第十章风险管理2信用评分
信用评分模型与风险管理研究
信用评分模型与风险管理研究第一章：引言信用评分模型与风险管理是当前金融行业中非常热门的研究领域。
信用评分模型是指通过统计学和机器学习等方法来预测客户违约的概率，并根据预测结果来评估客户的信用风险。
风险管理是指金融机构在经营过程中对风险进行识别、评估、监控和控制的过程。
信用评分模型是风险管理中的重要工具之一，可以帮助金融机构制定有效的风险管理策略，从而降低信用风险并提高收益率。
第二章：信用评分模型的构建信用评分模型的构建一般分为三个步骤：建模数据准备、模型选择和模型评估。
2.1 建模数据准备为了构建一个有效的信用评分模型，需要对数据进行预处理和清洗，以保证数据的准确性和完整性。
同时，还需要选择与评估信用风险相关的数据变量，如个人基本情况、财务状况、借贷历史等。
2.2 模型选择在信用评分模型的构建过程中，可以选择多种模型，如逻辑回归、决策树、神经网络等。
模型选择的核心是根据不同的建模目标和数据特征选择最适合的模型。
2.3 模型评估模型评估是指对构建好的信用评分模型进行评估、调整和优化的过程。
通常会使用各种评价指标，如准确率、召回率、F1值等，来衡量模型的性能和准确性。
评估结果可以用来选择最优的信用评分模型。
第三章：信用评分模型的应用在实际应用过程中，信用评分模型可以广泛应用于信用审批、授信额度管理、贷后管理等业务领域。
3.1 信用审批对于需要借款的个人或企业来说，信用评分模型可以帮助银行和其他金融机构在审批过程中快速而准确地判断客户背后的信用风险。
如果客户的信用评分高，说明客户有较低的违约风险，应该被优先选择。
3.2 授信额度管理一旦客户被批准授信，信用评分模型可以帮助金融机构挖掘客户的潜在风险，从而更好地管理客户的贷款和授信额度。
例如，如果客户在过去几个月内出现违约行为，信用评分模型可以识别这种行为并警告金融机构进行风险管理。
3.3 贷后管理贷后管理是指金融机构在客户借款后对借贷情况进行跟踪和监控的过程。
信用风险管理2[1]
![信用风险管理2[1]](https://img.taocdn.com/s3/m/9ccac0b379563c1ec4da712f.png)
• 图4 表示CDS价格与信用违约互换到期时间T的关系。
信用风险管理2[1]
• 图5 表示CDS价格与回收率R的关系
信用风险管理2[1]
演讲完毕，谢谢听讲!
再见，see you again
2020/11/5
信用风险管理2[1]
信用风险管理2[1]
信用风险管理2[1]
数值计算
• 考虑一份五年期的信用违约互换合约，无 风险利率为5％，期望回收率为30％。债券 发行公司的资产初始值为100万美元，违约 边界为70万美元。
信用风险管理2[1]
• 图3表示不同波动率违约概率密度
信用风险管理2[1]
• 信用互换的特点
1. 在违约互换交易中,互换购买方定期向互换售出方支付费 用。一旦债券出现违约,互换购买方将有权利以面值将违 约债券卖给互换售出方。
2. 它在保留资产的前提下，将贷款或债券等资产的信用风 险剥离出来，经过市场定价后转移给愿意承担风险的投 资者。信用违约互换的出现为长期以来只能依靠内部管 理或多样化来分散信用风险的金融机构提供了一种新的 对冲工具，从根本上改变了信用风险管理的传统特征。
信用风险管理2[1]
信用衍生品市场
• 信用衍生产品的出现是世界金融领域的一次意义 深远的革命，是近30年来世界金融领域最重大和 发展最快速的金融创新和金融工具。
• 2002年英国银行家协会（British Banker’s Association，BBA）的信用衍生产品研究报告 ([1]) 显示，近年内信用违约互换已成为国外债券 市场上最常见的信用衍生产品。信用违约互换占 上信用衍生产品市场接近50％的份额。其中单一 信用违约互换 (Single-name Credit Swaps) 仍然 是最流行的产品，而组合产品 (Portfolio Products / CLOs) 的比例则在逐年稳定增长中。
信用风险管理与评价分析模型
信用风险管理与评价分析模型信用风险是金融市场中一种常见的风险类型，是指因借款人或债务人不能按时履行或无法按约定履行偿还债务的责任而导致的损失。
信用风险管理与评价分析模型在金融市场中扮演着非常重要的角色，它可以帮助金融机构更好地衡量和管理信用风险，减少损失，提高盈利能力。
本文将介绍信用风险管理与评价分析模型的原理、方法和应用，以及其在金融风险管理中的重要性。
一、信用风险管理与评价分析模型的原理1.风险识别和评估：信用风险管理与评价分析模型首先需要通过风险识别和评估来确定借款人或债务人的信用状况和偿还能力。
这一过程主要包括对借款人的信用报告、财务报表和个人资产负债表等信息的分析评估。
2.风险测量和量化：一旦确定了借款人的信用状况，信用风险管理与评价分析模型就需要对风险进行测量和量化。
这一过程主要通过统计和数学模型来计算借款人的违约概率和违约损失。
3.风险控制和管理：最后，信用风险管理与评价分析模型需要制定风险控制和管理策略，包括建立信用额度、授信条件、违约处理程序等，以便及时有效地应对信用风险。
二、信用风险管理与评价分析模型的方法1.评级模型：评级模型是一种定量模型，通过对借款人的信用状况进行评级，来判断其违约概率和追讨风险。
评级模型主要分为基于统计的评级模型和专家判断评级模型。
2.概率模型：概率模型是一种风险测量和量化模型，通过对借款人的历史数据和市场数据进行统计分析，来计算其违约概率、违约损失、违约率等。
3.风险控制与管理模型：风险控制与管理模型是一种风险管理模型，通过对违约处理程序、信用额度授予等措施的建立和实施，来控制和管理信用风险。
三、信用风险管理与评价分析模型的应用1.贷款审批：信用风险管理与评价分析模型可以帮助金融机构对借款人的信用状况和偿债能力进行全面的评估和分析，以便审批贷款。
2.风险控制与管理：信用风险管理与评价分析模型可以帮助金融机构建立信用额度、授信条件和追款程序等，从而有效地控制和管理信用风险。
第十章风险管理2-信用评分
34
问题
35
个人信用体系缺失
除上海、广东、北京等少数地区刚刚起 步的、尚十分幼稚的个人征信系统以外， 其它各地区尚没有个人征信系统，更谈 不上全国统一的个人征信系统。
银行以及其他行业长期忽视个人信用数 据的积累
缺乏权威的、独立的社会中介机构 制度和法律的缺失
36
粗糙的评分方法
简单的打分卡，对分值的设定，分界点 的设定没有科学的依据
I1xi1 + I2xi2 + I3xi3 + …+ Ipxip c + ai
1in n+1 i n+m
ai 0
33
评分方法的新动向
数据挖掘 运筹学方法
最优化技术 模拟仿真 压力测试
划分递归算法（CART） 马尔可夫模型 MART (多可加性回归树) 生存分析 多指标多原因分析 实验设计 质量控制技术
信贷决定
8
行为评分（Behavioural Scoring）
行为评分是通过内部客户行为数据对现有客户 的风险评估
根据客户情况的变化不断进行的
行为评分被用于:
授权
增加限额/透支申请
续借/评估
清收策略
Debit $1344. 12
DebDitebit $2$3143. 4041. 12 DebDitebDitebi$t98$72$.351463. 4041. 12 DebDitebDiteb$i6t54$39.28$272.3546. 01 DebDitebDite$b3i2t 4$2635.14$139.2827.56 TotaDlebDiteb$i2t$535264.$026035.1413.22
FICO评分在美国被所有信贷发放者用于信贷决 策
金融风险管理的信用风险评估方法
金融风险管理的信用风险评估方法随着金融市场的不断发展，金融风险管理成为越来越重要的问题，而信用风险评估是金融风险管理中的一个重要因素。
本文将介绍金融风险管理的信用风险评估方法，以及如何有效地管理信用风险。
一、信用风险的定义及评估信用风险是指在金融交易或业务中，因合作方未能按时或完全履行其合同义务而导致的损失。
信用风险评估则是指根据合作方的信用状况、业务情况、市场环境等因素，对其违约概率和违约损失进行评估，以便采取有效的风险措施。
在信用风险评估中，评估指标的选择非常重要。
一般来说，评估指标包括但不限于：客户的信用记录、财务历史、行业前景、市场环境等。
其中客户的信用记录是最重要的评估指标之一，因为它可以反映出客户的信用状况和历史，是判断客户是否有潜在违约风险的关键因素。
二、信用评级的方法信用评级是信用风险管理中非常有效的一种方法。
信用评级可以评估公司或个人的信用状况，为对接受信贷、投资或其他金融产品的交易进行风险评估提供依据。
常见的信用评级有三种方法：基础评级法、统计评级法和专家系统评级法。
1. 基础评级法基础评级法是最早应用于银行业风险管理的评级方法之一。
它通过对客户的财务数据进行评估，包括余额单、利润单、成本单等，综合客户财务状况、运营管理情况和市场前景等方面因素，给出一个A到D等级的评估结果，其中A代表最好的信用等级，D代表最差的信用等级。
2. 统计评级法统计评级法是利用数据分析技术和统计学方法来评估信用风险的一种方法。
它是根据历史数据和客户特征，采用概率模型和回归分析等方法，从统计上确定客户违约的概率。
这种方法可以更准确地预测信用风险，但需要大量数据和专业知识的支持。
3. 专家系统评级法专家系统评级法是利用人工智能技术和专家知识来进行评级的一种方法。
专家系统由多位专家组成，他们通过对客户的各种信息进行分析和判断，最终给出综合评级结果。
这种方法可以通过开发人工智能系统将专家经验结合起来，进一步提高评级的准确性和可靠性。
信用风险管理与评估
信用风险管理与评估在商业运营过程中，信用风险是无法避免的因素之一。
无论是企业还是个人，在进行交易时，都有可能存在信用风险。
那么什么是信用风险？信用风险指的是债务人不能按时履行其债务所造成的损失，这种风险可能涉及到资金、商品或服务等方面。
因此，信用风险是影响商业运营稳定性和企业盈利能力的重要因素。
如何管理和评估信用风险？对于商业运营者而言，需要采取有效的措施来降低信用风险和评估信用风险。
以下是一些管理和评估信用风险的方法。
1. 了解债务人的信用评估状况了解债务人的信用评估状况是降低信用风险的重要方法。
商业运营者可以通过征信机构、各类信用评估机构等手段了解债务人的信用记录、债务情况、支付能力等方面的信息。
这些信息可以使商业运营者更加清晰地认识债务人的信用风险程度，从而采取更加合适的措施来降低信用风险。
2. 建立有效的信用管控体系建立有效的信用管控体系也是降低信用风险的重要方法。
建立信用管控体系需要考虑到资金流和进销存等方面的信息。
通过分析这些信息，可以了解债务人的信用风险状况，并采取相应的措施，比如对欠款方进行限制、提高预付款比例等。
这些措施可以帮助商业运营者降低信用风险。
3. 加强对欠款方的监控和管理加强对欠款方的监控和管理也是降低信用风险的重要方法。
商业运营者可以通过建立监控机制来监测欠款方的还款情况。
如果欠款方存在还款困难，商业运营者可以及时采取措施，提前进行催款等，以降低信用风险。
4. 建立信息共享系统建立信息共享系统也是降低信用风险的有效方法之一。
商业运营者可以将自己的信用风险信息与其他行业内的企业进行共享，通过数据交换等方式共同降低信用风险。
这样可以更好地减少因为信用风险带来的损失。
总之，信用风险在商业运营中是无法完全规避的。
然而，商业运营者可以通过上述方法来有效地降低信用风险，并为企业的盈利和稳定做出贡献。
信用风险评估中的信用风险评级标准
信用风险评估中的信用风险评级标准信用风险评估是金融机构和投资者在进行借贷和投资决策时必不可少的一项工作。
信用风险评级标准作为信用风险评估的核心，对于准确评估借款人或债务人的信用风险水平至关重要。
本文将讨论信用风险评估中常见的信用风险评级标准及其应用。
一、信用风险评级标准的定义与分类信用风险评级标准是根据借款人或债务人的信用质量，按照一定的等级划分，以评估其违约风险的可能性和程度。
根据评级标准的要求和风险等级的划分方式，信用风险评级标准可以分为定性评级和定量评级两类。
定性评级是通过对借款人或债务人的信用状况、财务状况、行为记录等进行综合分析，评出相应的信用等级，如AAA、AA+、A等级等。
这种评级方式更多地依赖于主观判断和经验，适用于那些难以量化的因素。
定量评级是基于一系列的定量指标，通过统计分析和数学模型计算得出评级结果。
这种评级方式更加客观、科学，常用的定量评级模型有Altman Z-Score模型、Moody's KMV模型等。
二、主要的信用风险评级标准1. S&P全球信用风险评级标准标准普尔全球信用风险评级是全球范围内最为广泛应用的信用评级标准之一，将借款人或发行人的信用等级划分为28个等级，分为投资级和非投资级两大类。
其中投资级包括AAA、AA、AA-、A+、A、A-等，非投资级包括BBB+、BBB、BBB-等。
2. 恩迪斯信用评级标准恩迪斯信用评级标准是全球知名的信用评级机构之一，其评级标准对于借款人或债务人的信用等级划分更为细致。
恩迪斯标准将信用等级划分为21个等级，其中投资级包括AAA、AA、A、BBB等，非投资级包括BB、B、CCC等。
3. 中国信用风险评级标准中国信用风险评级标准主要由中央银行和国务院有关部门制定，根据国内金融体系的特点和需求，将信用等级划分为多个等级。
中国信用评级标准一般以英文字母和中文名称相结合，例如AAA（极低风险）、AA+（非常低风险）等。
信用风险评估的方法与应用
信用风险评估的方法与应用信用风险是指因为借款人违约或者其他不良行为而导致银行、金融机构和投资者的资产减少的风险。
因此，如何评估借款人的信用状况，成为了金融机构必须面对的重要问题。
本文将介绍信用风险评估的方法和应用。
一、信用评级信用评级是指将借款人的信用状况按照一定等级进行划分，从而给出借款人借款能力和违约风险的指示。
信用评级一般分为AAA、AA、A、BBB、BB、B、CCC、CC、C等9个等级。
其中AAA等级表示借款人的信用极好，C等级表示借款人的信用极差，其余等级则分别表示不同程度的信用状况。
信用评级的方法常见的有两种：一种是基于财务指标的方法，另一种是基于市场信息的方法。
前者是通过分析借款人的财务报表和财务指标，对借款人的盈利能力、偿债能力、成长潜力等多个方面进行综合分析和评估。
后者则是通过分析市场价格信息、公告信息等外部信息，对借款人的信用进行评级。
信用评级方法的应用非常广泛。
它不仅是信用风险管理的基础，还是债券市场的基础。
信用评级的结果将直接影响到借款人的信用利率和债券的市场价格。
二、信用担保信用担保是指债权人为了弥补信用风险而在贷款的过程中要求借款人提供一定的担保物或者第三方提供的担保，并对担保物进行定价和评估，以确保债权人的风险不会过大。
信用担保主要有两种形式：一种是抵押担保，即借款人将自己的财产作为担保；另一种是保证担保，即借款人的第三人承担担保责任。
这样做的目的是为了让债权人获得一定的保障，从而降低债权人的资产损失。
信用担保的方法和应用也非常广泛。
在贷款的过程中，债权人可以要求借款人提供一定的担保，以保障其投资风险。
此外，信用担保还广泛应用于各种金融产品中，如债券、期货、外汇等。
三、信用保险信用保险是指一种保险形式，即保险公司为客户提供专业的信用担保服务，通过向债权人提供保险赔偿，保证债权人的合法权益。
信用保险的主要形式有三种：一种是贸易信用保险，即针对贸易过程中因买方违约而导致的资产损失进行保障；另一种是业务信用保险，即针对因客户违约而导致的资产损失进行保障；第三种是押金保险，即针对押金丢失或押金被恶意扣留而导致的损失进行保障。
信用风险管理的评估与验证
信用风险管理的评估与验证信用风险是金融交易中的一种风险类型。
它通常指债务方无法按照合同要求按时支付本金和利息，从而导致资产价值下降和亏损。
信用风险是金融市场的常见风险因素，因此，管理信用风险是金融机构非常重要的一项任务。
为了管理信用风险，银行和其他金融机构需要评估和验证其客户的信用风险水平。
评估和验证信用风险可以帮助金融机构了解债务人的信贷历史、偿债能力和违约概率，从而降低信用风险。
本文将重点探讨信用风险管理的评估与验证方法。
一、综合评估法综合评估法是一种广泛应用的信用评估方法。
该方法将债务人的各种信息综合起来，包括财务状况、历史记录、以前的信誉和信用历史、市场变化等非常重要的判断因素。
同时，在该方法中评估者还应考虑特殊因素，例如债务的性质和债务人的特殊情况。
这种方法的优点是非常全面，能够有效地评估债务人的信用风险水平。
但它的缺点是评估结果受评估者主观因素的影响比较大。
二、独立评估法独立评估法是信用评估的另一种方法。
该方法重点是将评估下来的债务人的信用风险评级和官方信用评级或评估公司信用评级进行比较。
评估员的任务是确定是否有重大差异或评级上的不一致。
这种方法的优点是它可以避免受到人为的主观因素的影响，并且确定专业独立的信用评价。
但这种方法的缺点是，与综合评估法相比，不能提供更全面的评估结果。
三、概率模型法概率模型法是另一种常用的信用评估方法。
借助各种数学模型和统计工具，评估者可以评估债务人违约的概率。
同时，评估员还必须考虑包含债务人评级和历史数据在内的各种因素。
对于评估未来违约率，应用评估模型可大幅度提高精确度。
这种方法的优点是它能够预测未来可能出现的信用风险，并为金融机构制定科学的管理策略提供信心。
但是这种方法的缺点是它可能会在模型评估过程中忽略一些实际影响因素。
四、基于数据挖掘的评估法随着计算机技术的不断完善，数据挖掘技术成为评估信用风险的重要方法。
数据挖掘方法帮助评估员分析大量数据，找到潜在的联系和规律，从而预测债务人可能出现的信用风险。
信用风险管理评估课件
目录
• 信用风险管理概述 • 信用风险评估方法 • 信用风险评估流程 • 信用风险控制策略 • 信用风险案例分析
信用风险管理概述
01
信用风险定义
01
信用风险是指借款人或债务人因 各种原因无法按照合约协议履行 债务或偿还债务，导致债权人或 投资人遭受损失的可能性。
02
信用风险的产生主要源于借款人 或债务人的还款能力和意愿的不 确定性。
信用风险案例分析
05
案例一：某银行信用卡业务信用风险评估
总结词Байду номын сангаас
信用卡业务信用风险评估
VS
详细描述
该银行信用卡业务面临的主要信用风险包 括客户违约风险和欺诈风险。通过建立完 善的信用评估体系，该银行能够有效识别 和评估客户信用状况，降低风险损失。
案例二：某企业供应链融资信用风险评估
总结词
供应链融资信用风险评估
信用风险类型
01
02
03
违约风险
指借款人或债务人无法履 行债务或偿还债务的风险 ，可能导致债权人或投资 人遭受损失。
市场风险
指因市场价格波动、利率 变动等因素导致的信用风 险，可能影响债权人或投 资人的收益。
操作风险
指因内部管理不善、人为 错误等因素导致的信用风 险，可能影响债权人或投 资人的决策和操作。
压力测试和情景分析
总结词
压力测试和情景分析是一种预测性评估方法，通过对未来可能出现的极端情景进 行模拟和分析，评估借款人在不同风险环境下的信用风险状况。
详细描述
压力测试和情景分析通过构建多种可能的未来情景，模拟借款人在不同情景下的 表现和反应。这种方法有助于发现潜在的风险点，并提前采取应对措施。压力测 试和情景分析能够提高金融机构对未来风险的预测和管理能力。
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I1xi1 + I2xi2 + I3xi3 + …+ Ipxip c + ai
1in n+1 i n+m
ai 0
第十章风险管理2信用评分
评分方法的新动向
n 数据挖掘 n 运筹学方法
n 最优化技术 n 模拟仿真 n 压力测试
n 划分递归算法（CART） n 马尔可夫模型 n MART (多可加性回归树) n 生存分析 n 多指标多原因分析 n 实验设计 n 质量控制技术
n 个人信贷在美国是一个严格规范的行业。
n 平等信贷机会法（Equal Credit Opportunity Act (ECOA) ） :
n 美国法律禁止使用种族、肤色、宗教、原籍、 性别、婚姻状况、年龄作为信贷判据。
n 美国法律要求信用评分模型必须经实证为驱 动，要在统计上表现出明显的可靠性。
n 拒绝信贷要给出理由（Turndown Reason)。
n 需要找出权重 Ij, 1 j p，以及分界值 c, 使得如果 得分 I1x1 + I2x2 + …+ Ipxp > c , 则接受; 否则拒绝.
n 转化为一个数学优化问题
Minimize a1 + a2 + a3 +… + an+m
s.t.
I1xi1 + I2xi2 + I3xi3 + …+ Ipxip c – ai
n 根据客户情况的变化不断进行的
n 行为评分被用于:
n 授权
n 增加限额/透支申请
n 续借/评估
n 清收策略
Debit $1344. 12
DebDitebit $2$3143. 4041. 12 DebDitebDitebi$t98$72$.351463. 4041. 12
风险级别
DebDitebDiteb$i6t54$39.28$272.3546. 01
DebDitebDite$b3i2t 4$2635.14$139.2827.56
TotaDlebDiteb$i2t$535264.$026035.1413.22
TotaDlebit Total
$2$535264.0203.11 $2556.00
第十章风险管理2信用评分
打分卡
打分卡是对顾客申请贷款时提供的各种分数分别给一个 点数，然后对这些点数进行加总，得到一个分数。
640
680
720
760
800
Log GBOs (Base 2)
申请评分卡建设流程图
数据完整性
•产品识别 •文件和数据的可得性 •抽样 •收据抽取/成本
外源
•外部数据资源 •打分卡销售商
一般性打分卡
统计分析
•特征分析 •多元模型的建立 •拒绝推断准则
定制化的打分卡
检验 设立分离点
执行 打分卡监测
信用评分: 美国情况
得分 S=aX + bY + cZ，能够最好地将 “好客户” 与“坏客户”分离开来 n 比如，如果一个新的申请人的得分S > s (由 管理层设置的分离点)则接受这个申请人的信 贷申请
第十章风险管理2信用评分
判别分析的优点
n 在风险因子具有多元正态分布，而且有相同的 协方差矩阵时，有很好的数学基础，可以用样 本的均值和协方差来替代变量的均值和协方差.
n Fair Isaac Corporation (FICO):
n 1956成立，是美国的头号信用评分公司
n 信用局:
n 三个主要的信用局: Equifax, Experian, and TransUnion
n 几乎所有的信贷发放者将信用偿还行为报告 给这三个信用局
第十章风险管理2信用评分
由来
n 信用评分由Fair & Isaac 在６０年代早期开发 出来
下面是一个打分卡考虑的一些因素:
➢ 申请
➢ 贷款目的 ➢ 储蓄情况
➢ 经济情况
➢ 资产 ➢ 负债 ➢ 月偿还额 ➢ 月收入
➢ 信用记录
➢ 违约次数 ➢ 其它不良记录
➢特征
➢当前工作的年限 ➢住房状况 ➢在当前居住地第居十住章时风险间管长理短2信用评分
打分卡的一个例子
住房3;25
-30
第十章风险管理2信用评分
个人信贷评估的5C原则
n Capital（资本）: 支持偿还债务的动产/ 不动产资源
n 当负面情况发生时，借贷人是否有足够的现 金存量来偿还债务？
n 住房, 汽车, 股票, 其它投资
n Conditions（情形）: 可能对借贷人偿还 能力产生负面影响的宏观经济情形
n 预测国家/区域的经济以及就业前景
第十章风险管理2信用评 分
2020/11/28
第十章风险管理2信用评分
主要内容
n 信用评分概述 n 信用评分的技术方法
第十章风险管理2信用评分
信用评分概述
第十章风险管理2信用评分
什么是信用评分?
n 目的：对于给定的信贷客户或者申请者，用统 计的工具提供一个可量化的风险判别。
n 定义：信用评分是这样一个过程，把有用的资 料转化为一些数字，而通过数字的加总给出一 个总分。
第十章风险管理2信用评分
Logistic 回归模型
Logistic 回归的数学形式:
第十章风险管理2信用评分
Logistic 回归模型
Logistic 回归的拟合效果远远好于线性回归.
第十章风险管理2信用评分
判别分析
n 选择 一组风险因子，比如 X, Y, Z . n 利用过去的数据寻找 “最佳系数” a,b,c 使得
第十章风险管理2信用评分
申请评分（Application Scoring）
n 申请评分是在信贷申请之时对风险进行评估
n 每个申请只被评一次
n 申请评分被用于:
n 信贷风险的识别 n 信贷额的批准 n 信用限额确定
信贷决定
第十章风险管理2信用评分
行为评分（Behavioural Scoring）
n 行为评分是通过内部客户行为数据对现有客户 的风险评估
n 目标：通过过去的行为去预测将来的表现。
第十章风险管理2信用评分
信用评分在个人信贷中的应用
n 住房抵押贷款 n 汽车贷款 n 信用卡 n 个人贷款, 包括
n 分期付款贷款 n 教育贷款
第十章风险管理2信用评分
个人信贷评估的5C原则
n Character(品质): 对信用负债的态度
n 借贷人是否会还款?
n 控制图
第十章风险管理2信用评分
问题
第十章风险管理2信用评分
个人信用体系缺失
n 除上海、广东、北京等少数地区刚刚起 步的、尚十分幼稚的个人征信系统以外， 其它各地区尚没有个人征信系统，更谈 不上全国统一的个人征信系统。
n 银行以及其他行业长期忽视个人信用数 据的积累
n 缺乏权威的、独立的社会中介机构 n 制度和法律的缺失
440
400
360
320
280
240
200
160
120
80
40
0
0
16400
3250 645
128
25 8 to 1
5 0
40
80
Graph 2 - Log Odds Performance Chart
Score
14
12
10
8
6
23 to 1 4
2
0
第十章风险管理2信用评分
440
480
520
560
600
n 80年代早期被美国、90年代早期被英国广泛所 接受
n FICO评分在美国被所有信贷发放者用于信贷决 策
n 75% 的 美国抵押贷款是基于 FICO 评分做出 来的
n 但FICO只是一个一般模型，几乎所有的信贷发
放者都有自己的客户模型，用来适用于自身的
市场分割和产品
第十章风险管理2信用评分
信用评分: 美国的监管
n 特别地，注意抓住变量之间的非线性相 关关系。
第十章风险管理2信用评分
信用评分优劣的判断
分界点
% 借贷人
评分系统 A
坏客户
评分系统不是要给出 一个客户是好是坏的准 确判断，而是看他是属 于好坏哪一组
评分系统 B
10% 35%
好客户
% 借贷人
20% 35%
得分 第十章风险管理2信用评分
信用得分与风险
第十章风险管理2信用评分
粗糙的评分方法
n 简单的打分卡，对分值的设定，分界点 的设定没有科学的依据
n 同一评分值在各地的内涵必须一致（如 在上海或甘肃评分结果为200分有同样的 含义，都代表坏帐的几率为5%）打分标 准的不统一，使得打分结果没有可比性。
+10
工龄长短 (年)
<2
3-4
5-6
7+
2
10
15
25
月收入
0
<$500 <$1000 <$1500 <$2000 <$3000 >$3000
0
15
25
31
37
43
48
违约次数
无违约
1
0
-70
2+ -250
第十章风险管理2信用评分
分期付款申请评分的输入例子
1、收入 2、年龄 3、婚姻状况 4、职业 5、产业 6、雇佣状况 7、头衔 8、贷款期限 9、贷款目的
n 而对于一个 4 比 1 组别，风险就是不可接受的了。 n 银行寻找一个分离点（cut-off point），低于这个分离