第二章 拍卖机制选择理论
2017拍卖师考试之拍卖经济学教程考试知识点整理..
拍卖经济学教程第一章拍卖经济学导论一、核心概念1、拍卖经济学拍卖经济学归入部门经济学范畴，指运用经济学的一般知识和原理来研究拍卖这一特殊经济现象，重点研究我国市场经济中的拍卖制度的特色和经济发展规律。
2、部门经济学随着社会分工的不断发展和社会生产力的不断提高，形成以特定部门的经济问题和经济规律为特定研究对象的部门经济学。
3、专业经济学同时形成了以社会再生产过程中的各要素、各环节及其不同的侧面的经济问题和经济规律为研究对象的专业经济学。
4、经济人亚当·斯密首先把“经济人”假设作为其理论前提，约翰·斯图亚特·穆勒最先明确定义了“经济人”，认为“经济人就是会计算、有创造性和能追求自身利益最大化的人”。
经济人假设又称理性人假设，是指经济决策主体（消费者、生产者等）的经济行为都是理性的或合乎理性的，他们在经济活动中总是力图以最小的经济代价去追逐和获得自身的最大利益。
5、帕累托标准帕累托最优，也成为帕累托效率，是指资源配置的一种理想状态：假定固有的一群人和可分配的资源到达了某种状态时，要想增加某个人的利益，必然要减少其他人的利益；或者说，在当前状态下不损害他人的利益，就不可能增加某个人的利益。
这样的资源配置状态被称为帕累托最优。
如果从一种分配状态到另一种分配状态的变化中，在没有使任何人境况变坏的前提下，至少使得一个人变好，这就是帕累托改进。
帕累托最优的状态就是不可能有帕累托改进的余地。
帕累托最优时会同时满足三个条件：一是交换最优、二是生产最优；三是生产和交换最优。
6、卡尔多—希克斯标准如果一种变革使受益者所得足以补偿受损者的所失，这种变革就叫卡尔多—希克斯改进。
如果一种状态下，已经没有卡尔多—希克斯改进的余地，那么这种状态就达到了卡尔多—希克斯效率。
卡尔多—希克斯标准实际上是总财富最大化标准。
7、实证分析与规范分析二者是经济学中的两种基本分析方法。
实证分析是指企图超脱或者排斥一切价值判断，之研究经济本身的内在规律，并根据这些规律，分析和预测经济行为的效果。
《第二章 拍卖的基础理论》学习笔记
《第二章拍卖的基础理论》学习笔记一、基本要求了解：微观经济学和宏观经济学的基本理论、拍卖理论的产生与发展、博弈论和信息论、拍卖的经济学分类。
理解：威廉•维克里对拍卖理论的贡献；拍卖产生发展的原因及经济条件；拍卖的经济功能。
二、考试内容拍卖理论产生的背景；拍卖理论的发展趋势；威廉•维克里对拍卖理论的贡献；拍卖理论对经济学的影响；拍卖理论的应用价值；传统经济学理论的前提假设；博弈的基本概念和分类；不对称信息经济理论的代表人物及主要观点；拍卖的经济学含义和分类；拍卖产生和发展的原因及经济条件；拍卖与招标的区别和联系；拍卖的经济功能。
1、拍卖理论产生的背景：（1）作为世界上最古老的价格发现机制之一，拍卖进入经济学文献的时间却相当晚，对拍卖最早的两篇开创性论文分别发表于1956年和1961年。
在此之前，研究拍卖问题的经济理论文献几乎是空白，而此后近20年里拍卖理论的进展也相当缓慢。
在很长的时间里，拍卖理论一直被视为与经济理论主体迥异的专业化领域，它似乎只是管理科学家与运筹学家的属地，因而不为主流经济学家所承认。
（2）突破性的进展发生于20世纪70年代末。
从那时起，越来越多的博弈理论研究者意识到拍卖是一种简单而又具有完备定义的信息不对称经济环境，它是分析经济主体之间的不完全信息博弈的一个颇有价值的实例，其经济研究前景也非常诱人。
与此同时，实验经济学者对于可控拍卖实验的兴趣不断高涨。
在这一背景下，拍卖理论逐渐被主流经济学家所接纳，并大量运用博弈论、实验以及经验检验作为研究工具。
（3）一般认为，诺贝尔经济学奖的获得者威廉·维克里在1961年发表的《反投机、拍卖与竞争性密封投标》一文开创了从博弈论的角度研究拍卖行为的先河。
而以史密斯（Smith）为代表的一批实验经济学家对拍卖问题进行了一系列重要的实验研究，近一步推动了拍卖理论的发展。
20世纪70年代末，对拍卖问题开始从理论到实验研究上全面展开。
（4）近10年来，国际经济学界关于拍卖问题的研究文献如雨后春笋般地涌现出来，拍卖理论也已经作为一个专门体系进入中高级微观经济学的核心领域。
《拍卖概论》第二章-拍卖方式与原理
第二章-拍卖方式与原理考试内容1.英格兰式拍卖;2.荷兰式拍卖;3.投标式拍卖;4.第一价格密封拍卖;5.荷兰式-英格兰式拍卖;6.第一价格密封-英格兰式拍卖;7.网络拍卖;8.网络拍卖的优势;9.网络拍卖的主要方式;10.网上与现场同步拍卖;11.收益等价定理的含义;12.理解收益等价定理应注意的问题13.收益等价定理的证明过程;14.理想拍卖模型及其假定条件;15.最优拍卖方式选择应考试的重要因素第一节拍卖方式一、英格兰式拍卖●我国称为增价拍卖，是一种价格上行的报价方式。
●在竞价过程中，为了价高者得的目的，竞买人不断交替报出自己的最新出价，将价位逐渐推升上行，直至无人继续出价且这一出价得到拍卖师认可，此时出价最高的竞买人将按照他的报价购得拍卖标的。
●每个竞买人都会在报价达到或超过自己的估价后退出竞争，因为从成本收益分析的角度而言，继续竞争下去就会“亏本”。
退出早了，会失去获胜的机会;退出晚了，获胜的收益将是负的。
拍卖理论中，将以超过自己估价的报价获胜的这种现象称为“赢者的诅咒”。
●英格兰式拍卖常与有声拍卖或无声拍卖、有底价拍卖或无底价拍卖等具体形式结合使用。
●对于像文物艺术品，稀缺资源之类供不应求的拍卖品，英格兰式拍卖也许是最适合的拍卖模式。
二、荷兰式拍卖●我国称为减价拍卖，是一种价格下行的拍卖方式。
●拍卖时，由拍卖师先报出拍卖品的起拍价，如无人应价，则逐步降低价格报出，直降到有竞买人应价时为止，即告拍卖成交，成交的竞买人以自己的应价买下拍品。
●荷兰式拍卖根据拍卖模式不同可以分为人工式拍卖和电子钟拍卖两种。
●荷兰式拍卖目前主要应用于农、牧、鱼市场，其最大的优点在于成交过程迅速，特别是拍卖过程采用电子钟时，交易速度更会大大加快。
对于一些评估价格较高的股权、债权的拍卖，采用荷兰式拍卖也能起到在合理价格上快速成交的效果。
三、投标式拍卖●又称密封竞价拍卖，是指拍卖人接受竞买人的密封报价后，经拍卖师公开确认最高应价的竞价方式。
拍卖经济基础笔记
第一章拍卖经济学导论一、基本要求了解：拍卖经济学的研究方法和研究对象。
理解：拍卖经济学的内涵、拍卖经济学的学科定位、拍卖经济学的价值目标。
二、考试内容经济学的含义和演变：含义：经济学是一门研究人类的行为选择及如何将有限或稀缺资源进行合理配置的社会科学。
它研究人类社会在各个发展阶段上的各种经济活动和各种相应的经济关系及其运行、发展的规律。
★资源配置是经济学的核心问题（31页）演变：“经济学”的前身是“政治经济学”。
1890年马歇尔出版了标志现代经济学形成的里程碑著作《经济学原理》首创了“经济学”一词以替代“政治经济学”。
西方经济学于19世纪传入中国，严复最早将其译为“生计学”。
20世纪80年代以来，经济学已逐渐成为各门类经济学科的总称，具有经济科学的含义。
微观经济学和宏观经济学的区别和联系：区别：微观经济学侧重研究市场中个体的经济行为，研究市场机制及其作用，均衡价格的决定，考察市场机制如何通过调节个体行为取得资源最优配置的条件和途径；宏观经济学是研究经济活动中各总量之间的经济关系。
从而为宏观经济政策提供理论依据。
联系：都侧重研究经济学的一般理论问题及根据经济理论而制定的经济政策和有关问题的解决途径。
它们互为前提、彼此补充。
★拍卖经济学的内涵：（定义）拍卖经济学是利用经济学的一般知识和原理来研究拍卖这一特殊的经济现象，重点研究我国市场经济中的拍卖制度的经济特色和经济发展规律的一门部门经济学，借此来构建有中国特色的拍卖经济学研究框架和理论体系。
中西方关于拍卖含义的区别：（1）我们通常将英文auction一词翻译为“拍卖”，即“以公开竞价的形式，将特定的物品或财产权利转让给最高应价者的买卖方式”，但是在西方，auction一词的含义并不限于拍卖，除了指类似我国拍卖法中的拍卖行为以外，还包含了招标投标等其他竞价交易活动。
（2）西方现在还没有独立学科意义上的拍卖经济学。
而我国拍卖经济学属于部门经济学。
★★★拍卖经济学的研究方法：实证分析与规范分析相结合的方法。
拍卖概论
一、引论作为世界上最古老的价格发现机制之一，拍卖进入经济学文献的时间却相当晚，对拍卖最早的两篇开创性论文分析发表于1956年和1961年。
在此之前，研究拍卖问题的经济理论文献几乎是空白，而此后近20年里拍卖理论的进展也相当缓慢。
在很长的时间里，拍卖理论一直被视为与经济理论主体迥异的专业化领域，它似乎只是管理科学家与运筹学家的属地，因而不为主流经济学家所承认。
造成这种误解的部分原因是拍卖理论最初主要由运筹学家发展起来或多发表在运筹学杂志上，而且多运用技术数学而非标准经济学的直觉进行论证。
突破性的进展发生于20世纪70年代末。
从那时起，越来越多的博弈理论研究者意识到拍卖是一种简单而又具有完备定义的信息不对称经济环境，它是分析经济主体之间的不完全信息博弈的一个颇有价值的实例，其经济研究前景也非常诱人。
与此同时，实验经济学者对于可控拍卖实验的兴趣不断高涨。
在这一背景下，拍卖理论逐渐被主流经济学家所接纳，并大量运用博弈论、实验以及经验检验作为研究工具。
近10年来，国际经济学界关于拍卖问题的研究文献如雨后春笋般地涌现出来，拍卖理论也已经作为一个专门体系进入中高级微观经济学的核心领域。
本文将紧密围绕拍卖机制的收入与配置效率的绩效比较以及卖主最优拍卖机制设计这两个方面展开分析。
第二部分简要评述了维克里的开创性贡献；第三部分详细分析了四种标准拍卖机制的绩效以及单物品最优拍卖机制设计；第四部分则探讨了各种多物品拍卖机制的绩效以及多物品最优拍卖机制设计，并介绍了拍卖理论在国债拍卖与频谱拍卖实践中的应用与发展；最后一部分总结了拍卖理论检验的情况及其它前沿问题，并简要评价了拍卖理论研究的现状。
二、维克里的开创性贡献劳伦斯-弗里德曼（Lawrence Friedman）于1956年提出一个求解第一价格密封投标中的最优竞价策略的模型。
尽管他采用的是基于决策理论的运筹学分析方法，但他已经意识到应用博弈理论分析拍卖问题的前景。
事实上，弗里德曼竞价模型可以被视为博弈理论拍卖模型的前兆。
拍_卖_经_济_学
拍卖经济学第一章导论1、微观经济学：侧重研究市场个体的经济行为，研究市场机制及其作用、均衡价格的决定，考察市场机制如何通过个体取得资源最优配置的条件与途径。
是研究社会中单个经济个体的经济行为，包括：消费者、工人、投资者、土地所有者和企业；微观经济学研究对象包括了任何参与经济运行的个人和法人。
微观经济学就是解释这些行为人是如何以及为何做出特定的经济决策的。
内容：均衡价格理论、消费者行为理论、生产者行为理论（包括生产理论和成本理论）、分配理论、一般均衡理论与福利经济学、市场失灵与微观经济政策。
微观经济学的中心理论是价格理论。
2、宏观经济学：企图建立理论或规模，以便说明社会经济中的各个总量之间的关系，从而为宏观经济政策奠定理论基础。
以国民经济总过程的活动为研究对象，着重考察和说明国民收入、就业水平、价格水平等经济总量是如何决定的、如何波动的、故又被称为总量分析或总量经济学。
宏观经济学很大一部分内容是微观经济分析的扩展和延伸。
微观经济学与宏观经济学只是研究对象有所分工，两者的立场、观点和方法并无分歧；两者均使用均衡分析与边际分析，在理论体系上，它们相互补充和相互依存，共同构成现代西方经济学的理论体系。
3、拍卖经济学：部分经济学的一种；运用经济学的一般知识与原理，研究拍卖这一特殊的经济现象；中国市场经济中拍卖制度的经济特色和经济发展规律。
就是研究理性的拍卖人、竞买人、委托人在给定条件（拍卖规则）约束下如何进行选择的一门学科。
4、中西方关于拍卖含义的区别：主要表现在两个方面：一是“拍卖”在我国有特定的含义，我国有调整拍卖这一经济活动的专门的法律，即《中华人民共和国拍卖法》，以法律的名义将拍卖界定为“以公开竞价的形式，将特定物品或者财产权利转让给最高应价者的买卖方式”。
这种意义下的拍卖并不包含招标投标、政府采购行为。
但在西方拍卖并不限于我国拍卖法界定的拍卖，其含义还涵盖了招标投标等其他竞价交易活动。
二是西方经济学领域所讲的“拍卖经济学”的内容实际上主要是指经济学中的“拍卖理论”其目的在于将拍卖视为验证经济学理论的试验场或将拍卖理论作为理解价格形成的方法和工具，并不具有作为一个部门经济学意义上的含义。
拍卖理论的发展与应用分析
拍卖理论的发展与应用分析第一章引言拍卖是指一种通过竞价或定价的方式，向拍卖会或拍卖平台上的买家出售一定的货物、服务或财产的行为。
拍卖是一种非常古老的交易方式，在历史上已有几千年的时间。
近年来，随着经济全球化和互联网的兴起，拍卖市场的规模和影响力也不断扩大。
本文将从拍卖理论的发展出发，深入分析拍卖在现代经济中的应用。
第二章拍卖理论的发展2.1 古老拍卖古代的拍卖可以称为“声名拍卖”，其最早出现在公元前5000年的古代巴比伦。
当时的拍卖是由政府统筹安排的，目的在于维持市场秩序。
战争期间，财产被抢劫的人民将自己失去的财物当作拍卖品，甚至还有贵族利用拍卖交换女婿的故事。
2.2 经典拍卖理论当代拍卖理论开始于20世纪60年代，由加拿大经济学家维克托·欧维丹(Victor Ovieda)和美国经济学家威廉·巴克斯顿(William Vickrey)分别提出。
他们主要关注拍卖中拍卖者和买家之间的信息不对称问题，即在不确定的市场中，大家无法确切地了解彼此的信息。
他们发现了第二价格拍卖的重要性，这种拍卖需要买家将真实的价值定价出来，并且在拍卖会上提交最高出价。
此外，他们还分析了封闭式拍卖、公开拍卖和补充拍卖的优劣及多种策略结构实现最终确认的困难程度，为拍卖提供了理论基础。
2.3 最终确定的拍卖论拍卖理论的发展直至20世纪90年代才有了重大飞跃。
此时，全球的拍卖市场规模不断扩大，拍卖日渐多样化，例如艺术拍卖、财物拍卖、石油拍卖、权益交易等。
面对新型拍卖市场，33岁的芝加哥大学经济学教授保罗·米利格兰(Paul Milgrom)提出了一个理论框架，为吉卜林的最终确定论开了个好头。
此理论框架对拍卖中信息不对称、竞争和彩票游戏等问题进行了全面研究，解决了传统经济学无法解决的拍卖问题。
同时，这个理论框架也为现代契约理论的发展提供了基础。
第三章拍卖在现代经济中的应用3.1 拍卖在商业中的应用拍卖在商业中的应用广泛，例如商店陈列品和街头市场的拍卖、采购拍卖、房地产拍卖等。
2012《拍卖经济学》第二章 拍卖的基础理论
第二章拍卖的基础理论一、核心概念1、理论经济学经济学的分类是与社会分工和专业化的进程相联系的，一般是先有理论经济学而后有应用经济学。
理论经济学论述经济学的基本概念、基本原理以及经济运行和发展的一般规律，为应用经济学提供理论基础。
2、宏观经济学宏观经济学是以国民经济总过程的活动为研究对象，着重考察和说明国民收入、就业水平、价格水平等经济总量是如何决定的、如何波动的，故又被称作总量分析或总量经济学。
3、微观经济学微观经济学是研究社会中单个经济个体的经济行为，这些个体包括消费者、工人、投资者、土所有者和企业；事实上，微观经济学的研究对象包括了任何参与经济运行的个人和法人。
微观经济学就是解释这些行为人是如何以及为何做出特定的经济决策。
4、政治经济学教材中指研究国家范围和社会范围的经济问题。
5、信息经济学信息经济学是一门研究信息的经济现象及其运动变化特征的科学。
6、博弈论game theory 是研究决策主体的行为直接相互作用时候的决策以及这种决策的均衡问题。
也就是说，一个决策主体的选择受到另一个决策主体的影响，同时这个决策主体的选择也会影响另外一个决策主体的选择。
也就是博弈论研究的决策问题，是决策主体之间相互影响的决策及均衡。
7、拍卖法律定义为：以公开竞价的方式，将特定的物品或者财产权利转让给最高应价者的买卖方式。
经济学界普遍看法：拍卖是一个集体（拍卖群体）决定价格及其分配的过程。
8、增价拍卖与减价拍卖按照叫价程序可将拍卖分为此两类。
增拍—英格兰式拍卖，是一种价格上行的拍卖方式，即拍卖师宣布拍卖物品底价或无底价后，竞买人可以自由地不断地提高自己的出价。
如果没有竞买人想在进一步提高自己的出价，那么出价最高的竞买人支付他所出的价格并获得物品。
减拍—荷兰式拍卖，是一种价格下行的拍卖方式，由拍卖师先叫一拍卖品的最高价，然后逐步降价，一直降到第一竞买人应价，即告拍卖成交，并在当前的应价上买下物品。
9、有底价拍卖和无底价拍卖按有无底价可将拍卖分为此两类。
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买者和卖者的人数比例
（二）各种市场机制的基本特征和适用范围
拍 卖 招标投标 协议签约
单一价格
1/大量或大量/1
1/少量或少量/1
少量买者之一和少量卖者 之一
大量/大量
竞价准备成本
竞价准备时间 交货时间 评估交易物品价值的难度
低 短 立 即
一般到较高 一般到较长 较短到很长
一般到较高 一般到较长 一般到很长
1.竞买人或投标者的风险态度 风险能够影响人们决策的程度还要取决于人们对 待风险的态度。 人们对待风险的态度往往是不同的：风险中性者； 风险偏好者；风险规避者。
在拍卖中也存在不确定性和风险，竞买人或投标 人对不确定性的反应也取决于他对风险的态度。 因此，在任何一个特定的拍卖环境中，理论分析 者必须考虑的一个重要方面，就是竞买人或投标 人的风险态度。
当垄断者希望减少或消除不确定性时，承诺常常是 一个重要的工具(Michael E. Pouter，1980)。 承诺会固定交易中某些可变因素，使交易中可能出 现的结果收敛到对承诺方有利的某一点。
1、拍卖理论正是认为由于垄断者能够首先做出承诺（具 有全部讨价还价的能力），从而回避了垄断者与交易的另 一方谈判时结果不确定的讨价还价问题。 2、承诺的方式。
当不对称信息不再是生产与分配中可以忽视的因素 时，市场环境也就不再以一体的形式出现，市场参 与者的最优选择也不只是均衡价格的函数，因而市 场价格不可能灵敏地反映市场的供求状况，市场供 求状况也不可能灵敏地随着价格的指导而发生变化， 市场价格机制因此可能失灵。
乔治· 艾克鲁夫(George Akerlof，l970) “柠檬原理”概念是经济学家乔治·阿克洛夫于 1970 年提出来的。 ( 乔治 · 艾克鲁夫最先用柠檬和 李子作比喻讨论了这类市场交易问题，得出了结论， 因此称为“柠檬原理”) “柠檬”一词在美国俚语中表示“次品”，“柠檬 原理”是信息不对称理论的重要组成部分。
低 短 较 短
小 在生产或分配领域的适用 性 二手货、易腐消费品、日 用消费品
高
高
小
专用生产设备的制造、安 装，各类建筑工程建设等
专业化、自动化程度较高 系统的安装、调试，工程 的建设等
大宗消费品，匀质商品， 大宗生产资料等
特别限制条款 来自社会、舆论或政治方 面的压力
无
少到多
少到多
无
可以存在，也可以不存在
如果存在厌恶风险的竞买人，原本在四种拍卖形式 之间的期望收益等价的情况将被打破，因为一个竞 买人的厌恶程度越高，出价就越高，荷兰式拍卖和 第一价格密封拍卖的均衡中很可能产生更高的出价， 随之期望收益也会上升。 因为相对于其他拍卖方式而言，荷兰式拍卖和第一 价格密封拍卖需要参与人对物品的次高估价出额外 的估计，所以这两种拍卖方式最后所实现的价格的 方差就会比其他拍卖方式的高一些。
一、不对称信息下的市场失灵 所谓不对称信息就是每个市场参与者所拥有的知识是不 对等的。也就是说，在市场交易中，一方掌握的信息多 于另一方。 不对称信息产生的根本原因是社会劳动分工和专业化生 产。 不对称信息是相对于完全信息而言的。完全信息是指市 场参与者对于某种经济环境状态的全部知识。完全信息 是纯粹竞争的一个必要前提。 然而，经济环境中存在的交易，大都是在不对称信息下 完成的。
所谓总价合同是指支付给承包方的款项在合同中是 一个“规定的金额”，即总价。 它是以图纸和工程说明书为依据，由承包方与发包 方经过商定做出的。这种合同的主要特征是：第一， 价格根据事先确定的由承包方实施的全部任务，按 承包方在投标报价中提出的总价确定；第二，待实 施的工程性质和工程量在事先应明确商定。采用这 种合同，承包方承担的风险较大。
三、承诺在拍卖中的作用 拍卖经常被独占垄断卖者（某人出售唯一的一件艺术品、 政府出让唯一的资源开采权）或独家垄断买者（如政府订 购公共物品的生产合同）使用。在竞买人或投标人有限时， 也会出现少数买者对市场的控制。 在古典经济学中，少数买主对市场控制和少数卖主对市场 控制的交易结果被认为是不确定的，因为交易中经济利润 全部归买者或全部归卖者之间的任何结果都可能出现。这 种信息不对称造成的不确定性，将会提高交易成本，降低 交易效率。
源自例如，在政府采购中，一个是国内公司，一 个是国外公司，由于技术水平不同，也由于 国家采取的保护民族工业的政策，相比之下， 国内公司和国外公司之间具有非对称的成本 区别。
５.合同的类型 在招标投标中，中标合同价可以是投标人报价的函 数，也可以是投标人报价和其他不确定变量的共同 函数。这将影响竞买人或投标人面临的风险。 例如，在建设工程招标投标中，承包合同根据计价 方式的不同，一般可划分为三大类型：总价合同、 单价合同和成本加酬金合同。每一类合同都包含一 个特定的风险分担率。
2.共同价值或关联价值 给定一个竞买人或投标人通过某种方式了解到了另一个竞 买人或投标人的估价。在共同价值模型中，如果这个竞买 人或投标人认为另一个竞买人或投标人的估价提供了物品 可能的市场目标值的有用信息，该竞买人或投标人可能会 根据这些信息改变自己的估价。 相反，在独立私人价值模型中，该竞买人或投标人在知道 其他竞买人或投标人的估价后并不会改变他原来的估价 （尽管从战略上来讲，他可能会改变他的报价）。
假设在一个私人价值拍卖中，某件拍品对甲值20元， 对其他人值18元。在英式拍卖中，竞买人串通达成 协议，甲出6元，其他5元。第二价密封拍卖中，若 约定甲出20元，其他6元。则甲以6元赢得拍卖。 若有人违反协议，但出价18元，仍是甲赢得拍卖。 结论：在英式拍卖和第二价格密封拍卖中，竞买人 更容易达成合谋协议，进行恶意串通。
2.1 拍卖与其他资源配置方式的比较 2.2不对称信息下拍卖的功能 2.3影响拍卖方式选择的因素 2.4在基准模型中对拍卖方式的比较
（一）社会资源配置方式的分类
市场竞争机制下社会资源的配置，是通过竞争和价格机制 下的买卖双方的交易来实现的。
各种交易方式可以分为四大类： （1）单一均衡价格下的交易； （2）双边谈判和协议签约下的交易； （3）拍卖方式下的交易； （4）招标投标方式下的交易。
一般来说都较大，而且重 要
一般来说较小
较 小
不对称信息是否存在 存 在 存 在 存 在 不存在
1、买卖双方的数量对比。 2、竞价的前期准备费用。 3、竞价的前期准备时间。 4、交货时间。 5、评估交易物品价值的难度。 6、在生产或分配领域的适用性。 7、特别限制条款。 8、来自社会、舆论或政治方面的压力。 9、不对称信息是否存在。
４.竞买人的类型 竞买人的类型是指竞买人具有的影响其竞价的特征类型。 不同的人由于成长环境、所受教育或收入水平的差异，导 致他们的价值观不同，这往往也造成他们对同一事物的看 法和采取行动不同。 同行业的企业由于掌握的技术水平不同、经营状况和财务 状况不同，而会在竞争中采用不同的策略。 特权限制，如有些地方政府采取地方保护主义限制外地企 业进人本地市场，这样，本地企业和外地企业在竞争中采 取的措施也可能会有差别。 这些差别形成了不同类型的竞买人。
承诺的方式有很多。例如，在政府采购中，负责决策的政 府官员表明要遵守明确的廉洁奉公的法规和纪律。有时最 强有力的承诺方式是用声誉担保(Schelling,1960)。
3 、在拍卖中拍卖人做出承诺的好处，是可以采用 规定的程序使竞买人按拍卖人期望的方式出价。 当然承诺应遵循这样的原则：约束对手的能力取决 于约束自己的能力。 4、承诺虽然能提高拍卖物品的市场价格，但是具 有承诺能力的人并不能保证得到全部交易中的经济 利润。
（一）基准拍卖模型 根据以上分析，最简化的拍卖模型是建立在以下四个 基本假设基础上的： 1、投标人是风险中性的； 2、独立的私人价值假设； 3、支付只是报价的函数； 4、竞买人或投标人估价的概率分布是对称的。 这个模型被称为基准拍卖模型。 拍卖理论已经证明，在基准模型下，在拍卖中对于四 种拍卖方式：英国式、荷兰式、一级密封递价和二级 密封递价，选择哪一种，拍卖的结果都一样，并无优 劣之分。
在第一价格密封拍卖和荷兰式拍卖中，竞买人之间 达成的合谋协议一般不容易被遵守。 在在第一价格密封拍卖众，若约定甲出６元，其他 ５元，如果有一个违反约定出７元，则该人赢得拍 卖。 在荷式拍卖中，假设合谋由甲在６元价位上应价， 其他都不应价，但若有一人在６元之前违约应价， 拍卖结束。因此，在第一价格密封拍卖和荷兰式拍 卖中合谋协议不易被执行。
广义来说，“柠檬原理”包括以下基本观点： ①在次品市场上，交易双方对质量信息的获得是不对称的， 卖者知道产品确切的真实质量，而买者却不知道产品的确切 质量。 ②交易活动的参与人（这里指卖方）可以利用这种信息的不 对称性对买方进行欺骗，这就是“隐藏信息”和“隐藏行 动”。 ③隐藏信息将导致“逆向选择”，其含义有二：一是在交易 中隐藏信息的一方对交易另一方利益产生损害；二是市场的 优胜劣汰机制发生扭曲，质量好的产品被挤出市场，而质量 差的产品却留在市场，极端的情况是市场会逐步萎缩直到消 失。这是因为买者只愿意根据他所知道的平均质量来决定支 付的价格，这个价格将使质量低的卖者愿意成交，质量高的 卖者由于不能得到同质量相称的价格而退出市场。
二、不对称信息下拍卖的功能 1.拍卖机制具有搜索市场信息的作用，它为市场价 格的形成提供了一个途径； 2.拍卖机制迫使市场参与人决策时不但要考虑自己 的选择对别人选择的影响，还要考虑别人选择对自 己选择的影响； 3.拍卖实现了信息的有偿使用； 4.拍卖理论的研究成果能够解释在不对称信息条件 下一些交易机制存在的原因，并能对现有机制提出 改进建议。