上市公司盈余管理
我国上市公司盈余管理的手段及方法
我国上市公司盈余管理的手段及方法盈余管理是指上市公司在一定程度上通过调整会计政策和做出假账来进行利润的抹平或者增加，以便更好地符合市场预期，满足市场需求，提高公司的价值和股价。
盈余管理的存在并不一定是不道德或违法的，但如果盈余管理导致了虚假的财务报告，违背了会计原则和法律法规，就会对公司的声誉和股东利益造成严重损害。
我国上市公司盈余管理的手段主要包括：收入的确认、费用的确认、资产负债表的管理、会计估计的使用、关联交易和资本成本的管理等方法。
收入的确认是上市公司盈余管理的重要手段之一。
上市公司可以通过延迟收入确认或者提前确认收入来调节盈余水平。
可以选择延迟销售额的确认时间，以实现适度增加收入，使得公司的盈利水平更加符合市场预期。
还可以通过提前确认未实现的收入，来增加当期利润，以便更好地应对市场变化和投资者的需求。
资产负债表的管理也是上市公司盈余管理的重要手段之一。
上市公司可以通过调整资产和负债的价值和结构来实现盈余管理。
可以选择调整资产的折旧和摊销政策，来影响盈余水平；可以选择调整负债的计提政策和清算政策，来影响盈余水平。
在公司合并或者重组的时候，还可以通过资产负债表的重组和调整，来实现盈余管理的目的。
会计估计的使用也是上市公司盈余管理的重要手段之一。
上市公司可以通过改变会计估计的基础和假设来实现盈余管理。
可以选择增加或减少计提坏账准备的金额，以实现盈余管理的目的；可以选择改变资产和负债的估计价值，以实现盈余管理的目的。
关联交易和资本成本的管理也是上市公司盈余管理的常见手段。
上市公司可以通过关联交易和资本成本的管理来调节盈余水平。
可以选择进行虚假的关联交易，以实现盈余管理的目的；可以选择通过调整资本成本的计量基础和计量方法，来影响盈余水平。
我国上市公司盈余管理的手段及方法
我国上市公司盈余管理的手段及方法盈余管理是指公司通过不同的财务手段和方法来影响其财务报告，以达到控制盈余水平或影响投资者对公司财务健康状况的认知的行为。
盈余管理不仅会影响公司财务报告的真实性和透明度，也会对投资者的决策产生深远影响。
在我国，上市公司盈余管理已经成为一个备受关注的问题，有必要深入探讨我国上市公司盈余管理的手段及方法。
一、盈余管理的手段1. 计提准备金计提准备金是一种常见的盈余管理手段，公司可以利用计提准备金来调节当期盈余。
通过增加准备金的数额，公司可以降低当期盈余，从而在未来的盈余较低的时期转回准备金，实现盈余平稳化。
2. 销售及回购安排销售及回购安排是指公司通过与其他公司签订虚假的销售合同来控制盈余水平。
公司可以通过虚构的销售合同来增加收入，以提升盈余。
而在收到通知后，再通过回购产品或退款的方式将收入恢复，从而实现控制盈余水平的目的。
3. 改变会计估计改变会计估计是一种很有效的盈余管理手段，公司可以通过改变会计政策和估计来调控盈余水平。
改变折旧年限、减少资产减值准备或者调整坏账准备，来调整当期盈余。
4. 资本开支控制公司可以通过控制资本开支来实现盈余管理的目的。
通过延迟或提前资本支出，公司可以调整当期盈余水平。
如果公司需要增加盈余，可以提前进行大额资本支出，如果需要降低盈余，可以将资本支出推迟至未来。
5. 公允价值调整公司可以通过公允价值调整来影响盈余水平。
公允价值调整是指对于投资收益或者可供出售金融资产的公允价值进行升值或者降值，从而影响盈余水平。
1. 管理层意识形态管理层意识形态是影响盈余管理的一个重要因素。
公司的管理层对于盈余管理的观念和态度，会直接影响到公司的盈余管理行为。
如果管理层追求短期收益，并且对于盈余管理不够重视，那么盈余管理的行为就会相对来说更加难以遏制。
2. 法律法规约束法律法规对盈余管理行为的约束也是影响盈余管理的一个重要因素。
如果法律法规对盈余管理行为强制力度不够或者执法不严，那么公司就更容易通过盈余管理手段来调节盈余水平。
上市公司盈余管理的负面影响及其对策
上市公司盈余管理的负面影响及其对策一、引言作为上市公司的经营者，盈余管理已成为他们在财务报告中一种常见的行为。
盈余管理是指公司在一定范围内通过选择不同的会计政策或调整会计估计值，以达到影响财务报告盈余数额或趋势的目的。
虽然盈余管理在某些情况下可能是合理和合法的，但滥用盈余管理可能会产生一些负面影响。
本文将分析上市公司盈余管理的负面影响，并提出相应的对策。
二、盈余管理的负面影响1.扭曲财务报表：上市公司通过盈余管理可以掩盖实际的盈利能力和财务状况，以改善投资人和金融机构对企业的看法。
这可能导致投资者做出错误的投资决策，进而影响市场的公平性和有效性。
2.降低信息透明度：盈余管理使得财务报表难以理解和分析，投资者很难准确评估公司的价值以及未来的盈利能力。
这可能降低市场参与者对公司真实价值的认识，增加投资风险。
3.短期主义：盈余管理往往注重短期利益，将公司的长期发展置于次要位置。
这可能导致公司对长期战略和可持续发展的忽视，最终损害公司的长期利益和持续竞争力。
三、应对策略1.加强监管：监管部门应加强对上市公司的监督，建立有效的监管框架和制度，严格执法，加大对盈余管理行为的打击力度。
同时，应加强企业财务报告的审计力度，确保财务报表的真实性和准确性。
2.提高信息披露水平：上市公司应加强信息披露的透明度，确保财务报表的准确、全面和及时披露。
同时，应主动披露与盈余管理相关的信息，将盈余管理的可能影响在财务报表中进行明确说明。
3.加强内部控制：上市公司应加强内部控制体系的建设，建立健全的风险管理和内部控制机制，包括完善的会计政策制定流程、风险管理制度和内部审计机制，以遏制盈余管理的可能行为。
4.提升企业文化意识：上市公司应加强企业文化建设，树立诚信经营、稳健经营的理念，培养员工诚实守信的道德观念和职业道德标准。
只有建立良好的企业文化，才能有效地预防和遏制盈余管理的负面影响。
四、结论上市公司盈余管理行为的负面影响不容忽视，它可能导致财务报表的扭曲、信息透明度的降低以及短期主义的产生。
上市公司真实盈余管理的原因
真实盈余管理会导致公司未来的业绩 下滑，且这种下滑在长期内无法得到 恢复。
内部控制质量与真实盈余管理程度负 相关，表明高质量的内部控制能够抑 制真实盈余管理行为。
研究展望
未来研究可以进一步探讨真实 盈余管理对公司其他方面的影 响，如企业价值、投资者保护
等。
深入分析不同类型真实盈余管 理的经济后果，有助于更好地 理解其对公司和投资者的影响
真实盈余管理的后果
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损害投资者利益
真实盈余管理可能导致投资者 做出错误的投资决策，损害其
利益。
损害企业长期价值
长期采用真实盈余管理可能导 致企业偏离其核心业务，损害
其长期价值。
增加审计风险
真实盈余管理可能增加财务报 表的错报风险，对审计师的审
计工作带来挑战。
损害信息披露质量
真实盈余管理可能导致信息披 露不透明、不公允，降低信息
。
考察不同产权性质、行业和地 区背景下真实盈余管理的差异 ，有助于制定更有针对性的监 管政策。
结合中国特有的制度背景和市 场环境，研究真实盈余管理的 动机和影响因素，有助于完善 相关法律法规和会计准则。
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真实盈余管理不同于应计盈余管理， 它涉及实际的经济活动和交易，如销 售、生产和费用控制等。
真实盈余管理的方式
销售操控
通过打折、促销等方式增加销售额，提高利 润。
费用操控
通过削减研发、广告等费用来提高短期利润 。
生产操控
通过过度生产或减少生产来控制成本和费用 。
关联方交易
通过与关联方之间的交易来调节利润。
研究意义
揭示上市公司真实盈余管理的原因，有助于提高财务报告质 量和投资者保护。
上市公司盈余管理的负面影响及其对策
上市公司盈余管理的负面影响及其对策在当今的商业世界中，上市公司的财务状况备受关注。
盈余管理作为一种财务手段，被部分上市公司所采用。
然而，这种行为并非全然有益，它带来了诸多负面影响，同时也需要我们寻找有效的对策来加以应对。
一、上市公司盈余管理的负面影响（一）损害投资者利益上市公司通过盈余管理来操纵利润，可能会导致财务报表不能真实反映企业的经营业绩和财务状况。
投资者往往依据这些财务信息做出投资决策，如果信息失真，他们可能会错误判断公司的价值和发展前景，进而遭受经济损失。
例如，公司可能在某一时期虚增利润，吸引投资者买入股票，而随后利润又大幅下滑，股价暴跌，使投资者损失惨重。
（二）破坏市场资源配置效率资本市场的重要功能之一是实现资源的有效配置。
当上市公司进行盈余管理时，会干扰市场对企业真实业绩的判断，使得资金流向那些表面上业绩良好但实际经营不佳的公司，而真正有潜力和价值的公司可能无法获得足够的资金支持。
这无疑降低了整个市场的资源配置效率，阻碍了经济的健康发展。
（三）削弱企业的长期竞争力盈余管理往往侧重于短期的利润操纵，而忽视了企业的长期战略规划和核心竞争力的培育。
为了达到盈余目标，公司可能会削减研发投入、减少员工培训、降低产品质量等，这些短期行为虽然可能在短期内使利润看起来好看，但从长期来看，却损害了企业的创新能力、人才储备和品牌形象，削弱了企业在市场中的长期竞争力。
（四）影响会计信息质量盈余管理使得财务报表中的会计信息失去了真实性和可靠性。
会计信息作为企业内外各方了解企业经营状况的重要依据，如果被扭曲，不仅会误导利益相关者的决策，还会破坏整个会计行业的公信力，降低市场对会计信息的信任度。
（五）增加审计风险和监管难度对于审计机构来说，上市公司的盈余管理行为增加了审计的难度和风险。
审计师需要花费更多的时间和精力来辨别财务报表中的盈余管理迹象，以确保审计质量。
同时，也给监管部门带来了挑战，监管部门需要投入更多的资源来监测和查处上市公司的违规行为，维护市场的公平和秩序。
上市公司盈余管理现状及对策研究
上市公司盈余管理现状及对策研究一、引言盈余管理是指公司通过调整会计政策、会计估计、会计核算方法等手段来影响盈余水平，以达到管理者或股东自身利益的一种行为。
盈余管理是上市公司治理中的一个重要问题，影員工技湾剣通公司管理人员常常会利用盈余管理来影响投资者对公司的认知，提升公司的股价，或者获得更多的股东收益。
盈余管理的滥用会对公司的财务健康和经营稳定性造成不良影响，如何有效防范和规范盈余管理行为，成为上市公司治理领域亟待解决的问题。
本文将对当前上市公司盈余管理的现状进行分析，并提出相应的对策研究，以期完善上市公司的治理机制，保障投资者的利益。
二、上市公司盈余管理的现状1. 盈余管理手段多样化上市公司在进行盈余管理时，常常会利用多种手段来调节盈余水平。
比如通过会计政策的选择和变更来调节其利润水平，增加或减少减值准备、资产减值损失等项的计提水平，以及通过业务的收入和费用确认时点的选择等手段来实现盈余管理的目的。
盈余管理还可能利用资产减值测试、收入确认、费用确认等方面的会计估计来将盈余调控到预期水平。
2. 盈余管理的不当行为频发在具体的实践中，一些上市公司滥用盈余管理手段来虚增或者压低盈余水平的现象时有发生，这种不当行为既可能是出于管理者的个人利益，以牺牲公司整体利益为代价，在特定时间点上获得暂时的盈余增长，从而提升公司的股价或者获得其他利益；也可能是出于迎合投资者预期，避免股价下跌，稳定投资者信心；还可能是出于规避税负，避免因公司盈余增加所带来的更高的纳税负担。
这些行为不仅损害了投资者的利益，也可能影响公司的可持续发展。
3. 盈余管理制度不够完善在对盈余管理行为的监管方面，当前的上市公司治理机制还存在着一定的不足。
一方面是由于公司治理结构的不完善，导致公司内部对盈余管理行为的监管机制不够严格，很多时候盈余管理行为都是由公司管理层决策，缺乏独立、客观的监管和制衡；另一方面是由于监管机构对盈余管理行为的监管不力，很多时候公司盈余管理行为一直处于法律的灰色地带，缺乏有效的监管机制。
我国上市公司盈余管理的手段及方法
我国上市公司盈余管理的手段及方法一、空穴来风所谓空穴来风，就是指公司虚列收入或通过其他手段人为制造收入。
这种手段主要包括：1.非实质性业务转移：将盈利能力差的子公司或关联公司的业务转移到盈利能力好的子公司或关联公司，以提升整体的盈利状况。
2.内部交易：通过设立关联企业或关联方公司，进行虚构交易，以虚增收入。
3.增加存货价值：通过将存货的成本加上一定的制造费用，使存货价值升高，提升盈利水平。
4.收取保证金：虚构其他公司支付的保证金或押金，增加收入，提高盈利。
5.其他手段：包括通过虚构销售、虚构合同、操纵出库日期等手段来制造收入。
二、财务欺诈财务欺诈是指企业通过操纵财务报表来误导投资者和利益相关方，以获得不正当的经济利益。
其手段主要包括：1.虚增收入：通过虚构销售、虚构服务、虚构收入或透过制造假发票等手段，使企业收入看上去增加。
2.财务操纵：包括虚构资产、虚增利润、虚增现金流等手段，以使企业财务指标看上去更好。
3.列支资产负债表：通过操纵资产负债表，隐藏企业真实的财务状况，以误导投资者和利益相关方。
三、资本操作资本操作是指企业通过股权融资、资本运作等手段来操纵盈余。
其手段主要包括：1.股权融资：通过发行新股、配股、增发等方式来筹集资金，以改善企业盈利状况。
2.资本运作：通过购并、分拆、重组等手段来调整企业资本结构，以提高企业盈利水平。
3.股票回购：通过回购自己的股票，减少流通股本，提高每股盈余。
4.财务工程：通过利用金融工具和财务手段，调整企业资本结构，以达到盈余管理的目的。
我国上市公司盈余管理的手段及方法包括空穴来风、财务欺诈、资本操作等。
这些手段都属于违法行为，严重损害了市场秩序和投资者的利益。
监管部门应加强对上市公司的监管，加大对盈余管理行为的查处力度，维护市场的公平公正。
投资者也需要增强自我防范意识，加强对上市公司财务报表的分析和识别能力，以减少投资风险。
我国上市公司盈余管理的手段及方法
我国上市公司盈余管理的手段及方法
盈余管理是指企业通过某些手段或方法，主动调节利润，以达到稳定、增加自身可持续发展的目的。
在股票市场中，盈余管理是影响公司股票价格变化的重要因素之一。
对于上市公司而言，盈余管理并非完全无法避免，但需要在合法合理的范围内进行，不能走向财报造假，损害市场公信力乃至社会整体利益。
1.经营活动调整：企业在日常经营过程中，通过调整生产销售计划、改善客户结构、加强成本控制等方式调整经营活动来影响盈余水平。
2.会计政策调整：企业可以根据企业特点和财务目标，选择不同的会计政策，控制或推迟利润的确认时间，从而影响净利润水平。
例如，可以选择加速或推迟资产折旧费用的计提，或是对应收账款的计提坏账准备进行调整。
3.资产减值：企业可以通过计提资产减值损失来降低当期盈余水平，达到稳健经营的目的。
但是，企业需要具有正确的资产减值预测和计量能力，以避免过度减值。
4.货币资金管理：通过控制货币资金的计提和投资收益，来影响当期盈余水平，例如加快支付给股东的股息，创造高股息回报率的形象。
5.关联交易：通过与控股股东、关联方公司之间的交易，来影响盈余水平，例如与控股股东签订合同，从而在半年度或年度估值时，将持有股份公允价值提高，创造所持股份的价值回报。
6.财务工程操作：企业可以通过财务操作手段如做空债券、股份回购等操作方式来影响最终的财务指标。
需要注意的是，上市公司在盈余管理时，需要遵守相关法律法规及道德规范，不能采取一些违法和不正当的手段进行盈余管理。
此外，在过度追求短期盈利的同时，也不能忽略企业的长远发展。
企业必须坚持合规经营，相信优秀的财务报告和成果终将获得投资者的认可和肯定。
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浅析上市公司盈余管理
摘要：资产减值准备的计提是稳健性原则的具体运用，它一方面可以提高资产的质量以及企业抵御风险的能力，对投资者和债权人是种极大的保护；另一方面，它也给企业管理者进行利润操纵留下了余地，并给企业管理者提供了盈余管理的机会，从而导致虚假财务信息的产生，损投资者和债权人的利益。
因此应当规范资产减值准备计提的管理制度，加强外部监督，防范盈余管理。
关键词：资产减值；盈余管理
中图分类号：f273.4 文献标识码：a 文章编号：1001-828x（2013）08-0-01
计提资产减值准备进行盈余管理的主要表现形式有三个方面：一是坏账准备计提比例确定存在随意性，上市公司可根据自己需要高估或低估坏账准备计提比例；二是存货的可变现净值和长期投资、固定资产、无形资产的可收回金额难以确定，使上市公司计提这四项资产减值准备时存在一定的投机行为；第三则是对企业的某些滥用会计估计以多提资产减值准备的行为难以规避。
一、资产减值准备转回成为盈余管理工具的会计解释
2001年以来，资产减值准备在一定程度上已成为上市公司操纵经营业绩，粉饰财务状况，规避上市监管的主要工具之一。
以下便是从会计角度说明资产减值准备缘何成为盈余管理的重要手段：
首先，资产减值准备的确认和计量要求会计工作者运用较多的专业判断，使得公司在对外报告中，可以通过操纵一些可自由控制的
损益确认项目，使利润在不同的会计期间转移。
如把以前年度未确认的损失及有可能在以后可能发生的损失都在本期一并确认，以提高以后年度的业绩，或将本应在本期确认为损失的项目不作处理，长期挂账，以提升本年的利润。
这些做法无疑为上市公司利用资产减值准备盈余管理提供了空间。
其次，滥用会计估计以多提资产减值准备具有一定的隐蔽性。
例如计提存货跌价准备会使得当期利润计算偏低，期末存货成本减少，导致以后期间销售成本偏低，从而使利润反弹。
对于期末存货占资产比重较大的企业来说，这不失为操纵利润的手段。
由此，企业可能在某一会计年度注销巨额呆滞存货，计提巨额存货跌价损失，实现对存货成本的巨额冲销，然后次年就可以顺利实现数额可观的净利润。
这种盈余管理方法只需对期末存货可变现净值作过低估计，而无需在次年度大量冲回减值准备即可实现，因而具有更强的隐蔽性。
第三，上市公司的高层管理变更后，新任高层管理者往往存在利用资产减值大量冲销资产的机会主义行为。
由于会计法规定，对于会计事项的真实性和完整性由移交人员承担相应责任，而接替人员并不承担会计责任，新任高层管理者一般会一次性计提大量资产减值准备，却将资产的减值责任推卸给上任经理人员时，以此来提高未来实现盈利的可能性。
二、资产减值准备转回成为盈余管理工具的负面影响
资产减值损失的转回实际上给上市公司管理层进行盈余管理提
供了空间。
我国资产减值制度在稳健性上的非完整性，使得其实施效果和会计信息的决策有用性都受到了一定的负面影响。
通过资产准备的计提和转回来进行盈余管理，这极大的损害了会计生命力所在——有用性，破坏了会计信息的真实可信；而以不真实的信息欺瞒投资者和监管方，势必将对投资者，债权人的投资决策造成误导；另外过度的盈余管理也对会计职业和上市公司本身的资本市场发展前景造成不利；而其最终的结果是损害和阻碍了整个社会的经济资源配置，以至于给整个社会资源的配置乃至宏观调控带来不利影响。
因此，本文认为，实现减值准备的充分披露是至关重要的，这将在下文相关准则的讨论中进一步分析。
三、新企业会计准则关于资产减值的“可转回”的新规定
《企业会计准则第8号—资产减值》规定，资产减值损失一经确认，在以后会计期间不得转回，该准则中所致的资产包括固定资产，无形资产，消耗性生物资产及金融资产等等。
相比之前执行的会计制度允许减值损失转回，2006年颁布的新准则禁止了大部分资产减值损失转回，而只允许应收款项，存货等资产项目转回已提取的减值准备。
这在很大程度上修正了之前资产减值的有关规定在稳健性上的理论缺陷。
这一点通过赵春光（2006）进行的关于资产减值与盈余管理的实证研究可发现：减值前亏损公司会以转回资产减值进行盈余管理来避免亏损；减值前亏损并且无法转回资产减值避免亏损的公司会以
计提减值来多计当期费用，为未来确认更多的收益留下更多的空间，从而为下一年盈利做准备。
减值前盈利公司会以资产减值进行利润平滑化的盈余管理。
减值前盈利的公司会以转回资产减值进行盈余管理来避免盈余下降。
因此这也是最新会计准则《资产减值》规定相一致的不允许转回已确认减值的缘由。
四、结论
综上所述，新准则明确规定了资产减值准备的计提时间，提出了资产减值迹象的判断方法和资产可收回金额的计量方法，使资产减值损失的确定具有较强的可操作性；引入了资产组的概念，并规定难以估计可收回金额的单项资产应当并入所属资产组确定可收回金额；对商誉应当进行减值测试，以确定是否应当确认减值损失。
当然，禁止大部分一经确认的资产减值准备的转回的规定也是一项较为重大的变化。
但遗憾的是，虽然新准则进行了适当的完善，但仍没有专门的条款要求披露资产减值对盈余持续性的影响，资产减值披露不足的问题仍旧继续存在。
资产减值涉及大量的会计估计，会计估计是导致盈余操作的原因之一，但同时会计估计也是扩大会计信息容量的途径之一，因此，仅仅通过严格规定会计估计行为来控制盈余操作和提高会计信息质量是不够的，只有更细致的披露资产减值信息和盈余持续性带来的影响，才能真正杜绝并防患盈余管理。
由此看来，总体上新准则切断了企业利用减值准备的计提和转回来操纵利润的途径，缩小了上市公司利润操纵的空间。
参考文献：
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[3]薛之华.资产减值准备计提的规范与盈余管理的防范[j].财会研究，2006（5）.
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作者简介：陈婧，上海人，东华理工大学经济与管理学院学院研究生，研究方向：财务管理。