2019年证券从业《基础知识》必备笔记:比例篇

合集下载

证券从业资格《金融市场基础知识》必记数字比例篇:投资基金与衍生工具

证券从业资格《金融市场基础知识》必记数字比例篇:投资基金与衍生工具

金融市场基础知识考试必记数字比例篇:投资基金与衍生工具
1.货币市场基金投资于相关金融工具的比例应当符合下列规定:
①同一机构发行的债券、非金融企业债务融资工具及其作为原始权益人的资产支持证券占基金资产净值的比例合计不得超过10%,国债、中央银行票据、政策性金融债券除外。

②货币市场基金投资于有固定期限银行存款的比例,不得超过基金资产净值的30%,投资于具有基金托管人资格的同一商业银行的银行存款占基金资产净值的比例不得超过20%,投资于不具有基金托管人资格的同一商业银行的银行存款占基金资产净值的比例不得超过5%。

2.货币市场基金投资组合应当符合下列规定:
①现金、国债、中央银行票据、政策性金融债券占基金资产净值的比例合计不得低于5%。

②现金、国债、中央银行票据、政策性金融债券以及五个交易日内到期的其他金融工具占基金资产净值的比例合计不得低于10%。

③到期日在10个交易日以上的逆回购、银行定期存款等流动性受限资产投资占基金资产净值的比例合计不得超过30%。

④除发生巨额赎回、连续3个交易日累计赎回20%以上或者连续5个交易日累计赎回30%以上的情形外,债券正回购的资金余额占基金资产净值的比例不得超过20%。

3.封闭式基金分配原则:封闭式基金的收益分配,每年不得少于一次,封闭式基金年度利润分配比例不得低于基金年度已实现收益的90%。

4.开放式基金分配原则:开放式基金的基金合同应当约定每年基金收益分配的最多次数和基金分配的最低比例。

实践中,许多基金合同规定:基金收益分配比例不低于基金净收益的90%。

5.发行可转换公司债券的上市公司应符合的要求:最近3年以现金或股票方式累计分配的利润不少于最近3年实现的年均可分配利润的20%。

2019年证券从业考试大纲教材知识点总结证券交易考前培训-19页精选文档

2019年证券从业考试大纲教材知识点总结证券交易考前培训-19页精选文档

2019年证券从业人员资格考试《证券交易》考试大纲【目的与要求】本部分内容包括证券交易的定义、原则、要素;交易机制、交易程序特别交易事项;证券经纪业务、自营业务、客户资产管理业务、融资融券业务和债券回购交易的基本知识和管理要求;证券登记、清算、交收的概念和运用等。

通过本部分的学习,要求熟练掌握证券交易的程序、交易规则、经纪、自营、客户资产管理、融资融券和债券回购交易的流程、特点与管理要求。

掌握证券登记的种类和基本内容,清算与交收的基本原则、流程和结算风险及防范。

第一章证券交易概述掌握证券交易的定义、特征和原则;熟悉证券交易的种类;熟悉证券交易的方式;熟悉证券投资者的种类;掌握证券公司设立的条件和可以开展的业务;熟悉证券交易场所的含义;掌握证券交易所和证券登记结算公司的职能。

熟悉证券交易机制的种类、目标。

掌握证券交易所会员的资格、权利和义务;熟悉证券交易所会员的日常管理;熟悉对证券交易所会员违规行为的处分规定;熟悉证券交易所交易席位、交易单元的含义和管理办法。

第一节证券交易的概念、基本要素和交易机制一、证券交易的概念及原则(一)证券交易的概念及其特征(掌握)【例1·多选题】证券交易的特征有()。

A.收益性B.流动性C.安全性D.风险性『正确答案』ABD『答案解析』证券交易的特征有:(1)流动性。

(2)收益性。

(3)风险性。

【例2·判断题】证券交易是指已发行的证券在证券市场上买卖的活动。

()A.正确B.错误『正确答案』A『答案解析』证券交易是指已发行的证券在证券市场上买卖或转让的活动。

(二)我国证券交易市场的发展历程1.新中国证券交易市场的建立始于1986年。

2.1986年8月,沈阳开始试办企业债券转让业务。

3.1986年9月,上海开办了股票柜台买卖业务。

4.1988年4月起,我国先后在61个大中城市开放了国库券转让市场。

5.1990年12月19日,上海证券交易所正式开业。

6.1991年7月3日,深圳证券交易所正式开业。

速记证券从业资格考试《基础知识》考点

速记证券从业资格考试《基础知识》考点

速记证券从业资格考试《基础知识》考点速记证券从业资格考试《基础知识》考点1、股票合并:又称并股,是将若干股票合并为1股。

2、增发:公司因业务发展需要增加资本额而发行新股。

(可以向公众,也可以向少数特定机构和个人。

增发之后,公司注册资本相应增加。

)3、增资(或增发)可能对股价的影响:(1)增资之后,若在会计期内在增量资本未能产生相应效益,将导致每股收益下降,则称为稀释效应,会促进股价下跌;(2)从另一个角度,若增发价格高于增发前每股净资产,则增发后可能导致公司每股净资产增厚,有利于股价上涨;(3)再有,增发总体上增加了发行在外的股票总量,短期内增加了股票供给,若无相应需求增长,股价可能下跌。

4、配股:面向原有股东,按持股数量的一定比例增发新股,原股东可以放弃配股权。

5、配股给股价的影响:(1)由于配股价格通常低于市场价格,配股上市之后可能导致股价下跌;(2)对于那些业绩优良、财务结构健全、具有发展潜力的公司而言,增发和配股意味着将增加公司经营实力,会给股东带来更多回报,股价不仅不会下跌,可能还会上涨。

6、转增股本:将原本属于股东权益的资本公积转为实收资本,股东权益总量和每位股东占公司的股份比例未发生任何变化,唯一的变动是发行在外的总股数增加了。

7、股东权益:又称净资产,是指公司总资产中扣除负债所余下的部分。

是指股本、资本公积、盈余公积、未分配利润的之和,代表了股东对企业的所有权,反映了股东在企业资产中享有的经济利益。

8、实收资本:是指企业投资者按照企业章程或合同、协调的约定,实际投入企业的资本。

我国实行的是注册资本制,因而,在投资者足额缴纳资本之后,企业的实收资本应该等于企业的注册资本。

所有者向企业投入的资本,在一般情况下无需偿还,可以长期周转使用。

(由于企业组织形式不同,所有者投入资本的会计核算方法也有所不同。

除股份有限公司对股东投入的资本应设置“股本”科目外,其余企业均设置“实收资本”科目,核算企业实际收到的投资人投入的资本。

证券从业基础知识小抄综合版

证券从业基础知识小抄综合版

百分比:社保基金理事会境外投资比例不超过全国社保基金总资产的20%。

企业年金基金,银行活期存款中央银行票据债券回购货币市场基金不低于5%;债券正回购不高于40%;银行定期存款协议存款国债金融债…不高于50%(95%);股票股票基金混合基金不高于30%;单只证券投资基金单个万能保险或投资连结不超规模5%净值10%;单个投资组合养老金产品不超30%。

外国机构设立合营公司从事国内证券投资基金管理业务外资比例不超过33%加入3年后不超过49%;加入3年后允许外国证券公司设立合营公司外资比例不超过1/3。

持有上市公司股份5%以上的原非流通股股东在上述规定期满后出售原非流通股份12月内不超5%24月内不超10%.保险公司投资活期存款政府债券央行票据…不低于5%;无担保企业债券非金融企业融资工具不高于20%;股票和股票型基金不高于20%;未上市企业股权不高于5%,其金融产品4%合计不超5;不动产不超10%,其金融产品3%合计不超10%;基础设施不超10%;对其他企业控股不超净资产。

单个境外投资者持股不超10%合计不超20%。

证券公司长期次级债务按一定比例计入净资本到期期限5年、4、3、2、1分别按100%90%70%50%20%计入资本。

短期次级债务不计入资本。

80%以上投于债券的为债券基金;股票基金委60%。

偏股基金股票配置50-70%债券配置20-40%;股债平衡基金债券股票都40-60%.企业年金管理费最初2.5%目前股票基金1.5%债券基金低于1%,货币基金0.33%基金托管费封闭式基金0.25%开放式基金低于0.25%封闭式基金年度收益比例不得低于收益90%上市公司向原股东配股的条件:配售股份数量不得超过之前总数30% 上市公司向不特定对象公开募集股份::最近3个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于6%上市公司公开发行科转换债券:最近3个跨级年度加权平均净资产收益率平均不低于6%;本次发行后累计公司债券余额不超过最近一期末净资产额的40%;最近3个会计年度实现的年均可分配利润不少于公司债券1年的利息。

金融市场基础知识比例篇

金融市场基础知识比例篇

2020 年金融市场基础知识:比率篇一、金融市场系统1.股票型上市公司一定切合的条件:公然刊行的股份占公司股份15%总数的 25%以上 ; 股本总数超出4 亿元的,向社会公然刊行的比率以上。

2.股份有限公司采纳倡始建立方式建立的,全体倡始人的初次出资额不得低于注册资本的 20%。

二、证券市场主体1.单个境外投资者经过合格境外机构投资者拥有一家上市公司股票的,持股比率不得超出该公司股份总数的 10%。

2.全部境外投资者对单个上市公司 A股的持股比率总和,不超出该上市公司股份总数的 30%。

3.投资于权益类证券以及股票型证券投资基金的财产,不得超出该计划财产净值的 20%。

4.会计师事务所申请证券资格、财产评估机构申请的条件:起码有 25 名以上的合伙人,且 50%以上合伙人近来在本会计师事务所连续执业 3 年以上5.证券金融公司展开转融通业务,应该向证券公司收取必定比率的保证金,保证金能够证券充抵,但钱币资本占应收取保证金的比率不得低于 15%。

6.证券公司应该恪守以下风险控制指标的规定:①净资本与各项风险资本准备之和的比率不得低于 100%。

②对单调证券公司转融通的额余额,不得超出证券金融公司净资本的 50%。

③融出的每种证券余额不得超出该证券上市可流通市值的10%。

④充抵保证金的每种证券余额不得超出该证券总市值的15%。

7. 证券金融公司应该每年依据税后利润的10%提取风险准备金。

三、股票1.股东大会一般每年按期召开一次,当出现董事会以为必需、监事会建议召开、独自或许共计拥有公司10%以上股份的股东恳求等情况时,也可召开暂时股东大会。

2.改革后公司原非流通股股份的销售应该恪守以下规定:拥有上市公司股份总数 5%以上的原非流通股股东在上述规按期满后,经过证券交易所挂牌交易销售原非流通股份,销售数目占该公司股份总数的比率在 12 个月内不得超出 5%,在 24 个月内不得超出 10%。

3.上市非公然刊行股票应切合的条件:刊行价钱不低于订价基准日前 20 个交易日公司股票均价的 90%。

CPA《经济法》考点汇总(比例篇)

CPA《经济法》考点汇总(比例篇)

CPA《经济法》考点汇总(比例篇)比例篇:比例要点0.1% (1) 每一股票帐户认购发行公众股不超过0.1%(2) 可转换公司债券到期未付本息的按日0.1%支付赔偿金0.5% (1) 个人申购量上限为发行后总股本的0.5%1% (1) 职工按照个人工资的1%缴纳失业保险费。

(2) 企业按照其工资总额的一定比例向社会保险经办机构缴纳生育保险费,最高不得超过职工工资总额的1%(3) 企业设立登记费按照注册资本总额的1%缴纳,注册资本超过1000万元的,超过部分按0.5%缴纳,注册资本超过1亿元的,超过部分不再缴纳。

2% (1) 基本医疗保险费用职工缴费率一般为本人工资收入的2%,以后随经济发展作适当调整(2) 城镇企业事业单位应按照本单位工资总额的2%缴纳失业保险费。

2.5% (1) 用设备对外投资价值额的2.5%交汇回利润保证金5% (1) 对外用资金投资的金额交投资额的5%作为汇回利润的保证金(2) 通过证券交易所的证券交易,持股者持有一个上市公司已发行股份的5%时,应当在该事实发生之日起3日内,向国务院证券监督管理机构、证券交易所作出书面报告、通知该上市公司,并予以公告。

上述期间不得再行买卖该上市公司股票。

(3) 持股者持有一个上市公司已发行股份的5%后,通过证券交易所的证券交易,其所持有该上市公司已发行的股份比例每增加或者减少5%,应当依照前述办法进行报告和公告。

在报告期限内和作出报告、公告后2日内,不得再行买卖该上市公司的股票。

(4) 机构申购量的上限为发行公司发行后总股本的5%6% (1) 用人单位基本医疗保险费用缴费率应控制在职工工资总额的6%左右(2) 上市公司配股的,三个会计年度中任何一年的净资产收益率不得低于6%7% (1) 上市公司发行可转换债券属于能源、原材料、基础设施类的公司不得低于7%8% (1) 外汇8%9% (1) 上市公司配股的,属于农业、能源、原材料、基础设施、高科技等国家重点支持行业的公司净资产收益率不得低于9%10% (1) 一个基金用于一家上市公司股票投资不超过净资产10%(2) 持有10%股份的股东要求时应召开临时股东大会(3) 公司超过10%净资产损失时为重大事件应公告(4) 非银行金融机构自有外汇资产占风险资产不低于10%(5) 发行境外上市外资股的公司创汇利润达税后利润额的10%,其净资产税后利润为10%(6) 企业应当每年从工资总额的新增部分中提取不少于10%的数额,作为企业工资储备基金,由企业自主使用。

证券投资基金基础知识黄金考点

证券投资基金基础知识黄金考点

证券投资基金基础知识【纯干货】狙击黄金考点第六章投资管理基础一、财务比率分析(一)流动性比率常用的流动性比率主要有流动比率和速动比率两种(1)流动比率=流动资产/流动负债(2)速动比率=(流动资产—存货)/流动负债(二)财务杠杆比率财务杠杆比率衡量企业长期偿债能力,常用的财务杠杆比率:1.资产负债率=负债/资产2.权益乘数和负债权益比(1)权益乘数=资产/所有者权益(2)负债权益比=负债/所有者权益3.利息倍数(1)衡量企业对于长期债务利息保障程度的是利息倍数。

(2)利息倍数=EBIT(息税前利润)/利息(三)营运效率比率营运效率比率可以分成两类:一类是短期比率,这类比率主要考察存货和应收账款两部分的使用效率;另一类是长期比率,主要指的是总资产周转率。

1.存货周转率=年销售成本/年均存货存货周转天数=365天/存货周转率2.应收账款周转率=销售收入/年均应收账款应收帐款周转天数=365天/应收账款周转率3.总资产周转率=年销售收入/年均总资产(四)盈利能力比率1.销售利润率=净利润/销售收入2.资产收益率=净利润/总资产3.净资产收益率=净利润/所有者权益二、杜邦分析法杜邦恒等式净资产收益率=销售利润率×总资产周转率×权益乘数三、货币时间价值1.第n期期末终值的一般计算公式为:FV=PV×(1+i)n2、现值计算公式为:PV=FV/(1+i)n四、随机变量与描述性统计量常用的一些数字特征和它们的描述性统计量有下面几种:1.期望(均值)(1)随机变量X的期望(或称均值,记做E(X))衡量了X取值的平均水平;它是对X所有可能取值按照其发生概率大小加权后得到的平均值。

E(X)=p1X1+p2X2+…+pnXn2.方差与标准差(1)方差:对于投资收益率r,用方差(δ2)或标准差(δ)来衡量它偏离期望值的程度。

其中方差的数值越大,收益率r偏离期望收益率Er的程度越大,数值越小偏离就越小。

证券基础考点9.19

证券基础考点9.19

第六章投资管理基础一、财务比率分析(一)流动性比率常用的流动性比率主要有流动比率和速动比率两种(1)流动比率=流动资产/流动负债(2)速动比率=(流动资产—存货)/流动负债(二)财务杠杆比率财务杠杆比率衡量企业长期偿债能力,常用的财务杠杆比率:1.资产负债率=负债/资产2.权益乘数和负债权益比(1)权益乘数=资产/所有者权益(2)负债权益比=负债/所有者权益3.利息倍数(1)衡量企业对于长期债务利息保障程度的是利息倍数。

(2)利息倍数=EBIT(息税前利润)/利息(三)营运效率比率营运效率比率可以分成两类:一类是短期比率,这类比率主要考察存货和应收账款两部分的使用效率;另一类是长期比率,主要指的是总资产1.存货周转率=年销售成本/年均存货存货周转天数=365天/存货周转率2.应收账款周转率=销售收入/年均应收账款应收帐款周转天数=365天/应收账款周转率3.总资产周转率=年销售收入/年均总资产(四)盈利能力比率1.销售利润率=净利润/销售收入2.资产收益率=净利润/总资产3.净资产收益率=净利润/所有者权益二、杜邦分析法杜邦恒等式净资产收益率=销售利润率×总资产周转率×权益乘数三、货币时间价值1.第n期期末终值的一般计算公式为:FV=PV×(1+i)n2、现值计算公式为:PV=FV/(1+i)n四、随机变量与描述性统计量常用的一些数字特征和它们的描述性统计量有下面几种:1.期望(均值)(1)随机变量X的期望(或称均值,记做E(X))衡量了X取值的平均水平;它是对X所有可能取值按照其发E(X)=p1X1+p2X2+…+pnXn2.方差与标准差(1)方差:对于投资收益率r,用方差(δ2)或标准差(δ)来衡量它偏离期望值的程度。

其中方差的数值越的程度越大,数值越小偏离就越小。

(2)方差和标准差除了应用于分析投资收益率,还可以用来研究价格指数、股价指数等的波动情况。

3.中位数(1)中位数是用来衡量数据取值的中等水平或一般水平的数值(2)对于一组数据来说,中位数就是大小处于正中间位置的那个数值单选题单利和复利的区别在于()。

  1. 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性,平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
  2. 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
  3. 3、如文档侵犯您的权益,请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间:9:00-18:30)。

2019年证券从业《基础知识》必备笔记:比例篇
一、金融市场体系
1.股票型上市公司必须符合的条件:公开发行的股份占公司股份总数的25%以上;股本总额超过4亿元的,向社会公开发行的比例15%以上。

2.股份有限公司采取发起设立方式设立的,全体发起人的首次出资额不得低于注册资本的20%。

二、证券市场主体
1.单个境外投资者通过合格境外机构投资者持有一家上市公司股票的,持股比例不得超过该公司股份总额的10%。

2.所有境外投资者对单个上市公司A股的持股比例总和,不超过该上市公司股份总额的30%。

3.投资于权益类证券以及股票型证券投资基金的资产,不得超过该计划资产净值的20%。

4.会计师事务所申请证券资格、资产评估机构申请的条件:至少有25名以上的合伙人,且50%以上合伙人最近在本会计师事务所连续执业3年以上
5.证券金融公司展开转融通业务,理应向证券公司收取一定比例的保证金,保证金能够证券充抵,但货币资金占应收取保证金的比例不得低于15%。

6.证券公司理应遵守以下风险控制指标的规定:
①净资本与各项风险资本准备之和的比例不得低于100%。

②对单一证券公司转融通的额余额,不得超过证券金融公司净资本的50%。

③融出的每种证券余额不得超过该证券上市可流通市值的10%。

④充抵保证金的每种证券余额不得超过该证券总市值的15%。

7.证券金融公司理应每年按照税后利润的10%提取风险准备金。

三、股票
1.股东大会一般每年定期召开一次,当出现董事会认为必要、监事会提议召开、单独或者合计持有公司10%以上股份的股东请求等情形时,也可召开临时股东大会。

2.改革后公司原非流通股股份的出售理应遵守以下规定:持有上市公司股份总数5%以上的原非流通股股东在上述规定期满后,通过证券交易所挂牌交易出售原非流通股份,出售数量占该公司股份总数的比例在12个月内不得超过5%,在24个月内不得超过10%。

3.上市非公开发行股票应符合的条件:发行价格不低于定价基准日前20个交易日公司股票均价的90%。

4.向原股东配售股份(配股)的条件:拟配售股份数量不超过本次配售股份前股本总额的30%。

四、债券
1.中小非金融企业集合票据发行规模要求:任一企业集合票据待偿还余额不得超过该企业净资产的40%,任一企业集合票据募集资金额不超过2亿元人民币,单只集合票据注册金额不超过10亿元人民币。

2.期货交易有特定的保证金制度,按照成交合约价值的一定比例向买卖双方收取保证金,通常是合约价值的5%~10%。

而远期交易是否收取或收取多少保证金由交易双方商定。

五、证券投资基金与衍生工具
1.货币市场基金投资于相关金融工具的比例理应符合下列规定:
①同一机构发行的债券、非金融企业债务融资工具及其作为原始
权益人的资产支持证券占基金资产净值的比例合计不得超过10%,国债、中央银行票据、政策性金融债券除外。

②货币市场基金投资于有固定期限银行存款的比例,不得超过基
金资产净值的30%,投资于具有基金托管人资格的同一商业银行的银行存款占基金资产净值的比例不得超过20%,投资于不具有基金托管人资格的同一商业银行的银行存款占基金资产净值的比例不得超过5%。

2.货币市场基金投资组合理应符合下列规定:
①现金、国债、中央银行票据、政策性金融债券占基金资产净值
的比例合计不得低于5%;
②现金、国债、中央银行票据、政策性金融债券以及五个交易日
内到期的其他金融工具占基金资产净值的比例合计不得低于10%;
③到期日在10个交易日以上的逆回购、银行定期存款等流动性
受限资产投资占基金资产净值的比例合计不得超过30%;
④除发生巨额赎回、连续3个交易日累计赎回20%以上或者连续
5个交易日累计赎回30%以上的情形外,债券正回购的资金余额占基金
资产净值的比例不得超过20%。

3.封闭式基金分配原则:封闭式基金的收益分配,每年不得少于
一次,封闭式基金年度利润分配比例不得低于基金年度已实现收益的90%。

4.开放式基金分配原则:开放式基金的基金合同理应约定每年基
金收益分配的最多次数和基金分配的最低比例。

实践中,很多基金合
同规定:基金收益分配比例不低于基金净收益的90%。

5.发行可转换公司债券的上市公司应符合的要求:最近3年以现
金或股票方式累计分配的利润很多于最近3年实现的年均可分配利润
的20%。

相关文档
最新文档