2011年帮考网证券分析最新绝密押题
2010-2011年证券从业资格考试《证券投资分析》命题预测试卷(1)-中大网校
2010-2011年证券从业资格考试《证券投资分析》命题预测试卷(1) 总分：100分及格：60分考试时间：120分一、单项选择题（共60题，每题0.5分，共30分。
以下备选答案中只有一项最符合题目要求，不选、错选均不得分）(1)关于归纳法和演绎法，下列论述正确的是（）。
(2)A公司今年每股股息为0．5元，预期今后每股股息将以每年l0%的速度稳定增长。
当前的无风险利率为0．03，市场组合的风险溢价为0．06，A公司股票的值为l．5。
那么，A公司股票当前的合理价格是（）元。
(3)在下列几项中，属于选择性货币政策的工具是（）。
(4)（）是使用合理的金融理论和数理统计理论，定量地对给定的资产所面临的市场风险给出全面的度量。
(5)下列有关利率影响期权价格的说法不正确的是（）。
(6)（）指标是衡量上市公司盈利能力的重要指标，反应投资者对每1元净利润所需支付的价格，是市场对公司的共同期望指标。
(7)开盘价与最高价相等，且收盘价不等于开盘价的K线被称为（）。
(8)某认股权证的理论价值为7元，市场价格为9元，则该认股权证的溢价为（）元。
(9)某上市公司某年初总资产为5亿元，年底总资产为5.5亿元，当年实现利润5000万元，那么该公司当年资产净利率为（）。
(10)目前世界上影响最广的证券投资分析师团体是（）。
(11)斐波纳奇数列的排列是（）。
(12)套利会面临市场风险，下列属于市场风险产生原因的是（）。
(13)在下列指标的计算中，唯一没有用到收盘价的是（）。
(14)我国目前证券市场的特点是（）。
(15)下列说法错误的一项是（）。
(16)根据《证券投资咨询业务管理暂行规定》，会员制机构应对每笔咨询服务收入按（）的比例计提风险准备金。
(17)综合研究拟定经济和社会发展政策、进行总量平衡、指导总体经济体制改革的宏观调控部门是（）。
(18)股票在会计上被分类为流动资产，是基于它的（）。
(19)假设证券组合P由两个证券组合I和Ⅱ构成，组合I的期望收益水平和总风险水平都比Ⅱ的高，并且证券组合I和Ⅱ在P中的投资比重分别为0.48和0.52，那么（）。
2011证券从业考试 《证券投资分析》章节练习
第一章证券投资分析概述本章同步自测一、单项选择题1. （），美国芝加哥大学财务学家尤金•法默提出了著名的有效市场假说理论。
A.20世纪50年代B.20世纪60年代C.20世纪70年代D.20世纪80年代2. 以下不属于中国证券监督管理委员会的职责是（）。
A.制定证券市场的方针政策B.对证券市场进行监管C.制定证券交易所的业务规则D.制定证券市场的有关规章3. （）投资理念是一种投资风险共担型的投资理念。
A.价值发现型B.价值培养型C.价值开拓型D.价值成长型914. （）以价格判断为基础、以正确的投资时机抉择为依据。
A.学术分析流派B.行为分析流派C.基本分析流派D.技术分析流派5. （）主要探讨各经济指标和经济政策对证券价格的影响。
A.宏观经济分析B.行业分析和区域分析C.学术分析D.公司分析6. 技术分析的理论基础是建立在3个假设之上的，即（）、价格沿趋势移动、历史会重复。
A.任何一种投资对象都有一种可以称之为“内在价值”的固定基准B.公司的行为包含一切信息C.证券收益率服从正态分布D.市场的行为包含一切信息7. 关于证券市场的类型，下列说法不正确的是（）。
A.在强势有效市场中，证券组合的管理者往往努力寻找价格偏离价值的证券B.在弱势有效市场中，要想取得超额回报，必须寻求历史价格信息以外的信息C.在半强势有效市场中，只有那些利用内幕信息者才能获得非正常的超额回报D.在强势有效市场中，任何人都不可能通过对公开或内幕信息的分析来获取超额收益读万卷书行万里路8. （）是指以宏观经济形势、行业特征及上市公司的基本财务数据作为投资分析对象与投资决策基础的投资分析流派。
A.技术分析流派B.学术分析流派C.行为分析流派D.基本分析流派9. 基本分析的重点是（）。
A.宏观经济分析B.区域分析C.行业分析D.公司分析10. 心理分析流派对股票价格波动原因的解释是（）。
A.对价格与所反映信息内容偏离的调整B.对价格与价值偏离的调整C.对市场心理平衡状态偏离的调整D.对市场供求均衡状态偏离的调整11. 技术分析的理论基础是（）。
2011年证券从业资格考试《证券发行与承销》考前押密试卷(4)-中大网校
2011年证券从业资格考试《证券发行与承销》考前押密试卷(4) 总分：100分及格：60分考试时间：120分一、单项选择题（共60题，每题0.5分，共30分。
以下备选答案中只有一项最符合题目要求，不选、错选均不得分）(1)投资者持有发行人已发行可转换公司债券达到（）%后，其所持该发行人已发行的可转换公司债券比例每增加或者减少10%时，应依照前款规定进行书面报告和公告。
A. <A ></A>10B. 15C. 20D. 25(2)我国股份有限公司资本确定原则的实现方式是（）。
A. <A ></A>法定资本制B. 授权资本制C. 折中资本制D. 实际资本制(3)（）应对发行人在正常生产经营情况下能完成已披露的盈利预测作出承诺，承诺函应作为盈利预测的附件。
A. <A ></A>全体董事B. 全体高级管理人员C. 发行人董事长和财务负责人D. 发行人董事长和总经理(4)证券公司以短期融资为目的，在银行间债券市场发行的、约定在一定期限内还本付息的金融债券指（）。
A. <A ></A>证券公司发行的可转换债券B. 证券公司短期融资券C. 证券公司发行的次级债券D. 证券公司资产支持证券(5)新股发行价格的市盈率应（）股票市场上同类型股票的市盈率。
A. <A ></A>低于B. 高于C. 等于D. 无所谓(6)可转换公司债券的期限最短为（）年，最长为（）年，由发行人和主承销商根据发行人具体情况商定。
A. <A ></A>3；5B. 2；5C. 2；6D. 1；6(7)上市公司配股完成当年加权平均净资产收益率未达到（），上市公司董事长、担任主承销商的证券公司法定代表人、业务负责人和项目负责人应当在股东大会及指定报刊上公开做出解释。
A. <A ></A>预定的收益率B. 同行业的平均水平C. 公司历年的平均收益率D. 同期银行存款利率(8)发行人应在披露上市公告书后（）内，将上市公告书文本一式五份分别报送中国证监会及发行人所在地的派出机构、上市的证券交易所。
2011年6月证券从业资格考试证券投资分析真题
2011年6月证券从业资格考试投资分析试题一、单项选择题1．（ ）是国家为实现宏观调控总目标和总任务，针对居民收入水平高低、收入差距大小在分配方面制定的原则和方针。
A．收入政策B．财政政策C．货币政策D．利率政策提示：收入政策是国家为实现宏观调控总目标和总任务，针对居民收入水平高低、收入差距大小在分配方面制定的原则和方针。
2．标准行业分类法把国民经济分为（ ）个门类。
A．6B．8C．10D．12提示：标准行业分类法把国民经济分为10个门类。
3．电子信息、生物医药等行业处于行业生命周期的（ ）。
A．幼稚期B．成长期C．成熟期D．衰退期提示：电子信息、生物医药等行业处于行业生命周期的成长期。
4．（ ）是指企业在会计核算时所遵循的具体原则以及企业所采纳的具体会计处理方法，是指导企业进行会计核算的基础。
A．会计政策B．会计估计C．或有事项D．资产负债表日后事项提示：会计政策是指企业在会计核算时所遵循的具体原则以及企业所采纳的具体会计处理方法，是指导企业进行会计核算的基础。
5．（ ）反映自年度资产负债表日至财务报告批准报出日之间发生的需要告诉或说明的事项。
A．会计政策B．会计估计C．或有事项D．资产负债表日后事项提示：资产负债表日后事项反映自年度资产负债表日至财务报告批准报出日之间发生的需要告诉或说明的事项。
6．（ ）假设是从人的心理因素方面考虑的。
A．市场行为涵盖一切信息B．证券价格沿趋势移动C．历史会重演D．历史不会重演提示：历史会重演的假设是从人的心理因素方面考虑的。
7．以下说法中，错误的是（ ）。
A．旗形出现之前，一般应有一个旗杆，这是由于价格做直线运动形成的B．旗形持续的时间不能太长，时间一长，保持原来趋势的能力将下降C．旗形形成之前和被突破之后，成交量都很大，在旗形的形成过程中，成交量从左向右逐渐减少D．旗形形成之前至被突破之后，成交量应从左到右，逐渐变大，否则，形态不能完成提示：正确的说法是：旗形出现之前，一般应有一个旗杆，这是由于价格做直线运动形成的；旗形持续的时间不能太长，时间一长，保持原来趋势的能力将下降；旗形形成之前和被突破之后，成交量都很大，在旗形的形成过程中，成交量从左向右逐渐减少。
2011年3月证券从业资格考试《投资分析》真题及答案解析
2011年3月证券从业资格考试证券投资分析真题及答案一。
单项选择题(每题0．5分，共30分，以下备选答案中只有一项最符合题目要求，不选、错选均不得分)1．根据技术分析理论，三角形态属于（）。
A．持续整理形态B．反转突破形态C．三重顶(底)形态D．头肩形态2．全部资产现金回收率可用于反映（）。
A．反映每1元营业收入得到的净现金B．公司资产产生现金的能力C．公司最大的分派股利能力D．支付现金股利的能力3．根据我国现行货币统计制度，M2代表了（）。
A．流通中现金B．广义货币供应量C．狭义货币供应量D．准货币4．在VaR各种计算中，下列属于完全估值法的是（）。
A．历史模拟法B．德尔塔－正态分布法C．敏感性测试D．压力测试5．下列不属于财政政策手段的是（）。
A．国家预算B．税收C．公开市场业务D．转移支付制度6．从理论上讲，关联交易属于（）。
A．单纯的市场行为B．内幕交易C．中性交易D．单纯的经济交易7．技术指标乖离率的参数是（）。
A．价格B．成交量C．天数D．距离8．世界贸易组织的诞生时间是（）。
A．1945年1月1日B．1995年1月1日C．1995年12月11日D．1945年12月11日9．期望收益水平与风险水平之间的均衡方程式是（）。
A．套利定价方程B．资本资产定价方程C．资本市场线方程D．证券市场方程10．我国证券分析师执业道德的十六字原则是（）。
A．公开公平、独立诚信、谨慎客观、勤勉尽职B．独立透明、诚信客观、谨慎负责、公平公正C．独立诚信、谨慎客观、勤勉尽职、公正公平D．独立诚实、谨慎客观、勤勉尽职、公正公平11．亚洲证券分析师联合会的注册地在（）。
A．日本B．中国香港C．英国D．美国12．表明多空双方力量暂时均衡的K线是（）。
A．大阳线实体B．大阴线实体C．有上下影线的阳线和阴线D．十字星13．与趋势线平行的切线是（）。
A．压力线B．轨道线C．角度线D．速度线14．1998年，美国学者（）将“金融工程’’定义为：金融工程包括新型金融工具与金融工序的设计、开发与实施，并为金融问题提供创造性的解决方法。
2011年9月《证券投资分析》押题试卷参考答案
2010年12月《证券投资分析》参考答案一、单项选择题1. 【答案详解】D。
经济全球化导致产业的全球化转移，发达国家主要发展知识密集型的高新技术产业和服务业，而把劳动和资源密集型的产业向发展中国家转移。
广大发展中国家除了继续作为原材料、初级产品的供应者外，还成为越来越多的工业制成品的生产基地。
2.【答案详解】B。
趋势线是衡量价格的趋势的，由趋势线的方向可以明确地看出价格的趋势。
轨道线又称通道线或管道线，是基于趋势线的一种支撑压力线。
在技术分析切线理论中，趋势线和轨道线同样重要。
3.【答案详解】C。
通货膨胀条件下，要抑制通胀就要加息，固定收益的证券，在加息的情况下，是没有优势的，其价格会跌。
4.【答案详解】A。
营运指数反映公司报告收益与公司业绩之间的关系，计算公式如下：营运指数=经营现金净流量/经营所得现金=经营现金净流量/（净利润-非经营收益+非付现费用）=2400/（1800-600+400）=1.5>1。
营运指数大于1，说明收益质量好。
5.【答案详解】C。
在投资主体方面，国有和国有控股企业仍占主导地位，但所占的比重在下降，民营企业和其他股份制企业的对外投资快速增长。
我国现阶段占主导地位的投资主体有政府投资、企业投资、外商投资。
6.【答案详解】A。
一般而言，当市场处于牛市时（市场行情上升时），在估值优势相差不大的情况下，投资者会选择β系数较大的股票，以期获得较高的收益；反之，当市场处于熊市时（市场行情下跌时），投资者会选择β系数较小的股票，以减少股票下跌的损失。
7.【答案详解】B。
传统证券组合管理方法依据证券组合的投资目标对证券组合进行分类。
8.【答案详解】C。
根据股票内在价值的不变增长模型，股票的内在价值=下一年的股利/（股票的必要收益率-股利固定增长率）=1.2×（1+6%）/（10%-6%）=31.8（元）。
9.【答案详解】A。
证券组合按不同的投资目标可以分为避税型、收入型、增长型、收入和增长混合型、货币市场型、国际型及指数化型等。
2011年证券从业资格考试四步攻克秘诀试题及答案
1、有权对存放在本机构的客户的交易结算资金、委托资金和客户担保账户内的资金、证券的动用情况进行监督的机构有（）。
A．指定商业银行B．证券登记结算机构C．资产托管机构D．证券交易所2、按证券发行、交易的程序和信息公开制度的阶段性要求，可以将虚假陈述的行为分为（）。
A．一级市场中的虚假陈述B．二级市场中的虚假陈述C．新三板市场中的虚假陈述D．面向社会公众的虚假陈述3、证券交易所的监管职能包括（）。
A．对证券交易活动进行管理B．对会员进行管理C．对全国证券、期货业进行集中统一监管D．维护证券市场秩序，保障其合法运行4、从事证券业务的专业人员包括（）。
A．证券公司中从事自营、经纪、承销、投资咨询、受托投资管理等业务的专业人员B．基金管理公司、基金托管机构中从事基金销售、研究分析、投资管理、交易、监察稽核等业务的专业人员C．证券投资咨询机构中从事证券投资咨询业务的专业人员及其管理人员D．证券资信评估机构中从事证券资信评估业务的专业人员及其管理人员5、证券公司必须将证券自营业务与证券经纪业务、资产管理业务、承销保荐业务及其他业务分开操作，建立防火墙制度，确保自营业务与其他业务在（）方面严格分离。
A．人员B．账户C．信息D．资金6、证券经纪商是证券市场的中坚力量，其作用主要表现在（）。
A．充当证券买卖的媒介B．提供咨询服务C．直接买卖证券D．擅自改变委托人的意愿7、荐股软件是指具备下列（）一项或多项证券投资咨询服务功能的软件产品、软件工具或者终端设备。
A．提供具体证券投资品种选择建议B．提供涉及具体证券投资品种的投资分析意见C．提供具体证券投资品种的买卖时机建议D．预测具体证券投资品种的价格走势8、（）及其直接负责的主管人员和其他直接责任人员有失诚信、违反法律、行政规或者《证券发行与承销管理办法》规定的，中国证券监督管理委员会可以视情节轻重采取责令改正、监管谈话、出具警示函、责令公开说明、认定为不适当人选等监管措施，并记入诚信档案。
帮考网：证券交易押题试卷(一)
帮考网：证券交易押题试卷（一）判断题1: 证券公司对客户融资融券的额度按现行规定不得超过客户提交保证金的3倍。
【×】2: 按照竞价原则，在证券买卖撮合中，价格较高的买进申报优先于价格较低的买进申报。
【√】3: 证券公司从事自营业务，持有一种权益类证券的成本不得超过净资本的20%。
【×】4: 对于代办股份转让，投资者委托指令集合竞价方式配对成交。
【√】5: 证券交易交收的实质是依据清算结果实现证券与价款的收付，从而结束整个交易过程。
【√】6: 证券投资咨询公司是证券经纪业务的要素之一。
【×】7: 目前，我国印花税是由证券交易的买方单方交付的。
【×】8: 全国银行间市场质押式回购成交合同以交易系统生成的成交单，电报和电传作为回购成交合同，业务公章和法定代表人签字可不作为必备条款。
【√】9: 证券公司向客户收取的保证金以及客户融资买入的全部证券和融券卖出的全部资金，整体作为客户对证券融资券债务的担保物。
【√】10: 证券公司从证券经纪业务的，注册资本最低限额为人民币5000万元。
【√】11: 违反规定运用客户的交易结算资金和证券属于证券交易的管理风险。
【×】12: 我国现行监管规则规定，证券公司不能将自营业务和代理业务混合操作。
【√】13: 可作为融资买入和融券卖出的票的股票，股东人数应不少于3000人。
【×】14: 网上发行借助证券交易所的交易网络，使整个发行过程高效，安全。
【√】15: 买卖深圳证券交易所有价格涨跌限制的中小企业板股票，连续竞价期间超过有效竞价范围的申报自动撤销，当成交价格波动使其进入有效竞价范围时，投资者须再次申报参加竞价。
【×】16: 电话转委托是指投资者将委托要求通过电话报给证券经纪商，证券经纪商根据电话委托内容代为填写委托书，并将委托内容输入交易系统申报进场。
【√】17: 定向资产管理业务的投资范围包括股票,债券,集合资产管理计划等。
2011年证券从业资格考试证券投资分析真题
预祝考友顺利通过一、单项选择题二、1．（）是国家为实现宏观调控总目标和总任务，针对居民收入水平高低、收入差距大小在分配方面制定的原则和方针。
三、A．收入政策四、B．财政政策五、C．货币政策六、D．利率政策七、提示:收入政策是国家为实现宏观调控总目标和总任务，针对居民收入水平高低、收入差距大小在分配方面制定的原则和方针。
2．标准行业分类法把国民经济分为（）个门类。
3．A．64．B．8C．10D．12提示:标准行业分类法把国民经济分为10个门类。
3．电子信息、生物医药等行业处于行业生命周期的（）。
A．幼稚期B．成长期C．成熟期D．衰退期提示:电子信息、生物医药等行业处于行业生命周期的成长期。
4．（）是指企业在会计核算时所遵循的具体原则以及企业所采纳的具体会计处理方法，是指导企业进行会计核算的基础。
A．会计政策B．会计估计C．或有事项D．资产负债表日后事项提示:会计政策是指企业在会计核算时所遵循的具体原则以及企业所采纳的具体会计处理方法，是指导企业进行会计核算的基础。
5．（）反映自年度资产负债表日至财务报告批准报出日之间发生的需要告诉或说明的事项。
6．A．会计政策7．B．会计估计8．C．或有事项9．D．资产负债表日后事项10．提示:资产负债表日后事项反映自年度资产负债表日至财务报告批准报出日之间发生的需要告诉或说明的事项。
6．（）假设是从人的心理因素方面考虑的。
A．市场行为涵盖一切信息B．证券价格沿趋势移动C．历史会重演D．历史不会重演提示:历史会重演的假设是从人的心理因素方面考虑的。
7．以下说法中，错误的是（）。
A．旗形出现之前，一般应有一个旗杆，这是由于价格做直线运动形成的B．旗形持续的时间不能太长，时间一长，保持原来趋势的能力将下降C．旗形形成之前和被突破之后，成交量都很大，在旗形的形成过程中，成交量从左向右逐渐减少D．旗形形成之前至被突破之后，成交量应从左到右，逐渐变大，否则，形态不能完成提示:正确的说法是：旗形出现之前，一般应有一个旗杆，这是由于价格做直线运动形成的；旗形持续的时间不能太长，时间一长，保持原来趋势的能力将下降；旗形形成之前和被突破之后，成交量都很大，在旗形的形成过程中，成交量从左向右逐渐减少。
2011年11月份证券业从业资格考试《证券投资分析》真题及答案
2011年11月份证券业从业资格考试《证券投资分析》真题及答案2011年11月证券从业资格考试证券投资分析试题及答案一．单项选择题(本大题共60小题，每小题0.5分，共30分。
以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。
)1．（）通常需要买入某个看好的资产或资产组合，同时卖空另外一个看淡的资产或资产组合，试图抵消市场风险而获取单个证券的阿尔法收益差额。
A．交易型策略B．多一空组合策略C．事件驱动型策略D．投资组合保险策略2．以下说法中，正确的是（）。
A．行为分析流派投资分析分为两个方向，即个体心理分析和综合心理分析B．个体心理分析基于“人的生存欲望”、“人的权力欲望”、“人的财富欲望”三大心理分析理论，旨在解决投资者在投资决策过程中产生的心理障碍问题C．基本分析流派的分析方法体系体现了以价值分析理论为基础、以统计方法和终值计算方法为主要分析手段的基本特征D．对投资市场的数量化与人性化理解之间的平衡，是技术分析流派面对的最艰巨的研究任务之一3．艾略特发现每一个周期(无论上升还是下降)可以分成（）个小过程。
A．3 B．5 C．6 D．84．在（）中，证券价格总是能及时充分地反映所有相关信息，包括所有公开的信息和内幕信息。
A．强式有效市场B．半强式有效市场C．弱式有效市场D．所有市场5．证券投资政策涉及到（）。
A．确定投资收益目标、投资资金的规模、投资对象以及采取的投资策略和措施B．对投资过程所确定的金融资产类型中个别证券或证券群的具体特征进行考察分析C．确定具体的投资资产和对各种资产的投资比例D．投资组合的修正和投资组合的业绩评估6．下列哪种分析方法是利用统计、数值模拟和其他定量模型进行证券市场相关研究的一种方法？（）A．量化分析法B．基本分析法C．技术分析法D．证券组合分析法7．对期权价格波动影响的直接因素之一是标的物的（）。
A．账面价值B．市场价格13．某一次还本付息债券的票面额为1000元，票面利率为10%，必要收益率为12%，期限为5年，如果按复利计息，复利贴现，其内在价值为（）元。