计提资产减值准备对亏损上市公司财务状况的影响研究 (2)

4.计提资产减值准备对亏损上市公司财务报表的影响

4.1 对资产负债表的影响

以计提固定资产减值准备为例。在过去的会计制度中，无论固定资产的账面价值有多高，即使固定资产价值已大幅下跌，只要固定资产是按历史成本计价的，并按规定计提了折旧，会计报表中反映的固定资产余额远远异于现在的价值也是符合会计制度规定的。如果计提减值准备，亏损上市公司应预先将固定资产账面价值高于可收回金额的差额作为“固定资产减值准备”计提出来，计入营业外支出，这样，资产负债表中固定资产的余额更能反映其现在的状况。

4.1.1增加资产项目的真实性

国家要求亏损上市公司计提资产减值准备的目的是为了夯实亏损上市公司资产，防止亏损上市公司高估资产，虚报利润，影响财务报表的真实性，帮助信息使用者作出合理的投资决策。计提资产减值准备也是向国际会计准则接轨的重要步骤。举例来说，在原会计制度下，无论外界经济发生怎样的变化，无论固定资产价值降低多少，只要固定资产按照历史成本计价入账的，并且按时计提了折旧，就按账面价值列入报表，即使现价与历史成本存在巨大的差距，也完全符合会计制度的规定。如果计提减值准备，亏损上市公司应预先将固定资产账面价值高于可回收金额的差额作为“固定资产减值准备”计提出来，计入营业外支出。通过这种方式，使资产负债表中固定资产的余额更贴近现实情况。那么，新的资产减值准备有所不同，它扩大了资产减值计提的范围，并且引入了“资产组”的概念，使资产负债表更为全面的反映了资产的实质。

4.1.2对资产负债表财务比率的影响

对于资产减值的部分属于虚拟资产，在某种意义上讲不具有可回收性，当然也不能用于偿债，不能体现出任何的偿债能力，在价值上得不到保障，所以在计算如：资产负债率、流动比率时，资产的“净额”是计算财务比率的基础。在会计上计算资产负债率使用的公式为：

资产负债率=负债总额/资产总额

资产减值的计提会使得导致总资产的减少，在一定的负债总额下，由于资产总额的减少会使得资产负债率增加，资产负债率的增高会影响亏损上市公司的外部形象，降低投资者和相关债权人对亏损上市公司的信心，因为亏损上市公司的

债权人总是希望亏损上市公司的资产负债率保持在较低的水平，以保证相关的债务在到期前能够及时得到偿还。一些亏损上市公司为了虚增利润，提高亏损上市公司的价值，就会对于应该计提的资产减值没有按照会计上的要求进行处理，致使资产被过高估量，从而间接的影响到亏损上市公司的资产负债率，虚增财务指标，财务比率失真，往往会使信息使用者做出错误的判断。

4.2对利润表的影响

资产减值准备的计提都是直接计入当期损益，增加当期费用，减少资产，减少当期利润。如果少计或不计减值准备就会减少当期费用，增加资产，从而虚增当期利润。不同资产项目的减值准备，在提取时所计入的损益类科目各不相同。根据新会计制度的规定，管理费用是亏损上市公司的董事会和行政管理部门为组织和管理生产经营活动而发生的各项费用；营业外支出是指亏损上市公司发生的与生产经营活动没有直接关系的各项支出；投资收益是亏损上市公司对外投资所取得的收益减去发生的投资损失和计提的投资减值准备后的净额。也可能提供一些并不能实现的损益，使利润表项目出现另一种失真。

4.2.1资产减值准备对上市公司利润的影响

一方面，资产减值准备可以分为长期资产和短期资产，对于新会计准则而言，禁止长期资产减值转回，所以在长期资产计提减值时，亏损上市公司往往会非常的谨慎，很少计提。那么坏账准备和存货跌价准备就变成资产减值准备中计提和转回的重点项目。大多数的亏损上市公司对此计提准备十分频繁，甚至有些亏损上市公司的波动很大，所以存在上市亏损上市公司利用资产减值准备进行盈余管理的行为。另一方面，资产的减值准备计入当期损益，有一些亏损上市公司会利用这一点，不计提或者少计提资产减值准备，来控制当期的损益，减少当期费用，增加当期资产，从而虚增当期利润，最终达到操纵利润的目的，影响利润表的真实性、可靠性。可以通过下面的例子看一下。

表1计提资产减值对亏损上市公司次期净利的影响

上表说明可以得知，虽然计提资产减值会使得当年度净利减少，但以后年度的净利会因为本年度计提资产减值而增加，总增加数正好等于计提减值的金额，而且该净利的增加与亏损上市公司实质经营绩效是否好转并无关联性，仅仅是因为会计处理方式而产生的必然现象。

4.2.2利用资产减值准备进行盈余操纵

通过资产减值准备进行盈余操纵的方式有很多，包括：巨额计提减值准备、应计提而不计提减值准备、大额冲回减值准备等情况。当亏损上市公司经营状况出现问题，可以通过巨额计提资产减值准备来调节利润，是当期发生亏损，一方面缓解了经营上的压力，另一方面也为将来巨额冲回打下伏笔，使未来经营状况及财务状况明显改善，隐瞒真实经营情况，欺骗信息使用者。第二种方式：应计提而不计提资产减值准备的情况。运用这种方式大多是为了虚增利润，虚增利润可能是亏损上市公司的管理者为了表现自己的业绩，获得年终的奖励而隐瞒董事会的行为，即自欺欺人。当亏损上市公司的前一年净利润为负时，它就会有被挂上st亏损标致或者退市的危险，在此种情况下，亏损上市公司的经营状况肯定存在问题，很难在下一年度扭亏为盈，只有通过调节利润的手段，利用大额减值准备进行冲回是提高当期利润的最有效方式，所以管理层会利用这一点进行利润操控。