金融风险管理重点【精选文档】
金融风险管理重点整理
1.金融风险管理的策略涉及哪些方面（一）预防策略如信用风险的预防；流动性风险的预防等。
（二）规避策略（三）分散策略（四）转嫁策略（五）对冲策略2.风险识别的方法中自上而下方法的优缺点？1、自上而下的方法是一种从最高管理层开始，逐步向下识别风险的方法。
识别潜在风险的任务由董事会负责完成，董事会定期召开会议，或召集公司的个别员工共同探讨企业所面临的风险。
优点：总体上把握企业所面临的风险，在风险管理方面具有整体性和全局性缺点：距离实际操作部门较远，不容易发现营运层面的风险。
3利率的不利变动主要有几点？除了银行自身的存贷结构之外，影响市场利率波动的主要因素有以下几点：(1)宏观经济环境；（2）央行的政策；（3）价格水平；（4）股票和债券市场；(5)国际经济形势。
4如何利用远期外汇合同进行保值表外套期保值：利用远期外汇合同进行保值远期外汇买卖的交割日通常是在成交后第二个工作日以后的某一个日期，汇率和货币金额都在合同中预先约定5表外套期保值的具体操作方法远期外汇交易适用于期限在1年以下的短期对外借贷的场合。
其操作方法是：在有关经济交易成交时，债权人与银行做一笔期限与收款日相同的远期外汇交易，卖出远期外汇；债务人与银行做一笔期限与付款日相同的远期外汇交易，买入远期外汇。
这样，在成交日就可以将未来收付的外币汇率确定下来，从而消除汇率风险。
6专家制度的缺陷？（1）实施的效果很不稳定（2）与银行在经营管理中的官僚主义方式紧密相联，大大降低了银行应对市场变化的能力（3）加剧了银行在贷款组合方面过度集中的问题，使银行面临着更大的风险（4）对借款人进行信用分析时，难以确定共同遵循的标准，造成信用评估的主观性、随意性和不一致性。
7信用违约互换的特点（1）信用违约互换(credit default swap，CDS)是国外债券市场中最常见的信用衍生产品。
在信用违约互换交易中，其中希望规避信用风险的一方称为信用保护购买方，而另一方即愿意承担信用风险，向风险规避方提供信用保护的一方称为信用保护出售方，违约互换购买者将定期向违约互换出售者支付一定费用(称为信用违约互换点差)，而一旦出现信用类事件(主要指债券主体无法偿付)，违约互换购买者将有权利将债券以面值递送给违约互换出售者，从而有效规避信用风险（2）从特点上来说，信用违约互换（CDS）属于期权（又称“选择权”，option）的一种，相当于期权的购买方（规避风险的一方）用参照资产（reference asset）——即此处的债券，来交换卖方（信用风险保护方）的现金。
农信社如何做好风险管理工作【精选文档】
新形势下农信社如何做好风险管理工作【本文摘要】为使农村信用社达到“加快经营机制转换，加快业务发展，增强风险防范能力”改革目标，这就要求农村信用社缩短管理链条，提高管理效率，降低管理成本，规范内部管理、增强核心竞争力等。
随着农村信用社改革步伐的不断加快，县联社与基层农村信用社的法律关系由独立法人变为统一法人，基层信用社成为县联社真正意义上的上下级关系。
为使农村信用社达到“加快经营机制转换，加快业务发展，增强风险防范能力”改革目标，这就要求农村信用社缩短管理链条，提高管理效率，降低管理成本，规范内部管理、增强核心竞争力等。
随着新的管理体制和业务运行机制重新建立，网络系统建设加快，新的业务品种不断推出，各类风险防控成为农村信用社提高竞争力和公信力的一项紧迫任务。
一、农村信用社频发风险案件的成因剖析㈠风险防范意识不强。
近几年来，农村信用社存在“重发展、轻风险”、“重规模、轻质量”、“重激励、轻约束”的不良倾向，一定程度上忽视了重要部门、要害岗位人员风险意识教育和监督。
管理层风险理念淡薄、风险意识不强，风险防控断链，导致网点管理不到位和管理失控；信用社管理者个人主观决断、盲目信任、照顾情面等行为，对规章制度、风险防范视而不见；极少数员工人生观、世界观、价值观发生偏差，片面追求个人得失和经济利益，违规违纪甚至违法，给单位造成经济损失和风险。
㈡规章制度不健全。
主要表现在规章制度缺乏全面性、系统性和适用性。
有些规章制度与业务发展缺乏同步，新业务开发推广和新的管理模式推行时，没有相应的配套的规章制度和风险防范制度。
㈢执行力弱化和缺失。
从近几年案件来看，员工的素质决定着执行的质量与效果。
岗位职责不清，相互监督、相互制约乏力，员工对已制定下发的规章制度缺乏执行的严肃性和约束力，漠视制度，如查库制度、授权制度、交叉复核、更换密码及密码使用等制度执行流于形式，以传统、习惯操作代替制度执行，从而造成管理漏洞、形成风险隐患。
金融风险管理知识点
金融风险管理知识点金融风险管理是指在金融业务中，通过识别、评估和控制各种风险，采取合适的措施以保护金融机构的资产、维护业务稳定，并确保金融市场的正常运行。
在这篇文章中，我们将介绍一些金融风险管理中的重要知识点。
1. 风险的分类在金融风险管理中，风险可以分为市场风险、信用风险、流动性风险和操作风险等几个主要分类。
- 市场风险是指由于市场行情波动导致的金融损失，包括股票、债券、外汇和商品市场的波动等。
- 信用风险是指在金融交易中，交易对手方无法履行其相关义务所带来的损失。
- 流动性风险是指在市场出现不利情况时，资产无法迅速变现为现金，从而导致资金紧张的情况。
- 操作风险是指由于内部或外部不良行为、过失或系统失效而导致的金融损失。
2. 风险评估和度量风险评估是指定量地对风险进行评估，以确定其可能造成的损失程度。
各种风险的度量方法也各不相同。
- 在市场风险管理中，常用的度量方法包括历史模拟法、方差-协方差法和蒙特卡洛模拟法等。
- 信用风险评估主要依赖于评级机构的信用评级，还可以通过建立内部评级模型对风险进行度量。
- 流动性风险的度量方法包括流动性需求的测试和压力测试等。
- 对于操作风险，常用的度量方法包括损失事件数据的分析和操作风险指标的计算等。
3. 风险控制和管理风险控制是指通过采取各种措施，限制和控制风险的发生和传播。
金融机构可以采用多种方式来控制和管理风险。
- 在市场风险管理中，常见的控制措施包括多元化投资组合、风险对冲和期权交易等。
- 信用风险控制可以通过与信用评级较高的交易对手进行交易、合理设置信用额度和采用信用衍生品等方式来实现。
- 流动性风险的控制可以通过建立合理的流动性监测和管理机制，确保资金流动的畅通。
- 操作风险控制主要包括建立有效的内部控制体系、加强员工培训和提高内部流程的透明度等方面。
4. 风险监管和稳定性金融风险管理的稳定性是金融市场和金融机构能够抵御外部冲击和承担内部风险的能力。
金融风险管理重点
1、政治经济风险指数通常由银行外的咨询机构提供，这种机构雇佣一批专家以核对清单为基础，制定出每个国家的加权风险指数，每过一段时期修正一次，如果一国指数大幅度下降，则说明该国风险增量大，这种方法对银行来说一目了然，但精确度仍有问题，而且未能起到事前警告的作用。
2、情景分析，这种方法类似项目评估中的敏感性分析，主要做法是假设各种可能出现的情景，然后分析在各种情景之下一国所处的状况，由此判断其国家风险的大小。
3、持续期缺口：是指银行通过对综合资产负债持续期缺口的调整，来控制和降低在利率波动的情况下由于总体资产负债配置不当而给银行带来的风险,以实现银行的绩效目标。
4、逆向选择：是指由于交易双方信息不对称和市场价格下降产生的劣质品驱逐优质品，进而出现市场交易产品平均质量下降的现象。
5、道德风险：是在双方信息非对称的条件下，人们享有自己行为的收益，而降成本转嫁给他人，从而造成他人损失的可能性。
6、金融风险管理：总体上讲，金融风险管理是指人们通过实施一系列的政策和措施来控制金融风险以消除或减少其不利影响的行为。
7、分业监管：是指根据金融机构及其业务范围的划分，由多家专业监管机构分别进行监管。
8、财务顾问（并购）业务：是指商业银行根据客户的需求，利用自身的产品和服务及其他社会资源，为客户的财务管理、投融资、兼并与收购、资产重组及债务重组、发展战略等活动提供的咨询、分析、方案设计等服务，收取一些咨询费，并按成交金额收取中介手续费。
9、产权投资商业务：投资银行是并购交易的主体，他把产权买卖（公司）作为一种投资行为，先买下产权，然后或整体转让，或分拆卖出，或重新整后经营待价而沽，或包装上市抛售股权套现，目的是从中赚取买卖差价收入。
10、息税前收益:简称EBIT,是企业的营业利润，如果用S表示销售收入，C表示付现成本，D 表示折旧和摊销，EBT表示税前利润，NI表示净利润，I表示利息，则 EBIT=S-C-D EBT=EBIT-I NI=EBT(I-T)11、用信息经济学解释债券市场的金融风险？12、风险管理有哪些策略？举例说明预防与规避策略如何使用？①预防策略、规避策略、分散策略、转爱用一定的防范性措施嫁策略、对冲策略、补偿策略。
农村中小金融机构风险管理机制建设指引解读-精选文档
1、实现改革发展长远目标的需求 2、推进农村信用社发展方式转变的需求 3、提高竞争能力保持农村金融主力军地位需求 4、实现良好银行发展目标的需求 5、金融监管的要求
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战略性决策
1、农村信用社实现改革发展长远目标的
• 农村信用社改革发展的三个阶段 • 生存、市场化、现代化
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2、推进农村信用社发展方式转变的需求
• 树立风险与发展相平衡的发展观 • 全面风险管理体制建设是控制增量风险，保 持农村信用社长期稳健发展的必要保证 • 在保增长调结构中要防范好风险
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位的需求
3、提高竞争能力保持农村金融主力军地
• 保证农村市场的支农主力军地位与竞争能力 需要提高风险管理能力
• 农村金融创新需要把握风险防范
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4、实现良好银行发展目标的需求
（一）风险管理与业务发展的关系 （二）农村中小金融机构风险管理的特点 （三）农村中小金融机构风险管理的原则 （四）风险管理机制建设的目标 （五）风险管理机制建设的内容 （六）分阶段工作要求 （七）实施农村中小金融机构风险管理的监管要求
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（一）风险管理与业务发展的关系
1、国际银行界业务发展与风险管理的关系。 2、我国市场发育不足导致发展与风控关系存在扭曲。 3、风控与业务发展要相配合。
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二、风险管理机制出台背景
（一）风险的综合性与复杂性不断增加 （二）风险管理难度日益加大 （三）风险管理能力需求不断增强 （四）农村信用社改革发展的客观需要
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（一）风险的综合性与复杂性不断增加
• 银行是各类风险的集中体 • 风险日益复杂
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（二）风险管理难度日益加大
• 风险的管理控制要依靠先进规范的管理技术 • 金融风险管理迈进全面风险管理体系时代 • 以风险的视角来作出金融决策
金融风险管理知识点
金融风险管理知识点金融风险管理是现代金融领域的重要一环，它涉及到对金融机构和金融市场中的各种不确定性因素进行有效管理和控制。
本文将介绍一些金融风险管理的基本知识点，以帮助读者更好地理解和应对金融市场中的各种风险。
一、市场风险市场风险是指由于市场价格波动和市场条件变化导致的投资价值下降的风险。
市场风险可以分为股票市场、债券市场、外汇市场等具体的市场风险。
在金融风险管理中，市场风险是一个重要的考虑因素，投资者需对市场风险进行有效的识别和管理。
二、信用风险信用风险是指当债务方未能按照约定的还款期限或还款金额偿还债务时，债权方可能面临的损失。
在金融市场中，信用风险是普遍存在的，银行、证券公司等金融机构需要通过建立合理的信用评估模型和风险控制措施来管理信用风险。
三、流动性风险流动性风险是指金融机构或个人在面临偿债压力时，无法迅速找到足够的流动资金以满足其债务支付的风险。
流动性风险可能导致市场的恶性循环，进而引发系统性金融风险。
金融机构需要通过灵活的资金管理和紧密的流动性监测来管理流动性风险。
四、操作风险操作风险是指金融机构由于人为失误、系统故障、不良交易等因素导致的损失风险。
操作风险是金融机构面临的内在风险之一，金融机构需要建立完善的内部控制机制和风险管理体系来管理操作风险。
五、利率风险利率风险是指金融机构或个人在利率变动中面临的资产负债匹配、利差压力等风险。
利率风险可能对金融机构和个人的盈利能力和偿债能力产生重要影响。
为了管理利率风险，金融机构需要建立利率敏感度分析、利率套期保值等工具和策略。
六、运营风险运营风险是指金融机构在正常运营活动中面临的与人员、流程、系统或外部因素相关的风险。
运营风险可能对金融机构的声誉、客户关系和业务连续性产生负面影响。
金融机构需要通过制定运营规程、加强内部控制等措施来管理运营风险。
七、法律风险法律风险是指金融机构在法律环境变化或相关法律政策失效时所面临的风险。
法律风险涉及到金融机构的合规性和合法性问题，需要金融机构建立健全的风险合规管理机制，确保遵守当地法律法规。
金融风险管理的关键知识点
金融风险管理的关键知识点随着金融市场的不断发展和全球经济的不断变化，金融风险管理成为了金融机构和投资者所面临的重要任务。
有效管理金融风险可以帮助机构规避潜在的损失和危机，确保可持续的发展。
本文将介绍金融风险管理的关键知识点。
一、金融风险类型金融风险包括市场风险、信用风险、操作风险和流动性风险。
市场风险是由金融市场价格波动引起的风险，包括股票、债券、商品和外汇等风险。
信用风险涉及债务方无法按时履约或违约的风险。
操作风险是由内部操作失误、欺诈或系统错误等引起的风险。
流动性风险是指无法及时以合理成本进行交易或出售资产的风险。
二、风险评估和度量对金融风险进行评估和度量是金融风险管理的重要环节。
常用方法包括价值-at-风险（VaR）、应激测试、场景分析和模型方法等。
VaR是一种衡量风险暴露的统计指标，表示在给定置信水平下，投资组合在一定时间内可能损失的最大金额。
应激测试是基于一定条件下的风险暴露，用于评估金融机构在不同市场情景下的抗风险能力。
场景分析是对未来可能发生的不同情景进行系统评估，以确定可能产生的风险和影响。
模型方法使用统计和数学模型对不同风险进行建模和分析。
三、风险监测和控制风险监测和控制是风险管理的核心环节。
金融机构应建立有效的风险控制框架和内部控制体系，包括明确的风险职责和风险限额、监测和报告机制以及合适的风险传导机制。
监测风险的指标和数据可以帮助机构及时发现风险暴露和风险集中问题。
风险控制措施包括分散投资、设定适当的止损点、建立紧急情况预案等。
四、风险管理工具和策略金融机构可以利用各种金融工具和策略来管理风险。
对于市场风险，常用的工具包括期货、期权和衍生品等。
对于信用风险，常用的工具包括信用违约互换和信用担保等。
对于操作风险，机构可以建立有效的内部控制措施和流程。
对于流动性风险，机构需要合理管理资金流动和流动性预案。
五、风险管理的监管和合规性金融风险管理需要遵守各国的金融监管和合规性要求。
金融风险管理重点整理
第一章1. 金融风险：是指由于金融变量的变动所引起的资产组合的未来收益偏离其期望值的可能性和幅度。
其中，定义中的期望收益是可以预计的平均收益，因而具有确定性；金融风险则是指未来收益偏离预期收益的波动值或标准差，因而具有不确定性。
因此不能用期望收益来衡量金融风险。
2. 金融风险特点：不确定性、客观性、主观性、叠加性（同一时点上的风险因素会交织在一起）和累积性（风险会不断累积，最后发生质的变化）、消极性与积极性（金融创新和约束作用）并存3. 金融风险分类按照能否分散：系统风险和非系统风险按照驱动因素（形态）：市场风险、信用风险、操作风险、流动性风险等4. 金融市场风险：是指由于金融市场变量的变化或波动而引起的资产组合未来收益的不确定性。
筹资流动性（Fund Liquidity），也称为现金流或负债流动性，或资金流动性，或机构流动性，主要用来描述金融机构满足资金流动需要的能力。
筹资流动性风险是指金融机构缺乏足够现金流而没有能力筹集资金偿还到期债务而在未来产生损失的可能性。
市场流动性（Market Liquidity），也称为产品或者资产流动性，主要指金融资产在市场上的变现能力，也就是在市场上金融资产与现金之间转换的难易程度，经常用广度或宽度、深度、即时性、弹性等四维概念来刻画。
市场流动性风险是指由于交易的头寸规模相对于市场正常交易量过大，而不能以当时的有利价格完成该笔交易而在未来产生损失的可能性。
5. 市场风险分类证券价格风险：指证券价格的不确定变化而导致行为主体坐未来收益变化的不确定性汇率风险：由于汇率变动而导致行为主体未来收益变化的不确定性利率风险：由于市场利率水平的变动而引起的市场行为主体未来收益的不确定性。
购买力风险：又称通货膨胀，是指由于一般物价水平的变化而导致行为主体的不确定性市场风险的特点：市场风险除了具有前文所述的金融风险共有的特性之外，还具有以下特点：（1）市场风险主要由证券价格、利率、汇率等市场风险因子的变化引起。
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金融风险管理重点第一章、金融风险概述1.金融风险的定义：①在一定条件下和一定时期内，由于金融市场各种经济变量的不确定造成结果发生的变动,从而导致行为主体遭受损失的大小及该损失可能性的大小。
②是指金融变量的变动所引起的资产组合未来收益的不确定性.2.对金融风险的正确理解:①金融风险的发生具有不确定性金融风险的实质在于它是一种直接发生货币资金损益的可能性和不确定性。
（损益结果和损益程度在金融风险事故发生之前也是不确定的）金融活动的内在不确定性（经济行为主体主观决策或由于获取信息的不充分）造成的金融风险是系统性金融风险；金融活动的外在不确定性(经济行为主体之外，经济运行过程中的随机性和偶然性的变化趋势，比如宏观经济、政策、政治、技术等外部因素）造成的金融风险是非系统性风险.②金融风险是金融活动的内在属性暴露或敞口的概念：表示的是金融活动中存在金融风险的部位和受金融风险影响的程度。
敞口的大小与金融风险大小并不成正比。
③金融风险的构成：风险因素、风险事故和风险结果。
3.金融风险的特征：1）金融风险的一般特征:客观性、普遍性、扩张性（持续的时间长、影响的范围广)、多样性与可变性、可管理性。
2)金融风险的当代特征：（1）高传染性。
高传染性主要表现为金融风险传导的快速度和大面积。
一方面，通信手段的现代化,带来了交易方式的现代化;另一方面，国际金融创新，金融衍生工具的推陈出新，使得国际资本流动性更趋灵活.（2）“零”距离化。
（3）强破坏性.金融风险的高传染性和零距离化是导致强破坏性重要因素。
4。
金融风险的种类:（根据金融风险的性质划分）（1）系统性金融风险（ Undiversifiable Risk )又称为不可分散化风险，是指能产生对整个金融系统，甚至整个地区或国家的经济主体都遭受损失的可能性的风险。
它是一种破坏性极大的金融风险，直接威胁一国的经济安全.(2）非系统性金融风险 ( Diversifiable Risk )又称为可分散化风险，是指某个行业或企业特有的风险。
是个别性风险，不会对市场整体发生作用。
操作风险，信用风险，道德风险等都属于非系统性金融风险.5。
金融风险形成的理论探讨:(1)金融体系不稳定假说：（Minsky认为以商业银行为代表的信用创造机构和借款人的相关特性使金融体系具有天然的内在不稳定性。
)他把借款人分为三类：避险性借款人(即基于未来现金流量、根据所预测的作补偿性融资）；投机性借款人（即根据所测的未来资金丰缺程度和时间来确定和借款）；蓬齐借款人(即需要滚动融资以新债偿还旧债）。
风险程度：避险性借款人〈投机性借款人<蓬齐借款人。
(2)金融资产价格波动性理论：(主要表现在股票、外汇等资产价格的波动，原因是信息不对等。
）①股票价格的内在波动性:“乐队车效应”；②汇率的内在波动性：固定汇率制度下易崩溃，浮动汇率制度下过度波动。
(3)信用脆弱性理论:现代理论认为，信用脆弱性是由信用的过度扩张和金融业的过度竞争造成的.信用的广泛连锁性和依存性是信用脆弱、产生金融风险的一个重要原因.金融业过度竞争及信用监管制度的不完善是信用脆弱性的又一表现。
(4)信息经济学的微观解释：信息经济学认为：信息的不对称是产生金融风险的重要原因。
不对称信息大致分为两类:外生的信息不对称将会导致逆向选择；内生的信息不对称将会导致道德风险。
6.案例“金融风险与美国储贷协会的破产”-—书P26，ppt7。
书P29习题第二章、金融风险管理基本理论1。
金融风险管理有一个重要的内在含义-———--经济主体要以最小的代价去实现金融风险程度的降低。
2。
金融风险管理目标:1）宏观目标：（保持整个金融系统的稳定性,避免出现金融危机，维护社会公众的利益。
)（1）稳定性目标，即保持金融市场的稳定性,保持人们对国家金融体系的信心；（2)促进性目标,即促进金融市场有序、高效率地发展，促进各经济主体健康稳健的经营。
2)微观目标：（采用合理的、经济的方法使微观经济主体的风险损失降到最低。
）(1）风险控制目标。
经济主体进行金融风险管理的最明显动机即为将风险控制在既定的（承受能力之内的、尽可能小的）范围之内。
（2）损失控制目标:将风险消除或是减少风险损失，将损失纳入到可控范围内. 3。
金融风险管理演进的变化过程：（1）越来越积极的金融风险文化：从规避损失到创造价值；（2）不断完善的金融风险管理组织架构：从单纯的、分散的业务层面到独立的、统一的风险管理体系;(3）不断开拓的金融风险管理领域：从单一风险管理到全面风险管理；(4）日新月异的金融风险管理技术：从定性分析到量化管理.4. 金融风险管理的一般程序：金融风险识别（及时准确全面综合）——金融风险度量（核心内容）-—金融风险管理战略及策略确定—-策略实施——实施效果评估(取决于经济主体的执行力）。
（看课本50页程序图）5.小思考：书P42“我国市场的不完全性带来的金融风险”6.书P54习题第三章、金融风险的识别、度量与预测1。
金融风险度量的4个重要理论:（1）基于方差的Markowitz组合投资理论（M—V模型)：最小方差相等,最大收益。
是现代组合资产管理理论产生的标志。
该理论的基本思想是：用均值描述期望收益，用方差描述风险，投资决策的目标函数是在风险一定的前提下选择最佳投资组合，使收益最大，或是在收益一定时决定最小的方差，使风险最小。
(该模型成立的前提条件是投资者是厌恶风险的）（2)灵敏度方法与持续期:灵敏度方法与持续期利用金融资产的价值对其市场因子（利率、汇率、价格、股票指数等）的敏感性来测量金融资产市场风险的方法。
灵敏度越大的金融资产受市场因子变化的影响也越大。
表示金融资产价值变化与市场因子一阶线性近似的局部测量方法，不适用于价值变化与市场因子呈非线性关系的金融资产。
持续期是一种针对债券等利率性金融产品的有效手段,持续期是个时间概念，是附息债券在未来产生现金流的时间的加权平均，权重是当期现金流的现值在债券的当前价格中所占的比重。
持续期反映了债券对利率风险的敏感度，即反映了未来的利率水平变动对债券价格的影响程度。
(3）风险调整资本收益率（RAROC)：RAROC是国际上银行业用来考察资本配置的核心技术手段,主要用来衡量银行业绩和考察资本配置.RAROC是收益和VaR值的比值，其含义是单位风险下的最大收益。
例如,投资者投资某股票，冒着股价下跌一元的风险，预期股价最多能涨几元，如果RAROC>1,那么该投资是可取的，反之则不可取.RAROC=(净收益—预期损失）/VaR(VaR是风险调整后的资本）（4）基于半方差的风险度量（E-SV模型）：以证券收益率的半方差作为证券投资风险的测度，即投资收益率低于某个预定水平的概率。
2.【了解】金融风险预测中的宏观经济形势分析：①宏观经济因素包括经济发展状况、经济周期、宏观经济政策和通货膨胀等.②变化特点为波及范围广泛、影响程度较深，对金融风险的存在、大小及其发展趋势起较大作用.③方法有经济指标分析法、计量经济模型法和概率预测法。
3.金融风险预测中的技术分析法：1）具体分析方法：（1）指标法。
是指从市场行为的各个方面出发,通过建立数学模型得出一个能够反映市场某个层次的数据，为金融经济行为操作提供了一定的指导方向。
(2）★K线法. 描绘K线图来推测股票市场上多空双方力量的对比情况，判断市场上谁占据优势（买方或者空方），买方为多方，预测股票价格上涨，反之. （3）★切线法. 切线法是指按照一定的方法和原则，在由证券价格的数据所绘制的图表中画出一些直线，根据这些直线的分布情况推测出证券价格的未来发展趋势，描绘出来的直线就是切线.（4）波浪法. 波浪理论将证券价格在不同时期的连续性上下波动看做如波浪般起伏。
8浪结构——5浪上升3浪下跌。
2）使用的注意问题：①综合运用多种技术分析方法;②与基本要素分析方法相结合，提高金融风预测的准确性；③在实践中验证技术分析法。
4.小思考：书P66“久期值”5。
书P83习题第四章、金融风险管理战略及策略★1。
金融风险管理的基本战略：偏好类型(1）完全放任型金融风险战略:（经济主体在衡量了自身面临的金融风险的危害性与将要付出的风险管理成本后，所作出的放任金融风险自由发展的战略选择。
）它属于风险偏好型经济主体的战略选择，适用于经济主体发生小型金融交易的情形，采用该战略的经济主体不需要支付任何风险管理成本。
（2）全面控制型金融风险战略:（经济主体本着安全、谨慎的原则，对所预计的金融风险进行全方位的防范与监控的战略选择。
）它属于风险厌恶型经济主体的战略选择，适用于较大规模、危害程度较重或波及范围较广的金融风险存在时采用，该战略的实施要求经济主体支付相当大的风险管理成本,但实际中不可能完全覆盖所有的风险点。
（3)选择控制型金融风险战略：(经济主体在全面估量了自身所遭受的风险后，有选择性、有重点地针对局部风险状况进行防范与监控的战略选择。
）它属于风险中立型经济主体的战略选择,以较小成本获得较好管理效果的目的。
2. 金融风险管理策略的基本类型:（重点）（1）预防策略：（指在金融风险尚未发生时人们预先采取一定的防备措施，以防范金融风险发生的策略。
）它被运用于商业银行和其他金融机构的流动性风险和信用风险的管理，投资资金的预防策略低。
（2）规避策略:(指人们根据一定的原则，采用一定的技巧，来自觉的规避开各种金融风险，以减少或避免这些金融风险所引起的损失。
）它被运用于各种选择风险较小的项目的投资活动中,也被用于外汇风险的管理，“收硬付软”和“借软贷硬”与头寸管理是常用的规避策略。
（3）分散策略：投资分散化是指投资者在进行证券投资时并不将其全部资本集中投资于某一种特定证券，而是将其资本分散地投资于多种不同的证券。
（4）转嫁策略：（指人们利用某些合法的交易方式或业务手段，将自己所面临的金融风险转移给其他经济主体承担的一种策略。
）它主要运用于外汇风险管理以及各种投资活动中，一个最显著的特征是风险的转嫁必须以有人承担为条件. （5）保值策略：广义上指各种金融风险管理策略，狭义上指指其中的套期保值策略。
主要运用于远期交易、掉期交易、金融期货交易和金融期权交易。
（6）补偿策略：（指人们通过一定的途径,对已发生或将要发生的金融风险损失，寻求部分或全部的补偿，以减少或避免实际损失的一种策略。
）在外汇风险管理中,“加价保值"和“压价保值”,担保和抵押，各种利率协议与常见的保险是常用的补偿策略。
3.【了解】中国金融风险的形成原因:成本转嫁、经济周期、齿合故障、信息不对称、摩根规则和区域均衡。
信息不对称:（逆向选择＆道德风险）是金融风险形成的内生因素,金融机构与借款企业之间存在信息不对称。
在非完全信息条件下,金融资产质量的恶化是由于双方的机会主义和道德风险所造成的.摩根规则:金融风险形成的操作因素.指的是金融机构主要根据企业过去的信用记录决定目前是否贷款，只向前看,不向后看，不重视企业预期收益。