短期投资、长期股权投资与债权投资
现金流量表的对等关系
、1．1销售商品、提供劳务收到的现金=主营业务收入+应交增值税（销项税额）累计发生额+（其他业务收入-租金收入）-（应收账款期末借方余额-应收账款期初借方余额）-（应收票据期末借方余额-期初借方余额）+（预收账款期末贷方余额-期初贷方余额）+重新收回已原已核销坏账损失。
1．2收取的租金=其他业务收入中租金收入。
1．3收到的税费返还=所有还返的税金和地方规费。
1．4收到的其他与经营活动有关的现金=包括所有不属于上述3个项目的经营活动收到的现金(可根据营业外收入除固定资产无形资产其他长期资产处置收入以外的数据填列等填列，企业银行账户日常存款利息收入也归入本项目反映，但大额定期存单的利息收入在投资活动的现金流量中反映)。
2．1购买商品、接受劳务支付的现金=材料采购账户的本期借方发生额+应交增值税（进项税金）-（应付账款期末贷方余额-期初贷方余额）-（应付票据期末贷方余额-期初贷方余额）+（预付账款期末借方余额-期初借方余额）+委托加工材料账户借方发生额+（其他业务支出账户借方付现发生额-经营租赁所支付的现金）+制造费用中低值易耗品及机物料消耗劳保用品支出+营业费用及管理费用中的运杂费支出汽车修理费支出（未设材料采购科目直接用原材料、包装物、低值易耗品等存货的科目的本期借方发生额）。
2．2经营租赁所支付的现金=其他业支出中经营租赁所支付的现金。
2．3支付给职工以及为职工支付的现金=应付工资借方发生额+应付福利费借方发生额。
2．4实际交纳的增值税税款=应交增值税（已交税金）借方发生额+未交增值税借方发生额。
2．5支付的所得税税款=应交所得税借方发生额。
2．6支付的除增值税、所得税以外的其他税费=除增值税、所得税外其他应交税金的借方发生额+其他应交款中有关教育附加等地方规费的付现发生额+管理费用中的（税金）。
2．7支付其他与经营活动有关的现金=不包括在以上项目中的其他付现发生额(支付的业务招待费、差旅费、保险费、银行手续费支出、现金支付的待摊费用等)。
会计学第六章投资
实际收到股利时： 借：银行存款
贷：长期股权投资-股票投资(损益调整) 转让股票时： 借：银行存款
投资收益 (投资损失 ) 贷：长期股权投资-股票投资 投资收益 (投资收益 )
3、适用范围： 适用于投资企业对被投资企业具有实际
控制或重大影响的情况。
例题：企业03年1月1日购入D公司股票500000股，每股 10元，占D公司总股份的20%，D公司于03年12月31日 报告企业本年度盈利800000元。2月1日发放现金股利 400000元。试分别用成本法及权益法做出有关分录
摊销每期溢价额=5600÷4=1400（元）
借：长期债权投资—债券投资（应计利息）9600
贷：长期债权投资—债券投资（溢折价）1400
投资收益
8200
3、到期一次收回本息时：
借：银行存款 118400 贷：长期债权投资—债券投资（面值）80000 长期债权投资—债券投资（应计利息）38400
若上例中以72400元购入，支付的价款中包括相关
（2）类别或总体计提下：不同时结转，待期末调整。
（二）处置时投资成本的结转 （1）全部处置某项短期投资时，其成本为投资的账面
余额。 （2）部分处置某项短期投资时，应按该项投资的总平
均成本确定其处置部分的成本。
（三）短期投资出售的会计分录
借：银行存款 (实际收到的款项) 短期投资跌价准备 投资收益 (投资损失 )
投资收益 应计利息+折价摊销
溢价
会计分录
借：长期债权投资—债券投资（应计利息） （或应收利息） 贷：长期债权投资—债券投资（债券溢价） 投资收益
折价
长期债权投资的会计处理总结
（一）、按面值购入： 1、购入时： 借：长期债权投资—债券投资（面值）
政府会计准则第2号——投资
政府会计准则第2号——投资政府会计准则第2号——投资政府会计准则第2号——投资第一章总则第一条为了规范投资的确认、计量和相关信息的披露，根据《政府会计准则——基本准则》，制定本准则。
第二条本准则所称投资，是指政府会计主体按规定以货币资金、实物资产、无形资产等方式形成的债权或股权投资。
第三条投资分为短期投资和长期投资。
短期投资，是指政府会计主体取得的持有时间不超过1年(含1年)的投资。
长期投资，是指政府会计主体取得的除短期投资以外的债权和股权性质的投资。
第四条政府会计主体外币投资的折算，适用其他相关政府会计准则。
第二章短期投资第五条短期投资在取得时，应当按照实际成本(包括购买价款和相关税费，下同)作为初始投资成本。
实际支付价款中包含的已到付息期但尚未领取的利息，应当于收到时冲减短期投资成本。
第六条短期投资持有期间的利息，应当于实际收到时确认为投资收益。
第七条期末，短期投资应当按照账面余额计量。
第八条政府会计主体按规定出售或到期收回短期投资，应当将收到的价款扣除短期投资账面余额和相关税费后的差额计入投资损益。
第三章长期投资第九条长期投资分为长期债权投资和长期股权投资。
第一节长期债权投资第十条长期债券投资在取得时，应当按照实际成本作为初始投资成本。
实际支付价款中包含的已到付息期但尚未领取的债券利息，应当单独确认为应收利息，不计入长期债券投资初始投资成本。
第十一条长期债券投资持有期间，应当按期以票面金额与票面利率计算确认利息收入。
对于分期付息、一次还本的长期债券投资，应当将计算确定的应收未收利息确认为应收利息，计入投资收益;对于一次还本付息的长期债券投资，应当将计算确定的应收未收利息计入投资收益，并增加长期债券投资的账面余额。
第十二条政府会计主体按规定出售或到期收回长期债券投资，应当将实际收到的价款扣除长期债券投资账面余额和相关税费后的差额计入投资损益。
第十三条政府会计主体进行除债券以外的其他债权投资，参照长期债券投资进行会计处理。
投资概述的基础知识PPT54页
三、长期股权投资核算的权益法
权益法的适用范围：- 投资企业对被投资单位具有共同控制或重大影响时，长期股权投资应采用权益法核算。权益法的核算方法
权益法，是指投资最初以初始投资成本计价，以后根据投资企业享有被投资单位所有者权益份额的变动对投资的账面价值进行调整的方法。
权益法的定义
课堂练习
07年2月21日，甲公司购入一批债券，作为交易性金融资产进行管理和核算，买入价235 000元，其中含5 000元已经到期但尚未领取的债券利息，另外发生相关税费4200元，均以银行存款支付。07年2月28日该债券的市价为237 000元。07年3月21日收到5 000元利息。07年4月5日甲公司将该债券出。
一、长期股权投资初始投资成本的确定
二、长期股权投资核算的成本法
成本法的适用范围成本法的核算方法
成本法，是指长期股权投资按投资成本计价的方法。
成本法的定义
（一）成本法的适用范围
投资企业能够对被投资单位实施控制的长期股权投资。控制，是指有权决定一个企业的财务和经营政策，并能据以从该企业的经营活动中获取利益。例如母公司和子公司,投资企业对子公司的长期股权投资按成本法核算,但编制合并会计报表时要按权益法进行调整.
应收的现金股利或利润
收到的现金股利或利润
尚未收回的现金股利或利润
应收股利
二、短期投资核算使用的会计科目
核算企业持有至到期投资、可供出售金融资产等应收取的利息
投资简介
投资当年：
投资当年分得的利润或现金股利，一般不作为投资收益，而作为 投资成本的冲回；
若投资当年分得的利润或现金股利中，有部分来自投资后被投资 企业的利润分配，应分投资前与投资后，分别确认投资收益或冲 减投资成本。即：
应确认的投资收益 =投资当年被投资方实现的净利×持股比例× 应冲减的投资成本
控制 共同控制 重大影响 无控制、无共同控制且无重大影响
11
2.2长期股权投资成本的确定
（1）取得时投资成本的确定 （2）持有期间投资成本的再确定
12
（1）取得时投资成本的确定
长期股权投资取得时的成本：
指取得长期股权投资时支付的全部价款，或放弃非现金资产 的帐面价值加减补价后等的金额，包括税金、手续费等相关 费用。
初始投资或追加投资时，按初始投资或追加投资时的投资 成本增加长期股权投资的帐面价值；
被投资单位宣告分派的利润或现金股利，确认为当期投资 收益；投资企业确认的投资收益，仅限于所获得的被投资 单位在接受投资后产生的累积净利润的分配额，所获得的 被投资单位宣告分派的利润或现金股利超过上述数额的部 分，应视为清算性股利，作为初始投资成本的收回，冲减 投资的帐面价值。
17
清算性股利：
指被投资公司将投资公司投资之前的留存收益以现金股 利的方式派发给股东。用公式表示：
清算性股利=派发的股利＞投资之日起的累计留存收益之和 对投资公司来说，清算性股利实质上不是投资报酬，而是一种
投资偿还，有鉴于此，投资公司收到清算性股利时，应当冲减 其长期投资帐户，而不应确认为投资收益。
部分处置某项短期投资时：
若“短期投资跌价准备”按单项投资计提且处置时同时结转已提的跌价 准备，应按处置比例结转已提的跌价准备。
第四章 投资概要
第二节
短期投资
一 、短期投资成本的确定 短期投资通常易于变现，且持有时间较短，不以控制 投资单位为目的。作为短期投资应该符合两个条件： 第一 能在公开市场进行交易并且有明确市价，例如各 种上市的股票和债券；第二持有投资作为剩余资金的 存放形式，并保持其流动性和获利性。这一条取决于 管理当局的意图，不符和上述条件的投资作为长期投 资。 例1 A 企业于 2001 年 2 月 20 日以银行存款购入下列公司的股 票作为短期投资（见表4—1）
主要内容：
第一节 第二节 第三节 第四节 第五节
投资概述 短期投资 长期股权投资 长期债权投资 投资的期末计价
第一节
投资概述
一、投资的概念 投资是指企业为通过分配来增加财富，或为谋 求其他利益，而将资产让渡给其他单位所获得 另一项资产。其含义有广义和狭义之分，广义 的投资是指企业将资产投放于企业内部的经营 活动和投放于企业外部的非经营活动的行为。 如企业用资金购买固定资产，以利于扩大生产 经营规模和提高经济效益；企业也可以将暂时 闲置的资金购买有价证券等。狭义的投资仅指 企业按照国家法律、法规的规定，将资产投放 到企业外部的非经营活动行为，如各种股票投 资、债券投资等等。所以狭义的投资也称对外 投资。本章研究的内容为狭义的投资。
（二）按投资对象的不同划分 按投资对象的不同划分为债券投资、股票投资 和其他投资。债券投资是企业将资产投放于购 买债券上。如政府发行的国库券、银行发行的 金融债券、企业发行的公司债券等，以谋取利 息收入和证券转让收益。股票投资是企业将资 产投放于股份制企业购买股票，如普通股票、 优先股股票等以谋取股利收入，证券转让收益 及控股的目的。其他投资是企业将资产投放到 股份制企业以外的其他企业，如建立联营企业、 合资企业等，以谋取联营利润。 债券投资和股票投资可以是长期投资，也可以 是短期投资，而其他投资通常多见于长期投资。
短期投资与长期投资会计分录
1.短期投资①购入借:短期投资--股票/债券/基金X应收股利、应收利息贷:银行存款其他货币资金注:收到购入时的现金股利、债券利息借:银行存款贷:应收股利、应收利息②收到持有时期内的股利或利息借:银行存款/现金贷:短期投资-股票/债券X③转让、出售借:银行存款短期投资跌价准备-股/债X贷:短期投资-股票/债券X【应收股利/应收利息】[投资收益-出售股/债X]2长期股权投资投资(1)取得①以现金资产投资同上②以非现金资产投资(见后)(2)成本法①初始投资或追加投资同取得②被投资单位宣告分派利润或现金股利I投资年度以前借:应收股利-股利收入贷:长期股权投资-企业II投资年度i属于投资前的借:应收股利-股利收入贷:长期股权投资-企业ii属于投资后的借:应收股利贷:投资收益-股利收入III投资年度以后(按公式计算)借:应收股利贷:投资收益-股利收入[长期股权投资-企业]在实际业务中,因“应收股利”固定,可先计算“长期股权投资”,再通过计算即可得出“投资收益”(3)权益法①初始投资或追加投资同上②股权投资差额的处理i取得时确认借:长股权投资–企业–投资贷成本贷:银行存款借:[长期股权投资–企业–股投差额]贷:[长股权投资–企业–投资成本]ii摊销借:投资收益–股权投资差额摊销贷:长期股权投资–企业–股权投资差额借:长期股权投资–企业–股权投资差额贷:资本公积-股权投资准备③被投资单位实现净损益的处理I净利润i被投资单位实现净利润时借:长期股权投资–企业–损益调整贷:投资收益–股权投资收益ii被投资单位宣告分派股利时借:应收股利–企业(实际数)贷:长股权投资–企业–损益调整II净亏损(以股权投资账面余额减至零为限)借:投资收益–股权投资损失贷:长股权投资–企业–损益调整注:以后被投资单位又实现利润,先冲减未减记长期股权投资的余额,若还有多余再恢复其账面价值,恢复时借:长期股权投资–企业–损益调整(确认的损益-未减记的)贷:投资收益–股权投资收益④其他所有者权益变化的处理i投资单位会计处理借:长股权投资–企业–股权投资准备贷:资本公积–股权投资准备(=捐赠物价值*(1-33%)*持股比例)注:如被投资单位接受现金捐赠,则不须交税。
股权投资与债权投资对比ppt课件
建银 红杉 金沙江
九鼎投资 国信宏盛 中信产业
高榕资本 源码资本 启赋资本
……
国内股权投资市场规模
截至2014年，中国股权投资市场活跃的VC/PE机构超过8000家，管理资本量超过4万亿人民币，市场 规模较20年前实现了质的飞跃；
中国股权投资市场由于参与者和资金的进入和累积，市场竞争程度不断提升，投资压力和项目估值水 平均节节攀升；
股权投资机构从小作坊到大资管，业务内涵和外延，投资范围和类别均有大变化； 近年来，老牌VC/PE机构的一批合伙人离职创业，诞生了一批新基金，中国VC/PE进入了2.0的时代。
2019
-
5
2014年股权投资行业创新高
长期投资的期限一般要长于一年或长于超过一年的一个营业周期。在此期间，
投资方式 不同
短期投资的方式主要包括购入随时能够变现的股票和债券。 长期投资不仅包括购买投资公司的股票和债券，而且包括以现金、材料等流动
资产、固定资产及其他资产对其他企业进行的直接投资，并按投资额占被投资 企业股权的比例分享利润。
债权投资到期风险：到期时期无法掌控， 未来无法防御系统性风险，尤其是抗通 货膨胀的能力。
15%
85% 激进增值型组合
35%
65%
稳健增值型组合
资料来源：20上19海证券基金评价研究中心，网络整理，内部分析
-
65%
35%
财富保值型组合
股权投资 债券投资
3
股权投资进入第22个年头
各时期监管环境指引行业生态格局
股权投资与债券投资对比
基本概念一览
股权投资
股权投资，是企业购买的其他企 业的股票或以货币资金、无形资 产和其他实物资产直接投资于其 他单位，是被投资单位的股东。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
•13
第三节 长期股权投资
成本法的适用范围
– 对被投资企业无控制、无共同控制且无重大影 响的
– 不准备长期持有被投资企业的股份 – 被投资企业在严格的限制条件下经营，其向投
资企业转移资金的能力受到限制
•14
第三节 长期股权投资
成本法下的会计核算
取得长期股权投资
借：长期股权投资——甲公司 （实际支付的全部价款 ）
取得长期股权投资
借：长期股权投资——甲公司 （实际支付的全部价款 ）
应收股利
（已宣告但尚未支付的现金股利 ）
（为取得该投资发生的评估、审计、咨询等费用 ）
贷：银行存款
初始投资成本>应享有被投资企业所有者权益份额时： 借：长期股权投资——××公司（股权投资差额）
贷：长期股权投资——××公司（投资成本）
未宣贷告：发投放资股收利益或利润，不进行任何会计处理
•15
第三节 长期股权投资
权益法的特点
– 长期股权投资的账面余额反映的是投资企业占 被投资企业所有者权益的份额；
– 当长期股权投资按照初始投资成本入账后，其 账户余额随被投资企业股东权益的变动而做调 整。
•16
第三节 长期股权投资
权益法下的会计处理
反之，相反分录
•17
第三节 长期股权投资
权益法下的会计处理
股权投资差额的摊销 借：投资收益—股权投资差额摊销 贷：长期股权投资—×公司（股权投资差额）
贷项差额计入资本公积
摊销期限的考虑
•18
第三节 长期股权投资
长期股权投资账面价值的调整 被投资企业实现
被投资企业实现净利润
的净利润×
借：长期股权投资——×公司（损益调整）投资企业在被投资
贷：投资收益——股权投资收益
企业的持股比例
接受投资后
被投资企业发生亏损 借：投资收益——股权投资收益
被投资企业 发生的净亏损额
×
贷：长期股权投资——××公司（损益调整）在投被资投企资业企业
的持股比例
•19
第三节 长期股权投资
被投资企业宣告分派利润或现金股利
借：应收股利 贷：长期股权投资——××公司 （投资成本）
和获利性
– 分为短期股权投资和短期债权投资
•4
第一节 投资的分类
长期投资
– 指短期投资以外的投资 – 期限长，一般在一年以上，投资金额较大，而且
不容易变现。 – 目的是为了控制其他企业或对其他企业实施 – 重大影响，或是为了积累整笔的资金 – 分为长期股权投资和长期债权投资
返回 •5 目录
第二节 短期投资
– 短期投资的期末成本=短期投资的取得成本-因现金
市价回升应冲减已
– 当期应提取的短期投资跌价准备提=准短备期金投资的成本短期投资的市价-“短期投资跌价准备”的账户余额
•8
第二节 短期投资
计提短期投资跌价准备的方法：按照单项投资计提、 按照投资总体计提和按照投资类别计提。 对于比重较大的短期投资（如占整个短期投资10% 及以上），应按照单项投资来计提跌价准备
的
•2
第一节 投资的分类
会计科目就是 这样设置的！
•3
第一节 投资的分类
短期投资
– 指能够随时变现并且持有时间不准备超过一年或 一个营业周期的投资。
– 目的是为了使闲置的资金得到最大的效用，以从 中获得收益。
– 条件
能够在公开市场进行交易并且有明确的市价。 持有投资作为剩余资金的存放形式，并保持其流动性
重大影响 无控制、无共同控制且无重大影响
成本法 核算
•12
第三节 长期股权投资
控制的标准
– 投资企业拥有被投资企业50%以上（不包括 50%）有表决权的股份——法定控制
直接控制
间接控制
直接+间接控制
– 投资企业虽然仅拥有被投资企业50%以下的有
表决权的股份，但是拥有被投资企业的实质控
制权。
——实质控制
应收贷股：利短（期利投息资）—**股票（债（券已）宣告未（收账到面）金额）
短期投资投转资长收期益投资（成本低于市价 ）（该项投资的收益）
只 出现 其一
借：长期股权投资 长期债权投资 贷：短期投资-**股票 短期投资-**债券
返回
•11 目录
第三节 长期股权投资
对被投资单位产生的影响
控制
共同控制
权益法核算
借：银行存款 贷：应收股利 应收利息
持有期间宣告发放的现金股利或到期的利息 借：银行存款 贷：短期投资-**股票 短期投资-**债券
•7
第二节 短期投资
短期投资的期末计价
– –
采用的是成本与市价孰低原则 短计期提借投或：资补投的提资期时收末益市—价—=短期期末投每资股跌收价盘准价备格×持有的
贷：短期投资跌价准备
（接受投资前实现净利润的分配额 ） 长期股权投资——××公司 （损益调整）
（接受投资后实现净利润的分配额 ）
•20
第三节 长期股权投资
被投资企业接受捐赠
被投资企业的会计处理 借：银行存款
应收股利
应冲（减已宣投告资但成尚本未的支付金的额现=金股利 ）
发放清算性股利 （为取得该（投本资年发被生的投评资估企、业审宣计、告咨分询派等的费用 ）
借：应贷收：股银利行存款 利润或现金股利-上年被投资
贷：长期股权投资
企业产生的净利润）
收购后宣布发放的现×金投股资利企或业利在被润投资方的持股比例
借：应收股利
短期投资、长期股权投 资与债权投资
2020年4月29日星期三
第一节 投资的分类
投资
– 指企业为通过分配来增加财富或为谋求其他利 益，而将资产让渡给其他单位所获得的另一项 资产。
投
权益性投资
资
投资 对象
易于变现的投资
的
可变
性 质
债权性投资 投 资
短期投资现力能
不易于变现的投资
混合性投资 的 目 长期投资
•9
Байду номын сангаас
第二节 短期投资
•10
第二节 短期投资
短期投资的处置
短期投短资期出投售资转长期投资（成本高于市价 ）
借：银借行：存长款期股权投资
（（短实期际投收资到市金额价））
短期投长资期跌债价权准投备资
（（已短计期提投账资面市金价额））
投资收短益期投资跌价准备
（（已该提项准投备资金损）失）
贷：投短资期收投益资—**股票（债（券尚）未（提出足售的时跌账价面准余备额额））
短期投资取得
借：短期投资—**股票 短期投资—**债券
实际支付的全部 价款（含税金、手 续费等相关费用）
应收股利 应收利息 贷：银行存款
已宣告但尚未领取 现金股利或已到期 但尚未领取的债券 利息的金额
实际支付金额
•6
第二节 短期投资
收到现金股利或利息的会计处理
收到在购买时已宣告但尚未支付的 现金股利或已到期但尚未支付的利息