期权空头策略的平仓阈值的计算方法、系统及介质与制作流程
期权定价数值方法
期权定价数值方法期权定价是金融学和衍生品定价的重要研究领域之一。
相对于传统的基于解析公式的定价方法，数值方法在期权定价中发挥了重要作用。
本文将介绍几种常用的期权定价数值方法。
第一种方法是蒙特卡洛模拟法。
这种方法通过生成大量的随机路径，从而模拟出期权的未来价格演化情况。
蒙特卡洛模拟法能够处理各种复杂的衍生品，尤其适用于路径依赖型期权的定价。
其基本思想是通过随机游走模拟资产价格的变化，并在到期日计算期权的收益。
蒙特卡洛方法的优点在于简单易懂，适用于任意的收益结构和模型。
缺点是计算复杂度高，需要大量的模拟路径，同时计算结果存在一定的误差。
第二种方法是二叉树模型。
二叉树模型将时间离散化，并用二叉树结构模拟资产价格的变化。
每一步的价格变动通过建立期权价格的递归关系进行计算。
二叉树模型适用于欧式期权的定价，特别是在波动率较低或资产价格较高时效果更好。
二叉树模型的优点在于计算速度快，容易理解，可以灵活应用于各种不同类型的期权。
缺点是对期权到期日的分割存在一定的限制，复杂的期权结构可能需要更多的分割节点。
第三种方法是有限差分法。
有限差分法将连续时间和连续空间离散化，通过有限差分近似式来计算期权价格。
其基本思想是将空间上的导数转化为有限差分的形式，然后通过迭代的方法求解有限差分方程。
有限差分法适用于各种不同类型的期权定价，特别是美式期权。
它是一种通用的数值方法，可以处理多种金融模型。
缺点是计算复杂度高，特别是对于复杂的期权结构和高维度的模型，需要更多的计算资源。
综上所述，期权定价的数值方法包括蒙特卡洛模拟法、二叉树模型和有限差分法。
不同的方法适用于不同类型的期权和市场情况。
在实际应用中，可以根据具体的问题选择合适的数值方法进行期权定价。
期权定价是金融学中一个重要的研究领域，它的核心是确定期权合理的市场价值。
与传统的基于解析公式的定价方法相比，数值方法在期权定价中有着重要的应用。
本文将进一步介绍蒙特卡洛模拟法、二叉树模型和有限差分法，并探讨它们的优缺点及适用范围。
期权定价模型
二、期权价值评估的方法（一）期权估价原理1、复制原理基本思想复制原理的基本思想是：构造一个股票和贷款的适当组合，使得无论股价如何变动投资组合的损益都与期权相同，那么创建该投资组合的成本就是期权的价值。
基本公式每份期权价格（买价）＝借钱买若干股股票的投资支出＝购买股票支出－借款额计算步骤（1）确定可能的到期日股票价格Su和Sd上行股价Su=股票现价S×上行乘数u下行股价Sd=股票现价S×下行乘数d（2）根据执行价格计算确定到期日期权价值Cu和Cd：股价上行时期权到期日价值Cu=上行股价-执行价格股价下行时期权到期日价值Cd=0（3）计算套期保值率：套期保值比率H=期权价值变化/股价变化=(CU-Cd)/(SU-Sd)（4）计算投资组合的成本（期权价值）=购买股票支出-借款数额购买股票支出=套期保值率×股票现价＝H×S0借款数额=价格下行时股票收入的现值＝（到期日下行股价×套期保值率）/（1+r）= H×Sd/（1+r）2、风险中性原理基本思想假设投资者对待风险的态度是中性的，所有证券的预期收益率都应当是无风险利率；假设股票不派发红利，股票价格的上升百分比就是股票投资的收益率。
因此：期望报酬率（无风险收益率）＝（上行概率×股价上升时股价变动百分比）+（下行概率×股价下降时股价变动百分比）＝p×股价上升时股价变动百分比+（1-p）×股价下降时股价变动百分比计算步骤（1）确定可能的到期日股票价格Su和Sd（同复制原理）（2）根据执行价格计算确定到期日期权价值Cu和Cd（同复制原理）（3）计算上行概率和下行概率期望报酬率＝（上行概率×股价上升百分比）+（下行概率×股价下降百分比）（4）计算期权价值期权价值＝(上行概率×Cu+下行概率×Cd)/（1+r）（二）二叉树期权定价模型1、单期二叉树定价模型基本原理风险中性原理的应用计算公式（1）教材公式期权价格＝U=股价上行乘数＝1＋股价上升百分比d=股价下行乘数＝1－股价下降百分比（2）理解公式：（与风险中性原理完全一样）2、两期二叉树模型基本原理把到期时间分成两期，由单期模型向两期模型的扩展，实际上就是单期模型的两次应用。
八种常用期权策略
八种常用期权策略期权策略是指投资者根据市场行情和自身投资目标选择一系列期权合约，以实现特定投资策略的方法。
以下是八种常用期权策略：1.覆盖期权策略：该策略用于降低头寸的风险。
投资者购买认购期权和认沽期权，并通过相应期权合约的持有来保护现有头寸。
这样可以实现对冲的效果，无论是上涨还是下跌市场。
2.蝶式期权策略：该策略适用于投资者预期市场将在特定价格区间内波动。
投资者同时购买一个较低执行价格的认购期权和一个较高执行价格的认购期权，并卖出两个中间执行价格的认购期权。
当市场价格位于两个中间执行价格之间时，投资者可以获得最大的收益。
3.垂直期权策略：该策略适用于投资者预期市场将出现较大的价格波动。
投资者同时购买一个较低执行价格的认购期权和一个较高执行价格的认沽期权。
这样可以在价格上升或下降时获得盈利。
4.日间交易期权策略：该策略适用于短期投资者，他们在一天内进行多次交易。
投资者通过购买和卖出不同的期权合约，利用价格波动来获取利润。
5.单一期权策略：该策略适用于投资者对特定资产有明确看法。
投资者只购买或卖出一种特定期权合约，并通过该合约获得收益。
6.裸露期权策略：该策略适用于高风险投资者，他们有信心在特定时间内准确预测价格的方向。
投资者只购买或卖出认购或认沽期权，而没有任何对冲或保护的手段。
7.鉴别期权策略：该策略适用于投资者根据市场行情和自身观点选择期权合约。
投资者通过同时购买和卖出不同类型的期权合约，根据市场波动性和方向来获得收益。
8.复杂期权策略：该策略适用于高级投资者，他们拥有深入了解期权市场的知识和经验。
该策略包括同时执行多个期权合约，通过组合和调整期权合约来实现多种目标。
以上是八种常用的期权策略。
投资者可以根据自己的风险承受能力和投资目标选择适合自己的策略，并根据市场行情进行相应调整。
重要的是要理解每种策略的风险和收益特征，并在使用期权策略时保持谨慎和适度的投资行为。
期权合约浮动盈亏,到期清算 收益3个算法
1期权合约浮动盈亏=期权合约市值-期权合约持仓数量*成本价
期权合约浮动盈亏>0时，为浮盈；期权合约浮动盈亏<0时，为浮亏。
期权合约持仓市值=用户期权合约持仓数量*期权合约卖出价。
2买方平仓时，交易收益=（成交价-成本价-手续费）*成交量。
卖方平仓时，交易收益=（成本价-成交价-手续费）*成交量。
3到期清算
对于看涨期权，即股牛、金牛、T股牛、T金牛，当（基准价格－执行价格）>0时，系统将自动计算合约所得【（标的收盘价格-执行价）*合约乘数*持仓】，并于当日入用户账户；当（基准价格－执行价格）<＝0时，用户持有的期权价值为0。
对于看跌期权，即股熊、金熊、T股熊、T金熊，当（标的收盘价格－执行价格）<0时，系统将自动计算合约所得【（执行价-基准价）*合约乘数*持仓】，并于当日入用户账；当（基准价格－执行价格）>＝0时，用户持有的期权价值为0。
期权交易风控及结算制度案例
期权买方市价单-VV期货之客户以自动拆单功能下出买进 1000口8100卖权市价单造成960万违约损失案例
发生原因:
1.期权买方市价-期货商都是以前一个成交价为收取权利金的基 础—故前一跳如为1*50*200*5=50000帐上有5万台币即可下单客户 帐上有30万所以OK
2.该客户以自动拆单功能下出即客户1000口系统自动拆成5张200口
入金
所需权利 权利金 金价格 收付
所需保证金
账户权益数
选择权浮 动市值
权利金收付
市值权 益
S1 5200C 六月
705 35,250
0
0
B1 5200C 九月
-615 -30,750
4500
-725
-36,250
-1250
610
30,500
4,500 客户不用入金就能拿回4500元每组价差,但实际平仓是超额损失1250元每组价差 交易所当初是买远月卖近月的价差交易不收取保证金
交易所自动无效 合约消失
CALL:标的期 货结算价<行 权价格
PUT:标的期货 结算价>行权 价格
BC 虚值 SC虚值 BP虚值
合约消失 合约消失 合约消失 合约消失
退回保证金 退回保证金
各交易所期权行权比较表
交易所 类型
大商所
美式
郑商所
美式
上期所
美式 欧式上市初期
中金所
欧式
上交所/深交所
欧式
行 权 方 有效行权为
送出五张到后台检核时间并送到交易所为0.2秒交易所改为TCPIP后下单 变的很快期交所如果回报到第一张成交回后台还超过0.2秒故无法挡住 此后四张单子下单成功的能力五张很可能全数瞬间成交.
空头保值的操作方法
空头保值的操作方法
空头保值是指投资者在看跌市场中持有空头头寸，通过采取一定策略来保持资产价值稳定或保值增长。
以下是一些空头保值的操作方法：
1. 卖空股票：空头保值最常见的方式是卖空股票。
投资者可以借入股票，然后立即卖出，等到股价下跌后再买回来，以实现利润的增长。
这种方法尤其适用于看跌股市或某个特定股票的情况。
2. 期权交易：期权交易是一种投资者可以在未来以固定价格购买或卖出资产的合同。
投资者可以购买看跌期权，以确保在未来以固定价格卖出资产，从而在市场下跌时保值。
3. 期货合约：期货也是一种投资者可以保值的工具。
投资者可以建立空头头寸，通过以合约价格卖出某种资产，然后在合约到期时以更低的价格买回来，从而获得差价。
4. 投资股权期权或可转换债券：投资者可以考虑购买股权期权或可转换债券来保值。
股权期权是一种给予购买公司股票的权利的合同，而可转换债券是一种投资者可以将其转换为公司的股份的债券。
这些工具可以在市场下跌时提供保值的优势。
5. 融资成本：投资者在建立空头头寸时，可能需要借入资金。
为了保持资产的
保值，投资者应该尽量降低融资成本，选择低利率的借款方式，以减少负债的压力。
以上是一些常见的空头保值的操作方法，但空头操作属于高风险投资，需要投资者具备较高的风险承受能力和市场分析能力。
在进行任何投资前，投资者应充分了解市场风险，并在专业投资顾问的指导下进行决策。
期权的交易策略
•第一节 期权组合图形的算法
•一、不同期权图形的算式表述
• 首先定义算式规则： • 如果期权盈亏图上，期权收益曲线出现负斜率，就用（－1）表示； • 如果期权盈亏图上，期权收益曲线出现正斜率，就用（＋1）表示； • 如果期权盈亏图上，期权收益曲线是水平线，就用（0）表示。
•损
益
•潜在的无限大盈利曲线
•标的多头
•看跌多头
•组合图形
•期权组合盈亏
•图12-1 看跌期权多头与标的资产多头组合
•二、期权组合图形的算法举例
• （二）看涨期权多头与看跌期权空头 • 由于看涨期权多头图形算式表达式为（0，＋1），看跌期权空头图形算式表
达式为（＋1，0），所以组合图形的算式表达式为， • （0，＋1）＋（＋1，0）＝（＋1，＋1）
•损
益
•潜在的无限大盈利曲线
•期权执行价格格
•期权标的 •市场价格
•最大的亏损额（期权费） •图11-3 看跌期权买方的盈亏图
•3. 看跌期权多头图形算式表达式：（－1，0）；
•第一节 期权组合图形的算法
•一、不同期权图形的算式表述
• 首先定义算式规则： • 如果期权盈亏图上，期权收益曲线出现负斜率，就用（－1）表示； • 如果期权盈亏图上，期权收益曲线出现正斜率，就用（＋1）表示； • 如果期权盈亏图上，期权收益曲线是水平线，就用（0）表示。
•看涨多头
•跌空头
•组合图形
•期权组合盈亏
•图12-2看跌期权多头与标的资产多头组合
•二、期权组合图形的算法举例
• （三）标的资产空头与看跌期权空头 • 由于标的资产空头图形算式表达式为（－1，－1），看跌期权空头图形算式
表达式为（＋1，0），所以组合图形的算式表达式为， • （－1，－1）＋（＋1，0）＝（0，－1）
期权的定价及策略
行权价格（Strike price）：是买卖标的资产(Underlying asset）的价格。它 在合约有效期内是固定不变的，而且它不一定就是资产的市价，可以高于或 低于市价，当然也可能恰好相等。
期权费（Option premium）：期权买方支付的购买期权的费用，也就是买卖 权利的价格。买入方支付期权费，既可购买买权，也可购入卖权，同理，卖 出方收取期权费，既可出售看涨期权，也可出售看跌期权。
5六.期、期权权价的格性质的性质
（1）证明：欧式看跌期权价格是其执行价格的增函数 假定执行价格 K1, K2 (K2 K1)，则到期日的支付为：
max(K2 ST ,0) max(K1 ST ,0)
由无套利原理，可知：
p0 (S0 , K2 ) p0 (S0 , K1)
因此，欧式看跌期权价格是其执行价格的增函数。
3.期权的投资策略
保护性看跌期权（Protective put）
同等数量的标的资产多头与看跌期权多头构成的组合。 组合价值至少是K-Pt，最大是ST-Pt
股票多头 看跌期权多头
总计
ST≤K ST
K-ST-Pt K-Pt
ST>K ST -Pt
ST-Pt
保护性看跌期权的特征
对于该组合的多方而言，其损失是有限的，而理论收 益无限
设想一个组合 A ，由 1 份股票、1 份看跌期权、再加上借款
KerBT 构成，则该借款到期日应还：
KerBT erLT Ke(rL rB )T
一个资产组合和 1 份看涨期权的现金收益：
组合 A
买股票 买看跌期权
（3）在一份看涨期权合约签订后，这个合约的结果是一个 零和博弈，即当期权买者的收益（或者损失）恰好为 N 元， 从而他们的总收益为 0。给定这个事实后，为什么双方都预 期自己将有一个正的收益而签订合约，请解释？ 这是由于合约的双方对期权合约标的物在未来预期不一致 而造成的。如果标的物为股票，持有看涨期权的一方预期股 票将在交割时会高于执行价格，而出售看涨期权的一方则认 为预期股票在交割时将不会高于执行价格。
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本技术提供了一种期权空头策略的平仓阈值的计算方法、系统及介质，包括：数据处理步骤：从金融数据网站，获取50ETF期权合约列表数据，每份50ETF期权合约的分钟级行情数据，以及上证50指数的分钟级行情数据，并进行数据处理，获得处理后的期权数据；策略运行步骤：根据获得的后的期权数据，通过运行策略判断是否开仓：若是，则进入组合跟踪步骤；否则，则当前交易日没有交易，进入下一个交易日，返回数据处理步骤继续执行；组合跟踪步骤：实时跟踪期权组合的Delta值，在符合预设条件时平仓。本技术通过样本内，样本外的滚动回测，解决Delta波动分布不均匀的情况；本技术通过计算Delta的标准差，解决原本的阈值失效的问题。
权利要求书1.一种期权空头策略的平仓阈值的计算方法，其特征在于，包括：
数据处理步骤：从金融数据网站，获取50ETF期权合约列表数据，每份50ETF期权合约的分钟级行情数据，以及上证50指数的分钟级行情数据，并进行数据处理，获得处理后的期权数据；
策略运行步骤：根据获得的后的期权数据，通过运行策略判断是否开仓：若是，则进入组合跟踪步骤；否则，则当前交易日没有交易，进入下一个交易日，返回数据处理步骤继续执行；
组合跟踪步骤：实时跟踪期权组合的Delta值，在符合预设条件时平仓。2.根据权利要求1所述的期权空头策略的平仓阈值的计算方法，其特征在于，所述数据处理
包括：数据清洗、数据规整及数据聚合；
数据清洗指：处理缺失值，转换时间戳的格式；所述处理缺失值包括：补全缺失值、过滤缺失值；数据规整：将数据进行分层索引，联合多个数据集；数据聚合：将数据按分钟分组，通过函数进行聚合。3.根据权利要求1所述的期权空头策略的平仓阈值的计算方法，其特征在于，所述策略运行
步骤：
所述通过运行策略判断是否开仓包括：每个交易日开始，判断是否有持仓：若没有持仓，选择具有相同执行价格与期限的一个欧式平值看涨期权和一个欧式平值看跌期权，计算期权组合的Delta值和Vega/Theta的值，将期权组合的Delta值和Vega/Theta的值与预设的开仓阈值比较，若超过开仓阈值，则选择开仓，进入组合跟踪步骤继续执行；
若有持仓，则进入组合跟踪步骤继续执行。4.根据权利要求1所述的期权空头策略的平仓阈值的计算方法，其特征在于，所述组合跟踪
步骤包括：
期权平仓步骤：在收盘时，若当前期权组合中的期权不再是平值期权，则平仓；否侧，则进入下一个交易日，返回数据处理步骤继续执行；
行权日平仓步骤：当所持有的跨式组合到行权日时，在收盘时平仓；否侧，则进入下一个交易日，返回数据处理步骤继续执行；
亏损平仓步骤：当亏损到预设亏损阈值时，则平仓；否侧，则进入下一个交易日，返回数据处理步骤继续执行；
Delta值平仓步骤：当期权组合的Delta值超预设平仓阈值时，则平仓；否侧，则进入下一个交易日，返回数据处理步骤继续执行；所述跨式组合是指：同时做空具有相同执行价格与期限的一个欧式平值看涨期权和一个欧式平值看跌期权。
5.根据权利要求1所述的期权空头策略的平仓阈值的计算方法，其特征在于，所述Delta值平
仓步骤：
从获得的处理后的期权数据中，获取当前交易日之前的第一预设时间长度内的历史数据，作为样本内数据，根据获得的样本内数据，计算样本内数据中所选的跨式组合的Delta值，形成Delta分布，计算Delta分布的标准差；
通过拟合选取标准差乘数，再通过选取的标准差乘数乘以标准差确定当前的平仓阈值；实时计算当前的期权组合的Delta值，若超过当前的平仓阈值，则进行平仓；通过滚动的方式，再通过接下来的样本内数据，重新计算当前的平仓阈值，持续判断当前的期权组合的Delta值是否超过当前的平仓阈值直到收盘：若超过，则平仓；否侧，则进入下一个交易日，返回数据处理步骤继续执行；
所述通过拟合选取标准差乘数指：根据寻优指标对标准差乘数进行寻优，找出在寻优指标下表现最好的标准差乘数；
所述接下来的样本内数据指：将接下来的一段预设时长的时间作为新的样本时间，新的样本时间内的期权行情数据就是接下来的样本内数据；
所述寻优指标包括：样本内回测的最大回撤、夏普率指标。6.一种期权空头策略的平仓阈值的计算系统，其特征在于，包括：
数据处理模块：从金融数据网站，获取50ETF期权合约列表数据，每份50ETF期权合约的分钟级行情数据，以及上证50指数的分钟级行情数据，并进行数据处理，获得处理后的期权数据；
策略运行模块：根据获得的后的期权数据，通过运行策略判断是否开仓：若是，则调用组合跟踪模块；否则，则当前交易日没有交易，进入下一个交易日，调用数据处理模块；
组合跟踪模块：实时跟踪期权组合的Delta值，在符合预设条件时平仓。7.根据权利要求6所述的期权空头策略的平仓阈值的计算系统，其特征在于，所述数据处理
包括：数据清洗、数据规整及数据聚合；
数据清洗指：处理缺失值，转换时间戳的格式；所述处理缺失值包括：补全缺失值、过滤缺失值；
数据规整：将数据进行分层索引，联合多个数据集；数据聚合：将数据按分钟分组，通过函数进行聚合；所述策略运行模块：所述通过运行策略判断是否开仓包括：每个交易日开始，判断是否有持仓：若没有持仓，选择具有相同执行价格与期限的一个欧式平值看涨期权和一个欧式平值看跌期权，计算期权组合的Delta值和Vega/Theta的值，将期权组合的Delta值和Vega/Theta的值与预设的开仓阈值比较，若超过开仓阈值，则选择开仓，调用组合跟踪模块；
若有持仓，则调用组合跟踪模块。8.根据权利要求6所述的期权空头策略的平仓阈值的计算系统，其特征在于，所述组合跟踪模块包括：期权平仓模块：在收盘时，若当前期权组合中的期权不再是平值期权，则平仓；否侧，则进入下一个交易日，调用数据处理模块；
行权日平仓模块：当所持有的跨式组合到行权日时，在收盘时平仓；否侧，则进入下一个交易日，调用数据处理模块；
亏损平仓模块：当亏损到预设亏损阈值时，则平仓；否侧，则进入下一个交易日，调用数据处理模块；
Delta值平仓模块：当期权组合的Delta值超预设平仓阈值时，则平仓；否侧，则进入下一个
交易日，调用数据处理模块；
所述跨式组合是指：同时做空具有相同执行价格与期限的一个欧式平值看涨期权和一个欧式平值看跌期权。
9.根据权利要求6所述的期权空头策略的平仓阈值的计算系统，其特征在于，所述Delta值平
仓模块：
从获得的处理后的期权数据中，获取当前交易日之前的第一预设时间长度内的历史数据，作为样本内数据，根据获得的样本内数据，计算样本内数据中所选的跨式组合的Delta值，形成Delta分布，计算Delta分布的标准差；
通过拟合选取标准差乘数，再通过选取的标准差乘数乘以标准差确定当前的平仓阈值；实时计算当前的期权组合的Delta值，若超过当前的平仓阈值，则进行平仓；通过滚动的方式，再通过接下来的样本内数据，重新计算当前的平仓阈值，持续判断当前的期权组合的Delta值是否超过当前的平仓阈值直到收盘：若超过，则平仓；否侧，则进入下一个交易日，调用数据处理模块；所述通过拟合选取标准差乘数指：根据寻优指标对标准差乘数进行寻优，找出在寻优指标下表现最好的标准差乘数；
所述接下来的样本内数据指：将接下来的一段预设时长的时间作为新的样本时间，新的样本时间内的期权行情数据就是接下来的样本内数据；
所述寻优指标包括：样本内回测的最大回撤、夏普率指标。10.一种存储有计算机程序的计算机可读存储介质，其特征在于，所述计算机程序被处理器
执行时实现权利要求1至5中任一项所述的期权空头策略的平仓阈值的计算方法的步骤。
技术说明书期权空头策略的平仓阈值的计算方法、系统及介质技术领域本技术涉及期货交易技术领域，具体地，涉及一种期权空头策略的平仓阈值的计算方法、系统及介质。
背景技术目前，在做空跨式组合的策略中的平仓操作是基于Delta头寸进行的。一般情况下，随时进行Delta检测，当Delta达到某个预设的阈值后，进行平仓止损。其中，阈值是基于策略回测的收益曲线、最大回测、夏普率等指标拟合得到。但是，这种拟合方法过于简单，而且固定的阈值也容易失效。因此，现有的止损平仓策略虽然可以平仓，但却不够有效。它没有解决在回测时间段内Delta波动分布不均匀的情况；也没有解决基于历史数据得到的阈值失效的问题。
专利文献CN109993655A(申请号：201711465494.0)本技术公开了一种期货交易系统，其具体结构包括：云服务器管理员控制终端(1)通过云管理控制平台(2)与云服务器和网络基础资源设备(4)连接；云网络管理员控制终端(3)直接与云服务器和网络基础资源设备(4)连接；云服务器和网络基础资源设备(4)直接与期货自动化交易平台(5)相连；用户互联网接入终端(8)通过网络安全接入设备(7)与期货自动化交易平台(5)相连；期货自动化交易平台(5)直接与期货柜台交易系统(6)连接。
技术内容针对现有技术中的缺陷，本技术的目的是提供一种期权空头策略的平仓阈值的计算方法、系统及介质。
根据本技术提供的一种期权空头策略的平仓阈值的计算方法，包括：数据处理步骤：从金融数据网站，获取50ETF期权合约列表数据，每份50ETF期权合约的分钟级行情数据，以及上证50指数的分钟级行情数据，并进行数据处理，获得处理后的期权数据；
策略运行步骤：根据获得的后的期权数据，通过运行策略判断是否开仓：若是，则进入组合跟踪步骤；否则，则当前交易日没有交易，进入下一个交易日，返回数据处理步骤继续执行；
组合跟踪步骤：实时跟踪期权组合的Delta值，在符合预设条件时平仓。具体地，所述数据处理包括：数据清洗、数据规整及数据聚合；数据清洗指：处理缺失值，转换时间戳的格式；所述处理缺失值包括：补全缺失值、过滤缺