、发送清算结果清算完毕后，中国结算公司沪、深分公司会通过专用通讯网络，将清算结果数据发送给各结算参与人。
四、结算参与人组织证券或资金以备交收结算参与人应当根据收到的清算结果，组织证券或资金以备交收。
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涨跌幅限制
在一个交易日内，每只股票的交易价格相对 上一个交易日收盘价的涨跌幅度不得超过10%。
ST、*ST类和S类股票的涨跌幅限制为5%。
委托的方式
买卖证券的委托方式很多，可以进行电话委 托或网上交易委托，方便快捷。
平安证券还提供 “e点通” 手机炒股的服 务。
成交
证券交易所交易系统主机接受委托申报后，根据价 格优先、时间优先的原则进行撮合配对。
符合成交条件的予以成交，不符合成交条件的继续 等待成交，超过当日委托时效的委托失效。
开盘价与收盘价的形成
开盘价：当日第一笔交易的成交价
收盘价：
上交所股票的收盘价： 当日最后一笔（含最后一笔交易） 前 一分钟所有交易的成交量加权平均价。
深交所股票的收盘价： 通过集合竞价的方式产生。未产生收盘价的， 以最后一笔交易（含最后一笔交易） 前一 分钟所有交易的成交量加权平均价。
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证券投资基金的分类
根据基金运作方式不同进行分类：
（1）、开放式基金 ： 是指基金规模不是固定不变的，而是可以随时根据
市场供求情况发行新份额或被投资人赎回的投资基金。 例如：华夏大盘精选、嘉实沪深300等。 （2）、封闭式基金 ：
是指基金规模在发行前已确定，在发行完毕后和规 定期限内，基金规模固定不变的投资基金。例如：基金 同益、基金景宏等。
根据投资标的不同进行划分
（1）、股票型基金： （2）、债券型基金： （3）、货币市场基金： （4）、指数型基金：
证券交易流程
开户→委托买卖→成交→结算→查询
开户
开户通常包括开证券账户和资金账户
证券账户按市场分为：上海证券账户 深圳证券账户
证券账户按用途分为: A股账户 B股账户 证券投资基金账户 股份转让账户 其他账户
免
深市
免
0.0341%
沪市
个人40元
USD19
机构户400元
深市
个人50元
HKD120
机构户500元
深市
转托管费30元 HKD100元
沪市
免
免
A股的交易
A股实行T+1交易。当日买入股票，需 要到下一个交易日才能卖出。
A股的交收
A股实行T+1交收，当天卖出股票后，返 还的可用资金，需要到下一个交易日才能银 证转账转至银行卡。
61+Enter 63+Enter 69+Enter 81+Enter 83+Enter 89+Enter
上证A股涨跌幅排行 深圳A股涨跌幅排行 中小板块涨跌幅排行
上证A股综合排名 深证A股综合排名 中小板企业综合排名
常用技巧的使用
1、多股同列 CTRL+M 2、多周期图 分析栏下拉菜单点击多周期同列（多个时 间段） 3、大盘对照 右键选择叠加品种中的自动叠加对应大盘 4、多窗口看盘 右键选择窗口个数（技术指标） 5、热门板块（当日的热点）
9：30至11：30、13：00至15：00为连续竞 价时间（深市14：57至15：00为收盘集合竞价 时间）
限价委托和市价委托
限价委托：限定想买卖的价格 市价委托：请对方以当时的行情价格进行交易
市价委托优于限价委托 委托尚未成交前可以撤单。 新股申购和配股缴款均不可撤单
交易单位
股票的交易单位为“股”，100股=1手。 委托买入数量必须为100股或其整数倍。 当委托数量不能全部成交或分红送股时可能出现零 股（不足1手的为零股），零股只能委托卖出，不能委托 买入零股。
证券投资基金涉及的当事主体
1、基金持有人 ： 是指持有基金单位和基金股份的自然人和法人，也
就是 基金的投资者。 2、基金管理人 ：
是负责基金的具体投资操作和日常管理的机构。在 我 国，基金管理人由基金管理公司担任。 3、基金托管人：
是依据基金运行中“管理与保管分开”的原则对 基金惯例 人进行监督和保管基金资产的机构，是基金持有人权 益的代 表，通常由有实力的商业银行或信托投资公司担任。
银证转账的时间：每个交易日9：30-15：00。
查询交易情况或资产情况
电话委托、手机交易、网上交易等都可以 查询，或本人持有效身份证、上海、深圳证券 账户卡到营业部柜台查询。
常用热键的使用
03+Enter 或 F3 上证指数（999999） 04+Enter 或 F4 深证成指（399001） 05+Enter 或 F5 分时走势/K线画面切换 06+Enter 或 F6 自选股 08+Enter 或 F8 K线画面切换周期 10+Enter 或 F10 基本面资料
交易费用
佣金
过户费
印花税 结算费
规费 办理证券账户
卡
转托管费 撤指定
A股
B股
基金
国债
沪市
0.3%起点5元 0.3%起点1美元 0.3%起点5 上限0.1%起点
或5港元
元
5元
深市
0.3%起点5元
沪市
成交面额的
免
免
0.1%起点1元
深市
免
沪市
0.1%（卖出）
0.1%深市沪市免来自0.05%深市
0.05%
沪市
平安证券欢迎您
证券交易流程
目录
证券交易的品种
1990年12月和1991年6月，上海证券交 易所和深圳证券交易所相继成立标志新中国 的证券市场正式形成，至今已发展19年。
股票，债券，基金、金融衍生品等统称 为证券。
股票
什么是股票 ？ 股票是股份有限公司在筹集资本时向出资
人发行的股份凭证。股票代表着其持有者（即 股东）对股份公司的所有权，是一种所有权的 凭证。
具有收益性 、风险性 、流动性 、 永久性 、 参与性 、波动性 的特点。
什么是股票市场
1、股票市场是股票发行和交易的场所
2、根据市场功能划分 ：发行市场（一级市场） 流通市场（二级市场）
3、目前我国的股票市场 ：上海证券交易所 深圳证券交易所
基金
什么是证券投资基金？
是一种利益共享、风险共担的集合证券投资 方式，即通过发行基金单位，集中投资者的资 金，由基金托管人托管，由基金管理人管理和 运用资金，从事股票、债券等金融工具投资。
第三方存管
本人需带上身份证、第三方存管协议书、持银 行卡在银行柜台办理第三方存管业务。
需注意： 一、农行，浦发，中信，兴业银行已实现一步 式开户，客户无需再到银行办理。
二、北部湾银行，中国邮政存蓄银行等是不能 作为托管银行的。
交易委托时间
时间：每个交易日的9：15至9：25为开盘集 合竞价时间；