600019宝钢股份2023年三季度财务指标报告
宝钢近三年财务分析报告(3篇)
第1篇一、引言宝钢集团（Baoshan Iron & Steel Group Corporation Limited，以下简称“宝钢”）是中国最大的钢铁企业之一，也是全球最大的钢铁生产商之一。
本文旨在通过对宝钢近三年的财务报表进行分析，评估其财务状况、经营成果和现金流量，以及探讨其未来的发展趋势。
二、财务报表分析（一）资产负债表分析1. 资产结构分析近年来，宝钢的资产结构保持相对稳定。
截至2022年底，宝钢的总资产为约人民币1.2万亿元，其中流动资产占比约为45%，非流动资产占比约为55%。
流动资产主要包括货币资金、应收账款和存货等，非流动资产主要包括固定资产、无形资产和长期投资等。
- 货币资金：宝钢的货币资金近年来有所增加，这反映了公司财务状况的改善和经营活动的增加。
- 应收账款：应收账款占比较高，需要关注其回收风险。
- 存货：存货占比较高，需要关注其周转率和跌价风险。
2. 负债结构分析宝钢的负债结构相对合理，短期负债和长期负债比例适中。
截至2022年底，宝钢的总负债为约人民币6000亿元，其中流动负债占比约为40%，长期负债占比约为60%。
流动负债主要包括短期借款和应付账款等，长期负债主要包括长期借款和长期应付款等。
- 短期借款：短期借款占比较低，表明公司短期偿债能力较强。
- 应付账款：应付账款占比较高，需要关注其支付能力。
3. 股东权益分析宝钢的股东权益逐年增加，反映了公司盈利能力的提升和股东投入的增加。
截至2022年底，宝钢的股东权益为约人民币6000亿元，同比增长了约10%。
（二）利润表分析1. 营业收入分析近年来，宝钢的营业收入保持稳定增长。
2020年、2021年和2022年，宝钢的营业收入分别为约人民币6000亿元、约人民币6200亿元和约人民币6400亿元。
2. 营业成本分析宝钢的营业成本也呈现逐年增长的趋势，主要原因是原材料价格上涨和产品结构调整。
3. 毛利率分析宝钢的毛利率在近年来有所下降，这主要是由于原材料价格上涨和市场竞争加剧。
宝钢股份2023年年度经营目标和方针
宝钢股份2023年年度经营目标和方针文章主题：探索宝钢股份2023年年度经营目标和方针一、引言在经济全球化、产业智能化发展的大背景下，作为我国最大钢铁企业之一的宝钢股份，其2023年年度经营目标和方针备受关注。
本文将对宝钢股份2023年度经营目标和方针进行全面评估，并探讨其对于企业发展的意义和影响。
二、宝钢股份2023年年度经营目标和方针概述1. 经营目标：加大科技创新力度，实现高质量发展；全面推进转型升级，提升核心竞争力；加强资源整合，提升产品附加值。
2. 方针：稳中求进，融合发展；转型升级，品质为本；科技创新，引领未来。
三、深度评估1. 经营目标深度解析宝钢股份将加大科技创新力度，实现高质量发展。
这一目标体现了企业在面对激烈市场竞争下，积极谋求发展的决心和能力。
全面推进转型升级，提升核心竞争力，以及加强资源整合，提升产品附加值，进一步强调了企业对市场需求的应变能力和对产品质量的重视。
2. 方针广度解析稳中求进，融合发展，突出了企业在发展中不忽视风险管控，持续稳健前行的态度。
转型升级，品质为本，强调了企业在转型中更加关注产品品质和用户体验。
科技创新，引领未来，则表明了企业在未来发展道路上将以科技创新为驱动力，引领行业新方向。
四、回顾与总结宝钢股份2023年年度经营目标和方针，从整体上展现了企业在未来一年的发展思路和重点方向。
在面对日益激烈的市场竞争和产业变革的大背景下，宝钢股份以高质量发展为目标，通过科技创新和转型升级不断提升核心竞争力和产品附加值，为企业发展注入了新的活力和动力。
这些目标和方针的制定，将有助于宝钢股份在未来的发展中抢占先机，实现更加可持续和高效的发展。
五、个人观点与理解对于宝钢股份2023年年度经营目标和方针，我认为这些目标和方针的制定非常具有前瞻性和战略性。
在当前行业面临新形势、新挑战的情况下，宝钢股份通过加大科技创新力度、全面推进转型升级等措施，将有助于企业不断提升竞争力，实现高质量发展。
EVA指标计算——宝钢股份
EVA指标计算—以宝钢股份为例这里首先介绍一下什么是EVA指标，EVA是经济增加值的简称。
它是全面衡量企业生产经营真正盈利或创造价值的一个指标或一种方法。
该指标和传统的净利润指标相比，考虑了资本成本，同时从企业价值增值这一根本目的出发，对依据现代会计准则得出的净利润进行调整，因此可以更加准确的评价企业业绩。
下面以宝钢股份（600019）为例，介绍如何计算EVA指标。
首先介绍一下EVA指标计算公式，EVA指标=税后净营业利润-资金总成本。
其中：税后净营业利润=营业收入－折扣和折让﹣营业税金及附加－营业陈本＋其他业务利润＋当年计提或冲销的坏账准备－管理费用－销售费用＋长期应付款，其他长期负债和住房公积金所隐含的利息＋投资收益－EVA税收调整资金总成本=总资产×综合资金成本率下面介绍一下资本构成：EVA资本，债务资本，股本资本。
EVA资本=债务成本+股本成本-在建工程-非营业现金债务成本=短期借款+一年内到期长期借款+长期负债合计股本成本=股东权益+少数股东权益+坏账准备+存货跌价准备+累计税后营业外支出-累计税后营业外收入-累计税后补贴收入下面是宝钢股份的财务报表资产负债表 2011-12-31货币资金.74 短期借款632.91交易性金融资产 3.86 交易性金融负债--应收票据.16 应付票据18.61应收账款19.47 应付账款.70预付款项94.46 预收款项.08其他应收款40.03 应付职工薪酬16.55应收关联公司款-- 应交税费-2.21应收利息.94 应付利息 4.68应收股利0.16 应付股利.32存货386.91 其他应付款 1.71一年内到期的非流动资产 5.02 一年内到期的非流动负债.29其他流动资产-- 其他流动负债32.21流动资产合计979.75 流动负债合计074.85可供出售金融资产94.37 长期借款20.00持有至到期投资-- 应付债券50.96长期应收款.00 长期应付款--长期股权投资12.97 专项应付款 1.15投资性房地产8.00 递延所得税负债 1.85固定资产 1.46 其他非流动负债30.80在建工程.75 非流动负债合计.76工程物资0.74 负债合计 1.61固定资产清理-- 实收资本（或股本）.00生产性生物资产-- 资本公积029.54油气资产-- 盈余公积172.18无形资产26.75 减：库存股--开发支出-- 未分配利润445.21商誉-- 少数股东权益17.34长期待摊费用.52 外币报表折算价差-8.69递延所得税资产41.88 非正常经营项目收益调整--其他非流动资产75.69 归属母公司所有者权益0882.93非流动资产合计8850.13 所有者权益 1.27资产总计5829.88 负债和所有者合计5829.88首先计算税后净营业利润（nopat），又上文公式可知，Nopat=营业收入－折扣和折让﹣营业税金及附加－营业成本＋其他业务利润＋当年计提或冲销的坏账准备－管理费用－销售费用＋长期应付款，其他长期负债和住房公积金所隐含的利息＋投资收益－EVA税收调整= 67.17债务成本=短期借款+一年内到期长期借款+长期负债合计= 535.96股本成本=股东权益+少数股东权益+坏账准备+存货跌价准备+累计税后营业外支出-累计税后营业外收入-累计税后补贴收入= 1.82EVA资本=债务成本+股本成本-在建工程-非营业现金=535.96+1.82-.75=3726.03这里选择最高利率7.05%权益资本成本率计算：权益资本成本率即为股本资本成本率，可以使用资产定价模型计算权益资本成本率。
600019宝钢股份2023年上半年经营风险报告
宝钢股份2023年上半年经营风险报告一、经营风险分析1、经营风险宝钢股份2023年上半年盈亏平衡点的营业收入为6,626,987.78万元，表示当企业该期营业收入超过这一数值时企业会有盈利，低于这一数值时企业会亏损。
营业安全水平为61.07%，表示企业当期经营业务收入下降只要不超过10,395,228.56万元，企业仍然会有盈利。
从营业安全水平来看，企业承受销售下降打击的能力较强，经营业务的安全水平较高。
2、财务风险从资本结构和资金成本来看，宝钢股份2023年上半年的带息负债为5,764,352.03万元，企业的财务风险系数为1.15。
经营风险指标表二、经营协调性分析1、投融资活动的协调情况从长期投资和融资情况来看，企业长期投融资活动能为企业提供4,212,474.03万元的营运资本，投融资活动是协调的。
营运资本增减变化表(万元)20,771,027.4 21,463,368.5621,591,329.76非流动负债2,254,035.42 21.24 4,829,257.76114.25 4,981,525.433.15固定资产14,364,285.98 1.56 14,629,026.781.84 15,138,560.173.48长期投资2,438,705.05 18.75 2,847,362.7516.76 3,231,190.2513.482、营运资本变化情况2023年上半年营运资本为4,212,474.03万元，与2022年上半年的4,180,814.12万元相比有所增长，增长0.76%。
3、经营协调性及现金支付能力从企业经营业务的资金协调情况来看，企业经营业务正常开展，需要企业提供1,057,344.54万元的流动资金。
而企业投融资活动保证了企业经营活动的资金需求，经营业务是协调的。
经营性资产增减变化表(万元)项目名称2021年上半年2022年上半年2023年上半年经营性负债增减变化表(万元)4、营运资金需求的变化2023年上半年营运资金需求为1,057,344.54万元，与2022年上半年的753,174.26万元相比有较大增长，增长40.39%。
偿债能力分析-宝钢股份共5页
宝钢股份（600019）2019-2019年年末偿债能力分析宝钢股份的全称是“宝山钢铁股份有限公司＂，1977 年12 月公司成立于上海，成立23 年后于2000 正式在上海证券交易所上市。
宝钢是国内最大的钢铁公司，总市值接近1000 亿元人民币，在世界钢铁公司里也是名列前茅，根据《世界钢铁业指南》的评定，宝钢集团在世界钢铁行业的综合竞争力为前三名，认为其是未来最具发展潜力的钢铁企业。
宝钢自2019 年起连续多年进入世界500 强企业名单当中。
宝钢立足钢铁主业，生产高技术含量、高附加值钢铁精品，已形成普碳钢、不锈钢、特钢三大产品系列，广泛应用于汽车、家电、石油化工、机械制造、能源交通、建筑装潢、金属制品、航天航空、核电、电子仪表等行业。
宝钢产品通过遍布全球的销售网络，畅销国内外市场，不仅保持国内板材市场的主导地位，而且将钢铁精品出口至日本、韩国、欧美等四十多个国家和地区。
宝钢股份专业生产高技术含量、高附加值的钢铁产品。
在汽車用钢，造船用钢，油、气开采和输送用钢，家电用钢，电工器材用钢，锅炉和压力容器用钢，食品、饮料等包装用钢，金属制品用钢，不锈钢，特种材料用钢以及高等级建筑用钢等领域，宝钢集团在成为中国市场主要钢材供货商的同时，产品也出口日本、韩国、欧美四十多个国家和地区。
截至2019年末，宝钢资产总额4321亿元，所有者权益2602亿元。
年末职工总人数为118500人。
2019年宝钢产钢4450万吨，位列全球钢铁企业第三位。
宝钢的战略目标是：成为拥有自主知识产权和强大综合竞争力，备受社会尊重的，"一业特强、相关多元产业协同发展"的世界一流的国际公众化公司，成为世界500强中的优秀企业。
偿债能力（debt-paying ability）是指企业用其资产偿还长期债务与短期债务的能力。
企业有无支付现金的能力和偿还债务能力，是企业能否健康生存和发展的关键。
企业偿债能力是反映企业财务状况和经营能力的重要标志。
600019宝钢股份2022年财务风险分析详细报告
宝钢股份2022年风险分析详细报告一、负债规模测算1.短期资金需求该企业经营活动的短期资金需求为1,833,349.69万元，2022年已经取得的短期带息负债为2,479,208.67万元。
2.长期资金需求该企业长期资金需求为748,374.95万元，2022年已有长期带息负债为2,707,299.68万元。
3.总资金需求该企业的总资金需求为2,581,724.64万元。
4.短期负债规模根据企业当前的财务状况和盈利能力计算，企业有能力偿还的短期贷款规模为2,714,704.6万元，在持续经营一年之后，如果盈利能力不发生大的变化，企业有能力偿还的短期贷款规模是4,117,596.19万元，实际已经取得的短期带息负债为2,479,208.67万元。
5.长期负债规模按照企业当前的财务状况、盈利能力和发展速度，企业有能力在2年内偿还的贷款总规模为5,520,487.79万元，企业有能力在3年之内偿还的贷款总规模为6,923,379.38万元，在5年之内偿还的贷款总规模为9,729,162.57万元，当前实际的带息负债合计为5,186,508.35万元。
二、资金链监控1.会不会发生资金链断裂从当前盈利水平和财务状况来看，该企业不存在资金缺口。
该企业偿还全部有息负债大概需要1.16个分析期。
负债率也不高，发生资金链断裂的风险较小。
资金链断裂风险等级为4级。
2.是否存在长期性资金缺口该企业不存在长期性资金缺口，并且长期性融资活动为企业提供3,090,105万元的营运资金。
3.是否存在经营性资金缺口该企业经营活动存在资金缺口，资金缺口为835,448.33万元。
这部分资金缺口已被长期性融资活动所满足。
其中：应收股利增加800万元，应收账款增加343,794.32万元，其他应收款减少71,495.58万元，预付款项增加253,912.22万元，存货减少348,009.26万元，一年内到期的非流动资产增加19,359.45万元，其他流动资产增加2,268,475.13万元，共计增加2,466,836.28万元。
案例八 宝钢财务预算
案例八：上海宝钢公司预算管理分析一. 宝钢概况宝钢集团公司（简称“宝钢”，证券代码：600019）是中国最大、最现代化的钢铁联合企业。
成立于1978年12月23日，位于上海宝山区。
经过30多年发展，宝钢已成为中国钢铁生产企业的排头兵。
宝钢股份以其诚信、人才、创新、管理、技术诸方面综合优势，奠定了在国际钢铁市场上世界级钢铁联合企业的地位。
《世界钢铁业指南》评定宝钢股份在世界钢铁行业的综合竞争力为前三名，认为也是未来最具发展潜力的钢铁企业。
2012年，宝钢连续第九年进入美国《财富》杂志评选的世界500强榜单，位列第197位，并当选为“全球最受尊敬的公司”，同年，宝钢被工信部和财政部联合认定为“国家技术创新示范企业”。
宝钢集团还连续四年获得中国公益领域最高政府奖——中华慈善奖。
目前，宝钢拥有员工总数为130401人，分布在全球各地。
宝钢以钢铁为主业，生产高技术含量、高附加值钢铁精品，已形成普碳钢、不锈钢、特钢三大产品系列。
2011年产量为4427万吨，位列全球钢铁企业第四位，利润总额181.5亿元，盈利居世界钢铁行业第二位。
钢铁产品通过遍布全球的营销网络，在满足国内市场需求的同时，还出口至日本、韩国、欧美等四十多个国家和地区，广泛应用于汽车、家电、石油化工、机械制造、能源交通、金属制品、航天航空、核电、电子仪表等行业。
围绕钢铁主业的发展需求，宝钢还着力发展相关多元产业，重点围绕钢铁供应链、技术链、资源利用链，加大内外部资源整合力度，提高综合竞争力及行业地位，形成了资源开发及物流、钢材延伸加工、工程技术服务、煤化工、金融投资、生产服务等六大相关产业板块，并与钢铁主业协同发展。
上海宝钢集团是国内较早推行全面预算管理的企业，通过几年的推进，上海宝钢集团全面预算管理体系得以建立和完善，集团化预算管理的内容和方式基本确立，并形成了有效的管理网络。
建立了以战略为目标、经营规划为导向，年度预算为控制目标，滚动执行预算为控制手段，覆盖宝钢生产、销售、投资、研发的全面预算管理体系。
宝钢股份2023年年度经营目标和方针
宝钢股份2023年年度经营目标和方针摘要：1.2023 年宝钢股份的经营目标和方针概述2.提高产品质量和品牌影响力3.优化产能结构和提升产业基础能力4.加强环保和节能减排工作5.深化改革和创新发展6.提高市场竞争力和盈利能力7.保障员工权益和提升员工素质正文：一、2023 年宝钢股份的经营目标和方针概述宝钢股份在2023 年的年度经营目标和方针中，以高质量发展为主线，以创新为动力，以市场为导向，全面提升公司的核心竞争力。
公司致力于实现产品和服务的高品质、高效益、高环保、高科技，为客户提供优质的钢铁产品和满意的服务，创造更美好的社会价值。
二、提高产品质量和品牌影响力宝钢股份将继续加强产品质量管理，以满足客户需求为导向，优化生产流程，严格把控各个环节，确保产品质量稳定提升。
同时，公司将加大品牌宣传力度，提升品牌知名度和美誉度，增强品牌影响力，以提高市场占有率。
三、优化产能结构和提升产业基础能力2023 年，宝钢股份将积极调整产能结构，淘汰落后产能，加大技术改造力度，提高生产效率。
公司将进一步提升产业基础能力，加强技术创新，推动产业链向高端发展，提高整体竞争力。
四、加强环保和节能减排工作宝钢股份将坚定践行绿色发展理念，加大环保投入，实施节能减排措施，努力降低生产过程中的能源消耗和环境污染。
公司将持续优化生产环境，致力于实现可持续发展，创造绿色环保的社会价值。
五、深化改革和创新发展2023 年，宝钢股份将继续深化企业改革，完善公司治理结构，优化管理体制，激发企业活力。
同时，公司将积极推动科技创新，加大研发投入，推动产品和技术的创新，以提升公司的核心竞争力。
六、提高市场竞争力和盈利能力宝钢股份将紧密关注市场动态，灵活调整经营策略，提高市场反应速度，增强市场竞争力。
同时，公司将加强内部成本控制，降低成本，提高盈利能力，实现企业价值最大化。
七、保障员工权益和提升员工素质宝钢股份始终重视员工权益，积极营造和谐劳动关系，为员工提供良好的工作环境和培训机会，提升员工综合素质。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
宝钢股份2023年三季度财务指标报告
一、实现利润分析
实现利润增减变化表(万元)
2023年三季度利润总额为538,859.27万元，与2022年三季度的229,013.49万元相比成倍增长，增长1.35倍。
利润总额主要来自于内部经营业务。
成本构成变动情况表(占营业收入的比例)(万元)
二、盈利能力分析
盈利能力指标表(%)
项目2021年三季度2022年三季度2023年三季度行业均值
营业毛利率(%) 14.29 6.44 7.85 8.81
营业利润率(%) 9.79 2.5 6.5 2.37
成本费用利润率
10.54 2.44 6.66 1.94
(%)
总资产报酬率(%) 9.3 3.49 6.1 1.84
净资产收益率(%) 14.07 3.63 8.19 1.94 宝钢股份2023年三季度的营业利润率为6.50%，总资产报酬率为
6.10%，净资产收益率为8.19%，成本费用利润率为6.66%。
企业实际投入到企业自身经营业务的资产为34,338,813.28万元，经营资产的收益率为6.45%，而对外投资的收益率为13.48%。
2023年三季度营业利润为553,700.05万元，与2022年三季度的236,758.34万元相比成倍增长，增长1.34倍。
以下项目的变动使营业利润增加：资产处置收益增加5,847.42万元，营业成本减少1,013,313.43万元，研发费用减少276,578.19万元，管理费用减少19,590.19万元，销售费用减少952.91万元，共计增加1,316,282.13万元；以下项目的变动使营业利润减少：公允价值变动收益减少26,812.01万元，投资收益减少13,843.76万元，其他收益减少5,750.45万元，信用减值损失减少5,145.77万元，资产减值损失增加32,318.28万元，营业税金及附加增加10,021.02万元，财
务费用增加4,706.97万元，共计减少98,598.27万元。
各项科目变化引起营业利润增加316,941.71万元。
三、偿债能力分析
偿债能力指标表
2023年三季度流动比率为1.35，与2022年三季度的1.25相比有所增长，增长了0.1。
2023年三季度流动比率比2022年三季度提高的主要原因是：2023年三季度流动资产为15,649,255.53万元，与2022年三季度的17,077,576.02万元相比有所下降，下降8.36%。
2023年三季度流动负债为11,611,046.27万元，与2022年三季度的13,697,260.26万元相比有较大幅度下降，下降15.23%。
流动资产下降速度慢于流动负债的下降速度，致使流动比率提高。
用当期流动资产偿还流动负债没有困难，流动比率比较合理。
从盈利情况来看，企业盈利对利息的保障倍数为15.46倍。
从实现利润和利息的关系来看，企业盈利能力较强，利息支付有保证。
四、营运能力分析
资产周转速度表
宝钢股份2023年三季度总资产周转次数为0.90次，比2022年三季度周转速度放慢，周转天数从383.83天延长到399.06天。
企业在收缩战线的同
时使营业收入有较大幅度的下降，致使企业总资产的周转速度有较大幅度的下降。
营运能力指标表
宝钢股份2023年三季度营业周期为69.98天，2022年三季度为69.79天，2023年三季度比2022年三季度延长0.19天。
从存货、应收账款、应付账款三者占用资金数量及其周转速度的关系来看，企业经营活动的资金占用变化不大，营运能力变化不明显。
五、发展能力分析
宝钢股份2023年三季度营业收入为8,516,200.88万元，比2022年三季度下降9.97%。
而2022年三季度企业营业收入比2021年三季度增长
1.75%。
从这三期情况看，企业营业收入不太稳定。
宝钢股份2023年三季度净利润为443,874.17万元，比2022年三季度增长126.91%，但这一增长速度是在上一期净利润下降的情况下取得的，并且本期的净利润还没有恢复到2021年三季度的水平。
宝钢股份2023年三季度所有者权益为21,790,515.83万元，与2022年三季度相比变化不大。
而2022年三季度企业所有者权益增长3.30%。
表明2023年三季度企业所有者权益出现增长乏力势头。
（注：报告中使用的分析参数为2023年三季度行业分析参数）。