证券交易基本流程

实验二

实验名称：证券交易基本流程

实验目的：了解证券交易的基本流程，熟练掌握股票交易的竞价原则。

实验内容：股票交易的基本程序；股票的竞价过程和竞价原则；证券交易的基本规则。

实验步骤：一、开户注册账号并开好资金账户

二、竞价用你所满意的价格进行委托买卖并竞价

三、成交在交易时间内用电话或网上、现场进行交易

实验结果：

股票交易的基本流程：

一、现场交易：(一)营业大厅柜台委托、行情显示大屏(二)大户室的电脑终端机自助委托、查询

二、场外自助委托：(一)网上交易1、下载专业版行情委托系统并安装，即可安全高效的进行交易2、直接进入快速通道进行，此方式特别适合临时使用电脑的用户(二)电话委托、语音查询1、查询营业部的电话委托号码，通过电话自助委托、查询2、通过E号通委托、查询(委托电话转人工服务) (三)银证通客户交易：1、通过本公司的电话委托、网上交易、E号通2、通过银行的委托途径：银行的电话银行、网上交易等。如下图：

股票的竞价过程和竞价原则：

竞价过程：证券经营机构受理买卖委托后，立即将信息按时间先后顺序传送到交易所主机公开申报竞价。先在上午9：15——9：25内采用集合竞价的方式，在集合竞价结束后，就进入连续竞价的时间，即9：30——11：30和13:00 ——15：00.

竞价原则：按时间优先和价格优先的原则进行自动撮合，同一价位时按时间先后顺序以此撮合。

证券交易的基本流程包括交易时间、指定交易、竞价方式、竞价成交原则（公平、公正）、开盘与收盘、涨跌幅限制（上证所对所有的A股、B股和基金实行幅度10%的涨跌幅限制。对特别处理股票实行幅度5%的涨跌幅限制。）、除权和除息（除权( 息) 价格 = [ ( 前收盘价-现金红利 ) + 增发证券价格* 增发证券比例] ÷ ( 1+ 增发证券比例+ 送红股比例。 )、指定交易的变更和撤销（即时生效）、记名证券权益的领取和配股缴款、成交和余额查询。

证券交易的基本原则:

1.价格优先的证券交易的基本原则

为了保障股民交易权的行使，我们遵循价格优先的原则。它以出价最高者优先购买股票和要价最低者优先卖出股票的原则。在竞价的时候，最高买进申报价与最低卖出申报价的价位相同者即成交，该价位为成交价。

2.时间优先的基本原则

同价位申报、依照申报时序决定优先程序。口头申报定价，按中介经纪人听到的顺序排列；电脑申报竞价按计算机接受时间顺序排列；书面申报竞价，按中介经纪人接到的书面凭证顺序排列。

3.数量优先的证券交易的基本原则

若申报价格与申报时间都相同时，买卖数量大的给予优先成交。

4.市价委托优先的基本原则

在其它条件相同的情况下，市价委托者比限价委托者给予优先成交。

5.代理委托优先的证券交易的基本原则

指证券商代理买卖证券优先于自营买卖成交。如果多位证券商情况相同无法区别先后时，由中介人组织抽签决定谁享有优先成交权。

成交价格的决定原则；

（1）最高买人申报与最低卖出申报相同的价位。

（2）如买（卖）方申报价格高（低）于卖（买）方的申报价格，采用双方申报价格的平均价位。

（3）如买卖双方只有市价申报而无限价申报，采用当日最近依次成交价的价位。申报竞价成交后，买卖即可成交。如因为特殊情况发生申报有误需作出调整时，可按有关规定申请办理非交易过户。

在此我了解到证券交易的基本流程，以及竞价的基本原则，这是一个很好的试验机会，会提醒我在以后的实际证券交易过程中所需要注意的问题，以及在交易中我们股民所需要遵循的原则，这些促使着我们更能遵守着证券交易的道德规范，做一个素质高的新的股民。