财务管理的目标

财务管理的目标

企业管理目标及其对理财要求：

财务管理的目标决定了财务管理的内容和职能，以及它所使用的概念和方法。而财务管理目标，取决于企业的总目标，并受财务管理本身的特点制约。因此，企业管理的目标可概括为生存、获利和发展。

一）财务管理的整体目标1.总产值最大化2.润最大化3.股东财富最大化4.企业价值最大化

二）财务管理的分部目标

1.筹资管理目标：在满足生产经营需要的情况下，不断降低资本成本，控制财务风险，实现企业价值最大化，确定最佳资本结构。

2.投资管理目标：认真进行投资项目的可行性研究，力求提高投资报酬，降低投资风险，确定最佳投资决策。

3.营运资金管理目标：合理使用资金，加速资金周转，不断提高资金的利用效果，确定最佳营运资金规模。

4.利润分配管理目标：采取各种措施，努力提高企业利润水平，合理留存与分配企业利润，确定最佳股利政策。

长期偿债三个比率

1.资产负债率=负债总额/资产总额x100%

资产负债率反映了企业偿还债务的综合能力，比率越低，企业长期偿债能力越强。适当增大资产负债率，是企业调整资本结构的一种手段，会为企业带来财务杠杆利益。

2.负债权益比率=负债总额/所有者权益总额x100%

负债股权比率是资产负债率的另一种表现形式，反映了债权人投入资金与股东投入资金的对比关系，可以揭示企业财务风险以及股东权益对债务偿还的保证程度。负债股权比率越低，说明资本结构中债务资本比重小，权益资本比重大，企业财务风险低，长期偿债能力强，但并不能说明企业长期财务状况就越好。企业应该通过资本结构决策形成最佳资本结构。

3.利息保障倍数=（息税前利润+利息费用）/利息费用

利息保障倍数反映了企业用经营所得支付债务利息的能力。比率越高，长期偿债能力越强；比率过低，企业难以保证用经营所得来偿还到期债务利息。利息保障倍数至少应该>1。

筹资的动机

1.满足生产经营的需要

2.开展对外投资的需要

3.调整资本结构的需要 1+2扩张性投资动机3调整性 1+2+3混合性

放弃现金折扣的成本=折扣百分比/（1-折扣百分比）x360/（信用期-折扣期）

债券的三种发行方式：折价.溢价.等价n i n i P V I F A

P V I F ,,⨯+⨯=每年利息票面金额债券发行价格 资本结构：企业各种资本的构成及其比例关系，是企业筹资决策的核心问题。

企业的资本结构是由企业采用各种筹资方式筹集资金而形成的，各种筹资方式的不同组合类型，决定着企业的资本结构及其变化。 投资方案的决策

一）非折现指标

1.投资回收期=投资总额/项目投产后每年的净现金流量。优点：简单易懂。缺点：没有考虑到资金时间价值；忽略了项目在回收期之后的经济性，需要一个基准回收期，必须与基准回收期作比较才能决策，而基准回收期一般以经验或主观判断确定，缺乏客观依据。

2.平均报酬率=平均现金流量/初始投资额。优点：简明、易算、易懂；考虑了项目有效期的全部现金流量。缺点：没有考虑资金时间价值；需要一个基准报酬率，即必须与必要平均报酬率作比较才能决策，这带有主观成分。 二）折现指标 1.净现值 优点：考虑了资金时间价值；考虑了项目有效期全部现金流量；取舍标准体现了企业价值最大化的理财目标。缺点：确定折现率很困难；初始投资额不等、经济寿命期不等的项目，难以用净现值评估；不能揭示各投资方案本身可能达到的实际报酬率。 2.内含报酬率 优点：考虑了资金时间价值；揭示了投资项目本身可能达到的实际报酬率。缺点：计算复杂繁琐；在互斥选择决策时，容易做出错误的判断，适用于独立项目决策。

3.获利指数 PI 与NPV 的比较：PI 是相对数指标，反映投资的效率，即获利能力；NPV 是绝对数指标，反映投资的效益，即现金流增量。在评价投资项目优劣时，NPV 和PI 常常会得到一致的结论，但人们更愿意使用净现值。因为净现值不仅确定是否接受某一个项目，而且可以确定该项目对企业价值的经济贡献。 审计 名词解释 1.审计业务约定书：审计业务约定书是指会计师事务所与被审计单位签订的，用以记录和确认审计业务的委托与受托关系、审计目标和范围、双方的责任以及报告的格式等事项的书面协议。 2.重大错报风险：是指财务报表在审计前存在重大错报的可能性。 3.审计抽样：是指审计人员在实施审计程序进程时，从审计对象总体中选取一定数量的样本进行测试，并根据测试结果推断总体特征的一种方法。

4.总体审计策略：是审计计划之一。用以确定审计范围、时间、方向，并指导具体审计计划。

5.鉴证业务：是指注册会计师对鉴证对象信息提出结论，以增强除责任方之外的预期使用者对鉴证对象信息信任程度的业务。

6.审计证据：是指审计机关和审计人员获取的，用以证明审计事实真相，形成审计结论的证明材料。

7.审计的总目标：是对被审计单位会计报表的合法性和公允性发表意见。

8.审计工作底稿：是审计证据的载体，是指审计人员在执行审计任务的过程中，形成的全部审计工作记录和获取的资料。

9.日常性审计：是指对企业事业单位新近出台的规章制度、经营方针及签订的经济合同、协议等及时组织力量进行审计，以保证它们的合理性、可行性，提高领导决策的正确性和经济合同的有效性。 10.经济效益审计与传统审计的区别：①审计的对象不同；②审计的目的不同；③审计的方法不同；④审计的时间不同；⑤审计结论的论力不同 ()101n t t t NCF NPV C K IRR K ==-=⇒=+∑(),111n n t t K t t t t NCF PI C NCF PVIF C K ====⋅+∑∑

11.简述对内部控制的初步评价：内部控制制度的初步评价主要包括对其健全和合理性的评价。

①内部控制制度的健全性，评价内部控制制度的健全性，一是要分析内部控制的关键部位上是否都建立了强有力的控制，即内部的控制的强点；一是要分析内部控制中存在的薄弱环节，即内部控制的弱点。

②内部控制制度的合理性。评价内部控制制度的合理性，即要考虑控制的布局是否合理，有无过多的控制或不必要的控制；有无将一般控制点误作为关键控制部位；控制职能是否划分清楚；人员间的分工和牵制是否恰当。

12.如何查找未入帐的应付帐款？

①检查会计年度结束后银行存款支付的记录。

审计人员通过检查会计年度结束后，正常信用期内的银行存款支出日记簿中的记录，找出偿付的应付帐款，然后检查与该应付帐款有关的凭证，包括发票、定货单、验收报告，以确定应付帐款正确的归属期。

②检查期末的验收报告。

通过审查会计年度结束前几周内的验收报告，并追求至供应商的销售发票和应付帐款帐薄，审计人员可以查明是否所有收到的存货和相关应付款均已入帐。

③检查供应商的对帐单。

分析对帐单和被审单位所列示的期末余额的差异。

一、简述题

1、西方国家政府审计从隶属关系上看，有哪几种类型？--立法型国家审计机构，行政型国家审计机构，司法型国家审计机构，独立型审计机构。

2、西方国家内部审计机构的隶属关系有哪几种？1.直接受本部门、本单位董事会下设的审计委员会。2.只接受本部门、本单位主要负责人的领导。

3、西方民间审计出现过的组织形式有哪些？独立会计师事务所，普通合伙制会计师事务所，有限公司制会计师事务所，有限责任合伙制会计师事务所。

4．简述审计工作底稿三级复核体制。项目经理复核，部门经理复核，主任会计师复核

5、审计证据的特征有哪些？客观性相关性合法性

6、审计工作底稿具有保密性特征，但也有例外情况，请列举4种保密性例外的情形。

1.法庭作证

2.注册会计师协会对审计工作进行那个检查

3.省级审

计部门对审计工作进行那个检查 4.前后任注册会计师关系中7、简述审计重要性、审计风险、审计证据三者之间的关系。重要性与审计风险之间成反向关系。重要性水平与所需要的审计证据也成反向关系。审计风险与所需要的审计证据成正向关系，审计风险水平越高，就要执行更多的审计程序，获取更多的审计证据以降低审计风险。

8、产生重大错报风险的要素主要有哪些？战略风险、经营流程风险、控制风险和会计风险

9、内部控制的发展大致经历了哪几个个阶段？ 1.内部牵制阶段2.内部控制阶段 3.会计控制和管理控制阶段 4.内部控制结构阶段 5.内部控制整体框架阶段 6.内部控制整合框架——风险管理阶段

10、内部控制整体框架中，内部控制的要素包含哪些？控制环境风险评估控制活动信息与沟通监控

11、测试内部控制与了解内部控制的区别有哪些？了解内部控制所采用的审计程序中通常不包括重新执行。

12、实现过账、汇总目标的测试与实现估价目标的测试的区别是什么？过账、汇总目标：仅限于加总主营业务收入、应收账款明细账和过入总账三项；并从中之一追查其他两项。

估价目标：不仅限于加总主营业务收入、应收账款明细账和过入总账三项；并从中之一追查其他两项。还包括凭证之间的相互核对、凭证与相关明细账的核对

13、实施营业收入的截止期测试有几条审计线路，它们各自的优缺点是什么？1.以账薄记录为起点：账薄—记账凭证—原始凭证，只能查多记不能查漏记；2.以销售发票为起点：发票存根—装运凭证—账薄，易查漏记，不容查多记；3.以装运凭证为起点：装运凭证—发票开具情况与账薄记录，查漏记和多记

14、审计报告的基本要素有哪些？标题；收件人；引言段；管理层对财务报表的责任段；注册会计师的责任段；审计意见段；注册会计师的签名和盖章；会计师事务所的名称、地址及盖章；报告日期。

15、注册会计师可发表的审计意见类型有哪几种？无保留意见、保留意见、否定意见、无法表示意见

16、在会计报表审计中，通常可将企业所有的交易和账户余额划分为

哪些循环？销售预收款循环购货与付款循环生产循环筹资与投资循环工薪与人事循环

17.审计依据的特征。层次性相关性时效性地域性