国际金融金融市场学练习题计算题

国际金融金融市场学练

习题计算题

Company number【1089WT-1898YT-1W8CB-9UUT-92108】

国际金融金融市场学精选练习题计算题

计算远期汇率的原理：

(1)远期汇水：“点数前小后大”→远期汇率升水

远期汇率＝即期汇率＋远期汇水

(2)远期汇水: “点数前大后小”→远期汇率贴水

远期汇率＝即期汇率–远期汇水

举例说明：

即期汇率为:US$=50

1个月期的远期汇水为:49/44

试求1个月期的远期汇率

解：买入价=卖出价=例2

市场即期汇率为：￡1＝US$50

3个月期的远期汇水：64/80

试求3个月期的英镑对美元的远期汇率

练习题1

伦敦外汇市场英镑对美元的汇率为：

即期汇率：15

1个月远期差价：20/30

2个月远期差价：60/70

6个月远期差价:130/150

求英镑对美元的1个月、2个月、6个月的远期汇率

练习题2

纽约外汇市场上美元对德国马克：

即期汇率：20

3个月期的远期差价：50/40

6个月期的远期差价: 60/50

求3个月期、6个月期美元的远期汇率

标价方法相同，交叉相除

标价方法不同，平行相乘

例如：

1.根据下面的银行报价回答问题：

美元/日元

英镑/美元 0/

请问：

某进出口公司要以英镑支付日元，那么该公司以英镑买进日元的套汇价是多少（; ）

2.根据下面的汇价回答问题：

美元/日元 50

美元/港元 0/20

请问：

某公司以港元买进日元支付货款，日元兑港元汇价是多少

（; ）

练习

1.根据下面汇率：

美元/瑞典克朗 0/ 6

美元/加拿大元 9/ 9

请问:

某中加合资公司要以加拿大元买进瑞典克郎朗，汇率是多少

（1加元=克朗；）

2.假设汇率为：

美元/日元 40

英镑/美元 5/95

请问:

某公司要以日元买进英镑，汇率是多少

（1英镑=；）

货币升值与贬值的幅度：

直接标价法

本币汇率变化＝(旧汇率新汇率－1)100%

外汇汇率变化＝(新汇率旧汇率－1)100%

间接标价法

本币汇率变化＝(新汇率旧汇率－1)100%

外汇汇率变化＝(旧汇率新汇率－1)100%

如果是正数表示本币或外汇升值；如果是负数表示本币或外汇贬值。

例如：

1998年9月10日，美元对日元的汇率为1美元等于日元，2005年1月25日美元对日元的汇率为1美元等于日元。

在这一期间，日元对美元的汇率变化幅度为多少

答：（）×100%=%

而美元对日元的汇率变化幅度为多少

答：（）×100%=%

补充习题：

1.买入和卖出的直接报价是什么

2.你是一位顾客，想用英镑买入三个月远期的墨西哥比索，实际汇率是多少

×=

如何区分买入价和卖出价

例如，某日巴黎外汇市场和伦敦外汇市场的报价如下：

巴黎： USD1=FRF ～

（银行买入美元价）（银行卖出美元价）

伦敦： GBP1=USD ～

（银行卖出美元价）（银行买入美元价）

注意：从银行还是客户的角度哪种货币

第一章习题：

1.如果你以电话向中国银行询问英镑/美元（英镑兑美元，斜线“/”表示“兑”）的汇价。中国银行答道：“ 0/10”。请问：

（1）中国银行以什么汇价向你买进美元

（2）你以什么汇价从中国银行买进英镑

（3）如果你向中国银行卖出英镑，使用什么汇率

2.某银行询问美元对新加坡元的汇价，你答复道“ 3/ 0”。请问，如果该银行想把美元卖给你，汇率是多少

3.某银行询问美元兑港元汇价，你答复道：“1美元= 0/10港元”，请问：（1）该银行要向你买进美元，汇价是多少

（2）如你要买进美元，应按什么汇率计算

（3）如你要买进港元，又是什么汇率

4.如果你是银行的交易员，客户向你询问澳元/美元汇价，你答复道：

“ 5/90”。请问

（1）如果客户想把澳元卖给你，汇率是多少

（2）如果客户要买进澳元，汇率又是多少

5.如果你向中国银行询问欧元/美元的报价，回答是：“ 0/ 0”。请问：

（1）中国银行以什么汇价向你买进美元，卖出欧元

（2）如你要买进美元，中国银行给你什么汇率

（3）如你要买进欧元，汇率又是多少

6.如果你是银行，客户向你询问美元兑瑞士法郎汇价，你答复道：

“ 0/10”。请问：

（1）如果客户想把瑞士法郎卖给你，汇率是多少

（2）你以什么汇价向客户卖出瑞士法郎

（3）如果客户要卖出美元，汇率又是多少

7.如果你是银行，你向客户报出美元兑换港币汇率为67，客户要以港币向你买进100万美元。请问：

（1）你应给客户什么汇价

（2）如果客户以你的上述报价，向你购买了500万美元，卖给你港币。随后，你打电话给一经纪人想买回美元平仓。几家经纪人的报价是：经纪人A： 8/65

经纪人B： 2/70

经纪人C： 4/60

经纪人D： 3/63

你同哪一个经纪人交易对你最为有利汇价是多少

8.假设银行同业间的美元/港币报价为 5/ 5。某客户向你询问美元兑港币报价，如你需要赚取2~3个点作为银行收益，你应如何报出买入价和卖出价

9.根据下面的银行报价回答问题：

美元/日元

英镑/美元 0/ 0

请问：

某进出口公司要以英镑支付日元，那么该公司以英镑买进日元的套汇价是多少

10.根据下面的汇价回答问题：

美元/日元 50

美元/港元 0/20

请问某公司以港元买进日元支付货款，日元兑港元汇价是多少

11.根据下面汇率：

美元/瑞典克朗 0/ 6

美元/加拿大元 9/ 9

请问某中加合资公司要以加拿大元买进瑞典克郎朗，汇率是多少

12.假设汇率为：

美元/日元 40

英镑/美元 5/95

请问某公司要以日元买进英镑，汇率是多少

1.纽约和纽约市场两地的外汇牌价如下：伦敦市场为￡1=$，纽约市场为

￡1=$。根据上述市场条件如何进行套汇若以2000万美元套汇，套汇利润是多少

解：根据市场结构情况，美元在伦敦市场比纽约贵，因此美元投资者选择在伦敦市场卖出美元，在纽约市场上卖出英镑（1分）。

利润如下：2000÷×－2000＝万美元（4分）

某日，苏黎士外汇市场美元/瑞士法郎即期汇率为：，3个月远期点数为130-115，某公司从瑞士进口机械零件，3个月后付款，每个零件瑞士出口商报价100瑞士法郎，如要求以美元报价，应报多少美元（列出算式，步骤清楚）解：买入价=卖出价=美元=瑞士法郎

100÷=美元

六、中国的一家外贸公司因从德国进口一批货物，三个月后需要支付1200000欧元的货款。但公司目前只有美元。为了防止三个月后美元相对欧元贬值，公司决定购买三个月1200000欧元。公司向一家美国银行询价，答复为：

即期汇率 35

三个月远期汇率 10/15