2015年银行从业资格考试《风险管理》知识点：限额管理
银行从业资格《风险管理》考试重点考点归纳总结
银行从业资格考试《风险管理》第四章第三、四节考点4.3 市场风险监测与控制4.3.1 市场风险管理的组织框架一般而言，商业银行对市场风险的管理应当包括董事会、高级管理层和相关部门三个层次：①董事会承担对市场风险管理实施监控的最终责任，确保商业银行能够有效地识别、计量、监测和控制各项业务所承担的各类市场风险。
②高级管理层负责制定、定期审查和监督执行市场风险管理的政策、程序以及具体的操作规程；及时了解市场风险水平及其管理状况，并确保银行具别足够的人力、物力以及恰当的组织结构、管理信息系统和技术水平来有效地识别、计量、监测和控制各项业务所承担的各类市场风险。
③商业银行应当确保各职能部门具有明确的职责分工、相关职能被恰当分离，以避免产生潜在的利益冲突。
4.3.2 市场风险监测1. 市场风险报告的内容和种类市场风险报告应当包括如下全部或部分内容：① 按业务、部门、地区和风险类别分别统计的市场风险头寸；② 按业务、部门、地区和风险类别分别计量的市场风险水平；③ 对市场风险头寸和市场风险水平的结构分析；④ 盈亏情况；⑤ 市场风险识别、计量、监测和控制方法及程序的变更情况；⑥ 市场风险管理政策和程序的遵守情况；⑦ 市场风险限额的遵守情况，包括对超限额情况的处理；⑧ 事后检验和压力测试情况；⑨ 内部和外部审计情况⑩ 市场风险经济资本分配情况对改进市场风险管理政策、程序以及市场风险应急方案的建议；市场风险管理的其他情况。
从国外的市场风险管理实践看，市场风险报告具有多种形式和作用。
① 投资组合报告② 风险分解“热点”报告③ 最佳投资组合组织报告④ 最佳风险规避策略报告2. 市场风险报告的路径和频度①在正常市场条件下，通常每周向高级管理层报告一次；在市场剧烈波动的情况下，需要进行实时报告，但主要通过信息系统直接传递。
②后台和前台所需的头寸报告，应当每日提供，并完好打印、存档、保管。
③风险值和风险限额报告必须在每日交易结束之后尽快完成。
银行从业资格考试《风险管理》知识点：限额管理
银行从业资格考试《风险管理》知识点：限额管理在商业银行的风险管理实践中，限额管理包含两个层面的主要内容：从银行管理的层面，限额的制定过程体现了商业银行董事会对损失的容忍程度，反映了商业银行在信用风险管理上的政策要求和风险资本抵御以及消化损失的能力。
商业银行消化信用风险损失的方法首先是提取损失准备金或冲减利润，在准备金不足以消化损失的情况下，商业银行只有使用资本来弥补损失。
如果商业银行的资本不足以弥补损失，则将导致银行破产倒闭。
因此，商业银行必须就资本所能抵御和消化损失的能力加以判断和量化，利用经济资本限额来制约信贷业务的规模，将信用风险控制在合理水平。
限额管理对控制商业银行业务活动的风险非常重要，目的是确保所发生的风险总能被事先设定的风险资本加以覆盖。
从信贷业务的层面，商业银行分散信用风险、降低信贷集中度的通常做法就是对客户、行业、区域和资产组合实行授信限额管理。
具体到每一个客户，授信限额是商业银行在客户的债务承受能力和银行自身的损失承受能力范围以内所愿意并允许提供的最高授信额。
只有当客户给商业银行带来的预期收益大于预期的损失时，商业银行才有可能接受客户的申请，向客户提供授信。
商业银行信贷业务层面的授信限额是银行管理层面的资本限额的具体落实。
1.单一客户授信限额管理商业银行制定客户授信限额需要考虑以下两个方面的因素。
（1）客户的债务承受能力商业银行对客户进行信用评级后，首要工作就是判断该客户的债务承受能力，即确定客户的最高债务承受额（Maximum Bonowing Capacity，MBC）。
一般来说，决定客户债务承受能力的主要因素是客户信用等级和所有者权益，由此可得：MBC=EQ×LMLM=f（CCR）其中，MBC（Maximum Borrowing Capacity）是指最高债务承受额；EQ（Equity）是指所有者权益；LM（Lever Modulus）是指杠杆系数；CCR（Customer Credit Rating）是指客户资信等级；f（CCR）是指客户资信等级与杠杆系数对应的函数关系。
银行业初级资格《风险管理》考试重点
银行业初级资格《风险管理》考试重点2015年银行业初级资格《风险管理》考试重点监管理念、指标体系和主要内容1.监管理念所谓风险监管，是指通过识别商业银行固有的风险种类，进而对其经营管理所涉及的各类风险进行评估，并按照评级标准，系统、全面、持续地评价一家银行经营管理状况的监管方式。
这种监管方式重点关注银行的业务风险、内部控制和风险管理水平，检查和评价涉及银行业务的各个方面，是一种全面、动态掌握银行情况的监管。
风险监管框架涵盖了六个监管步骤：了解机构、风险评估、规划监管行为、准备风险为本的现场检查、实施风险为本的现场检查并确定评级、监管措施效果评价和持续的非现场监测。
2.风险监管指标体系：风险水平类指标：衡量商业银行的风险状况，以时点数据为基础，属于静态指标，包括信用风险指标、市场风险指标、操作风险指标和流动性风险指标(请参阅信用风险、市场风险、操作风险和流动性风险相关章节);风险迁徙类指标：衡量商业银行风险变化的程度，表示为资产质量从前期到本期变化的`比率，属于动态指标，包括正常贷款迂徙率和不良贷款迁徙率(请参阅信用风险相关章节);风险抵补类指标：衡量商业银行抵补风险损失的能力，包括盈利能力、准备金充足程度和资本充足程度三个方面。
表8—1风险抵补类指标盈利能力监管指标：资本金收益率(ROE)=税后净收入/资本金总额该项指标也称为股本收益率，反映银行资本或股本的盈利能力，从而评价银行的经营成果。
当发现某行资本金收益率低于商业银行平均值或负面变动较大时，监管当局应要求该商业银行找出问题的原因，制定改进措施，促进其健康发展资产收益率(ROA)=税后净收入/资产总额净业务收益率=(营业收入一营业支出)/资产总额净利息收入率=(贷款利息收入一存款利息支出)/资产总额非利息收入率=(非利息收入一非利息支出)/资产总额非利息收人比率=(非利息收入一非利息支出)/(营、吐收入一营业支出)监管这些指标，可以比较各商业银行营业收入的取得、结构和创利能力，以便找出问题银行，提出监管意见准备金充足程度监管指标：信贷资产准备充足率=授信资产实际计提准备/应提准备×l00%非信贷资产准备充足率=非信贷资产实际计提准备/非信贷预计损失×l00%信贷资产准备充足率不得低于100%，非信贷资产准备充足率不得低于l00%资本充足程度监管质保：核心资本充足率=核心资本/风险加权资本×l00%资本充足率=(核心资本+附属资本)/风险加权资本×l00%按照监管机构的要求，商业银行的核心资本充足率不得低于4%，资本充足率不得低于8%，附属资本最高不得超过核心资本的l00%3.风险监管的主要内容：建立银行风险的识别、计量、评价和预警机制，建立风险评价的指标体系，根据定性和定量指标确定风险水平或级别，根据风险水平及时进行预警建立高风险银行类金融机构的判断和救助体系建立应对支付危机的处置体系建立银行类金融机构市场退出机制及金融安全网对单一银行类金融机构而言，监管部门也高度关注银行类金融机构的公司治理、内部控制、风险管理体系以及风险计量模型的有效性。
2015银行从业资格《风险管理》知识点：操作风险定义与特点
2015银行从业资格《风险管理》知识点：操作风险定义与特点为帮助参加2015银行从业资格考试的学员巩固知识，提高备考效果，中华会计网校整理了2015银行从业资格考试《风险管理》知识点供大家参考，希望对广大考生有所帮助，祝大家学习愉快，梦想成真！操作风险是指由不完善或有问题的内部程序、员工、信息科技系统以及外部事件所造成损失的风险。
本定义所指操作风险包括法律风险，但不包括策略风险和声誉风险。
操作风险主要是由欧洲的巴塞尔委员会倡导的概念，经历一个逐渐清晰化的过程。
最初，巴塞尔委员会将除信用风险、市场风险以外的所有风险都纳入操作风险的范畴。
英国银行家协会从操作风险产生的原因角度提出操作风险的定义，被多数银行所接受，巴塞尔委员会也以此为基础提出了新资本协议中的操作风险定义。
同时，巴塞尔委员会认识到，即使商业银行符合资本充足率的要求，也可能因为操作风险而陷入经营困境，甚至导致破产，因此其将操作风险纳入核心资本充足率测算范围，同时主张通过对操作风险进行主动识别、评估、监测、控制或缓释、报告，使风险降低到可以接受的程度。
中国银监会和银行业采用的是巴塞尔委员会在新资本协议中提出的定义。
操作风险定义一览表：时间发布组织文件名称定义1998年巴塞尔委员会《操作风险管理调查报告》市场风险和信用风险以外的其他风险。
2001年英国银行业协会《操作风险管理调查报告》由于内部程序、人员、系统的不完善或失误，或外部事件造成直接损失或间接损失的风险。
2001年巴塞尔委员会《巴塞尔新资本协议》（征求意见稿）由于内部的程序、人员、系统不充足或运行失当以及因为外部事件的冲击等导致直接损失或间接损失的可能性的风险。
该定义包括法律风险，但排除政策性风险与声誉风险。
2003年巴塞尔委员会《操作风险管理与监管的稳健做法》由于不当或失败的内部程序、人员和系统或因外部事件导致损失的风险。
2004年巴塞尔委员会《巴塞尔新资本协议》由不完善或有问题的内部程序、人员及系统或外部事件所造成损失的风险。
银行从业资格考试-风险管理知识点总结
1、加权平均净资产收益率=报告期净利润／平均净资产=销售收入×销售净利率／平均净资产2、销售毛利率=[(销售收入-销售成本)／销售收入]×100％3、应收账款周转率=销售收入／[(期初应收账款+期末应收账款)／2]4、应收账款周转天数=360／应收账款周转率5、存货周转天数=360／存货周转次数=360／(销售成本／存货平均余额)6、融资缺口= 贷款平均额- 核心存款平均额融资缺口= - 流动性资产+ 借入资金借入资金（流动性需求）=融资缺口+流动性资产=贷款平均额-核心存款平均额+流动性资产7、资产价值变化= - 资产加权平均久期×总资产×利率变化时间段8、关注类贷款迁徙率=期初关注类贷款向下迁徙金额／(期初关注类贷款余额-期初关注类贷款期间减少金额)×100％9、事前防范、事中控制、事后监督和纠正信用风险信用风险识别法人客户财务状况分析三种方法：财务报表分析、财务比率分析、现金流量分析财务报表分析主要对资产负债表和损益表进行分析。
需要特别关注：1、识别和评价财务报表风险。
2、识别和评价经营管理状况。
3、识别和评价资产管理状况。
4、识别和评价负债管理状况。
财务比率分析：盈利能力比率、效率比率、杠杆比率、流动比率单一法人客户非财务因素分析：1、管理层风险分析2、行业风险分析3、生产和经营风险分析4、宏观经济、社会及自然环境分析贷款组合信用风险识别更多的关注系统性风险可能造成的影响：1、宏观经济因素2、行业风险3、区域风险信用风险计量信用风险计量经历了专家判断法、信用评分模型、违约概率模型三个阶段。
客户信用评级经历了专家判断法、信用评分模型、违约概率模型三个阶段。
巴塞尔委员会鼓励有条件的商业银行使用基于内部评级的方法来计量违约概率、违约损失率、违约风险暴露，并据此计算信用风险监管资本，有力的推动了商业银行信用风险内部评级体系和计量技术的发展。
内部评级的两个维度：1、客户评级2、债项评级风险暴露分类：1、主权风险暴露2、金融机构风险暴露3、公司风险暴露4、零售风险暴露5、股权风险暴露6、其他风险暴露公司风险暴露包括：1、中小企业风险暴露2、专业贷款风险暴露3、一般公司风险暴漏零售风险暴露包括：1、个人住房抵押贷款2、合格循环零售风险暴露3、其他零售风险暴露客户评级是商业银行对客户偿债能力和偿债意愿的计量和评价，反应客户违约风险的大小。
银行业初级资格考试《风险管理》常考知识点范本1份
银行业初级资格考试《风险管理》常考知识点范本1份银行业初级资格考试《风险管理》常考知识点 1银行的每项业务都是全面风险管理所覆盖的范围，而信贷业务流程涉及很多重要环节，各个业务流程应当结构清晰、职能明确，才能有利于风险管理。
1.授信权限管理商业银行内部风险管理制度必须建立在设立授信权限方面做出职责安排和相关规定，并对弹性标准做出明确的定义。
授信权限管理的原则：(1)每一交易对方均须得到一定权力层次的批准;(2)集团内所有机构进行决策应遵循一致的标准(3)每一个重要改变均须得到一定权力层次的`批准(4)风险暴露的管理均应建立在风险—收益分析基础上;(5)定期对审批人进行培训2. 贷款定价(1)贷款定价的决定要素贷款定价的形成机制比较复杂，市场、银行和监管机构这三方面是形成均衡定价的三个主要力量。
贷款定价通常由以下因素来决定：贷款最低定价=(资金成本+经营成本+风险成本+资本成本)/贷款额①资金成本包括债务成本和股权成本;②经营成本包括日常管理成本和税收成本;③风险成本一般指预期损失。
④资本成本指用来覆盖该笔贷款的信用风险所需要的经济资本的成本3.信贷审批授信审批或信贷决策一般应遵循下列原则：①审贷分离原则。
②统一考虑原则。
③展期重审原则。
4. 贷款转让(1)贷款转让通常指贷款有偿转让，是贷款的原债权人将已经发放但未到期的贷款有偿转让给其他机构的经济行为，又被称为贷款出售，主要目的是为了分散风险、增加收益、实现资产多元化、提高经济资本配置效率。
(2)组合贷款的转让难度较大，因风险与价值评估缺乏透明度;单笔代开转让交易，但费用相对较高。
5. 贷款重组(1)贷款重组是当债务人因种种原因无法按原有合同履约时，商业银行为了降低客户违约风险引致的损失，而对原有贷款结构(期限、金额、利率、费用、担保等)进行调整、重新安排、重新组织的过程。
(2)贷款重组的流程：成本收益分析;准备重组方案;谈判达成共识。
期货从业考试辅导：限额管理
商业银⾏实施市场风险管理，应当确保将所承担的市场风险控制在可以承受的合理范围内，使市场风险⽔平与其风险管理能⼒和资本实⼒相匹配，限额管理正是对市场风险进⾏控制的⼀项重要⼿段。
银⾏应当根据所采⽤的市场风险计量⽅法设定市场风险限额。
市场风险限额可以分配到不同的地区、业务单元和交易员，还可以按资产组合、⾦融⼯具和风险类别进⾏分解。
银⾏负责市场风险管理的部门应当监测对市场风险限额的遵守情况，并及时将超限额情况报告给管理层。
常⽤的市场风险限额包括交易限额、风险限额和⽌损限额等。
交易限额(Limits on Net and Gross Positions)是指对总交易头⼨或净交易头⼨设定的限额。
总头⼨限额对特定交易⼯具的多头头⼨或空头头⼨给予限制，净头⼨限额对多头头⼨和空头头⼨相抵后的净额加以限制。
在实践中，银⾏通常将这两种交易限额结合使⽤。
风险限额是指对按照⼀定的计量⽅法所计量的市场风险设定的限额，如对内部模型计量的风险价值设定的限额(Value-at-Risk Limits)和对期权性头⼨设定的期权性头⼨限额(Limits on Options Positions)等。
期权性头⼨限额是指对反映期权价值的敏感性参数设定的限额，通常包括：对衡量期权价值对基准资产价格变动率的Delta、衡量Delta对基准资产价格变动率的Gamma、衡量期权价值对市场预期的基准资产价格波动性的敏感度的Vega、衡量期权临近到期⽇时价值变化的Theta以及衡量期权价值对短期利率变动率的Rho设定的限额。
⽌损限额(Stop-Loss Limits)即允许的损失额。
通常，当某项头⼨的累计损失达到或接近⽌损限额时，就必须对该头⼨进⾏对冲交易或将其变现。
典型的⽌损限额具有追溯⼒，即⽌损限额适⽤于⼀⽇、⼀周或⼀个⽉内等⼀段时间内的累计损失。
银行从业资格考试风险管理知识归纳
第一章商业银行风险管理基础介绍风险管理的基础知识和基本概念。
基本概念主要指一些经济上的、财务上的以及金融上的必要知识准备，包括风险、收益和资本，其中包括八大风险的类别和表现、三种不同层面上的资本及其含义；风险管理的计量基础，包括概率论和数理统计知识。
第二章商业银行风险管理基本架构包括风险管理的环境、组织、流程和信息系统（技术支持）第三至七章共五章的内容，分别详细介绍第一章中提到的八大风险，其中把国家风险管理纳入信用风险管理，将法律风险管理纳入操作风险管理；从四个步骤或流程上来介绍，即风险的识别、计量、监测和控制。
第八章银行监管和市场约束《巴塞尔新资本协议》三大支柱：资本充足率（监管资本/风险加权资产）、外部监管和市场约束（信息披露）。
可见《风险管理》的内容设计和《巴塞尔新资本协议》三大支柱是一致的第 1 章商业银行风险管理基础风险管理水平是现代商业银行核心竞争力的重要组成部分，具备领先的风险管理能力和水平成为商业银行最重要的核心竞争力。
1.1 风险与风险管理1.1.1风险与收益1.风险的三种定义（1）风险是未来结果的不确定性：抽象、概括；（2）风险是损失的可能性：损失的概率分布；符合金融监管当局对风险管理的思考模式；（3）风险是未来结果（如投资的收益率）对期望的偏离，即波动性，符合现代金融风险管理理念，马科威茨资产组合理论：风险既是损失的来源，同时也是盈利的基础。
2.风险与收益的关系：匹配性3.风险和损失的区别：事前和事后风险：事前概念，损失发生前的状态损失：事后概念4.损失类型预期损失——提取准备金和冲减利润非预期损失——资本金（第四节）灾难性损失——保险手段1.1.2风险管理与商业银行经营商业银行是否愿意承担风险，是否能够妥善控制和管理风险，将决定商业银行的经营成败。
商业银行的经营原则：三性要求，即安全性、流动性、效益性风险管理与商业银行经营的关系主要体现在以下五个方面：1.承担和管理风险是商业银行的基本职能，也是商业银行业务不断创新发展的原动力。
银行从业资格考试_风险管理知识点(必备)
风险管理第1章风险管理基础1.金融风险可能造成的损失分类：预期；非预期；灾难性。
2.商行的经营原则：安全性、流动性、效益性。
3.商行风险管理模式的发展阶段：资产；负债；资产负债；全面风险管理模式阶段。
4.全面风险管理模式的理念和方法：全球的风险管理体系全面的风险管理范围全程的风险管理过程全新的风险管理方法全员的风险管理文化5.商行风险类别：信用、市场、操作、流动性、国别、声誉、法律、战略。
6.市场风险分类：利率、汇率、股票、商品。
操作风险分类：人员因素、内部流程、系统缺陷、外部事件。
国别风险分类：转移、主权、传染、货币、宏观经济、政治、间接国别。
7.商行风险管理策略分为：分散：对冲：自我对冲：利用资产负债表或业务组合市场对冲：利用衍生品市场转移：保险：非保险：担保、备用信用证规避补偿。
8.商行资本的概念包括：账面资本、经济资本、监管资本。
监管资本：一级资本核心一级资本其他一级资本二级资本核心一级资本：实收资本、普通股、资本公积可计入部分、盈余公积、一般风险准备、未分配利润、少数股东资本可计入部分。
其他一级资本：其他一级资本工具及其溢价（如优先股）、少数股东资本可计入部分。
二级资本：二级资本工具及其溢价、超额贷款损失准备可计入部分、少数股东资本可计入部分。
9.巴塞尔协议3：普通商行的普通股充足率应达到7%，总资本充足率不低于10.5%，重要性银行银行计提1%—3.5%的附加资本要求。
2012年银监会的《资本管理办法》规定了监管资本要求：最低资本：核心一级资本充足率：5%一级资本充足率：6%资本充足率：8%储备资本： 2.5%逆周期资本：0—2.5%系统重要性银行附加资本要求：1%资本充足率：不低于11.5%非系统重要性银行的资本充足率：不低于10.5%杠杆率：不低于4%。
杠杆率= （一级资本—扣除项）/调整后的表内外资产余额10.经风险调整的资本收益率RAROC：=（税后净利润—预期损失）/非预期损失=（税后净利润—预期损失）/经济资本账面资本：会计准则要求经济资本：为抵御非预期损失所需要的资本监管资本：监管当局11.收益的计量：绝对收益=期末的资产价值总额—期初投入的资金总额百分比收益率= 期末的资产价值+资产持有期间的现金收入-期初的投资额期初的投资额12.常用的概率统计：预期收益率方差和标准差正态分布第二章商行风险管理基本架构13.公司治理的特征：高杠杆性；高不对称性；高关联度；对经营失败的低容忍度。
银行业从业资格《风险管理》：银行限额管理每日一练
银行业从业资格《风险管理》：银行限额管理每日一练(2017.02.15)一、单项选择题（每题的备选项中，只有一个最符合题意）1.关于基金投资的风险，以下说法错误的是__。
A．基金的风险是指购买基金遭受损失的可能性B．基金的风险取决于基金资产的运作C．基金的非系统性风险为零D．基金的资产运作无法消灭风险2.保险人在确定人身意外伤害保险费率时考虑的最主要因素是__。
A．年龄B．性别C．职业D．体格3.贷款风险的预警信号系统中有关经营状况的信号的是__。
A．关系到企业生产能力的某一客户的订货变化无常B．长期债务大量增加C．资本与债务的比例低D．相对于销售额(利润)而言，总资产增加过快E．投机于存货，使存货超出正常水平4.下列关于担保中留置的说法，正确的是__。
A．留置财产只能是不动产B．留置财产可以是动产，也可以是不动产C．留置权人不占有留置财产D．当债务人到期未履行债务时，留置权人有权就留置财产优先受偿5. 参考国际银行的最佳实践，市场风险报告的频度最好是在正常市场条件下，__向高级管理层报告一次，在市场剧烈波动下，需要进行实时报告。
A．每天B．每周C．每月D．每季度6. 投资代客境外理财产品主要面临__。
A．市场风险和政治风险B．市场风险和信用风险C．政治风险和外交风险D．信用风险和外交风险7. 制订个人理财目标的基本原则之一是，将__作为必须实现的理财目标。
A．个人风险管理B．长期投资目标C．预留现金储备D．短期投资目标8. 刘氏夫妇是一对年轻人，准备在未来5年内购买一套住房，为此愿意压缩日常娱乐性活动等开支。
对于刘氏夫妇，理财规划师提出的建议比较合理的是__。
A．中短期比较看好的基金B．中长期表现稳定的基金C．平衡型基金投资组合D．短期储蓄险E．房贷寿险9. 以下关于反洗钱的说法，正确的有__。
A．金融机构应当按照规定执行大额交易和可疑交易报告制度B．金融机构应当按照规定建立和实施客户身份识别制度C．金融机构应当按照规定建立客户身份资料和交易记录保存制度，并于金融机构破产和解散时销毁内部资料和记录D．金融机构应当依照规定建立健全反洗钱内部控制制度，金融机构的负责人应当对反洗钱内部控制制度的有效实施负责E．金融机构应当依照反洗钱预防、监控制度的要求，开展反洗钱培训和宣传工作10. 利用警兆指标合成的风险指数进行预警的方法是__。
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2015年银行从业资格考试《风险管理》知识点：限额管理
1.商业银行实施市场风险管理的主要目的是，确保将所承担的市场风险规模控制在可以承受的合理范围内，使所承担的市场风险水平与其风险管理能力和资本实力相匹配。
例如通过表内方法是基于商业银行利率风险敞口大小，结合对市场利率走势的预测，积极主动地调整资产负债的匹配状况。
2.限额管理正是对商业银行市场风险进行有效控制的一项重要手段。
市场风险限额管理体系主要包括交易组合定义、限额结构和限额指标设定与审批、限额监控与报告、限额调整、超限额管理等。
市场风险限额指标主要包括：头寸限额、风险价值（VaR）限额、止损限额、敏感度限额、期限限额、币种限额和发行人限额等。
（1）头寸限额（Limits on Gross or Net Positions）是指对总交易头寸或净交易头寸设定的限额。
总
头寸限额对特定交易工具的多头头寸或空头头寸分别加以限制；净头寸限额对多头头寸和空头头寸相抵后的净额加以限制。
在实践中，商业银行通常将这两种交易限额结合使用。
（2）风险价值限额（VaR Limits）是指对基于量化方法计算出的市场风险计量结果来设定限额。
例如，
对采用内部模型法计量出的风险价值设定限额。
（3）止损限额（Stop-Loss Limits）是指所允许的最大损失额。
通常，当某个头寸的累计损失达到或接
近止损限额时，就必须对该头寸进行对冲交易或立即变现。
止损限额适用于一日、一周或一个月等一段时间内的累计损失。
（4）敏感度限额（Sensitivity Limits）是指保持其他条件不变的前提下，对单个市场风险要素（利率、汇率、股票价格和商品价格）的微小变化对金融工具或资产组合收益或经济价值影响程度所设定的限额。
商业银行在实施限额管理的过程中，还需要制定并实施合理的超限额监控和处理程序。
负责市场风险管理的部门应当通过风险管理信息系统，监测对市场风险限额的遵守情况，并及时将超限额情况报告给相应级别的管理层。
3.风险对冲。
除了采用限额管理来控制市场风险外，商业银行还可以通过金融衍生产品等金融工具，在一定程度上实现对冲市场风险的目的，即当原风险敞口出现亏损时，新风险敞口能够盈利，并且尽量使盈利能够全部抵补亏损。
例如，使用利率掉期对处于利率风险之中的资产负债进行套期保值。
风险管理实践中，商业
银行可以同时利用多种金融衍生产品构造复杂的对冲机制，以更有效地降低其银行账户和交易账户中的市场风险。
利用衍生产品对冲市场风险具有明显的优势，如构造方式多种多样、交易灵活便捷等，但通常无法消除全部市场风险，而且可能会产生新的风险，如交易对手的信用风险。
需要特别重视的是，金融衍生产品本身就潜藏着巨大的市场风险。
商业银行必须正确认识和理解各种金融衍生产品的风险特征，有能力把握多种金融产品组合在一起所形成的复杂状况，并且具备风险对冲所需的强大知识和信息技术支持。
此外，使用衍生产品对冲市场风险还需要面临透明度、会计处理、监管要求、法律规定、道德风险等诸多问题。
风险管理实践中，商业银行可以同时利用多种金融衍生产品构造复杂的对冲机制，以更有效地降低其银行账户和交易账户中的市场风险。
利用衍生产品对冲市场风险具有明显的优势，如构造方式多种多样、交易灵活便捷等，但通常无法消除全部市场风险，而且可能会产生新的风险，如交易对手的信用风险。
需要特别重视的是，金融衍生产品本身就潜藏着巨大的市场风险。
商业银行必须正确认识和理解各种金融衍生产品的风险特征，
有能力把握多种金融产品组合在一起所形成的复杂状况，并且具备风险对冲所需的强大知识和信息技术支持。
此外，使用衍生产品对冲市场风险还需要面临透明度、会计处理、监管要求、法律规定、道德风险等诸多问题。