国债期货测试题解析
期货基础知识竞赛题库附答案(130题)
期货基础知识竞赛题库附答案（130题）1、某国债作为中金所5年期国债期货可交割国债，票面利率为3.53%,则其转换因子（）。
A、大于1（正确答案）B、小于1C、等于1D、无法确定答案解析：如果可交割国债票面利率高于国债期货合约标的票面利率，转换因子大于1；如果可交割国债票面利率低于国债期货合约标的票面利率，转换因子小于1。
中金所5年期国债期货合约标的票面利率为3%,该可交割国债的票面利率为3.53%,故转换因子大于Io2、跨期套利是围绕O的价差而展开的。
A、同一交易所、不同品种、不同交割月份的期货合约B、同一交易所、同一品种、不同交割月份的期货合约（正确答案）C、不同交易所、同一品种、相同交割月份的期货合约D、同一交易所、不同品种、相同交割月份的期货合约答案解析：跨期套利是指在同一市场（交易所）同时买入、卖出同一期货品种的不同交割月份的期货合约，以期在有利时机同时将这些期货合约对冲平仓获利。
3、基差为正且数值增大，属于（）。
A、反向市场基差走弱B、正向市场基差走弱C、正向市场基差走强D、反向市场基差走强（正确答案）答案解析：期货价格高于现货价格或者远期期货合约价格高于近期期货合约价格时，这种市场状态称为正向市场，此时基差为负值。
当现货价格高于期货价格或者近期期货合约价格高于远期期货合约价格时，这种市场状态称为反向市场，或者逆转市场、现货溢价，此时基差为正值。
当基差变大时，称为“走强”；基差变小时，称为“走弱”。
4、4月1日，某股票指数为1400点，市场年利率为5%,年股息率为L5%,若采用单利计算法，则6月30日交割的该股票指数期货合约的理论价格为O点。
A、1400B、1412.25(正确答案)C、1420.25D、1424答案解析：从4月1日到6月300,时间为3个月，即3/12年。
F(4月1日，6月30日)=S(t)[l+(Ld)X(T-1)∕365]=1400X[l+(5%-l.5%)×3÷12]=1412.25(点)。
国债期货培训考试题目
国债期货培训考试题目第一篇：国债期货培训考试题目国债期货培训考试题目一、单选题。
1、国内债券的主要交易场所是（）B A 交易所 B 银行间 C 柜台2、目前我国国债的发行方式是（）C A 直接发行 B 代销发行 C 承购包销3、中金所即将上市的5年期国债期货合约的最低交易保证金为（）。
B A．合约价值的3% B.合约价值的2% C.合约价值的4% D.合约价值的5%4、（接上题）此合约的合约标的为（）。
D A．面值为10万人民币、票面利率为3%的名义中期国债B.面值为100万人民币、票面利率为2%的名义中期国债C.面值为10万人民币、票面利率为2%的名义中期国债D.面值为100万人民币、票面利率为3%的名义中期国债5、（接上题）此合约的每日价格最大波动幅度为（）。
B A．上一交易日结算价的±3% B.上一交易日结算价的±2% C.上一交易日收盘价的±2% D.上一交易日结算价的±4%6、中金所即将上市的5年期国债期货合约的交易时间为（）。
C A．9：30-11:45，13:00-16:30 B.10：00-11:30，13:00-16:15 C.9：15-11:30，13:00-15:15 D.9：30-11:45，13:00-16:157、中金所即将上市的5年期国债期货合约的交割方式为（）。
B A．现券交割 B.实物交割8、利率与债券收益率的相关性表现在（）。
C A．利率上升，债券收益率下降B.利率上升，债券收益率不变C.利率上升，债券收益率上升9、下列有关基差的计算公式，正确的为（）。
C A．实际基差=现券报价-期货结算价格 B.净基差（BN0C）=实际基差-持有成本C.实际基差=现券报价-期货结算价格*转换因子D.净基差（BN0C）=实际基差-持有成本*转换因子10、中金所即将上市的5年期国债期货合约的最小变动价位为（）。
D A．0.01元/百元 B.0.02元/百元 C.0.001元/百元 D.0.002元/百元11、金融机构承销债券时，从债券招标到债券上市交易有一段时间，在此期间，为了规避利率风险，金融机构可以进行（）交易？B Ａ、买入国债期货套期保值Ｂ、卖出国债期货套期保值Ｃ、卖出债券现券Ｄ、买入债券现券12、下列哪项不是进行国债期货交易的原因（）？D A、对冲利率风险 B、投机利率波动 C、套利Ｄ、对冲信用风险13、国债价格和市场利率之间呈现（）关系？B A、同向变动B、反向变动 C、不确定 D、没关系14、世界上成交额最大的期货品种是（）？C A、外汇期货B、股指期货 C、利率期货 D、商品期货15、（）是国债市场最主要的投资主体？B A 证券公司B商业银行 C保险公司 D基金公司16、投机者建立5年期国债期货空头头寸的原因是（）？B Ａ、预期４-７年期的国债收益率会降低Ｂ、预期４-７年期的国债收益率会提高 C、预期票面利率3%的国债收益率会降低 D、预期票面利率3%的国债收益率会提高17、国债期货实物交割时交割券的选择权利属于（）B Ａ、买方Ｂ、卖方Ｃ交易所Ｄ不确定18、如果交割的是最便宜的可交割券而不是另一种可交割债券，那么这对买方意味着（），对卖方意味着（）A Ａ、最差行情债券进行交割最好行情债券进行交割Ｂ、最好行情债券进行交割最差行情债券进行交割Ｃ、最好行情债券进行交割最好行情债券进行交割Ｄ、最差行情债券进行交割最差行情债券进行交割19、投资机构知道他所管理的资金将会在一个月内有相当程度的增加，并且他确信在下个月内市场表现将非常强劲，因此，他希望能够立即从市场中买债券，此时可以进行（）A Ａ、买入国债期货套期保值Ｂ、卖出国债期货套期保值Ｃ、卖出债券现券Ｄ、买入债券现券20、国债期货属于：C A、指数期货 B、商品期货 C、利率期货 D、外汇期货21、国债期货的交易代码是：A A、TF B、IF C、GF D、BF22、国债期货的交易场所为：D A、大商所 B、郑商所 C、上期所D、中金所23、假设今天为7月25日。
期货测试题以及答案
金融测试A卷1．对中金所5 年期国债期货进行交割，客户在14：00 前向交易所直接申报交割意向（错）2．中金所5年期国债期货市价指令每次最大下单数量为200手。
（错）3．中金所5 年期国债期货交割中的配对缴款日，交易所采用最小配对数原则进行交割配对，并于当日14:30 前将配对结果和应当缴纳的交割货款通知相关会员。
（错）4．交易所可以根据市场风险状况调整交易保证金标准。
( 对)5．中金所5 年期国债期货合约临近交割月份时，交易所将分时间段逐步降低该合约的交易保证金标准。
（错）6．中金所可以根据市场风险状况调整沪深300 股指期货合约的交易保证金标准。
（对）7．沪深300股指期货合约价值为沪深300指数点乘以合约乘数。
（错）8．股指期货合约的当日结算价是计算当日持仓盈亏的依据，沪深300 股指期货合约以该合约当天收盘价作为当日结算价。
（错）9．股指期货实行T+0 交易制度，当天建立的头寸可以当天平仓了结。
（对）10．开盘价是指某一期货合约经集合竞价产生的成交价格，集合竞价未产生成交价格的，以集合竞价后第一笔成交价为开盘价。
（对）选择题1. 中金所5 年期国债期货合约的挂牌月份采用：（）A．12 个月循环B．3、6、9、12 月中，距当前最近的2 个季月C．3、6、9、12 月中，距当前最近的3 个季月D．3、6、9、12 月中，距当前最近的4 个季月2．中金所5 年期国债期货合约交割方式为：（）A．现金交割B．实物交割3.中金所5 年期国债期货合约可交割国债的种类是：( )A．实物国债B．储蓄国债C．记账式国债D．以上均可4.中金所5 年期国债期货合约可交割国债必须符合：（）A．仅可托管在银行间市场B．仅可托管在交易所市场C．可以同时托管在银行间和交易所市场D．以上均可5.中金所5 年期国债期货转换因子在合约上市时公布，在合约存续期间其数值（）。
A.不变B.随时变化C.每月变动一次D.以上都不对6.中金所5 年期国债期货合约每日价格最大波动限制为：（）A．上一交易日结算价的±1.2%B．上一交易日结算价的±3%C．上一交易日结算价的±4%D．上一交易日结算价的±5%7.中金所5 年期国债期货合约的最低交易保证金为：（）A．合约价值1.5%B．合约价值1%C．合约价值2%D．合约价值2.5%8.中金所5 年期国债期货合约的最后交易日为：（）A．合约到期月份第一个周五B．合约到期月份第二个周五C．合约到期月份第三个周五D．合约到期月份第四个周五9.中金所5 年期国债期货合约的最后交割日为：（）A．最后交易日后第一个交易日B．最后交易日后第三个交易日C．最后交易日后第五个交易日D．最后交易日后第七个交易日10.中金所5 年期国债期货的交易代码为：（）A．IFB．IEC．TFD．TE11.沪深300 股指期货某合约上一交易日结算价为3000 点，收盘价为3100 点，当日（非最后交易日）该合约的跌停板价格为（）。
国债期货知识试题
股指期货知识试题一、判断题1.股指期货实行双向交易，既可以先买后卖，也可以先卖后买。
（）2.某一股指期货合约的涨跌是指该合约在当日交易期间的最新价与上一交易日收盘价之差。
（）3.沪深300股指期货合约的当日结算价为该合约的收盘价。
（）4.当投资者保证金不足，且未能在期货公司规定的时间内及时追加保证金或自行平仓的，期货公司有权对其持仓进行强行平仓。
（）5.期货投资者出入金只能通过其指定的期货结算账户与期货公司保证金专用账户之间进行划转。
（）6.投资者持有某股指期货合约，可以在该合约到期前平仓，也可以选择持有到期参与交割。
（）7.由于股指期货实行保证金交易制度，投资者在方向判断错误的情况下，可能会使亏损成倍放大，极端行情下亏损可能会超过初始投入的本金。
（）8.股指期货市场上的投资者一般分为三类：投机者、套保者、套利者。
（）9.股指期货价格与所对应的标的指数走势无关。
（）10.期货交易必须在依法设立的期货交易所或者国务院期货监督管理机构批准的其他的交易场所进行。
（）11.股指期货自然人投资者应当本人亲自办理开户手续，签署开户资料，不得委托代理人代为办理开户手续。
（）12.期货公司可适当接受投资者的全权委托。
（）13.期货公司应当在期货经纪合同中与客户约定风险管理的标准、条件及处置措施。
（）14.期货公司不得向客户做获利保证，不得在经纪业务中与客户约定分享利益或者共担风险。
（）15.沪深300股指期货交易实行持仓限额制度，进行投机交易的客户某一合约单边持仓限额为100手。
（）16.股指期货非结算会员只能与全面结算会员进行结算。
（）17.沪深300股指期货合约的交易保证金标准是固定的。
（）18.沪深300股指期货实行T+0交易制度。
（）19.沪深300股指期货交易集合竞价期间不接受市价指令申报。
（）20.持有股指期货和股票同样有可能获得股利。
（）二、单项选择题1.某投资者卖出开仓IF1003合约10手后，误将6手买入平仓单下成买入开仓，全部成交后，该投资者对IF1003合约的持仓为（）。
全国大学生金融知识竞赛题库(国债期货180题)
全国大学生金融知识竞赛题库（国债期货180题）一、单选题331.若当前市场收益率低于国债期货名义票面利率，关于套期保值策略正确的是（）。
A.开展多头套保策略，损益相当于卖出价格的看涨期权B.开展多头套保策略，损益相当于卖出价格的看跌期权C.开展空头套保策略，损益相当于买入价格的看涨期权D.开展多头套保策略，损益相当于买入价格的看跌期权332.国债期货DVO1与CTD的DVO1关系是O oA.国债期货DV01=CTDDV01B.国债期货DVO1=CTDDVo1X转换因子CFC.国债期货DVoI二CTDDVOI/转换因子CFD.国债期货DVO1与CTDDV01无关333.根据经验法则，当可交割券收益率低于国债期货合约名义票面利率时，（）更可能是最便宜可交割券（CTD）oA.久期较长的券B.久期较短的券C.票面利率高的券I）.票面利率低的券334.国债期货对于国债二级市场流动性具有提升作用，下列逻辑不正确的是（）。
A.国债期货为投资者提供了风险管理工具，提升了参与债券交易的意愿，提高了债券交易活跃度B.在基差交易、实物交割等策略带动下，国债流动性得到明显提升C.做市商运用国债期货对冲做市头寸风险，提高了做市报价服务能力，向市场提供稳定的流动性支持D.国债期货为国债承销商提供了有效的风险管理工具，促进了国债顺利发行上市335.中金所30年期国债期货交割货款的计算公式为（）。
A.（交割结算价+应计利息）义合约面值/100B.（交割结算价X转换因子+应计利息）X合约面值/100C.（交割结算价又转换因子+应计利息）X合约面值/200D.（交割结算价+应计利息）义转换因子X合约面值/100336.假设持有国债期货空头头寸的投资者即将交割债券，并有下表所列的四种可交割债券可供交割。
期货结算价为98.75元。
最便宜交割债券是（）。
A.债券1B.债券2C.债券3D.债券4337.中金所国债期货合约的当日结算价为合约O成交价格按照成交量的加权平均价。
2023年陕西省期货从业资格国债期货及其应用考试题
陕西省期货从业资格: 国债期货及其应用考试题一、单项选择题（共25题, 每题2分。
每题旳备选项中, 只有一种最符合题意）1、假定年利率为8%, 年指数股息率为1.5%, 6月30日是6月指数期货合约旳交割日。
4月1日旳现货指数为1600点。
又假定买卖期货合约旳手续费为0.2个指数点, 市场冲击成本为0.2个指数点；买卖股票旳手续费为成交金额旳0.5%, 买卖股票旳市场冲击成本为0.6%；投资者是贷款购置, 借贷利率为成交金额旳0.5%, 则4月1日时旳无套利区间是__。
A．[1606, 1646]B．[1600, 1640]C．[1616, 1656]D. [1620, 1660]2、期货企业旳交易保证金局限性, 期货交易所未按规定告知期货企业追加保证金旳, 由于行情向持仓不利旳方向变化导致期货企业透支发生旳扩大损失, 期货交易所应当承担重要赔偿责任, 赔偿额不超过损失旳（）。
A．60%B．80%C．20%D．40%3、期货投资者保障基金产生旳利息以及运用所产生旳多种收益等孳息归属（）。
A. 期货交易所B. 中国证监会C. 期货投资者保障基金D. 风险准备金4、某期货交易所副总经理欲到该所会员单位旳期货企业兼任高级顾问, 其向期货交易所总经理汇报并申请同意, 该总经理（）。
A．不准许该副总经理兼职B．可以同意该副总经理兼职C．无权同意该副总经理兼职D. 可以助其以调用旳形式进行兼职5、自然人投资者甲向期货企业会员乙申请开立股指期货交易编码, 乙对甲进行了审查, 发现甲有若干地方不太符合原则, 于是期货企业会员乙合适调整了一下对投资者旳合适性原则, 给甲开立了股指期货交易编码。
[根据上述资料, 请回答如下问题。
]有权对投资者旳合适性原则进行调整旳机关是__。
A．期货企业会员B．期货业协会C．期货交易所D. 证监会6、执行价格为14900点旳恒指看跌期权。
当恒指为__时, 可以获得最大获利。
A．14800点B．14900点C．15000点D．15250点7、套期保值旳基本原理是__。
山东省期货从业资格：国债期货及其应用考试试卷
山东省期货从业资格：国债期货及其应用考试试卷一、单项选择题（共25题，每题2分。
每题的备选项中，只有一个最符合题意）1、某套利者以63200元/吨的价格买入1手(5吨/手)10月份铜期货合约，同时以63000元/吨的价格卖出12月1手铜期货合约。
过了一段时间后，将其持有头寸同时平仓，平仓价格分别为63150元/吨和62850元/吨。
最终该笔投资的结果为__。
A．价差扩大了100元/吨，赢利500元B．价差扩大了200元/吨，赢利1000元C．价差缩小了100元/吨，亏损500元D．价差缩小了200元/吨，亏损1000元2、下面关于投机说法错误的是__。
A．投机者承担了价格风险B．投机的目的是获取较大的利润C．投机者主要获取价差收益D．投机交易主要在期货与现货两个市场进行操作3、下列不属于全面结算会员期货公司应当定期向中国证监会派出机构报告事项的是（）。
A．非结算会员名单及其变化情况B．金融期货结算业务所涉及的内部控制制度的执行情况C．非结算会员期货交易涉及的交易方及交易明细D．金融期货结算业务所涉及的风险管理制度的执行情况4、客户保证金未足额追加的，期货公司（）。
A．应当按照公司标准计算保证金B．可以只在报表附注中说明C．应当按照分类和流动性进行风险调整D．应当相应调减净资本5、期货交易和交割的时间顺序是__。
A．同步进行B．通常交易在前，交割在后C．通常交割在前，交易在后D．无先后顺序6、在我国，有1/3以上的会员联名提议时，期货交易所应该召开临时（）。
A．理事会B．董事会C．会员大会D．职工代表大会7、期货经纪公司在经营过程中应坚持的首要原则是（）。
A．服务周到B．技能熟练C．诚实信用D．小心谨慎8、会员制期货交易所要在6月25日召开会员大会，则应当在（）前通知所有会员。
A．6月15日B．6月18日C．6月20日D．6月22日9、内幕交易等重大期货违法行为时，经国务院期货监督管理机构主要负责人批准，可以限制被调查事件当事人的期货交易，但限制的时间最多为（）个交易日。
2023年10月期货基础知识仿真测试卷(含答案解析)
2023年10月期货基础知识仿真测试卷(含答案解析)学校:________ 班级:________ 姓名:________ 考号:________一、单选题(25题)1.下列属于基本分析方法特点的是（）。
A.•研究的是价格变动的根本原因•B.主要分析价格变动的短期趋势•C.依靠图形或图表进行分析•D.认为历史会重演2.以下关于国债期货基差多头交易策略的描述，正确的是（）。
A.买入国债现货，卖出国债期货，待基差走强后平仓获利B.卖出国债现货，买入国债期货，待基差走强后平仓获利C.买入国债现货，卖出国债期货，待基差走弱后平仓获利D.卖出国债现货，买入国债期货，待基差走弱后平仓获利3.看跌期权多头损益平衡点，等于（）。
A.标的资产价格+权利金B.执行价格-权利金C.执行价格+权利金D.标的资产价格-权利金4.2008年9月，某公司卖出12月到期的S&P500指数期货合约，期指为l400点，到了l2月份股市大涨，公司买入l00张12月份到期的S&P500指数期货合约进行平仓，期指点为1570点。
S&P500指数的乘数为250美元，则此公司的净收益为()美元。
A.42500B. -42500C. 4250000D. -42500005.下列关于外汇掉期的概述，正确的是（）。
A.交易双方在同一交易日买入和卖出数量近似相等的货币B.交易双方在约定在两个不同的起息日以约定的汇率进行方向相反的两次货币交换C.交易双方需支付换入货币的利息D.交易双方在未来某一时刻按商定的汇率买卖外汇6.某股票当前价格为63.95港元，在下列该股票的看跌期权中：3月初，某纺织厂计划在三个月后购进棉花，决定利用棉花期货进行套期保值。
3月5日该厂在7月份棉花期货合约上建仓，成交价格为21300元/吨，此时棉花的现货价格为20400元/吨。
至6月5日，期货价格为19700元/吨，现货价格19200元/吨，该厂按此价格购进棉花，同时将期货合约对冲平仓，该厂套期保值效果是（）。
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35.中金所为什么首推5年期国债期货下列选项错误的是 A、从国际经验看，5年期是国际国债期货市场上最为成功的产品之一； B、5年期国债期货对应的可交割券范围为剩余期限4至7年的国债，目前其存量 达1.9万亿，且流动性较好，市场代表性广泛； C、可交割国债范围包含5年期和7年期两个关键期限国债，发行量稳定，具有 较强的逼仓和操纵能力； D、从套期保值需求看，商业银行交易账户持有国债的久期基本在5年以内，当 前我国公司债、中期票据的发行期限在5年左右，与5年期国债期货久期较为匹 配，有利于投资者使用5年期国债期货进行套期保值。；
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*(1+年利率*时间)
X=1450*[1+6%*(30+31+30)/365]
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28 32 21 25 35 利率密切相关，其规律为 A、可交割债券的票面利率与转换系数呈负相关关系； B、可交割债券的票面汇率与转换系数呈正相关关系； C、可交割债券的票面利率大于到期收益率时,近月合约对应的转换系数高于 远月合约对应的转换系数； D、可交割债券的票面利率大于到期收益率时,近月合约对应的转换系数低于 远月合约对应的转换系数；
中金所首推5年期国债期货主要基于以下考虑：1、从国际经验看，5年期是国 际国债期货市场上最为成功的产品之一；2、5年期国债期货对应的可交割券 范围为剩余期限4至7年的国债，目前其存量达1.9万亿，且流动性较好，市场 代表性广泛；3、可交割国债范围包含5年期和7年期两个关键期限国债，发行 量稳定，具有较强的防逼仓和抗操纵能力；4、从套期保值需求看，商业银行 交易账户持有国债的久期基本在5年以内，当前我国公司债、中期票据的发行 期限在5年左右，与5年期国债期货久期较为匹配，有利于投资者使用5年期国 债期货进行套期保值。
在交割月份前一个月中旬的前一交易日结算时起，保证金为合约价 值的( ) ；交割月份前一个月下旬的前一交易日结算时起，保证金为 合约价值的( )
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根据中国金融期货交易所国债期货仿真交易风险控制管 A、2%；4%；
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理办法第二章第五条和第七条
B、2%；3%；
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1.规定国债期货合约最低交易保证金标准为3％ 2.国债期货合约进入交割月份前一个月下旬起，交易所 将分时间段逐步提高该合约的交易保证金。国债期货合
易日该合约单边持仓量不得超过该 合约单边总持仓量的（ ）%。
A、40；25 B、50；25 C、40；30 D、50；30
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第十五条 会员和客户的国债期货合约持仓限
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额具体规定如下：
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（三）某一合约结算后单边总持仓量超过40万
手的，结算会员下一交易日该合约单边持仓量
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不得超过该合约单边总持仓量的25％；
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国债期货的交易时间
9:15-11:30；13:00-15:15 最后交易日：9:15-11:30
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股指期货的交易时间 9：15-11：30； 13：00-15：15
最后交易日时间：9：15-11：30；
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• 21.国债期货合约临近交割期时交易保证金的收取标准是不一样的，
A、股指期货采用现金方式交割，国债期货采用实物方式交割；
B、交易所规定股指期货涨跌停板和最低交易保证金分别为10%和
合约价值的12%；国债期货均为2%；
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C、股指期货为当月、下月和随后两个季月，同时有四个合约挂牌
交易。国债期货的合约月份为最近三个季月，同时只有三个合约
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挂牌交易；
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D、国债期货与股指期货一致，即工作日上午9：15~11：30，下 午13：00~15：15；
根据转换因子的计算公式 如果可交割债券的票面利率大于到期收益率,则近月转换因子大于1，远 月小于1。
• 1、以下哪个年份上海证券交易所最先开放了国债期货交易 • A、1990 B、1991 C、1992 D、1993 • 2、国债期货最早出现在一下哪个国家 • A、美国 B、英国 C、法国 D、荷兰
C、3%；5%； D、3%；4%；
约临近交割期时交易保证金的收取标准为：
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交易保证金比例
交易时间段
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交割月份前一个月下旬起
合约价值的5%
30
交割月份第一个交易日起
合约价值的8%
最后交易日前二个交易日起 合约价值的10%
28 32 21 25 35 37 30
28 32
25.某一合约结算后单边总持仓量超 过（ ）万手时，结算会员下一交
21
D、用来衡量债券价格变动对汇率变化的程度；
25
35
在债券分析中久期已经超越了时间的概念，投资者更多地把 它用来衡量债券价格变动对利率变化的敏 感度，并且经过一
37
定的修正，以使其能精确地量化利率变动给债券价格造成的
影响。
30
28 32 21 25 35 37 30
32.下列关于国债期货与股指期货交易规则的差异，说法错误的是
28 32 21 25 35 37 30
37.假设年利率为6％，年指数股息率为1％，6月30日为6月
期货合约的交割日，4月1日的现货指数分别为1450点，则
当日的期货价格从理论上计算应为
28
A、1537点 B、1486.47点
32
C、1468.13点
21
D、1457.03点
25
期货价格的理论计算公式为: 将来值=现值
国债期货答案解析
---重点错题注释
重点错题有 28、32、21、25、35、37、30
28 32 21 25 35 37 30
28 32 21 25 35 37 30
28.在债券分析中，久期的作用为
28
A、用来衡量债券价格变动对利率变化的程度；
32
B、用来衡量债券价格变动对汇率变化的敏感度； C、用来衡量债券价格变动对利率变化的敏感度；