第4章货币与银行理论讲述
货币与银行学
货币与银行学一、引言货币与银行学是经济学的基础学科之一，研究货币的产生、发展与流通，以及银行系统的组织与运作。
本文将从货币的本质、货币供求关系、货币的历史进程以及银行的职能等方面展开阐述。
二、货币的本质货币作为经济交换的媒介，具有价值尺度、流通手段和支付手段的特征。
它可以方便地进行商品交换，并成为债务的履行方式。
1. 价值尺度货币作为价值尺度，可以衡量不同商品之间的价值，并以货币单位来表示价格。
这样的统一度量单位方便了交换和比较。
2. 流通手段货币作为流通手段，可以促进商品的交换。
它可以直接被广泛接受并流通，方便了交换过程，增强了交易活动的便利性。
3. 支付手段货币作为支付手段，可以用于清偿债务。
债务的履行可以通过以货币支付的方式完成，这有效地化解了债务关系。
三、货币供求关系货币供求关系是货币市场的核心内容，也是实现货币稳定的基础。
供给货币的因素包括央行的货币发行，商业银行的存贷款活动等；需求货币的因素包括消费者的支付需求、投资者的融资需求以及政府的财政支出等。
1. 货币供给央行通过货币政策控制货币供给量，稳定价格水平和经济增长。
央行可以通过调整存贷款比例、利率政策等手段来影响货币供应量。
2. 货币需求货币需求受到人们对交易手段、贮藏手段和投机手段的需求影响。
人们在购买商品、存储财富以及进行投资时都需要货币，这决定了货币需求的大小。
四、货币的历史进程货币的形式与功能随着社会经济的发展而不断演变。
从最早的实物交换到金属货币，再到纸币、电子货币等，货币逐渐成为现代经济中不可或缺的组成部分。
1. 实物交换时代在人类社会早期，人们利用实物进行交换，例如将牛换取羊。
这种交换方式存在着很多的不便之处，限制了交易的广度和深度。
2. 贵金属货币时代随着社会经济的发展，人们开始采用贵金属如金、银等作为交换媒介。
贵金属货币具有持久性和稀缺性，提高了交易效率，但也存在一定的运输、保存和分割等问题。
3. 纸币时代纸币的出现标志着货币的重大进步。
货币与银行教学课件45页PPT
2.对政府债权净额。中央银行通过认购政府债券或贷款给财政部门
弥补赤字把基础货币注入流通领域。
3.对商业银行债权。即对商业银行再贷款、再贴现。中央银行对
此项具有较强的控制力。
其他项目净值。固定资产的增减变化以及中央银行在资金清算过程中应
收应付的增减变化。会对基础货币量产生影响。
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货币乘数
以M1表示狭义货币，包括公众手持现金C （存款机构的库存现金不包括在内）和存 款机构的活期存款（D）
的比率为t。 △T并未流出银行系统，但银 行要为其保留准备金，其数额为： △D*t*r △R= △D*r+ △D*e+ △D*t*r K=1/r+e+tr
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3、存款转为通货 假设公众提取一部分现金，这部分现金会流
出银行体系， c = △C/ △D（现金存款比率） △R= △D*r+ △D*e+ △D*t*r+△D*c K= 1/r+e+tr+c 基础货币：又称高能货币或强力货币，是银
而无须事先通知开户银行的一种存款形式。活期存款 也称为支票帐户存款，存款人可以是法人单位，也可 以是个人。典型的活期存款既不向客户支付利息，也 不收取结算手续费。 储蓄存款：是吸收居民个人小额货币储蓄的存款形 式，也分活期和定期两种。
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商业银行与货币供给
商业银行具有通过存贷款活动创造大于原始 存款的存款的能力。
贷款
第一次： 100 0
1000（1-20%）
第二次： 1000（1-20%）
1000（1-20%）2
第三次：1000（1-20%）2
1000（1-20%）3
第n+1次： 1000（1-20%）n 1000（1-20%）n+1
第4章 货币需求理论(货币理论与政策-上海外贸学院,王志伟)
《当代货币金融理论》
4-20
© COPYRIGHT 2005 by Dr.王志伟
5、马歇尔的局部均衡理论。
建立在局部均衡论基础上的均衡价格论，是马歇尔庸俗经济学说的核心和基础。局部均衡：即采用孤立市场 的局部均衡分析方法，在考察一个商品的价格时，假定其他事项不变，把范围局限在这个商品的局部市场领 域以内。 一种商品的价值，在其他条件不变的情况下，是由该商品的需求状况和供给状况决定的，用商品的均衡价格 去衡量商品的价值。 所谓均衡价格，就是一种商品的需求价格和供给价格相一致时的价格。需求价格是消费者（买者）对一定数 量的商品所愿支付的价格，这是由该商品的边际效用所决定的，供给价格是由生产者（卖者）为提供一定数 量商品所愿接受的价格，这是由边际真实生产费用所决定的。 需求价格由于边际效用递减规律的作用，是随着商品数量的增加而递减的，这就构成需求表，在坐标图上形 成需求曲线D（图中x轴表示数量，y轴表示价格）。 供给价格由于边际生产费用递增规律起作用，是随着商品数量的增加而递增的，这就构成供给表，在坐标图 上形成供给曲线S。供求两曲线相交于A点，即均衡点。O P即均衡价格，O H即均衡量，此即均衡价格水平的 成交量。
《当代货币金融理论》
4-19
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4、马歇尔的方法论。
①用“只有渐进没有突变”的所谓连续原理分析经济现象，认为在经济现象、经济概念之间都存在 连续关系，没有严格区分； ②用力学中的均衡概念和数学中的“增量”概念来分析商品和生产要素的供求均衡及其价格的决定 ，同时，在分析时，假定其他条件不变，使用所谓局部均衡法； ③在静态均衡分析的框框内引进时间因素，以区别在长短不同的时期内供求状况的不同变化所达 成的不同均衡状态； ④代表企业：同一个产业部门中，各个企业的内部经济和外部经济各异。用代表企业，即不论在 生产规模上或发展状态上均具有代表性的企业，作为产业部门中各企业的正常单位。 ⑤静态经济：从庸俗的进化论出发，认为经济变化是逐渐的，不是突变的。他所研究的经济事物 ，并非完全静止不变，而是随时都在发生变动，但丝毫不改变其性质和一般条件。
课件：货币银行与货币政策
课件：货币银行与货币政策概述本课件将介绍货币银行与货币政策的基本概念、作用和运作方式。
货币银行是现代经济体系中不可或缺的组成部分，它扮演着金融中介和货币创造的角色。
货币政策则是国家经济政策的重要组成部分，通过调节货币供应量和利率水平来影响经济活动和价格水平。
一、货币银行的概念和作用1.1 货币银行的定义货币银行指的是一类金融机构，主要活动是吸收存款、发放贷款和提供其他金融服务。
货币银行有着特殊的法律地位和经营特权，它们在现代经济体系中扮演着重要的角色。
货币银行的作用主要有以下几个方面：•金融中介：货币银行通过吸收存款，并将这些存款转化为贷款，为企业和个人提供资金支持，促进经济发展。
•货币创造：货币银行可以通过发放贷款来创造货币，扩大货币供应量，推动经济活动和消费需求。
•支付结算：货币银行提供支付结算服务，方便人们进行货币交易和转账。
二、货币政策的概念和目标2.1 货币政策的定义货币政策是指国家央行利用货币工具，通过调节货币供应量和利率水平来影响经济活动和价格水平的一种宏观经济调控方式。
货币政策的主要目标有以下几个方面：•维持物价稳定：货币政策旨在控制通货膨胀和通货紧缩的风险，以保持物价的稳定。
•促进经济增长：货币政策可以通过调节货币供应量和利率水平，来刺激或抑制经济增长。
•维护金融稳定：货币政策有助于防止金融风险的发生，维护金融体系的稳定运行。
三、货币银行与货币政策的关系3.1 货币银行在货币政策中的作用货币银行在货币政策中有着重要的作用。
央行可以通过与货币银行的合作，实施货币政策措施。
央行可以通过调节货币银行的存款准备金率、利率和其他规定，来影响货币银行的贷款行为和货币创造能力。
3.2 货币政策对货币银行的影响货币政策的变化对货币银行有着重要的影响。
货币政策的宽松与紧缩会直接影响货币银行的融资成本和融资条件。
货币政策的调整也会对货币银行的资产负债结构和盈利能力产生影响。
四、货币银行与货币政策实证分析4.1 货币银行与经济周期货币银行的运作方式与经济周期密切相关。
货币银行学 第四章 商业银行
3、贴现付款额的计算
贴现付款额 ＝票据面额×（1－年贴现率×未到期天数÷360天） 例：某顾客持一张面额为10000元，还有90天才到 期的票据申请贴现，年贴现率为8%，则 贴现付款额 ＝10000×（1－8%×90/360）=9800（元）
贴现、转贴现和再贴现
贴现 是指银行应客户的要求，买进其未到付款日
4、银行资产证券化;
5、金融创新趋势；
第二节 商业银行的业务
银行资本 负债业务 商业 银行 的主 要业 务 存款负债 其他负债 现金资产 贷款 证券投资 各种担保性业务 承诺性业务 金融衍生工具交易
资产业务
广义表外业务
狭义的表外业务
中间业务
（一） 负债业务
是指银行吸收资金形成资金来源的业务。
四、 商业银行的组织制度
（一） 外部组织形式
1． 分支银行制：也称总分行制。 2．单一银行制：也称单元银行制，是指业务只 由一个独立的银行机构经营而不设任何分支机 构的银行组织制度。 3． 连锁银行制：指由某一个人或某一个集团购 买若干家独立银行的多数股票，从而控制这些 银行的组织形式。 4． 控股公司制：也叫集团银行制，指由一家控 股公司持有一家或多家银行的股份，或者是控 股公司下设多个子公司的组织形式。
贷款的原则
1.分级.分类授权。 分级授权：是指在统一法人管理体制下，总行.一级 分行.二级分行逐级向下授权和转授权,下级行必须在上级行 的授权范围内和权限内从事信贷业务,超过权限必须向上级 行审批。 分类授权：是指考虑不同地区经济发展水平.信贷市 场潜力.银行的经营管理水平.资产质量和效益等因素,对分行 进行分类,相应授予不同额度的信贷业务审批权限。 2.实行统一授信制度。 统一授信制：是指对于同一客户的各类授信业务统一 确定最高的额度，并加以统一控制的信用风险管理制度。 3.对客户的信用进行等级评定。
货币银行学 第四章 利率及其决定
第四章 利率及其决定
第四节 利率的作用
储蓄的利率弹性 ——利率作用之深入分析1
第四章 利率及其决定
第一节 利息 利息的实质 马克思分析论证了利息实质上是利润的一部 分，是利润在贷放货币资本的资本家与从事 产业经营的资本家之间的分割。 在典型的资本主义社会中，利息体现了贷放 货币资本的资本家与从事产业经营的资本家 共同占有剩余价值以及瓜分剩余价值的关系。
第四章 利率及其决定
第四章 利率及其决定
第二节 利率及其种类
一般利率与优惠利率
商业银行优惠利率是指低于一般贷款利率 的利率。优惠利率一般提供给信誉好、经 营状况良好且有良好发展前景的借款人。 在我国，优惠贷款利率属于官定利率。优 惠利率的授予对象与国家的产业政策相联 系，一般提供给国家认为有必要重点扶植 的行业、部门及企业。
第三节 利率的决定
S
S M
S
r1 r0
见图。图中的M0是尚 未增加ΔMS的货币供 给量；M1是增加了 ΔMS之后的货币供给 量。
I M D
I O M0 M1
第四章 利率及其决定
第三节 利率的决定
影响利率的风险因素
影响投资风险的因素,决定利率对风险补偿 （风险溢价）的要求： ——需要予以补偿的通货膨胀风险； ——需要予以补偿的违约风险； ——需要予以补偿的流动性风险； ——需要予以补偿的偿还期限风险； ——需要予以补偿的政策性风险……
基准利率（benchmark interest rate）：指在多种 利率并存的条件下起决定作用的利率，即这种利率发 生变动，其他利率也会相应变动。 利率=机会成本补偿水平+风险溢价水平
风险“溢价”，是由于风险的存在而必须超出机会成本补偿支付 更多的金额。
(完整word版)《货币银行学》复习内容整理
《货币银行学》复习内容第一章货币供求理论1、理解货币供给的内生性和外生性理论的异同。
2、比较费雪方程式和剑桥方程式的异同。
3、理解流动性偏好理论的假设前提、结论及主要观点。
4、理解弗里德曼的货币数量理论的假设前提、结论及政策主张。
5、理解现代经济中信用货币供应与扩张的过程。
6、理解货币均衡和市场均衡之间的关系。
第二章利率理论1、理解古典利率理论的假设前提、结论及主要观点。
2、理解可贷资金利率理论的假设前提、结论及主要观点。
3、理解流动性偏好利率理论的假设前提、结论及主要观点。
4、理解新古典综合学派对利率的假设前提、结论及主要观点。
第三章通货膨胀与通货紧缩1、理解菲利普斯曲线的内容及其政策含义。
2、什么叫通货膨胀中的资产结构调整效应？3、需求拉上的通货膨胀成因及其治理方法。
4、成本推动的通货膨胀成因及其治理方法。
第四章金融中介体系1、了解资产证券化的含义。
2、了解金融创新的基本方式和内容。
3、了解商业银行的经营模式。
第五章金融市场1、了解风险资本的投资过程。
2、深入理解CAPM模型的基本内容。
3、了解期权定价模型的内容。
第六章金融监管体系1、了解社会利益论和金融风险论对金融监管必要性的分析。
2、重点理解《巴塞尔协议》三大支柱的内容。
第七章货币政策1、理解货币政策的泰勒规则。
2、了解货币政策的信用传导渠道。
3、了解货币政策中介指标及其条件。
第八章汇率理论1、深入理解购买力平价理论的相关内容。
2、了解国际借贷理论、货币局制度等相关内容。
第九章国际货币体系了解“特里芬难题”、牙买加体系和布雷顿森林体系的相关内容。
第十章内外均衡理论1、名词解释：米德冲突。
2、理解内外均衡的基本内容。
3、理解蒙代尔政策配合理论的基本内容。
《货币银行学》复习内容整理一、名词解释1.泰勒规则：是根据产出和通货膨胀的相对变化而调整利率的操作方法。
这一规则体现了中央银行的短期利率工具按照经济状态进行调整的方法。
其思想根源，可以上溯到费雪效应，即利率与通胀存在着紧密的关系。
货币金融学教学大纲
教学大纲第一篇导论第一章金融与经济本章概括地介绍了货币银行金融市场等范畴与经济的关系。
通过本章教学，应达到以下要求：1、学生初步了解货币及货币与财富、收入的区别；了解银行在当代国民经济中不可替代的作用；了解金融市场的发展对经济发展的意义，以及对货币银行学发展的影响。
2、使学生基本掌握金融与经济的辨证关系：金融是经济发展的结果，金融又促进了经济的发展。
阐明金融是现代经济的核心及其核心地位的具体表现。
3、使学生理解学习和掌握货币银行学的基本概念和基本原理的重要性，明确学习本课程的指导思想和学习方法。
第二章货币和货币制度1、掌握各种货币形态的特点，重点掌握信用货币与电子货币的关系。
2、要求掌握马克思主义关于货币职能的理论，比较足值货币和现代信用货币在储场藏职能上的区别。
3、要求能具体分析马克思的货币本质理论和西方经济学中货币定义的区别和联系。
4、掌握现代信用货币计量的基本原理。
5、掌握货币制度的构成要素和货币制度的演变历史。
6、重点掌握纸币制度的特征，正确理解目前我国“一国两币”的特征和必要性。
第三章信用、利息与利息率本章主要阐述信用及其形式、信用工具和利息率决定理论。
通过本张教学，应达到以下要求：1、使学生了解信用的本质及其产生的原因，理解各种信用形式及其在经济活动中的作用，明确商业信用、银行信用、国家信用和消费信用对现代经济发展的意义。
2、使学生掌握主要的信用工具的构成要素，了解不同的商业信用工具（商业期票和商业汇票）的区别和不同的银行信用工具（银行本票、银行汇票和支票）的区别，进而理解商业信用和银行信用的地位：商业信用是现代信用的基础，银行信用是现代信用的主要形式。
3、阐明利息的本质。
重点讲述利率水平的决定因素，以及利率变动的渠道和利率变4、使学生掌握当代主要的利率理论：可贷资金利率理论、IS-LM模型、利率的期限结构理论。
5、结合我国利率管理体制改革实际，讲述利率市场化的基本条件和基本要求。
第四章金融体系与金融改革本章概括地介绍金融体系的内涵，，以及我国金融体系改革的概况。
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名词—“支票”
一种由出票人提交给受票人 ( 通常 是银行 ) 的书面票据，它需要受票 人对出票人或出票人所指定的人随 时支付一笔特定的数额。用于清偿 债务和从银行提取现金。
2019/1/8 19
在资产的组合中，一般不把M1当作 资产组合中的一种形式，因为M1是 一种“劣势”资产，其他资产如政 府债券安全而且收益更高。
2019/1/8 24
20世纪60年代初，多数经济学家用 M2来测定货币供给。 由于在五、六十年代弗里德曼是 M 2 的主要倡导者之一，故M2被称为 “弗里德曼货币定义”。
2019/1/8 25
美国货币供给的构成 10 亿美元 货币的种类 1959 年 1973 年 通货（金融机构之外的） 28.8 61.7 活期存款 （政府存款和某些 110.8 209.7 外国存款除外） 其他支票存款 0.4 0 总的交易货币（M1） 140.0 271.4 储蓄帐户、 小额定期存款和 158.8 300.2 其他 总的广义货币（M2） 298.8 572.1
2019/1/8
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储蓄存款、定期存款虽不能直接执 行价值标准或记帐单位的职能，但 很容易兑换成现金，具有较高的流 动性 ( 一种资产可以兑换为交易媒 介或现金的容易程度)。2019/1Fra bibliotek823
定期存款的流动性比储蓄存款差一 些，但由于可通过提前支取和其他 形式变换为现金，其流动性也比较 高。 经济学研究中使用的货币定义主要 是M1、M2。
2019/1/8
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⒉ 广义货币供给(M2) M2有时被称作“资产货币”或“准 货币”（ M 2 -M 1 的余额），包括 M 1 再加上一切种类的储蓄和定期存 款。即： M2=M1＋储蓄存款＋定期存款
2019/1/8 21
储蓄存款是指居民不用支票账户 而用存折存入银行的活期储蓄。 定期存款是小额（ 10 万美元以下） 零星存入的短期定期储蓄。
2019/1/8
8
2.商品货币 在长期的交换过程 中，人们用一种公 众都乐意接受的商 品作为“交换媒 介”，如羊、石斧、 金银等。
2019/1/8 9
3.现代货币 现代货币时代，即纸币时代。 随着信用制度的发展，银行货币得 以产生和发展。银行货币是以银行 存款为具体形态，通过银行间划拨 而完成交易的支付手段。 同时，新的货币形式还不断出现 （如信用卡）。
2019/1/8 3
导
言
2019/1/8
“货币也许是当代稳定型政策中 最强有力的工具”，货币问题在 宏观经济学中占有重要的地位。 关于货币的作用，古典学派货币 理论是“两分法”和“货币中 性”。
4
凯恩斯主义认为，货币数量的变动 直接影响利率，利率的变动对社会 经济发展产生一系列影响。凯恩斯 在《通论》中指出，货币是刺激经 济制度活跃起来的酒。 货币主义认为，货币数量的变动， 可以直接影响总支出，从而影响名 义国民产出。
2019/1/8 12
货币供给量 是指，一个 社会现实存 在着的货币 量，分狭义 和广义的货 币供给量。
2019/1/8 13
1.狭义货币供给（M1） 又称交易货币。是最重要的货币概 念。M1是在银行体系以外流通的硬 币和纸币之和，再加上支票账户存 款。即： M1=现金＋支票账户存款
2019/1/8 14
现金即通货，包括硬币和纸币。 硬币是在小额交易过程中使用的金 属辅币， M 1 中的硬币是所有未被 银行持有的。 纸币是更重要的货币，现实流通中 的通货主要是指纸币。
2019/1/8 15
为统一货币发行与流通和稳定币值， 在信用货币流通条件下，纸币和硬 币的发行权，几乎所有的国家都是 中央银行凭借国家授权以国家信用 为基础垄断其发行权的 ——“法偿 （定）货币”。
2019/1/8 16
萨缪尔森（Samuelson，1958） 提出的叠代模型，赋予了法定 货币不能直接用于生产或消费 的“内在无用性”、发行者不 承诺兑换商品的“不可兑换性” 两个基本特征。
2019/1/8 17
“活期存款”是指不用事先通知就 可随时提取的银行存款。 有以支票账户形式存在的活期存款 和存折方式存在的储蓄存款。 M 1中的活期存款指支票账户存款， 又称“银行货币”，9/10的交易用 银行货币支付。支票账户是见票即 付的。
2019/1/8 10
货币是人们在交换商品和服务，或 者支付债务时愿意接受的资产。 或者，货币是一种能直接起交换手 段或支付媒介作用的东西。
2019/1/8
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二.货币供给（量）的构成 货币供给是中央银行实施货币政策 的中介指标。而任何货币政策的变 动，最终都要反映到货币供给量的 变动上。 中央银行通过货币供给总量和构成 的调节，实现其调控宏观经济的职 能。
2019/1/8 6
第一节
货
币
2019/1/8
一.货币的历史演变 1.物物交换 货币出现之前，是以物与物的交 换方式。这交换方式的优点是简 单，而缺点是交换往往不能成功。 如同马歇尔所说，难以“双重巧 合”。
7
萨缪尔森举例说，“在以物易物的 条件下，除非一个饿着肚子的缝衣 匠恰巧找到一个既有食物又想买条 裤子的没有衣服穿的农民，否则双 方都不可能直接进行交易。”
2019/1/8 5
《美国货币史》的作者说：货币是一个引 人入胜的研究课题，因为它充满了神秘与 自相矛盾。 货币这种被人们普遍接受的交易媒介，本 质上是一种社会惯例，这种社会惯例的存 在完全归功于人们对一种虚构之物的广泛 接受。 货币不过是一层面纱。“实际起作用的” 力量是人们的能力、人们的勤奋与才智、 人们所掌握的资源、人们的经济组织模式 与政治组织模式，等等。
第四章 货币与银行理论
教学目的： 了解货币的演变；明确货币供 给的构成；把握银行存款的创造。 教学重点和难点： 货币定义；银行存款创造 总课时：2
2019/1/8 2
课时：2 第一节 货币 货币的演变；货币供给的构成 （重点）。 第二节 银行 银行及银行体系；存款创造 （重点）。