开放式基金的特点(最新完整版)
发行基金名词解释
发行基金名词解释发行基金是指投资者在一定时期内，通过一定的规定形式，一次性购入认购份额的投资基金。
发行基金是投资者实现股权投资的一种重要手段，也是金融业务的重要组成部分，是投资者实现资产组合结构优化的重要手段。
发行基金的具体概念及操作模式主要分为以下三类：1、开放式基金（Open-End Fund）：开放式基金是购买者可以满足投资要求，向投资者随时发行、受让或赎回份额的投资基金。
它具有净值可变性、少量分散投资、投资期限灵活、投资风险可控等优势。
2、封闭式基金（Closed-End Fund）：封闭式基金是指投资者只能在公告发行份额期间，按一定的价格进行认购或购买，投资者无法随时发行、受让或赎回份额的投资基金。
封闭式基金的份额是一定的，投资者只能在一定的时间内进行投资和退出投资，不能随时买卖，份额的价格受市场价格波动影响较大。
3、货币市场基金（Money Market Fund）：货币市场基金是一种短期投资基金，投资者投资货币市场类资产，以保证净值波动小、获取一定收益为主要目的，投资者可以随时买卖货币市场基金，但投资风险相对较小。
发行基金是投资者实现财务自由和财富积累的重要手段。
购买发行基金可以进行投资，以获得一定的收益，但投资者在购买发行基金之前，需要充分了解发行基金的详细信息，如果投资者没有足够的投资经验和专业知识，最好还是咨询专业人士，以免错失财富机会。
发行基金的投资方式有多种，包括买入基金、持有基金、赎回基金等，一般情况下，投资者需要根据自己的实际情况，选择投资方式时要多方面考虑，包括市场行情、投资者的资金水平、投资者的投资目的等。
另外，在发行基金投资过程中，投资者还需要关注以下几个方面： 1、获得信息：投资者应当尽可能及时获取相关基金的相关信息，以便于做出正确的投资决策。
2、分析投资：投资者应当充分了解基金的运营情况及投资机会，进行全面分析，以便选择适合自身的投资基金。
3、结算期：投资者应当注意不同结算期的考虑，以便让投资者的投资行为更加谨慎。
投资基金涵义、主要特征及分类
三、开放式基金的认购
（一）认购渠道 目前，我国可以办理开放式基金认购业务的机构主要包括商业银行、证券公 司、证券投资咨询机构、专业基金销售机构以及中国证监会规定的其他具备 基金代销业务资格的机构。
（二）认购步骤
投资者参与认购开放式基金，分开户、认购、确认三个步骤。不同的开放式 基金在开户、认购、确认的具体要求上有所不同，具体要求以基金份额发售 公告为准。 投资者认购开放式基金必须拥有基金登记人为投资者开立的基金账户和在基 金代销银行、证券公司开立的开设的资金帐户。
2、契约型投资基金
也称信托型投资基金。依据信托契约原则，通过发行受益凭证（基金证券） 而形成的投资基金。不具有法人资格的虚拟公司，更多地表现为一种代理 投资组织。 一般由基金管理人（基金管理公司）、基金保管人（银行等金融机构）及 投资者三方当事人订立契约。 没有基金章程、公司董事会，凭基金契约来规范有关当事人。
3、平衡型基金 以支付当期收入和追求资本的长期成长相结合的投资基金。
（四）按投资的对象不同分类 1、股票基金 以各种股票为投资对象的投资基金。可进一步分为普通股基金和优先股基 金。收益较高，但风险较大。 2、债券基金 以各种债券为投资对象的投资基金。
3、货币市场基金 指以国库券、短期存款、大额银行可转让存单、商业与银行票据、公司债 券等货币市场短期证券为投资对象的投资基金
3、公司型基金与契约型基金的区别 （1）法律依据不同 公司型基金依据公司法设立，其具有法人资格； 契约型基金依据信托契约组建，形成的组织不具有法人资格。 （2）资金性质不同 契约型：发行基金份额筹集的信托财产； 公司型：发行股票筹集，是公司法人资本 （3）投资者地位不同
契约型：投资者为契约当事人之一：委托人+受益人 公司型：投资者为公司股东 （4）基金营运依据不同
基金类型及特点
一、认识基金：买基金前先了解基金的品种初始投资基金的朋友,往往一看到各种基金宣传单,及报纸上各种基金介绍和分类,就脑子发昏,没了方向。
即使有晨星、中信等评级机构做的评级,也不太明白自己应该买哪一个品种里的哪一只基金为好。
其实,选择基金的第一步,是了解基金的种类,然后才谈得上选择适合自己的一只或多只基金,构建自己的投资组合。
基金有很多种,可以根据是否开放、策略、标的不同,区分为不同的类型。
投资人可以依照自己的风险属性自由选择。
在此,我们详细为大家介绍一下基金的种类。
开放与封闭式基金。
基金有开放式与封闭式之分。
对开放式基金而言,投资人可以随时依据基金净值,直接向基金公司买进、赎回或转换,而不需要通过集中市场撮合交易(LOF和EFT 除外)。
开放式基金每天只有一个净值报价,买进和赎回都是按照净值进行,没有折溢价的情形。
股市收盘后,基金公司即会计算出当日净值。
基金规模随投资人的买卖而增减。
而封闭式基金,则是发行份额数固定,发行期满、基金募集达到预计规模后,即不再接受投资人买进或卖出,故称为封闭式基金。
基金成立后在证交所挂牌,之后投资人所有买卖交易皆需透过集中市场撮合,交易流程与买卖股票相同,须通过证券经纪商买卖。
买卖的价格、成交的机率均由市场供需决定。
因此,封闭式基金每天有两种报价:一个是集中市场的市价,另一个则是基金公司每日计算的净值。
依投资策略,基金又可以分为以下几种,其风险性依次降低:1、积极成长型基金:以追求资本的最大增值为操作目标,通常投资于价格波动性大的个股,择股的指标常常是每股收益成长,销售成长等数据,最具冒险进取特性,风险/报酬最高,适合冒险型投资人。
2、成长型:以追求长期稳定增值为目的,投资标的以具长期资本增长潜力、素质优良、知名度高的大型绩优公司股票为主。
3、价值型:以追求价格被低估、市盈率较低的个股为主要策略,希望能够发现那些暂时被市场所忽视、价格低于价值的个股。
4:平衡型基金:以兼顾长期资本和稳定收益为目标。
开放式基金的六种分类
开放式基金的六种分类导语：基金分为股票基金、混合基金、债券基金、货*市场基金等不同类型，投资人投资不同类型的基金将获得不同的收益预期，也将承担不同程度的风险。
一般来说，基金的收益预期越高，投资人承担的风险也越大。
根据投资的目标不同，一般开放式基金可分为六类:1.收入型基金目标在于获取最大的当期收入，投资于各种可以带来收入的有价*券。
通常又可分为两类，即固定收入型基金和股票收入型基金。
固定收入型基金的主要投资对象是债券和优先股股票。
比较起来，固定收入型基金的收益率较高，但长期成长的潜力较小。
利率波动时，净资产价值也较易影响。
股票收入型基金的成长潜力较大，但比较容易受股市波动的影响。
一般而言，收入型基金较适合较保守的投资者和退休者。
2.成长型基金成长型基金重视资金的长期稳定而持续的增长，是投资基金中数量最大的一种。
基金选择的公司一般成长*很好，通常目标是所构建的投资组合的业绩增幅要比大盘的高;成长型基金的红利收入通常比收入型基金少，这种基金的净值波动较大，风险也较大。
3.平衡型基金追求资本的成长和当期收入。
平衡型基金最大的特点就是将资金分散投资于股票和债券。
这样使得基金的净资产较稳定，收入和成长*呈适度发展趋势。
因此，平衡型基金的风险较低，适合于资金量小的中小投资者，属于保守型投资。
4.成长及收入型基金成长及收入型基金与平衡型基金相似，也是追求资本的长期*和当期收入。
通常这种基金的成长*稍重于收入。
但为了考虑收入，所投资的股票，必须也能分配红利，这与成长型基金投资于成长潜力大但红利甚小的股票有很大不同。
这种基金的投资策略保守，也比较适合资金不多的中小投资者。
5.积极成长型基金也可称作高成长型基金。
积极成长型基金追求的是资本的最大增值，有时是短期内的最大增值。
这种基金的资产投资于有高成长潜力的股票和其他*券，通常很少付红利或根本不付红利，因为基金追求高成长，将盈利转入了留存盈余。
这类基金的投机*较大，适合愿意承担高风险的投资者。
基金的分类和特点
契约型基金
分配投资收益 投资者1 认购基 金份额 基金资产 基金 托管 委托 理财 基金管理公司 证券 投资 证券1
投资者2
证券2
投资者3
证券3
托管银行
投资者、基金管理公司和基金托管银行之间的关系
根据投资风险与收益的不同，可分为成长型、收入型和平衡 型基金。
01
成长型基金
成长型基金是指以追求资本增值为基本目标，较少考虑当 期收入的基金，主要以具有良好增长潜力的股票为投资对 象。
利益共享，风险共担 严格监管，信息透明
第三方基金平台 天天基金 和讯基金 好卖基金 数米基金 / / / /
基金会计
1-3年工作经验 10-20万
根据组织形态的不同，可分为公司型基金和契约型基金。 我国的证券投资基金均为契约型基金。
公司型基金：又叫做共同基金， 指基金本身为一家股份有限公司。 依公司法成立，通过发行基金股
份将集中起来的资金投资于各种
有价证券。
公司型基金
契约型基金：又称为单位信托基
金，由基金管理人、基金托管人
和投资人三方通过基金契约设立 的基金。
பைடு நூலகம்
封闭式基金
封闭式基 金 是指基金份额 在基金合同期限 内固定不 变，基金份额可 以在依法 设 立的证券交易所交易，
种基金运作方式 。开放式
基金不上市交易 ，一般通 过银行申购和赎 回 ，基金 规模不固定。
但基金份额持有 人不得申
请赎回的一种基 金运作方 式。封闭式基金 有固定的 存续期，期间基 金规模固 定，一般在证券 交易场所 上市交易，投资 者通过二 级市场买卖基金单位。
60%以上的基金资产投资于股票的
债券基金
80% 以上的基金资产投资于债券的
证券投资基金的特点是什么
证券投资基金的特点是什么证券投资基金简称基金，是一种利益共存、风险共担的集合证券投资方式。
它是指通过发售基金份额，将众多投资者的资金集中起来，形成独立财产，由基金托管人托管，基金管理人管理，以投资组合的方式进行证券投资的一种利益共存、风险共担的集合证券投资方式。
证券投资基金具有：信托投资方式、金融中介、证券投资工具的性质。
而证券投资基金的特征有以下几点：（1）证券投资基金是一种集合投资，它将零散的资金汇集起来，交给专业机构以投资于各种金融工具，以谋取资产的增值。
因此，可以最广泛的吸收社会闲散资金，汇成规模巨大的投资资金。
在参与证券投资时，资本越雄厚，优势越明显，而且可能享有大额投资在降低成本上的相对优势，从而获得规模效益。
（2）证券投资基金具有组合投资、分散风险的好处。
根据投资专家的经验，要在投资中做到起码的分散风险。
投资学上有一句谚语："不要把你的鸡蛋放在同一个篮子里".然而，中小投资者通常无力做到这一点。
如果投资者把所有资金都投资于一家公司的股票，一旦这家公司破产，投资者便可能尽失其所有。
而证券投资基金通过汇集众多中小投资者的小额资金。
形成雄厚的资金实力，可以同时把投资者的资金分散投资于各种股票，使某些股票跌价造成的损失可以用其他股票涨价的盈利来弥补，分散了投资风险。
如我国最近颁布的《证券投资基金管理暂行办法》规定，1个基金持有1家上市公司的股票，不得超过该基金资产净值的10％。
换言之，如果某基金将其80％的资产净值投资于股票的话，它至少应购买8家公司的股票。
（3）证券投资基金是由专家运作，管理并专门投资于证券市场的基金。
我国《证券投资基金管理暂行办法》规定，证券投资基金投资于、债券的比例，不得低于该基金资产总值的80％。
基金资产由专业的基金管理公司负责管理。
基金管理公司配备了大量的投资专家，他们不仅掌握了广博的投资分析和投资组合理论知识，而且在投资领域也积累了相当丰富的经验。
证券投资基金的含义与特点
一、证券投资基金的含义与特点（重要等级：★★★★★）1 ．含义证券投资基金（简称“基金”) ，是指通过发售基金份额，将众多投资者的资金集中起来，形成独立财产，由基金托管人托管，基金管理人管理，以投资组合的方式进行证券投资的一种利益共享、风险共担的集合投资方式。
世界上不同的国家和地区对证券投资基金的称谓有所不同。
证券投资基金在美国被称为共同基金；在英国和中国香港特别行政区被称为单位信托基金，在欧洲一些国家被称为集合投资基金或集合投资计划，在日本和中国台湾地区则被称为证券投资信托基金。
2 ．特点：( l ）集合理财、专业管理。
( 2 ）组合投资、分散风险。
( 3 ）利益共享、风险共担。
( 4 ）严格监管、信息透明。
( 5 ）独立托管、保障安全。
二、证券投资基金与其他金融工具的比较（重要等级：★★★★)1 ．基金与股票、债券的差异：( 1 ）反映的经济关系不同。
股票反映的是一种所有权关系，是一种所有权凭证，投资者购买股票后就成为公司的股东；债券反映的是债权债务关系，是一种债权凭证，投资者购买债券后就成为公司的债权人；基金反映的则是一种信托关系，是一种受益、凭证，投资者购买基金份额就成为基金的受益人。
( 2 ）所筹资金的投向不同。
股票和债券是直接投资工具，筹集的资金主要投向实业领域；基金是一种间接投资工具，所筹集的资金主要投向有价证券等金融工具或产品。
( 3 ）投资收益与风险大小不同。
通常情况下，股票价格的波动性较大，是一种高风险、高收益的投资品种；债券可以给投资者带来较为确定的利息收入，波动性也较股票要小，是一种低风险、低收益的投资品种；基金投资于众多金融工具或产品，能有效分散风险，是一种风险相对适中、收益相对稳健的投资品种。
2 ．基金与银行储蓄存款的差异( l ）性质不同。
基金是一种受益凭证，基金财产独立于基金管理人；基金管理人只是受托管理投资者资金，并不承担投资损失的风险。
银行储蓄存款表现为银行的负债，是一种信用凭证；银行对存款者负有法定的保本付息责任。
我国开放式基金的现状分析与展望
币式基金除外 ， 同） 下 管理着约６ ０ 亿元的净 资产 。 ００ 与世界主要发达 国家相 比， 国基金产业规模仍处 我
于 起步 阶 段 。 如表 ｌ 示 ， 国是 世 界 上投 资 基 金 行 所 美 业最 为发 达 的 国家 ， 至２０ 年 末 ， 国投资基 金 净 截 ０６ 美
资产规模超过 ｌ万亿美元。 国拥有仅次 于美 国的 ０ 法 基金行业规模 ， 净资产总额为１ ７ ． 万亿美元 。 ７ 同期英 国和 日本 的投 资 基 金 净 资 产 规模 分 别 为０７ ６ 亿 ．８ 万
业 正处 于 一个 快速 发展 阶段 ， 规模呈 几 何速 度增 长 。
特别是 自２０ 年下半年我国证券市场持续至今 的牛 ０６ 市行情 以来 ， 基金行业净资产总额每月增长额超过
１０ 元 （ 图 １。 显 示 了２０ 年 以来 我 国以及美 ０亿 见 ）图２ ０１
国 、 国、 法 英国和 日本四个主要发达国家基金净值的
维普资讯
含 融 教 学 与研 究
２０ 年第 １ 总第 １ 期） ０８ 期（ １ ７
我 国开放 式基金 的现状 分析 与展 望
袁 皓
（ 中央 财 经 大 学 会 计 学院 ， 京 １０ ８ ） 北 ０ ０ １
摘 要： 目前我国的开放式基金尽管规模仍比较小， 但增长迅速， 专家的理财能力已开始显现出来， 基金抗跌能力较
和偏股 混合 型基金共 计 １６ ， 只 占开放式 基金 总数 的 １
５３ ０ １０ ％ Ｉ ．
０ 【】 ．ｘ％
一
５ ．０ ００％ ２０ — ２ ０ ２－ １ ２ ０ —１ ０ ３－ ２ ２ ０ —１ ０ ４－ ２ ２ ０ —１ ０ ５－ ２ ２ ０ —１ ０ ６－ ２
证券投资基金知识重点及考点总结3篇
证券投资基金知识重点及考点总结3篇证券投资基金重点知识总结第一章证券投资基金概述第一节证券投资基金的概念与特点一、证券投资基金的概念：证券投资基金是指通过发售基金份额，将众多投资者的资金集中起来，形成独立财产，由基金托管人托管，基金管理人管理，以投资组合的方法进行证券投资的一种利益共享、风险共担的集合投资方式。
关于证券投资基金概念的考点如下，这些考点可能成为单项选择题：1、证券投资基金通过发行基金份额的方式募集资金。
2、个人投资者或机构投资者通过购买一定数量的基金份额参与基金投资。
3、基金所募集的资金在法律上具有独立性。
4、基金资产由基金托管人保管。
5、基金资产由基金管理人进行组合投资。
6、基金投资者是基金的所有人。
7、基金盈余全部归基金投资者所有。
8、证券投资基金是一种间接投资工具。
9、证券投资基金以股票、债券等金融证券为投资对象。
10、基金投资者通过购买基金份额的方式间接进行证券投资。
11、证券投资基金在美国被称为“共同基金”；在英国及中国香港被称为“单位信托基金”；在日本和中国台湾称为“证券投资信托基金”；在欧洲一些国家称为“集合投资基金”或“集合投资计划”。
二、证券投资基金的特点集合理财，专业管理组合投资，分散风险利益共享，风险共担严格管理，信息透明独立托管，保障安全三、证券投资基金与其他金融工具的比较基金与股票、债券的差异1、反映的经济关系不同。
股票反映的是一种所有权关系；债券反映的债权债务关系；基金反映的是一种信托关系。
2、所筹资金的投向不同。
股票、债券是直接投资工具，所筹集的资金主要投向实业领域。
基金是间接投资工具，所筹集的资金主要投向有价证券等金融工具。
3、投资收益与风险大小不同股票：高风险、高收益。
债券：低风险、低收益。
基金：介于股票和债券之间，风险相对适中、收益相对稳健。
基金与银行存款的差异考点主要有两个：基金通过银行代销，但不是银行发行的。
有3条差异，常以多项选择出现。
1、性质不同2、收益与风险大小不同3、信息披露程度不同。
基金的分类与特点
基金的分类与特点一、基金的分类基金是指通过收集社会公众的资金，由专业投资机构进行管理和运作的一种集合投资方式。
根据不同的投资对象和投资策略，基金可以分为多种类型。
1. 股票型基金股票型基金投资于股票市场，旨在追求长期资本增值。
这类基金通常适合那些对市场有一定了解并愿意承担较高风险的投资者。
2. 债券型基金债券型基金主要投资于债券市场，享受债券带来的稳定收益。
投资者可以通过购买债券型基金来分散风险，并在投资组合中获取固定收益。
3. 混合型基金混合型基金是将股票和债券等多种投资品种进行组合的基金。
该类基金的投资策略相对较为保守，旨在实现稳定增长和风险分散。
4. 货币型基金货币型基金投资于超短期理财工具，如国债、银行存款等。
风险较低，收益相对较稳定，适合短期理财和流动性管理。
5. 指数型基金指数型基金是根据特定的股票指数或债券指数进行投资的基金。
它的目标是跟踪和复制特定指数的表现，风险较低，适合追求稳定回报的投资者。
6. QDII基金QDII基金是合格境外机构投资者投资于国际金融市场的基金。
投资者可以投资于境外的股票、债券、黄金等资产，以实现资产配置的多元化。
二、基金的特点1. 集合投资基金是由多位投资者的资金汇集而成，实现了风险的分散和规模效益的提升。
投资者可以通过购买基金份额间接拥有多种投资品种，实现多样化的投资组合。
2. 专业管理基金由专业的基金管理人进行投资组合的管理和调整，投资者无需个人参与具体投资决策，通过委托专业人士进行管理，减少了个人操作失误的风险。
3. 流动性强基金通常具有良好的流动性，投资者可以随时申购和赎回基金份额。
相比直接投资于股票或债券等单一投资品种，基金能够提供更灵活的资金调配与管理。
4. 分散风险基金的投资组合分散于不同的资产类别和行业，能够有效分散风险。
即使某个行业或资产表现不佳，整体投资组合的风险也能够得到缓解，实现稳定增长。
5. 透明度高基金管理人对基金的投资组合和运作情况进行定期披露，投资者可以随时了解基金的投资情况和运行状态，确保投资决策的透明度和公正性。
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开放式基金的特点(最新完整版)
开放式基金的特点
开放式基金的特点如下：
1.起点低：最低申购起点是1000元，投资金额较小，适合中小投资者。
2.投资方式：采取的是组合投资，由基金经理根据投资者的风险承受能力和投资目标来确定投资组合。
3.投资对象：主要投资于股票和债券，有的基金还投资于衍生金融产品。
4.费用低廉：在基金的运作过程中，一般要收取一定的管理费、托管费和销售服务费，管理费和托管费每日计算，销售服务费按月计算。
5.流动性强：基金可以随时赎回，有很强的流动性。
开放式基金的特点包括哪些
开放式基金的特点包括：
1.最低发起资金要求低，一般一两千元就可以参与投资。
2.投资方式为间接投资方式，即通过基金管理人（基金公司）管理、运用基金财产进行证券投资。
3.投资对象包括债券、股票、现金等，甚至还包括金融衍生品等。
4.收益相对可观，但波动较大。
5.费用相对较低。
6.操作较为透明。
7.成立门槛低，可以在基金发行期认购，也可以在基金成立后购买。
8.可以在证券市场交易，而且不必担心基金公司的清算问题，因为在基金公司清算时，如果基金公司净值大于0，投资者可以获得全额赎回。
请注意，投资有风险，投资需谨慎。
开放式基金的特点不全面，具体投资请根据个人需求和市场情况谨慎决策。
开放式基金的特点有哪些
开放式基金的特点如下：
1.最低持有额度的限制。
一般的开放式基金的投资对象是上市公司的股票，这些股票在大多数的情况下每日都有涨跌幅限制，因此投资者如果想要在最低限额内进行投资，那么开放式基金是必不可少的。
2.投资门槛低。
开放式基金的投资门槛非常低，对于普通的老百姓来说，只需要有一笔闲散的资金就可以进行投资，这一点与投资股票相比要容易得多。
3.运作成本低。
由于开放式基金的基金管理者是基金公司，因此不需要缴纳高额的印花税，因此它的成本只有1.2%。
4.流动性好。
由于开放式基金的灵活性较高，再加上成本较低，因此非常适合进行短期投资。
5.便于管理。
由于开放式基金是由基金公司进行管理，因此可以很方便地根据市场情况进行调整。
6.投资回报高。
由于开放式基金的投资对象是上市公司的股票，因此如果上市公司经营良好，那么投资回报也会随之提高。
请注意，投资有风险，投资者应该根据个人需求和风险承受能力谨慎选择。
开放式基金的特点分析
开放式基金有如下特点：
1.起点金额低，适合投资者的多种投资目的。
2.投资方式，开放式基金的投资方式有两种，分别是消极投资和积极投资。
消极投资以指数化投资为例，积极投资以主动型投资为例。
3.投资成本低，无认购费、赎回费、上市费和年费。
4.投资业绩良好，短期收益高，收益波动小。
5.投资品种多，投资者可以根据自身的风险承受能力和基金公司的综合实力来选择投资。
6.投资方便，投资者可以随时对开放式基金进行买卖，也可以随时查询投资收益。
请注意，投资有风险，投资者在投资之前应该仔细了解开放式基金的各项特点，以及自身的投资目的和风险承受能力。
开放式基金的特点汇总
开放式基金有如下特点：
1.起点金额低，适合投资者的多种投资目的。
2.没有赎回费用，且投资账户是免佣金的。
3.资金运作效率高。
4.费用支出透明度高。
5.业绩较为公开，有利于投资者选择基金。
6.流动性强，随时可以在不同的开放日进行买卖。
请注意，投资有风险，投资需谨慎。
开放式基金的投资目标、投资策略、投资组合等详细信息，建议直接咨询基金公司或专业人士。
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