最新浅论金融衍生工具的会计计量与管理
浅论金融衍生工具的会计计量与管理
金融衍生工具，又称金融衍生产品，是与基础金融产品相对应的一个概念，指建立在基础产品或基础变量之上，其价格随基础金融产品的价格(或数值)变动的派生金融产品。
摘要：在近几十年的国际化大发展中，金融市场也在不断深化延展。
金融衍生工具的交易市场规模也程井喷之势，使用传统会计对新生金融衍生工具进行计量必然是对当前会计计量政策的一项挑战。
文章针对金融衍生工具的特性，结合会计计量的过往实例与结论，对目前我国金融衍生工具计量所遇到的问题进行分析，并提出相关管理建议。
关键词：金融衍生工具会计管理风险管控会计计量
一、金融衍生工具的产生与会计现状
金融工具的出现是为了规避风险与金融创新，用性质对金融工具分类，则可分为基本金融工具和衍生金融工具，衍生金融工具即金融业的衍生金融产品;基本金融工具包括企业原生的应收应付款，债权证券和债务证券。
权益证券的价值是从原金融工具中衍生出来的，它本身并不具有价值，并受原金融工具的影响，例如股价波动影响认股证价格波动，外汇期货价格随汇率变动而变动等等。
我国在金融危机大浪的侵袭下，很多企业被曝因持金融衍生产品而导致巨额亏损的情况。
但随着央行相继推出一系列金融衍生品，我国金融衍生市场呈快速稳健的发展局面。
金融衍生产品的推陈出新也促使金融机构的竞争增加其对金融创新的重视。
经历过数十年的发展，到今天衍生工具就更加完善更加强大。
目前我国会计准则还没有对商业银行从事金融衍生交易制定详细的会计准则。
但是对于金融衍生工具信息的披露，很多金融机构还是会擅自决定其方式。
以招商银行，民生银行，深圳银行和浦发银行这四大银行为例，早在2002年底，上市银行所持有的金融衍生工具合约面值已经达到350亿人民币，其中包含汇率互换，利率互换，利率掉期，外汇远期交易，及外汇掉期交易等。
然而只有招商银行在会计报告或附表、补充报告中对相关会计信息的披露采取了国际通用的会计准则。
其他的三家银行仅仅在补充报告中采用国际会计准则披露。
并且这些会计报告大部分都是用历史成本来计量，也就是仅对已经实现的金融衍生工具的价值损益进行确认，而目前没有实现预计在未实现的损益不在表内进行确认。
二、金融衍生工具会计计量
(一)金融衍生工具的会计计量模式
金融衍生工具的会计计量是金融衍生工具的核心问题，也是重点难点，包括初始计量和后续计量两个方面。
因为计量中存在很多不确定因素，所以人们对金融衍生产品所做的预期可能是涨也可能是跌。
所以会计计量方法的选取就显得尤为重要。
当前，常用的金融衍生工具有三种计量模式，即传统的历史成本计量模式和公允价值计量模式和以上两种结合的混合模式。
传统的跨级计量模式是使用历史成本计量并计提折旧的方法;公允价值是指在公平交易的前提下，交易双方熟悉商品行业情况并自愿交易而进行的资产交换或债务结算的金额。
在最新的企业会计准则中有明确规定，会计中对金融衍生品进行初始计量时应采取公允价值，其中交易费用计入当期损益;机构所持有的金融衍生工具在后续计量中，根据所持有的目的不同，可以采取相应的计量基础：
1.以投机获利为目的购买并持有的金融衍生品，在资产负债表日，应按公允价
值进行计量，因公允价值变动导致的盈利或亏损应计入当期损益。
2.以套期保值为目的购买并持有的金融衍生品，同样在资产负债表日应以公允价值进行计量。
对于现金流量套期，无效期间计入当期损益，有效期间计入所有者权益。
对于公允价值套期，金融衍生工具因公允价值的变动带来的盈利或亏损金额也应计入当期损益，并调整被套期金融衍生工具的账面价值。
(二)金融衍生工具会计计量模式存在的缺陷
在现代会计实务操作中传统会计计量模式应用的不足：目前，我国财务会计以历史成本的使用为会计基础，但使用历史成本计量金融衍生工具是不符合现实情况的，因为金融衍生工具具有未来性，传统历史成本计量反映出的数据不一定符合金融衍生工具到期时的价值，它只能反映企业获得该资产或负债时所付出的成本，也就是初始投资成本额而不是金融衍生产品到期后的现值。
并且因为金融衍生工具具有很大的风险，当企业发生较大变化，就不能正确反映风险，不能为决策者提供真实信息，也就失去了决策有用性。
虽然使用公允价值计量模式有很大优点，也是目前发展的趋势，但在实务处理中还是有不足之处：如果不考虑利率风险，通常用现行价格表示公允价值，但金融衍生工具的价格在不断的变化，所以，公允价值计量比传统会计计量更适合衍生金融工具，可以帮助企业更好地规避风险，但也存在许多弊端。
首先，估值技术法并不完善，金融衍生工具的现值是人为估算得来，有很大程度的不确定性;其次，市场环境并不完全有效，市场价格时时刻刻都在改变并为人们所接受，我国现阶段产权交易市场、证券交易市场并不完善，市场化程度低、要素市场不活跃、交易发生不完全等，使得很多资产的公允价难以量化;最后，专业进行风险操作的人员短缺，而由于公允价值具有极大主观性，使公允价值可能成为操纵利。
金融衍生产品的会计处理
金融衍生产品的会计处理金融衍生产品作为金融市场中重要的投资工具，具有高风险和高回报的特点。
在进行会计处理时，需要遵循严格的会计准则和规定，以保证信息披露的准确性和可靠性。
本文将重点探讨金融衍生产品的会计处理方法以及相关的会计准则。
一、金融衍生产品的定义和分类金融衍生产品是指其价值取决于基础资产或指标价格变动的金融产品。
根据不同的标的资产和交易方式，金融衍生产品可以分为期货合约、期权合约、互换合约和其他衍生产品。
期货合约是在未来特定日期按约定价格进行交割的合约；期权合约则赋予买方权利但非义务在未来的特定日期按约定价格进行交易；互换合约是两方之间交换现金流的协议。
二、金融衍生产品的公允价值计量1. 公允价值计量的基本要点：（1）公允价值是指在市场上进行交易时，合理自愿的交易双方之间能达成的价格；（2）公允价值计量是指以公允价值作为计量基础，反映衍生产品的价值变动。
2. 公允价值计量的方法：金融衍生产品的公允价值计量可以采用市场报价引证、估值模型等方法。
市场报价引证是指以市场上报出的交易价格作为参考，反映市场供求关系。
估值模型是根据市场观察到的数据，利用数学和统计分析方法，推导出对金融衍生产品的公允价值。
三、金融衍生产品的会计确认与计量1. 会计确认金融衍生产品的会计确认是指将其纳入资产、负债或权益项目中的过程。
根据国际准则，会计确认金融衍生产品时需要考虑交易实质、是否存在定期或者不定期支付，以及是否赋予权利或义务等因素。
2. 会计计量金融衍生产品的会计计量主要涉及初始计量和后续计量两个方面。
初始计量是指在购买或出售衍生产品时初始公允价值的计量。
后续计量是指在衍生产品持有期间的公允价值变动的计量。
四、金融衍生产品的会计分类和会计披露金融衍生产品根据其交易目标和会计影响的不同，可以分为对冲会计分类和非对冲会计分类。
对冲会计分类的金融衍生产品是为了将风险规模缩小到可接受范围而进行的投资组合管理。
非对冲会计分类的金融衍生产品是为了获取投资收益而进行的投机性交易。
论衍生金融工具的会计处理方法
论衍生金融工具的会计处理方法衍生金融工具是指它的价值取决于其他金融资产（如证券、债券、外汇等）价格变化的合约。
对于许多金融机构来说，衍生金融工具已成为他们业务中不可或缺的部分。
衍生金融工具通常可以分为两类：交易性和套期保值。
前者是为获得短期投机收益而进行的交易，后者则是为规避特定风险而进行的交易。
衍生金融工具的种类很多，包括期货、期权、互换协议、入门证券等。
衍生金融工具的会计处理方法对于金融机构来说非常重要。
下面是有关衍生金融工具的会计处理方法的一些基本概念和原则：1.确认和计价：衍生金融工具应该被确认为金融资产或负债项。
只有在价值能够被合理地确定时，才能对其进行计价。
具体的计价方法取决于合同条款和市场价格的变化。
2.公允价值：衍生金融工具应该以公允价值计量。
公允价值是为了资产或负债项可以在市场上以合理价格出售或清偿所需支付或收到的金额。
3.持有到期的负债：如果交易的是持有到期的负债，则将其确认为负债，并按照过程中积累的利息进行计价。
在未来，将负债清偿并支付利息。
4.交易性金融资产：对于交易性金融资产，应使用公允价值进行计价，并将其纳入损益表中。
在每次财务报告的日期，衍生品持仓的公允价值将被实现并计入本期损益表。
5.套期保值：对于套期保值交易，应将衍生金融工具和被套期保值的货币资产或负债项同时计量，并将其纳入流动或非流动资产或负债项中，随后在未来的报告期内根据套期保值的成效计入损益表。
6.风险管理：衍生金融工具的会计处理方法也要考虑风险管理的因素。
金融机构应该建立一套可靠和透明的监管制度，以确保风险管理和控制的有效性。
总之，衍生金融工具的会计处理方法涉及众多专业性和复杂性问题。
为了确保金融机构的准确财务报告和管理，需要制定一套合理的会计处理规则。
论衍生金融工具的会计处理方法
论衍生金融工具的会计处理方法衍生金融工具是金融市场中常见的一种金融工具，它的价值是依赖于一个或多个基础资产的变化而变化的。
衍生金融工具包括期货、期权、掉期和远期合同等，可以用于风险管理、投机和套期保值等目的。
由于衍生金融工具的特殊性质，其会计处理方法与传统的金融工具会计处理方法有所不同。
本文将从衍生金融工具的特点、会计处理方法以及相关会计准则等方面对衍生金融工具的会计处理方法进行探讨。
一、衍生金融工具的特点1.1 高度杠杆衍生金融工具往往具有高度的杠杆效应，即小额资金可以控制大量基础资产的价值。
这意味着衍生金融工具的价值波动幅度较大，投资者可以在短时间内获得高额的利润，但也面临较大的亏损风险。
1.2 高度的复杂性衍生金融工具通常具有复杂的设计结构和计价模型，需要投资者具备较强的数学、经济和金融知识，以便理解和应用这些工具。
1.3 敏感性衍生金融工具的价值变动对市场因素、利率变动、基础资产价格波动等因素十分敏感，因此其价值的变动往往较为剧烈。
1.4 财务风险由于衍生金融工具的特殊性质，其交易对手风险、市场风险、信用风险等财务风险也相对较高，这对于会计处理提出了挑战。
2.1 记账和计价在国际会计准则下，衍生金融工具的会计处理方法主要包括“公允价值”和“成本法”两种。
“公允价值”是指根据市场价格或者其他可观察到的市场数据来计价，反映了市场上的交易价格；而“成本法”是指根据购买成本或其他成本来计价。
在实际操作中，如果满足以下条件之一，就应当按照公允价值进行计价：1）此工具具有标准化合同；2）此工具的市场有活跃的买卖；3）可以确定此工具的公允价值。
对于不满足上述条件的衍生金融工具，可以采用成本法计价，但需要定期进行减值测试以反映其实际价值。
2.2 费用确认对于已经购买的衍生金融工具，其发行费用、交易费用、相关手续费等应当根据实际发生的费用予以确认，并计入相关资产的成本。
2.3 公允价值计量根据国际会计准则，持有和持有待售的衍生金融工具应当以公允价值进行计量，而变动则反映在利润表中。
衍生工具的会计处理
衍生工具的会计处理衍生工具是金融市场中常见的一种金融工具，它的价值是由基础资产或指标的变动而产生的。
衍生工具的会计处理在企业的财务报表中起着重要的作用，因为它能够影响企业的财务状况和经营业绩。
本文将探讨衍生工具的会计处理方法以及相关的会计准则。
一、衍生工具的定义和分类衍生工具是指其价值是由其他资产、指标或实体的变动而产生的金融工具。
根据国际会计准则（IAS 39），衍生工具可以分为两类：衍生金融资产和衍生金融负债。
衍生金融资产是指企业持有的能够产生正向现金流的衍生工具，如期权、期货等；衍生金融负债是指企业持有的能够产生负向现金流的衍生工具，如利率互换等。
二、衍生工具的公允价值计量根据国际会计准则（IAS 39），企业应将衍生工具的公允价值计量为其交易日的市场价格。
如果市场价格不可获得，企业可以使用合理的估计方法进行计量。
公允价值的计量对于企业来说非常重要，因为它能够反映衍生工具的实际价值，从而准确地反映企业的财务状况和经营业绩。
三、衍生工具的会计分类根据国际会计准则（IAS 39），企业应根据其管理目标和风险管理策略将衍生工具进行会计分类。
有两种主要的会计分类方法：按公允价值计量和按持有至到期日计量。
按公允价值计量的衍生工具应按照公允价值变动的情况进行会计处理，其中公允价值变动计入损益表；按持有至到期日计量的衍生工具应按照摊余成本法进行会计处理，其中公允价值变动不计入损益表。
四、衍生工具的会计准则国际会计准则（IAS 39）为企业提供了关于衍生工具会计处理的指导。
根据该准则，企业应在财务报表中披露衍生工具的公允价值、会计分类、风险管理策略以及与衍生工具相关的风险和敞口。
此外，企业还应披露关于衍生工具的重要会计政策和估计方法。
五、衍生工具的会计风险衍生工具的会计处理涉及一定的会计风险。
其中最主要的风险是公允价值风险和信用风险。
公允价值风险是指衍生工具的公允价值可能因市场价格的波动而发生变动，从而影响企业的财务状况和经营业绩。
浅议金融衍生工具的计量
浅议金融衍生工具的计量
! 金健笔
一、金融衍生工具对传统计量模式的冲击 （ 一 ）金 融 衍 生 工 具 的 定 义 金 融 衍 生 工 具 是 在 传 统 金 融 工 具（ 如 现 金 、股 票 、外 汇 、债 券 等 ）基 础 上 衍 生 出 来 的 新 兴 金 融 工 具 ，包 括 远 期 、期 货 、掉 期（ 互 换 ）和 期 权 ，以 及 有 远 期 、期 货 、掉 期（ 互 换 ） 和期权中一种或多种特征的结构化金融工 具。国际会计准则委员会（!"#$）从 会 计 的 角度对衍生金融工具作的定 义 ，是 指 具 有 如 下 特 征 的 金 融 工 具 ：%&其 价 值 随 特 定 利 率 、证 券价格、商品价格、外汇汇率、价 格 和 汇 率 的 指数、信用等级和信用指数 或 类 似 变 量 的 变 化而变化；’& 不要求初始净投资或相对于市 场条件具有类似反应的其他类型的合约所 要 求 的 初 始 净 投 资 很 少 ；(&在 未 来 日 期 结 算 。 从而可以看出衍生金融工具不同于基本金 融工具的特征是杠杆性和衍生性。 （二）衍生金融工 具 对 传 统 会 计 计 量 模 式的冲击 众所周知，传统的会 计 模 式 是 以 权 责 发 生制为确认基础，以历史成 本 法 为 计 量 基 础 的会计模式。 因为历史成本数据现 成 ，一 般 有 相 应 的 原始凭证，据以进行会计计量较为客观可 靠，具有中立性、可核性和易于 取 得 的 优 点 。 由于历史成本原则要求一切经济业务和交 易事项一律以历史成本为入 账 价 值 ，只 确 认 交易活动及其所发出的数据 ，而 历 史 成 本 是 交 易 发 生 时 的 实 际 成 本 ，一 旦 形 成 ，入 帐 后 一般不再变动，一直到相应 资 产 已 销 售 或 耗 用，或负债已得到清偿为止 。 所 以 金 融 衍 生
衍生金融工具的会计计量
衍生金融工具的会计计量 衍生金融工具的会计计量 摘要：随着全球金融一体化浪潮的不断推进以及我国市场经济深入发展，衍生金融工具不断涌现。本文深入探讨了衍生金融工具的会计计量，提出完善衍生金融工具计量的相关对策；从而规范会计核算，降低会计处理的风险，增加财务报告的可靠性和相关性，使衍生金融工具的会计计量实现规范化、合理化。 关键词：衍生金融工具；会计计量 一 衍生金融工具的会计计量 衍生金融工具也叫金融衍生工具，又称“金融衍生产品”，是与基础金融产品相对应的一个概念，指建立在基础产品或基础变量之上，其价格随基础金融产品的价格（或数值）变动的派生金融产品。 我国新会计准则引入了金融资产和金融负债这一概念，把对衍生金融工具作为其组成部分来进行确认与计量。其规定如下： 首先，如果衍生金融工具历史成本以合约订立时初始净投资反映，那么初始净投资为零或很少，并不能反映它的价值；如果衍生金融工具历史成本以签约后相应的权利和义务为历史成本，那么由于没有实际交易事项发生，也就没有历史成本可循，历史成本基础显然不适用； 其次，衍生金融工具大的价格波动大，历史成本很难记录其波动过程，各种风险无法得到反映，金融监管更无从下手； 本文认为衍生金融工具资产负债初始计量及损益计量上要突破历史成本计量属性，只有公允价值是衍生金融工具的最佳计量属性。我国会计准则对公允价值进行了定义：“公允价值是指在公平交易中，熟悉情况的交易双方，自愿进行资产交换或债务清偿的金额” 衍生金融工具计量有初始计量和后续计量两类，所谓初始计量是金融资产 跃和完善，而且衍生金融工具的市场价格易被人为操纵，很多时候用市场价格确定公允价值并不令人信服。对于后者，目前我国企业的一般做法有两种：一种是自己估计，但企业自己估计衍生金融工具的价值带有很大的主观性，估计的恰当与否与会计人员本身的素质有着很大的联系，而现在我国大部分企业的会计人员的职业素质都有待提高且企业往往要求会计人员朝着有利于企业的方向估计其价值。另一种是企业找咨询公司代为估计。目前我国这类公司还比较少，其发展尚不成熟，国家的监管有限，其估计的准确性与真实性也有待商讨。这样就使得不同企业对相同交易或事项所确定的公允价值并不统一。 2.2.2 衍生金融工具公允价格波动大不易计量 衍生性和杠杆性决定了衍生金融工具的价格波动大，不确定性大，在现实经济中，衍生金融工具价格波动比较剧烈，在持有过程中，其价值变化很大，盈利时可以使企业利润几何数字增长，亏损时甚至会危及组织生存，而衍生金融工具从有价值到无价值或从低价值到高价值并不存在一个独立的交易，当这种变动非常大时，就会导致会计信息的严重失真，甚至产生误导作用。 衍生金融工具的计量包括初始确认的计量和持有时财务报表日的计量（即后续计量），其最理想的计量属性是公允价值。而在持有衍生金融工具的期间，其公允价格的波动是时时发生，无法在每次变动时都进行调整，对于其公允价值的变动只能在会计期末的财务报表上反映出在这个会计期间衍生金融工具公允价值的具体变动量，而衍生金融工具价值随时都在变化却不能及时确认和反映，从而在日常工作日中不能为信息使用者的决策提供有用的信息，随着社会经济的变化与信息技术的迅速发展，虽然为公允价值的使用提供了社会条件，但是，由于公允价值具有计量属性上的不确定性、变动性和集合性，因此难以满足会计信息可靠性的质量要求。 三 应对衍生金融工具会计计量对策 3.1 建立完善的制度准则 我国2006年会计准则只针对金融工具的会计处理作出规定，而不包括衍生金融工具会计确认与计量等问题的规定。随着我国金融业的快速发展，各种金融衍生工具在企业、银行和其他金融机构应用得越来越广泛。因此，需要组织专业人员对其进行研究，制定出更加完善的会计准则和法规，规范金融衍生工具会计处理的方法。并可选择在会计准则保持相对稳定的前提下，丰富和修改会计制度，从根本上化解衍生金融工具会计理论与会计实务存在的矛盾，进而使衍生金融工具会计的计量更加规范与完善。 3.2 规范会计计量方法 衍生金融工具的会计计量不同于传统的会计要素，需要采用公允价值计量才能相对客观地计量衍生金融工具，但公允价值计量也存在诸多不足之处。因此，如何对衍生金融工具合理计量变成了一个现实问题。 （1）针对于存在活跃市场的金融衍生工具，活跃市场中的报价应当用于确定其公允价值。活跃市场中的报价是指易于定期从交易所、经纪商、行业协会、定价服务机构等获得的价格，且代表了在公平交易中实际发生的市场交易的价格。公允价值，就是指在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额。金融衍生工具计量的关键在于公允价值的取得。但目前我国的金融和资本市场还不够发达和完善，真正公允的市场价格很难形成，因此公允价值很难保证其“公允性”。只有在活跃的市场条件下，各种金融资产或负债的市价才能很好地反映出其真实的价值。 （2）针对非活跃的市场的衍生金融工具，为了能够进行可靠的计量，避免企业采用的不同估价模型操纵利润，准则中应该制定具有针对性的统一的计量方法以减少主观操作的可能。 参考文献： [1] 马广奇，钟有儿．金融危机后对衍生金融工具会计计量思考[J]．财会/审计．2010，(2)：90-91． [2] 陈秧秧．中国金融工具会计规范沿革与评述[J]．财会通讯．2008，（5）：25-27． [3] 郑胜寒，章颖薇．对衍生金融工具公允价值计量的再认识[J]．财会月刊．2009，（1）：25-26．
新会计准则关于衍生金融工具的确认
新会计准则关于衍生金融工具的确认新会计准则关于衍生金融工具的确认1. 引言和背景介绍衍生金融工具作为金融市场的一种重要组成部分，具有高度复杂性和风险性。
为了更好地规范和透明化金融市场，国际会计准则委员会发布了新的会计准则，针对衍生金融工具的确认和计量进行了规定。
2. 衍生金融工具的定义和分类衍生金融工具是指其价值变动取决于基础资产或指标的金融合同。
根据新会计准则，衍生金融工具被划分为两大类：衍生金融资产和衍生金融负债。
其中，衍生金融资产是指公司向他人支付现金而获得的合同，其价值随基础资产价值的变动而变动；衍生金融负债则是指公司向他人承诺未来支付现金的合同，其价值同样随基础资产价值的变动而变动。
3. 新会计准则对衍生金融工具的确认和计量要求根据新会计准则，对于衍生金融工具的确认，需要满足以下条件：(1) 基本的合同要素：即有关衍生金融工具的成立要素，包括合同双方的权利和义务、合同条款、支付条款以及合同期限等。
(2) 可靠的计价：即根据市场上可获得的可观察到的定价来源，对衍生金融工具进行计量。
(3) 可靠的协议：即必须确保衍生金融工具的计量与原始协议保持一致，而不受后期调整的影响。
(4) 经济实质：即根据衍生金融工具的实际风险和收益特征进行确认和计量。
4. 基于成本与公允价值的确认方法新会计准则对于衍生金融工具的确认方法主要是基于成本与公允价值两种不同的计量方式。
根据公司的实际情况和经营需要，可以选择合适的确认方法。
(1) 基于成本的确认方法：该方法将衍生金融工具按照其初始成本确认，并根据预估的收益情况进行调整。
这种方法适用于衍生金融工具的长期持有或用于避免资金成本的情况。
(2) 基于公允价值的确认方法：该方法将衍生金融工具按照其公允价值确认，并根据市场上的实时价格进行调整。
这种方法适用于衍生金融工具的短期持有或用于套利和投机交易的情况。
5. 个人观点和理解在我看来，新会计准则对于衍生金融工具的确认和计量提供了更为严谨和规范的指导。
【税会实务】我国衍生金融工具会计计量探讨
【税会实务】我国衍生金融工具会计计量探讨摘要：衍生金融工具融合了传统的会计计量, 公允价值的优越性使其成为其计量属性的首选。
在结合公允价值的优点和不足之后, 分析了我国在应用公允价值计量衍生金融工具方面的实际情况并提出了意见。
关键词：衍生金融工具；会计计量；公允价值我国的《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的总则第三条指出：“衍生工具, 是指本准则涉及的、具有下列特征的金融工具或其他合同：(1)其价值随特定利率、金融工具价格、商品价格、汇率、价格指数、费率指数、信用等级、信用指数或其他类似变量的变动而变动, 变量为非金融变量的, 该变量与合同的任一方不存在特定关系；(2)不要求初始净投资, 或与对市场情况变化有类似反应的其他类型合同相比, 要求很少的初始净投资；(3)在未来某一日期结算。
衍生工具包括远期合同、期货合同、互换和期权, 以及具有远期合同、期货合同、互换和期权中一种或一种以上特征的工具”。
相对于传统的金融工具来说, 衍生金融工具具有以下特征：(1)衍生性。
对于衍生金融工具来说。
不论其形式多复杂, 它都可由一个或多个为标的物的基本金融工具派生出来, 而其价值随着标的物价值的变动而变动。
(2)契约性。
衍生金融工具的契约性是指衍生金融工具是交易双方签订的一种信用合约。
(3)杠杆性。
衍生金融工具交易要求初始净投资额很少, 保值者可以用较少资金为庞大的金融资产找到避险港湾, 投机者也可用它获取巨额收益, 所以这种“以小搏大”的杠杆式交易机制也加剧了交易风险。
(4)突发性。
衍生金融工具的交易只是在发生之初做出约定, 在订立合约和资产实际交割这一期间, 任何突发性因素都会引发市场行情的改变, 而且衍生金融工具不断创新, 监管者无法进行有效监管, 这样它的突发性就表现出来。
1 衍生金融工具的会计计量1、1 衍生金融工具对传统会计计量的挑战一般来说, 传统会计计量都遵循lishi历史成本原则, 但历史成本是反映过去的资产或负债的价值。
浅谈衍生金融工具的会计确认与计量
浅谈衍生金融工具的会计确认与计量进入20世纪70年代以来，衍生金融工具在国际金融市场上大量涌现，对财务会计的理论核心提出了全面的挑战，引起了国际会计界的高度重视，而我国由于金融市场发展较晚，金融工具交易金额不大，对衍生金融工具的研究因而相对较少。
然而，一系列震动世界的金融危机与风波足以说明，在会计核算中对衍生金融工具的不反映和不规范反映都将引致不可预期的严重后果。
而且随着我国加入WTO，逐步放松金融管制，完善资本市场，衍生金融工具也必将得到广泛的运用。
因此，加强对现有会计模式基础上的衍生金融工具的确认、计量和报告的研究，尽早出台有关的会计准则，具有十分重要的现实意义。
本文主要就衍生金融工具对传统会计确认和计量原则的扩扩展略陈意见。
一、衍生金融工具的特征据经济合作与发展组织所下的定义，衍生金融工具是一种双边和约或交换协议，其价值是从基本的资产或基础性的利率或指数衍生而来。
因此衍生金融工具在相当程度上受制于相应的原生性工具，本身并不具有价值。
衍生金融工具的独特性主要体现在：①杠杆性和高风险性。
在以衍生金融工具为投资对象时，只需交纳较少的押金或保证金，从而以小博大，具有杠杆性；而杠杆性也使衍生金融工具的收益与风险被数倍放大，从而具备了高风险性。
②契约性。
衍生金融工具实质上是以金融工具为对象的经济合同，是尚未履行或正在履行中的和约，并且该和约一般不得取消。
③高技术性。
衍生金融工具可以是对原生性金融工具和衍生金融工具的组合，还可以是衍生金融工具的再组合，其中体现了较多的技术含量，从而也在很大程度上提高了核算和监管的难度。
④套期保值和投机套利共存。
衍生金融工具出现的根本动因是为了规避金融价格波动的风险，而由于其以小博大的特点，使其同样成为了投机套利的工具。
⑤较高的价值波动性。
衍生金融工具的价值在相当大的程度上受制于原生性金融工具的价格，并受多种因素的影响，呈现较高的价值波动性。
正因为衍生金融工具具有这些独特性，传统的财务会计处理方法已无法真实反映其风险与收益，从而无法行使会计的核算和监督职能，这在很大程度上降低了财务报表的决策有用性，动摇了传统财务会计理论的核心。
衍生金融工具会计计量问题探讨
衍生金融工具会计计量问题探讨
20世纪80年代至今,金融创新以风起云涌的惊人之势席卷了整个国际金融市场,而各种各样的衍生金融工具,更以其不同于传统金融工具的特性,成为现代金融市场上举足轻重的组成部分。
金融工具既是重要的避险工具,同时又是巨大的风险源。
如何建立包括衍生金融工具的会计规范在内的监督管理体系,已成为国际社会共同关注的课题。
从国际会计准则委员会到各国会计准则制定机构,直至学术界,都不遗余力地对其会计确认、计量和报告方式进行探讨,不断产生的的新思路,充实着会计理论框架。
2003年12月17日国际会计准则理事会(IASB)对IAS39进行了修订,进一步确定并全面推行对衍生金融工具进行全面公允价值计量的模式。
我国对衍生金融工具会计问题的规范研究始于20世纪90年代初,其内容多为介绍国际会计准则的研究进展和成果,少有系统性创新研究。
本文在吸收IASC和FASB有关会计计量的基础上,提出我国衍生金融工具准则的制定步骤:先制定衍生金融工具披露准则,然后再制定确认和计量准则。
对于我国衍生金融工具的公允价值计量,笔者认为我国目前不宜全面借鉴国际会计准则,可以考虑:①对于金融工具占相当比例且能可靠计量公允价值的银行和其他金融机构,采用公允价值计量;②对于一般企业,其金融工具先考虑采用附注披露的方法,不在表内确认;③待相关市场进一步发展完善,公允价值项目在报表中的比例增大到一定程度,国际上对金融工具准则达成较大范围的共识时,再借鉴国际会计准则,全面推行公允价值计量。