股票质押式回购业务培训-业务流程篇

股票质押式回购交易业务流程
A GROUNDSWELL OF WISDOM AND A GALAXY OF WEALTH
一、股票质押业务流程图
1 项目承揽
2 尽职调查
3 项目审批
4签署协议与 5交易执行与
账户报备
履约管理
营业部填写 《股票质押回 购业务意向表》 并报经管总部 和融资融券部；
营业部对客户 尽职调查并提 交相关材料； 经管总部审核 客户准入，融 资融券部对尽 职调查工作进 行复核检查；
资者教育工作；
•营业部实地尽调、编制 《尽职调查表》并出具
明确的结论意见；
•符合融资融券部现场调 查条件的项目，由融资 融券部实地尽调、编制 《尽职调查表》并出具
明确编的制结论 尽意职见调；查表
尽职调查复核
•营业部将尽调材料扫描 件提交融资融券部和经 管总部，并将原件快递 至融资融券部，营业部
留存复印件； •经管总部审核客户准入； •融资融券部对尽职调查 工作进行复核检查，并

五、签署协议与账户报备
1、签署协议
审批通过 签署协议
报融资融券部 协议归档
信息录入
营业部收到 融资融券部 审批结果的 通知；
营业部指导 客户现场签 署《业务协 议》和《风 险揭示书》 ，并向客户 讲解协议内 容及相关业 务规则，揭 示业务相关 风险；
营业部将客 户签署的《 业务协议》 及《风险揭 示书》扫描 件发送至融 资融券部经 办人邮箱， 再将原件快 递至融资融 券部；
基金
质押标的证券为限 售期在半年以上的
限售股
交易要素突破公 司总裁授权或公 司相关规定的项
目审批权限
√ √
融资融券部、法律合规部和风险管理部 有 审核后报公司分管领导、公司合规总监
和首席风险官审批
融资融券部、法律合规部和风险管理部 - 审核后报公司分管领导、公司合规总监
和首席风险官审批
√
-
融资融券部审核后报决策小组审批
• 营业部与融资融券部、风险管理部提前沟通，确定可以解除质押的
融资融券部 提交相关审 批材料并发 起项目审批
流程；
客户现场签 署相关业务 协议；融资 融券部向交 易所报备投 资者账户；
客户进行相关交 易；公司对交易 执行及项目履约 进行管理，并对 违约项目进行违
约处置。
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二、项目承揽
1 初步筛选
营业部根据客户资质和交易要素初步 评估项目是否符合公司的相关要求；
体流程如下：
申报
• 营业部在确认客户证券账户内的证券数量足额后，在公司创新 业务平台录入补充质押交易申报指令；
• 申报指令经融资融券部、风险管理部审核通过后，提交至沪深 交易所综合业务平台的股票质押回购交易系统；
成交
• 营业部确认补充质押成交后，通知客户成交情况。
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（2）部分解除质押是指融出方解除部分标的证券或其孳息质押登记。具 体流程如下：
成交
• 营业部确认初始交易成交后，通知客户成交情况；
特殊限制
• 客户为上市公司董事、监事、高级管理人员及持股5%以上股 东的，在完成初始交易后，营业部须限制客户账户买入该标 的证券；
• 购回交易完成后，营业部解除客户账户的禁止买入限制。
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3、待购回期间交易
待购回期间，客户可申请补充质押和部分解除质押。 （1）补充质押是指融入方按约定补充提交标的证券进行质押登记。具
2 提交意向表
营业部根据客户需求意向填写 《股票质押回购业务意向表》 并提交至经管总部和融资融券部。
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三、尽职调查
•营业部按《客户申报材 料清单》收集尽调材料， 并指导客户填写《股票 质押回购业务申请表》 和《证券市场及产品认
知程度测评表》；
收集尽职调查材料
尽调材料初审
•营业部对项目尽职调查 材料进行初审并对符合 基本条件的客户开展投
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3、项目分级审批权限
股票质押业务分级审批权限表
审批权限分类
单一客户累计待购回初始交易金额A
A=<5000 5000万<A=<1 A>1
万
亿
亿
不良 信用 记录
审批流程
√
无 融资融券部审核后报公司分管领导审批
交易要素未突破 公司总裁授权和 公司相关规定的 项目审批权限
质押标的证券为流 通股、限售期在半 年以内（含半年） 的限售股、债券或
融资融券部、法律合规部和风险管理部
√
- 审核后报公司分管领导、公司合规总监
和首席风险官审批
√
-
融资融券部审核后报决策小组审批
√
-
融资融券部发起审批流程，决策小组审 核后报公司总裁审批
由融资融券部发起审批流程，决策小组审核后报公司总裁审批。
注：决策小组成员由股票质押回购业务公司分管领导、公司合规总监、公司首席风险官以及经纪管理总部、融资融券部、研究部、法 律合规部和风险管理部部门负责人组成。
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六、交易执行管理
1、签署《交易协议书》
（1）在进行股票质押式回 购交易前，营业部根据项目 审批结果通知客户现场签署
《股票质押回购交易协议 书》，确认股票质押回购项
目的交易要素；
（2）营业部经办人员在 《交易协议书》上签字，并 加盖营业部柜台业务专用章； 《交易协议书》一份留存归 档，一份交予客户，并将扫 描件提交至融资融券部。
对项目出具意见。
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四、项目审批
1、项目审批流程的发起 尽职调查复核工作完成后，研究部对标的证券出具评估意见报
告，融资融券部填写《股票质押回购项目信息表》并发起项目审批 流程。 2、项目审批材料
业务申报材料、《股票质押回购项目尽职调查表》、《股票质 押回购项目尽职调查报告》（如有）、《股票质押回购项目信息表》 和标的证券评估意见报告等。
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2、初始交易
初始交易是指融入方按约定将所持标的证券质押，向融出方融入资金。
具体流程如下图：
• 营业部在确认客户证券账户内的质押证券足额后，根据《交 易协议书》在公司创新业务平台录入初始交易申报指令；
申报
• 申报指令经融资融券部、风险管理部审核通过后，提交至沪 深交易所综合业务平台的股票质押回购交易系统；
融资融券部 办理用印手 续后，一份 留存归档， 另两份寄回 营业部，营 业部留存一 份归档，一 份交客户；
融资融券部 在系统中录 入《业务协 议》。
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2、账户报备
1 提交审核
2 账户报备
3 报备成功
（1）营业部根据《股票质押回购业务申请表》在公司创新业务平台 录入客户业务申请信息，经复核岗复核后，提交融资融券部进行审核； （2）融资融券部审核通过后，向交易所报备合格投资者账户； （3）客户账户向交易所报备成功后方可参与股票质押回购业务。