商业银行资产负债管理方法-完整版

第七章商业银行资产负债管理[1]

•持续期
资产
•1天
5
•30天
10
•60天
15
•90天
20
•180天
25
•365天
30
•全部短期之和 105
•1年以上
95
•资本
•总计
200
负债 40 30 20 10 10 5
115 70 15 200
缺口 -35 -20 -5 10 15 25 -10
累计缺口 -35 -55 -60 -50 -35 -10
•制约
•负债期限结构
•资产期限结构
第七章商业银行资产负债管理[1]
•（三）结构对称原理
• ——要保持资产项目和负债项目在
性质上、效益上和用途上的对称平衡。
•决定
•负债性质
•资产性质
第七章商业银行资产负债管理[1]
•（四）目标互补原理
• ——“三性”的均衡是一种相互补充的均衡，是一种相互替代的均衡。
利率（%）构成
11
0.6
14
0.3
0
0.1
10.8
1.0
8
0.7
9
0.12
0
0.1
15
0.08
7.88
1.0
第七章商业银行资产负债管理[1]
最初业绩指标：
• 净利息收入=0.11×600+0.14×300
•
-0.08×700-0.09×120
•
=66+42-56-10.8=41.2
第七章商业银行资产负债管理[1]
• 【案例】假设一家银行现有10亿元的存款。以利润最大化为经营目标，建立一个目标函数。假定这家银行可供选择的资产有六种：

商业银行资产负债管理

（二）转移理论

产生背景: 第一次世界大战以后，西方国家金融市
场不断发展和完善，特别是20世纪30年代的经济危机
之后，西方各国政府为恢复经济开始大量发行短期国
债，这为银行提供了新的流动性资产，短期证券市场的活跃又为银行提供了变现的交易环境，同时经济危机又使企业的贷款需求减少，客观地导致了银行以短期证券代替商业贷款的必要性和必然性。

评价：

积极的意义： 1.深化了对贷款清偿的认识，指出贷款清偿的来源是借款人的预期收入，找到了银行资产流动得经济动因，要求银行资产与预期收入直接挂钩，克服了商业性贷款理论的缺陷。 2.促成了贷款形式的多样化，拓宽了银行的业务范围。
不足之处：

银行对借款人未来收入的预测建立在银行主观判断的基础之上，可能会给银行带来更大的经营风险。
•
第八章商业银行资产负债综合管理
前言
• 在现代商业银行管理领域，资产负债管理具有特定的内涵，它并不简单地等同于商业银行资产和负债的管理。
• 资产和负债管理通常指商业银行各种主要业务的管理。
前言
• 而资产负债管理是商业银行一种全方位的管理方法，是指商业银行为了达到已确定的经营目标，对银行的各种业务进行协调管理。
性很强的活期存款，银行经营的首要宗旨是满足客
户兑现的要求，所以银行必须保持资产的高流动性，才能确保不会因为流动性不足而给银行带来经营风险。
（一）商业贷款理论

因此，商业银行的资金不能加以长期利用，贷款业
务应主要集中于以真实票据为基础的短期自偿性贷
款上，以保持银行的高流动性。
（一）商业贷款理论
资产管理理论的发展阶段

商业银行资产负债综合管理

商业银行资产负债综合管理商业银行资产负债综合管理一、资产负债综合管理的概念与特点资产负债综合管理是商业银行运用合理的资产负债管理方法，实现银行资产负债平衡和盈利能力最大化的一种综合管理模式。

资产负债综合管理的主要目标是通过合理配置银行资产和负债，实现资产增值和负债风险控制的最佳平衡。

资产负债综合管理的特点如下：1. 风险管理优先：资产负债综合管理重视风险管理，通过对各种风险的有效控制，提高银行的风险承受能力，保证银行的资产和负债的安全性和稳定性。

2. 高度灵活：资产负债综合管理要求商业银行具备高度灵活的资产负债配置和流动资金管理能力，在市场需求和利率环境变动时能够及时调整资产和负债结构。

3. 综合性管理：资产负债综合管理要求商业银行全面考虑资产和负债的综合利润和风险，并通过合理的综合管理手段，实现长期盈利能力和风险控制的平衡。

二、资产负债综合管理的原则与方法资产负债综合管理遵循下列原则：1. 风险和收益的均衡：资产负债综合管理要求商业银行在追求较高收益的同时，要合理控制风险。

通过科学的风险定价和风险管理手段，实现风险和收益的均衡。

2. 充分流动性：资产负债综合管理要求商业银行充分配置流动性资产，保证银行能够满足客户的资金需求和提高金融活动能力。

3. 资产负债匹配：资产负债综合管理要求资产和负债的期限、利率和货币种类匹配，通过优化资产负债结构，减少银行的利率风险和汇率风险。

资产负债综合管理的方法主要包括：1. 资产负债管理：通过优化资产负债结构、调整资产负债期限和利率，实现资产负债的匹配和优化，提高银行的风险承受能力和盈利能力。

2. 流动性管理：通过合理配置流动性资产和负债，保证银行能够满足日常运营和客户的资金需求，提高银行的金融活动能力。

3. 风险管理：通过科学的风险定价和风险管理手段，识别、评估和控制风险，保证银行的资产和负债安全和稳定。

三、商业银行资产负债综合管理的重要性商业银行资产负债综合管理的重要性体现在以下几个方面：1. 优化资本利润：通过合理配置资产和负债，实现资本利润的最大化。

商业银行资产负债管理(4)

活期存款
储蓄存款
资
定期存款
金
短期借款
池
发行债券
资本金
一级储备二级储备
贷款长期证券固定资产
<1>保证充分的一级储备:包括库存现金、在央行的存款、同业存款和托收中的现金.以满足法律所要求的储备,以及满足银行日常支付和支票清算的需要,也是应付意外提存和意外信贷需求的第一道防线.
〔2〕保证二级储备：包括短期公开市场债券,如国库券、政府机构债券、银行承兑汇票等,以应付近期内的现金需求和其他资金需求.
= 83.5 - 43.2 = 40.3
NIM =40.3 / 850 = 4.74%
GAP = RSA – RSL = 500 – 600 = -100
CASE3 利率分别上升0.5%、1.5%
万美元
资产收益率负债利息成本
利率敏感固定利率其他
合计
500 350 150
1000
8.5% 11%
万美元
资产收益率负债利息成本
利率敏感
1000
8%
1200
4%
固定利率
700
11%
440
6%
其他
ቤተ መጻሕፍቲ ባይዱ
300
200
E160
合计
2000
2000
NII = 0.08*1000 + 0.11*700 - 0.04*1200 - 0.06*440
= 157 - 74.4 = 82.6
NIM =82.6 / 1700 = 4.86%
600 220 100 E80 1000
5.5% 6%
NII = 0.085*500 + 0.11*350 – 0.055*600 - 0.06*220

商业银行资产负债管理方法

※拆入资金期末余额/各项存款期末余额 ≤4%
※拆出资金期末余额/各项存款期末余额 ≤8%
境外资金运用比例指标（仅对外汇并按季考核）：
※（境外贷款、境外投资、存放境外资金）等银行资金运用期末余额/外汇资产期末余额≤30%
7．国际商业借款比例指标（仅对外汇进行按季考核）：
※（自借国际商业借款+境外发行债券）期末余额/资本净额≤100%
1.3 资产负债管理的内容
一、资产负债总量管理二、资产负债结构管理三、资产负债效益管理四、资产负债风险管理
一、资产负债总量管理
负债的总量管理资产的总量管理资产总量与负债总量的平衡管理
二、资产负债结构管理
❖ 负债结构管理 ❖ 资产结构管理 ❖ 资产负债对应结构管理
三、资产负债效益管理
第二阶段
敏正资金缺口感性缺口
负资金缺口
t1
t2
时间t 时间t
3.3 利率敏感性与商业银行收益
案例：
最初业绩指标：
净利息收入=0.11×600+0.14×300 -0.08×700-0.09×120
=66+42-56-10.8=41.2 净利差=41.2/900=4.58% 缺口:GAP=RSA-RSL=600-700=-100
【案例】假设一家银行现有10亿元的存款。以利润最大化为经营目标，建立一个目标函数。假定这家银行可供选择的资产有六种：
①高质量的商业贷款（X1）：收益率为6%； ②企业中期放款（X2）：收益率为7%； ③消费者放款（X3）：收益率为12%； ④短期政府债券（X4）：收益率为4%； ⑤长期政府债券证券（X5）：收益率为5%； ⑥公司债券（X6）：收益率为8%。

商业银行第11章商业银行资产负债管理

三、资产负债综合管理阶段
❖ 资产负债综合管理理论产生于20世纪70年代中后期。该理论吸收了资产管理理论、负债管理理论的合理内核，并对其进行发展和深化。资产负债综合管理理论认为，商业银行单靠资产管理或负债管理都难以达到流动性、安全性和盈利性的均衡。银行应对资产负债两方面业务进行全方位多层次的管理，保证资产负债结构调整的及时性、灵活性，以此保证流动性供给能力。
一、利率风险的表内项目管理
将银行现有的固定收入证券予以出售，并以所获得的收入购买具有不同到期期限的证券，迅速改变银行的利率敏感性缺口状况。
DGAP DA DL
二、有效持续期管理模型
❖（二）有效持续期缺口管理
❖ 有效持续期缺口和利率变动对商业银行价值的影响：
缺口正正负负零零
利率变动上升下降上升下降上升下降
资产价值下降上升下降上升下降上升
比较大于大于小于小于等下降上升
二、负债管理阶段
❖（一）购买理论
❖ 购买理论认为，银行可以主动负债，主动购买外界资金以增加自身流动性。银行借入资金的来源主要是国内同业拆借，向中央银行、财政机构、国际金融机构借款，以及向居民发行金融债券等。
❖（二）销售理论
❖ 该理论认为银行是金融产品的制造企业，银行负债管理的中心任务是推销这些产品，以获取资金和收益。依循这种思想，“银行营销” 成为一个专门性的课程，银行“客户经理制” 的重要性日益凸显。因此，维护客户利益、满足客户需求，是银行服务的出发点和归宿。
❖ 它的核心实际是利率风险管理，整个管理中关键是时刻关注市场利率的变化，从而使银行选择风险最小、收益最高的利率确定方式或水平，我们将在下面的章节作详细介绍。

商业银行资产负债管理暂行办法

商业银行资产负债管理暂行办法
第一章总则
第一条为有效增强商业银行股份有限公司（以下简称“本行”）一级法人治理下整体经营风险的控制能力，按照巴塞尔协议《有效银行监管的核心原则》和我国《商业银行法》、《银行业监督管理法》的相关规定，制定本办法。

第二条本办法所称资产负债管理是指按照各项规章制度，对资产、负债业务的经营行为进行原则性规范，对资产、负债的比例关系进行规划、监测、反馈和纠正的一系列管理控制行为的总称，包括资产负债项目管理和资产负债比例管理。

第三条资产负债管理的基本目标：根据资产、负债结构匹配和相互制约平衡的原则，通过对各类经营监管指标、综合经营目标等的合理规划，引导辖内各支行自觉调节经营行为，不断优化资产、负债与资本配置，实现流动性、安全性和盈利性的最佳组合。

第四条本行资产负债管理涵盖本外币、表内外所有业务。

第五条本行资产负债管理的原则：统一领导、两级管理、量化监控、综合考核。

第二章职责与权限
第六条成立资产负债管理委员会。

资产负债管理委员会（以下
- 1 -。

商业银行资产负债管理解决方案

3- 5 年 0 0 0 0
1,872 263 557 76 0 0
2,767 0
2,131 59 0
1,886 1,500
0 5,576 -2,810 35,296
5年以上 0
10,825 0
17,384 13,156
735 199 34,591 4,260 27,861 95,825 36,117 49,824
-351
打造中国金融IT服务业第一品牌
25,378
5 years
5 years +
(单位 :百万)
25,874
参考表样
-60,464
51,252
-9,211
限额 ± 2 万
(总资产的5%)
6
NII模拟报告
预期利息现金流
资产
100bp up As of date
11
3 month
负债
100bp up As of date
0 0 55,892 0 46,991 1,246 99 7,220 3,000 0 58,555 -2,664 35,828
1- 3 年 0
1,415 0
7,963 8,749 6,319 1,414 1,558
0 0 27,418 0 15,511 1,354 0 2,538 5,737 0 25,140 2,278 38,106
机构、币种设计
COA、产品业务特征、产品折现模式的设计
货币及汇率、收益率曲线的设定
建模时间段的规划
利率情景、新业务量情景的设计
新业务价差的设计
提前偿付行为的设计
压力测试情景设计
交易策略设计
处理逻辑的设计