安然公司的舞弊
首先对安然公司做一个简单的介绍。
安然公司成立于1930年，总部设在美国休斯敦。
曾是一家位于美国得克萨斯州休斯敦市的能源类公司，最初从事美国全国的电力、天然气的配送，并在世界范围进行电厂的建设、管道铺设等基础建设，后率先将电力、电信等业务及附属业务转化成可以买卖的金融产品。
扩大了自己的业务内容和范围。
安然公司在2000年《财富》世界500强排名第16位，是美国最大的天然气采购商及出售商，也是领先的能源批发做市商。
安然公司于2001年宣告破产。
宣告破产之前，安然拥有约21000名雇员，曾是世界上最大的电力、天然气以及电讯公司之一，2000年披露的营业额达1010亿美元之巨。
一夜之间，在全球拥有3000多家子公司、名列《财富》杂志“美国500强＂的第七名、掌控着美国20％的电能和天然气交易，被誉为“华尔街宠儿”的美国安然公司日前轰然崩塌，它的倒下，成为了破产案中的典范。
当然，安然公司破产的原因可谓是冰冻三尺非一日之寒，原因是多方面的，但套用毛泽东老人家的话，可能就叫犯了盲目冒进的机会主义错误。
接下来我们具体地分析一下安然公司破产的原因。
我简单得总结了一下，安然公司作弊的手法大致可以归结为四种。
第一种，其一，暗箱作业，将债务、坏账转移到分支公司。
安然公司七家分公司，3000多家子公司，并先后成立了多家离岸公司。
这样，就可以巧妙得将债务和坏账转移，又可以运用离岸公司来避税，提升公司盈利，使安然得以随心所欲的调遣资金而不被注意，同时能够掩盖公司的经营亏损。
同时，ENRON 少报债务，多报利润是一贯的作风，而这主要是通过一系列与有限合伙之间的表外交易来实现的。
这也就是所谓的关联贸易，在这种表外交易中，ENRON向那些有限合伙提供现金，公司股票或者其他资产，那些有限合伙企业则为ENRON对外筹措大量的资金或开展业务，但有限合伙筹措的资金并不能反映为ENRON财务表表上的债务。
不过，有限合伙从与ENRON进行的交易中实现或者将要实现的利润却被算入ENRON的利润当中。
也就是说，ENRON在其财务报表中将这种有限合伙处理成了不进食也会下蛋的鹅一样只会带来利润但不会带来任何的债务。
其实关联交易本身并不必然构成问题，但如果有人在中间做手脚的话就很难说了，以财务总监法斯特为例，他一方面是掌握公司财务大权的首席财务官，另一方面又是LJM合伙企业（LJM是ENRON最重要的有限合伙企业之一）的一般合伙人，这种双重身份很容易导致利益冲突的产生，容易利诱法斯特利用唉ENRON的职位为LJM合伙也为自己谋利益。
从而，不仅会导致企业财务报表上的虚胖，也会不断得导致公司利润和现金等资产的外流。
第二种方法，安然利用财经审计的巨大漏洞，进行秘密交易以及“圈内人交易”;这一点，我们主要从会计事务所安信达来分析。
当安达信提出，审计是夕阳产业，咨询是朝阳产业的时候，它并未能把握住何时彻底放弃或退出充满风险的夕阳产业，最终因为审计问题败走麦城。
首先，安信达出具严重失实的审计报告和内部控制评价报告。
1997－－2000年为安然公司出具的审计报告均为无保留意见，其中1999－－2000年加了解释性说明，主要对开办费及部分能源合同所涉及的会计政策的变更进行说明。
2000年对安然公司内部控制能够合理保证财务报表可靠性的声明，出具了认可的评价报告。
仅以1997年为例，安达信提出的审计调整金额为5 100万元，占当年净利润的48．6％，在安然公司拒绝调整的情况下，仍然发表了无保留意见，严重违反了公认审计准则的规定。
下面我们来分析一下安信达之所以这样做的原因。
对于安信达这一当时美国著名的国际会计事务所，安然公司是其第二大客户，仅2000年度安达信向安然公司收取费用高达5 200万美元，其中咨询服务收入达到了 2700万美元（当时会计事务所可以在一个时间同时提供审计和咨询服务给同一个企业）。
另外，安然公司许多高级职员来自于安达信，包括首席财务主管、首席会计主管和公司发展部副总经理在内的大约100名雇员曾在安达信就职。
其次，众所周知，审计最重证据，而安信达竟然销毁审计档案，妨碍司法调查。
2001年10月23日，首席审计师大卫•邓肯要求审计小组执行总部文件保管政策的指令，在休斯敦、伦敦和波特兰保管的安然审计档案开始被销毁。
当然，在安然公司宣布破产时，安信达也走上了对它的惩戒之路。
2002年6月15日，联邦大陪审团裁定安达信“妨碍司法”罪名成立，安达信被罚款50万美元并自动失去上市公司审计资格。
这样看来，ERON完全买通了安信达，利用了巨大的审计漏洞。
同时，我们也来看看这个漏洞到底有多大，根据统计，从1997年到2001年，ENRON的实际盈利比原先的数目多报了5.86亿美元（20%），而实际债务少报了6.28亿美元（6%），而股东权益实际上减少值也不是宣布的12亿美元，而是22亿美元（19%）。
所以说，如果安然公司的财务手段和关联交易让企业虚胖，那么安信达会计事务所的做法就是让ENRON的虚胖无所顾忌，给ENRON更大的虚胖空间。
第三种，利用商业限制的取消，利用政治力量。
在政治层面上，安然公司数年来通过政治捐款构筑的关系网让人触目惊心。
自从20世纪90年代后期，随着安然公司的扩张，该公司也加大了资助联邦和州两级候选人的力度。
据联邦选举委员会的统计，除了正常的政治捐款外，在1995年和1996年的中期选举中，安然公司捐助了超过37.5万美元的“软钱”。
1998年，安然公司花费了54万“软钱”捐助联邦候选人。
2000年大选中，安然公司捐助了116.5万美元，成为最大的“软钱”捐助者。
在联邦行政部门方面，从总统、副总统到内阁官员都与安然公司有着千丝万缕的联系，或者曾经获取过安然公司的竞选捐助，或者持有安然公司的股票。
而曾经就职安然公司的一些人员则在布什政府内部担任了重要的职位。
总统首席经济顾问拉里·林赛和贸易代表佐利克都曾经担任该公司的顾问。
统计表明，在安然公司股票大跌之前，布什政府中有14名高层官员持有安然的股票。
陆军部长托马斯·怀特在出任该职之前是安然公司的行政人员，为此他还不得不出售了价值2500万的安然公司股票。
在国会方面，相当数量的国会议员都获得过安然公司的捐款。
此外，安然公司也花费了大量金钱来游说得克萨斯州官员，该州最高法院9名法官中的7名竟然都获得过来自安然公司的捐助。
安然公司之所以如此“慷慨”，花费巨额资金，捐助联邦和州两级官员，目的就是为了对政府施加影响，力图使得政府出台的政策有利于安然公司。
事实证明，美国确实在安然的压力下出台了有利于安然发展的能源战略和法律条例。
第四种，不断制造商业景气的报道，误导股民及公众视听。
当时，安然公司的CEO,CFO在大家的眼里似乎已经成为了一群不可打败的人，一群需要无条件相信的人。
然而，他们的所作所为其实真的愧对这些股民，2000年8月，安然股票达到历史高位每股90美元，这时安然公司董事长开始抛售自己持有的公司股票，他当然知道公司所隐瞒的亏损有多少。
与此同时，一般投资者被建议继续买进安然股票，股价还会无休止的长下去。
安然高层向投资者承诺公司股价会涨到130-140美元一股，背地里却悄悄将自己手里的公司股票出空，因为他们知道公司前景不妙。
公司高层的抛售行为导致了安然股价回落，而投资者仍然被建议继续买进或持有安然股票，他们被暗示股价即将反弹。
公司CEO萊面对市场的不利传闻，深居不出，直到无法回避时才出来发表一则声明鼓励投资者，保证公司运转一切正常。
到2001年8月15日，也就是安然即将破产的时候，安然的股价已经跌至42美元一股，许多投资者仍旧深信萊的讲话，认为安然股票会引领市场，他们越买越亏、越亏越买。
到10月底，股价已跌至15美元，而很多投资者却视此为一个买入安然的良机，只因为萊不断在媒体上为他们加油打气。
直到一个月后，2001年11月28日，公众才获知了安然以前所隐藏的经营亏损，而这时安然的股价已经跌破1美元。
所以说，这种误导公众的报道给他们自己带来了巨大的利益却伤害了广大的股民。
接下来，我们也利用内部控制的五要素进行一个简单的分析。
首先第一个，控制环境，控制环境主要是指企业内部的文化，价值观，组织结构，管理理念和风格等，而安然公司企业文化的迷失就是一个重要的原因。
在谈到安然公司破产问题时，通用的前任总裁韦尔奇就点出安然对企业文化的鄙夷：“通用过去与安然有很多合作，安然是第一流的石油天然气供应商，但是安然后来转向了贸易，对这一领域他们完全不熟悉，而且雇用新的人员，改变了自己的企业文化。
这种鄙夷企业文化的后果正是安然的高层把做实业时的理念及“专注战略”完全转移，狂妄而草率地过渡到了金融投资的所谓创新事业，而逐渐忽略了自己的主业务。
同时我们需要提出的还有职业道德的扭曲，不仅是CEO,CFO，就连世界著名的会计事务所也丧失了最起码的职业道德准则。
所以说，要想避免安然时间，就必须从整个社会的信用建设做起，从培养职业人员的职业素质做起，而对于公司来说则应该建立自己的企业文化并不断得坚持。
另外一个是风险评估。
巴菲特曾经说过：成功的秘诀有三条：第一，尽量避免风险，保住本金；第二，尽量避免风险，保住本金；第三，坚决牢记第一第二条。
市场是无时无刻变化着，要求企业适应市场需求，最好是适当超前地抢占市场。
而安然公司不仅在保住本金上有太大的麻痹性，就是在对待债务，也总是轻视。
在企业的业蒸蒸日上的时候，这些专家企业终于开始骄傲自大，轻视举债风险，特别是企业外部宏观经济环境变迁带来的风险，他们竟然完全没有意识到。
所以说，对于每一个企业来说，巴菲特的话还是要听的，风险评估和控制还是要继续的，当然在现在这个充满风险的金融市场上，或许我们不仅要做，其实是需要引起更多的重视。
另外，控制活动和信息沟通。
安然给了CEO,CFO太多的活动空间和决策权力，他们可以拒绝回答大家对安然盈利机制的怀疑，员工从来都不需要知道要怎么赚到那么所的如老板心目中所想的钱，他们需要知道的或许只有在一次业务结束之后企业的账面又有了多大的改变。
所以说，整个机制当中，对这些人活动的控制可以说是少之又少，上下之间的信息沟通更是微乎其微。
而对于股民的沟通，又是用谎言啦回答一切。
所以说，关于控制活动和信息沟通，可以对一些想要破坏公司正常运营的人起到一定的监管作用。
特别是一套互相牵制，互相制约的控制系统和一个开放的，真实的沟通环境，将会起到很大的控制作用。
最后，监督，打通了政府，买通了会计事务所，安然公司没有任何需要担忧的障碍，他们可以为了自己的利益为所欲为，所以，这也就要求政府保持一定的独立性，要求对每个公司的审计采取轮流制度。
加大对企业财务和经营的监督和管理，避免安然的再次出现。
以上就是我对安然公司在舞弊手段以及我们可以借鉴的地方的一个总结，最后，我想说一个在我这几天收集很多安然公司资料的时候的一个想法，关于个人崇拜问题，安然公司聚集了一大批非常优秀的人才，以CEO莱来举例，他出生在贫穷的一个农村家庭，但是从小就表现出了优秀的才能和强大的野心，他不仅成为美国华尔街的有一个传奇，同时也被亲切得成为“肯尼兄弟”，这种传奇人物太容易被崇拜，在美国也不例外，所以股民总是无条件得相信他，在账面上利润飞速增长的时候，没有人怀疑这种增长速度的不正常；在股票出现跌落时，大家又相信这是短暂的，莱可以很快得挽救他们的利益；在公司已经即将倒闭的时候，他们仍然对莱的话深信不疑。
安然事件案例及分析
安然事件案例及分析安然公司（Enron Corporation）是美国能源和天然气公司，曾经是世界上最大的公司之一。
1990年代末和2000年代初，安然在财务造假和贪污的丑闻中涉及数十亿美元，引发了被称为“安然事件”的全球金融危机。
本文将从安然公司的经营模式、财务造假及其影响等方面进行分析。
1.经营模式安然公司采用的经营模式是“能源交易”模式，也就是商业能源市场交易。
该模式的主要特点是将商品作为交易品，并在交易中根据市场预期赚取差价。
安然通过各种合同来进行交易，其中包括像电力贸易、能源期货和互保协议等。
安然公司的经营模式成功吸引了众多投资者，股票价格不断上涨，公司成为了市值最高的公司之一，也成了散户投资者眼中的“稳赚不亏”的公司。
2.财务造假虽然安然公司表现出色，但其股票价格的上涨归根到底是由于财务造假，尤其是对公司债权、债务的资产估值存在大量不合理的错误，导致投资者对公司价值的认识存在误差，从而向安然借入大量资金，进而造成公司资产、负债结构恶化，严重影响了公司的财务状况。
此外，安然公司高管为了追求业绩，利用各种手段造成公司财务造假，其中包括通过虚构收入和开放认证公司（SPV）等手段。
通过假账和虚构收入来掩盖公司运营所面临的现实危机，安然高管成功地排除了监管部门的审查和市场的质疑，促使股价持续上涨。
3.影响财务造假最终导致了安然公司的破产和全球金融风暴的爆发。
从2001年到2002年初，安然股价从高峰的90美元降至仅有0.26美元的底部，公司市值锐减，公司股票也被从纳斯达克股市退市。
这次事件不仅使得安然公司的员工、投资者和合作伙伴蒙受了重大损失，也让美国的公共信任和对企业的认识发生了巨大变化。
对于经济学家和管理学家而言，安然事件也提供了重要的教训。
一个企业实行的必须是诚实和透明的经营方式，而不是欺骗和贪婪的盈利模式。
企业的核心价值观和文化也是重要的，必须让员工知道公正和诚实的管理是不容忽视的，否则只会注定失败。
安然事件案例分析
安然事件案例分析安然事件，是美国历史上最大的企业丑闻之一，也被视为巴尔的摩金融危机的导火索之一。
该事件曝露了一个庞大的财务舞弊网络，揭示了安然公司高层管理层的背信弃义和道德沦丧。
1995年，安然公司由肯尼斯•雷和杰弗里•斯金斯创立，成为一家全球能源和化学品交易、咨询和审计公司。
然而，2001年底，安然公司僵局已定，陷入了信任危机。
该公司向投资者大肆宣传其财务表现和业务成果，从而吸引了大量的投资和客户。
然而，真相却隐藏在公司高层管理层的伪装背后。
安然和它的高层管理层通过一系列的财务手段和会计操作，制造了一个虚假的财务状况。
他们大肆夸大公司的收入和盈利能力，同时掩盖了巨额的负债和亏损。
这种欺骗性的财务报告吸引了大量的投资者，提高了股价，并吸引了更多的投资。
安然高层管理层的核心成员之一是首席财务官安德鲁•费斯特，他是这一欺骗性计划的中心人物。
费斯特通过各种手段，包括虚假交易、伪造文件和隐瞒重要信息，成功地制造了一个“成功”的公司形象。
他还积极参与会计师事务所安然检测者的审计工作，通过向审计师们提供伪造的会计凭证和虚假的交易记录，使他们对公司的真实状况一无所知。
安然事件爆发的导火索是股东举报，匿名举报信指控安然公司存在严重的财务舞弊和内幕交易。
此后，安然公司的内外部调查小组进行了深入调查，并在2001年10月16日的一次公司董事会会议上公布了调查结果。
报告揭露了安然公司高层管理层制造的财务欺诈和金融不端行为，揭开了整个安然财务舞弊网络的面纱。
安然事件对美国金融市场产生了巨大的冲击。
安然公司的股价迅速暴跌，从2001年高峰时的90美元/股，跌至2002年最低点的0.67美元/股。
安然公司面临巨额的民事诉讼和刑事指控，最终导致了该公司的破产申请和解散。
安然事件的案例分析引起了广泛的讨论和研究。
这个案例揭示了公司治理和内部控制的重要性，以及高层管理层道德伦理的关键作用。
安然公司在财务报告中使用了许多复杂的交易结构和会计方法，这些方法使审计师很难发现财务舞弊行为。
会计舞弊案例分析历史上的会计舞弊案例
会计舞弊案例分析历史上的会计舞弊案例会计舞弊案例分析-历史上的会计舞弊案例导言：会计舞弊是指企业或个人通过操纵或隐瞒财务数据、信息，以达到欺诈、非法获利或其他不当目的的行为。
在商业世界中，会计舞弊案例屡见不鲜。
本文将分析历史上的几个著名会计舞弊案例，并从中总结出常见的舞弊手段与预防措施。
案例一：安然公司会计舞弊案安然公司是上世纪90年代与本世纪初最具声誉的能源公司之一。
然而，由于虚假会计操作的揭露，该公司于2001年破产。
安然公司的会计舞弊主要集中在其特殊目的实体（SPEs）及股票价格操纵等方面。
该公司通过虚构利润以隐藏巨额负债，并在内部员工之间实行高度激励机制，导致信息层级混乱，监管不力。
案例二：范罗斯基会计舞弊案范罗斯基是一家以市政工程和农业为主营业务的公司。
然而，该公司在20世纪80年代的会计报告中进行了多项违法会计手段，以逃避税务和获取非法补贴。
范罗斯基公司员工通过恶意计算投标价格，故意误报资产负债表，虚构他方资助等方式进行会计舞弊。
该案例揭示了会计舞弊对经济、税收等方面的严重影响。
案例三：世纪环球会计舞弊案世纪环球是一家电信公司，曾在20世纪90年代末至21世纪初迅速崛起。
然而，该公司的财务报告中存在大规模的伪造行为。
世纪环球的会计舞弊主要是通过虚构销售收入、修改报表数据，违反会计原则等手段进行的。
该案例揭示了公司高层管理者往往是会计舞弊的主要发起者和受益者。
案例四：南海公司会计舞弊案南海公司是一家中国知名的装修公司。
该公司在其2016年的财务报告中虚构销售收入，减少负债，以追求更高的利润和股价。
此外，该公司还通过虚假合同和交易来掩盖真实财务状况，导致投资者蒙受巨大损失。
该案例揭示了会计舞弊在中国企业中的普遍存在和对投资者利益的严重侵害。
结论：以上仅是历史上几个著名的会计舞弊案例，这些案例揭示了会计舞弊的危害性及其可能导致的经济、法律问题。
为了避免会计舞弊的发生，企业和监管机构需采取一系列有效的防范措施。
美国安然公司舞弊案例(普通屏)
审计对舞弊的考虑
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恶意谎言的编织者：
• 财务总监：法斯都 • 行政总裁：斯基林 • 董事会主席：雷
美国安然 财务舞弊 案例剖析
审计对舞弊的考虑
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安然事件后，美国安然公司前 首席执行官杰弗里·斯基林接 受记者采访
审计对舞弊的考虑
美国安然 财务舞弊 案例剖析
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审计对舞弊的考虑
美国安然 财务舞弊 案例剖析
背景资料
Hale Waihona Puke 美国安然 财务舞弊 案例剖析
安然公司，成立于1930年，曾是一家位于美国的得克萨斯州 休斯敦市的能源类公司。在2001年宣告破产之前，安然拥有约 21000名雇员，是世界上最大的电力、天然气以及电讯公司之一， 2000年披露的营业额达1010亿美元之巨，名列《财富》杂志美国 500强企业第7位，世界500强排名第16位。公司连续六年被《财 富》杂志评选为“美国最具创新精神公司”。然而真正使安然公司 在全世界声名大噪的，却是使这个拥有上千亿资产的公司2002年 在几周内破产的持续多年精心策划、乃至制度化系统化的财务造假 丑闻。
④ 财务报表的问题
美国安然 财务舞弊 案例剖析
第三，安然公司自定会计条目。安然通过所谓的“特殊目的实体”（SPE） 等方式，增加了不记入资产负债表的交易业务；
第四，安然钻了美国通用会计准则（ＧＡＡＰ）的空子，在财务报表中不如 实反映负债。 安然背后有很多合伙公司，大多被安然高层官员所控制，安然对外的巨额
• 1986年到麦肯锡咨询公司工 作，被安然当时的总裁肯尼 斯·莱选中。
• 2006年10月23日，控告诈 骗及同谋诈骗罪成立，被判 24年零4个月的监禁。
审计对舞弊的考虑
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会计经典案例
会计经典案例案例一：安然公司会计丑闻安然公司是美国一家能源交易和金融服务公司，成立于1985年，曾是全球最大的天然气和电力交易公司之一。
然而，安然在2001年因会计丑闻而破产。
安然公司的会计造假始于1997年，该公司通过设立特殊目的实体（SPEs）与合作伙伴进行交易，将债务和亏损转嫁给这些实体，以掩盖公司实际业绩的下滑。
安然的高层管理人员还通过利用会计标准的漏洞和模糊性，进一步扭曲财务报表，夸大收入和利润。
在整个会计丑闻期间，安然的高层管理人员积极参与和掩盖这些违法行为，导致造假的程度越来越严重。
这场会计丑闻的影响非常严重，安然公司在2001年倒闭，成为美国历史上最大的企业破产事件之一。
这个案件震动了整个美国的金融市场，导致了金融界的大规模调整，并引发了对于企业道德和会计伦理的重视。
这个案例对于会计行业产生了深远的影响。
它揭示了一系列关于公司治理、内部控制和审计的问题。
安然的会计丑闻暴露了审计师和监管机构的失职，以及对于金融公司的监管不力。
此后，美国的会计准则制度和金融监管体系都进行了重大的改革，以防止类似的事件再次发生。
这个案例也对会计师的角色和责任提出了挑战。
会计师应该在识别和揭示公司违法行为方面发挥更加积极的作用，而不只是依赖客户提供的信息。
此外，这个案例还提醒了会计师要时刻保持职业操守和道德标准，遵守会计准则的精神和原则。
总之，安然公司会计丑闻是一起经典的会计案例，对整个会计行业产生了重大的影响。
它提醒我们要警惕企业的违法行为并积极揭示，同时要保持职业操守和道德标准，以维护会计行业的信誉和可靠性。
案例二：万历朝的财政危机万历朝是明代中国的一个朝代，历史上以其财政危机而闻名。
这个财政危机源于明朝时期的会计失误和管理不善。
在万历朝期间，官员对于财务管理的疏忽和腐败导致了朝廷财政的困境。
明朝时期的会计制度本身就存在许多问题，缺乏有效的内部控制和审计机制。
此外，官员们还经常滥用税收和财政收入，将其挪用为私人财物，使得国家财政无法收支平衡。
美国安然公司舞弊案例普通屏
高管受罚
安然公司的CEO和CFO等 高管因涉嫌财务舞弊而受 到法律制裁，面临长期监 禁和高额罚款。
声誉受损
安然公司的声誉受到严重 损害，投资者和合作伙伴 对其失去信任，公司形象 难以挽回。
对美国证券市场的影响
监管加强
安然舞弊案后，美国政府加强了对证券市场的监管力度， 出台了一系列严厉的法律法规，提高了对企业的监管要求 。
内部交易和利益输送
安然公司与其关联方进行大量不公允的交易，将利润转移至关联方 ，同时将债务和风险留在安然公司。
隐瞒关联关系
安然公司故意隐瞒其与关联方的关系，以避免监管机构的审查和外 界的质疑。
违规担保和抵押
安然公司为其关联方提供违规担保和抵押，增加了自身的风险和负债 。
案例三：安然公司的管理层道德风险
3
提高员工素质
员工应具备专业知识和道德素养，公司应加强员 工培训和教育。
提高外部审计的独立性
建立独立的审计机构
审计机构应独立于被审计单位，不受任何外部干扰和影响。
加强审计机构的监管
监管机构应对审计机构进行全面监督和评估，确保其独立性和专 业性。
提高审计报告的质量
审计报告应客观、公正、准确，能够真实反映被审计单位的财务 状况和经营成果。
美国安然公司舞弊案例
目录 Contents
• 安然公司简介 • 安然公司舞弊事件概述 • 安然舞弊案的影响 • 安然舞弊案的教训与启示 • 案例分析 • 结论
01
安然公司简介
公司背景
成立时间
安然公司成立于1985年，由肯尼斯·雷和杰弗里·斯 基林创立。
总部地点
公司总部位，在能源和电信 行业拥有广泛业务。
为了应对安然舞弊案等跨国财务丑闻 ，国际社会加强了合作和监管协调， 推动全球投资者保护和证券市场监管 的改进和发展。
经典案例：美国安然公司财务舞弊案
经典案例：美国安然公司财务舞弊案安然公司成立于1930年，总部设在美国休斯敦。
2000年，安然公司在《财富》世界500强排名第16位，是美国最大的天然气采购商及出售商，也是世界上最大的天然气交易商和最大的电力交易商。
另外，安然公司还运营着一家天然气管道系统和宽频部门，同时也经营纸、煤和化学药品等日用品。
其所属7家分公司分别负责运输与储存、国内天然气与电力服务、国际经营与市场开发、油气勘探与生产和再生能源开发利用等5个领域的经营业务。
1996年，安然公司总收入达到132.89亿美元，净收入达到5.84亿美元，总资产为162亿美元。
在2001年宣告破产之前，安然拥有约21000名雇员，曾是世界上最大的电力、天然气以及电讯公司之一，2000年披露的营业额达1010亿美元，公司连续6年被《财富》杂志评选为“美国最具创新精神公司”。
然而，真正使安然公司在全世界声名大噪的，却是这个拥有上千亿资产的公司在几周内破产。
其实，安然公司从发展壮大到“瞬间”破产，其原因是复杂的，除了投资战略决策错误、轻视举债风险等之外，还有公司内部财务管理不善等原因。
据调查，安然公司在经营过程中，曾经在财务管理上发生了一系列违法违规行为，如暗箱作业，将债务、坏账转移到分支公司，还将财务的责任从账面载体上消除，创造性地做账，防范公司的中下层职员以及政府部门、股民等。
此外，安然公司财务人员利用财经审计的巨大漏洞，与“圈内”人士进行秘密交易，一些会计师们利用职权为自己聚敛财富，从中捞取了巨额钱财。
安然公司财务人员的这些违法操作，引起了公愤，公司职员和股民们向安然公司执行长官、董事会及高层管理人员提出了47项指控，其中，主要的5项指控是涉嫌违反《公司法》，如隐瞒债务、私下股票交易、公开用谎言误导公司职员等行为。
由于财务管理混乱，安然公司最终于2001年被迫申请破产保护。
案例分析安然公司的成功可以说是一个商业神话，它吸引了无数羡慕的眼光，也寄托了众多投资者发财的希望。
财务舞弊案例分析
舞弊手段
01
伪造购销合同 和发票
02
虚构利润和收 入
隐瞒重大事项 和风险
03
04
内部控制失效
舞弊后果
股价暴跌
舞弊被揭露后，股价从30多元一路 暴跌至几元，给投资者带来巨大损失。
投资者索赔
投资者向法院提起诉讼，要求银广夏 赔偿损失。
监管处罚
中国证监会等监管机构对银广夏进行 了处罚，并对涉案人员进行了行政处 罚和刑事追究。
公司破产重组
银广夏因财务危机而破产重组，部分 资产被拍卖或剥离，公司元气大伤。
06
案例总结与启示
案例总结
案例一
某上市公司通过虚增收入和利润、隐瞒关联方交易等手段进行财 务舞弊，导致股价暴涨，最终被监管机构查处。
案例二
某会计师事务所为多家企业提供审计服务时，未勤勉尽责，导致部 分企业财务舞弊行为未被及时发现，给投资者带来损失。
03
案例一：安然公司财务舞弊案
公司背景
安然公司成立于1985年，是一家总 部位于美国的能源贸易和生产公司， 一度成为全球最大的能源交易商之一 。
公司在2000年被《财富》杂志评为全 球500强第16位，市值高达600亿美元 。
舞弊手段
安然公司通过设立复杂的财务 结构，掩盖债务和亏损，制造 虚假的盈利。
案之一。
04
05
公司CEO被判刑24年，审计 机构合伙人被判刑7年。
04
案例二：世通公司财务舞弊案
公司背景
世通公司成立于1983年，总部位于美国新泽西州，是一家主要从事电信业务的企 业。在2000年之前，世通公司是全球最大的电信公司之一，拥有超过14万名员 工。
安然公司的舞弊
首先对安然公司做一个简单的介绍。
安然公司成立于1930年，总部设在美国休斯敦。
曾是一家位于美国得克萨斯州休斯敦市的能源类公司，最初从事美国全国的电力、天然气的配送，并在世界范围进行电厂的建设、管道铺设等基础建设，后率先将电力、电信等业务及附属业务转化成可以买卖的金融产品。
扩大了自己的业务内容和范围。
安然公司在2000年《财富》世界500强排名第16位，是美国最大的天然气采购商及出售商，也是领先的能源批发做市商。
安然公司于2001年宣告破产。
宣告破产之前，安然拥有约21000名雇员，曾是世界上最大的电力、天然气以及电讯公司之一，2000年披露的营业额达1010亿美元之巨。
一夜之间，在全球拥有3000多家子公司、名列《财富》杂志“美国500强＂的第七名、掌控着美国20％的电能和天然气交易，被誉为“华尔街宠儿”的美国安然公司日前轰然崩塌，它的倒下，成为了破产案中的典范。
当然，安然公司破产的原因可谓是冰冻三尺非一日之寒，原因是多方面的，但套用毛泽东老人家的话，可能就叫犯了盲目冒进的机会主义错误。
接下来我们具体地分析一下安然公司破产的原因。
我简单得总结了一下，安然公司作弊的手法大致可以归结为四种。
第一种，其一，暗箱作业，将债务、坏账转移到分支公司。
安然公司七家分公司，3000多家子公司，并先后成立了多家离岸公司。
这样，就可以巧妙得将债务和坏账转移，又可以运用离岸公司来避税，提升公司盈利，使安然得以随心所欲的调遣资金而不被注意，同时能够掩盖公司的经营亏损。
同时，ENRON 少报债务，多报利润是一贯的作风，而这主要是通过一系列与有限合伙之间的表外交易来实现的。
这也就是所谓的关联贸易，在这种表外交易中，ENRON向那些有限合伙提供现金，公司股票或者其他资产，那些有限合伙企业则为ENRON对外筹措大量的资金或开展业务，但有限合伙筹措的资金并不能反映为ENRON财务表表上的债务。
不过，有限合伙从与ENRON进行的交易中实现或者将要实现的利润却被算入ENRON的利润当中。
安然审计案例-安然公司事件详细分析
一般合 伙人 投资７５０万美元 投资７５０万美元投资１００万美元 应付票据６４００万美元 出售３４０万股安然股票 法斯托先生为唯一董事
（一）通过SPE高估利润，隐瞒负债（二）利用出售回购和股权转让，操纵利润 (三)策划不具经济实质的对冲交易，掩盖投资损失（四）空挂应收票据，虚增资产和股东权益
SPE的概念：为了实现某一特定目的而临时设立的从事某项交易或一系列交易的实体。
舞弊手法透视
1、通过SPE高估利润，隐瞒负债
安然将本应纳入合并财务报表的3个SPE排除在合并财务报表编制范围之外
JEDIChewcoLJM1
导致
1997年至2000年期间高估了4.99亿美元的利润低估了数十亿美元的负债
以不符合“重要性”原则为由，未采纳安达信的审计调整建议
导致
1997年至2000年期间高估了净利润0.92亿美元
表2-1 安然公司重新合并3个SPE的财务影响 单位：亿美元
避免审计失败的对策
1、评估客户信誉，谨慎承接审计业务2、严格执行审计程序，关键程序不能省略 3、净化经济环境，提高被审计单位的信息质量 4、规范审计执业，避免恶性竞争 加强注册会计师职业道德教育
三、安然事件警示
1、既不应夸大独立审计在证券监督中的作用，也不应将上市公司因舞弊倒闭的全部责任归咎于注册会计师2、既不要迷信美国的公司治理模式，也不可神话独立董事3、不能只重视制度安排，而忽视全方位的诚信教育4、不要盲信“五大”，“五大”的审计质量不总是值得信赖
安然与ＬＪＭ发生了２４笔交易
交易价格严重偏离公允价值
时间集中在编制年度和季度财务报表之前
在财务报表编制后，已出售的大部分资产又由安然或其控制的ＳＰＥ以更高的价格回赎