第7章_操作风险管理

不当的初始销售策略，导致种族歧 视等诉讼，客户服务不好等
由不利的谈判合同引起的预算咨询 费用增加
声誉毁损、监管部门征收 罚金
未能遵循监管法规
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二、操作风险的衡量

《巴塞尔新资本协议》的三大支柱—最低资本要 求、监管当局对资本充足率的监督检查、信息披 露（市场纪律）在操作风险资本要求框架中具有 重要作用。
1.32

第三步，计算各年度操作风险资本及均值。

计算结果表明，中国银行股份有限公司应计提操 作风险资本151．5亿元人民币，资本占用额比运 用基本指标法节约26％ 左右。
1.33
金融风险管理，
高级计量法

巴塞尔委员会开发的高级计量法（AMA）是一种 灵活计量操作风险的方法。高级计量法允许银行 使用自己的内部模型决定操作风险需要的资本， 但须报监管当局批准。 银行应当使用自己操作风险的内部损失数据、外 部损失数据、情境分析和定性指标来开发这些模 型。
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金融风险管理
第7章 操作风险管理
内容
一、操作风险的概述 二、操作风险的衡量 （基本指标法、标准法、 高级 计量法） 三、操作风险的管理 （金融机构内部控制的原则、 程序）
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操作风险？





1995年2月 ，巴林银行驻新加坡外汇交易员尼克. 里森违规进行未经授权及隐匿的期权和期货交易而 导致损失8.6亿英镑——14亿美元； 1995年9月，日本大和银行纽约分行雇员账外交易 ——11亿美元； 2004年1月，澳大利亚国民银行因四名交易员违规操 作致3.6亿美元巨额损失。 2008年1月，法国兴业银行因交易员违规操作致 71.6亿美元损失 ； 2006年，中国交通银行沈阳分行员工发生非法挪用 客户2亿元资金案；同年中国银行沈丘支行员工爆发 银行承兑汇票诈骗1.46亿元事件。
β值实际反映了 银行各产品线的 重要性，
在各个产品线中，总收入是一个广义的指标，代 表业务经营规模，因此也大致代表各个产品线的 操作风险暴露。计算各个产品线资本要求的方法 是，用银行的产品线总收入乘上一个该产品线适 用的系数（β）。 β 值代表行业在特定产品线的操 作风险损失经验值与该产品总收入之间的关系。 标准法是按各产品线计算总收入，而非在整个机 构层面计算，例如，公司金融指标采用的是公司 金融业务产生的总收入。
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例：已知某商业银行最近八年的总收入情况如下表所示：
年份 总收入 2006 500万 2005 1600 万 2004 2003 2002 2001 2000 1999 -500万
-300万 1400万 2000万 1000万 1500 万-
那么根据这八年数据，按照基本指标法，计算得出的所需要 的操作风险资本金额为：B A 1500万 B 222万 C 1483万 D 532万 解： 公式见上一页PPT，操作风险资本金 =[(1500+1000)+(2000+1000+1500)+(1400+2000+1000)+ (1400+2000)+(1600+1400)]*15%/（2+3+3+2+2） =222.45





2.内生性 从风险成因看，信用风险主要取决于借款人或交易对 手的资信状况，市场风险主要取决于市场价格的波动 ，这些风险因子都存在于金融机构以外，属于外生变 量。 而操作风险的成因包括两大部分： 其一，由于人员、系统、程序等因素引起操作失败或 失误； 其二，在应对外部事件或外部环境时（如政治、税收 、监管等）因采取了不适当的行为而引起的损失。 这两类诱因都来自于金融机构内部，操作风险的成因 具有内生性。
为履行强制报告指责 法律文件缺失/客户资料缺失 未经批准登录/客户记录错误 非客户对手方的失误/纠纷 与外部供应商产生纠纷
我国商业银行损失事件分布表
（张新杨，2004年）
金融风险管理
1.12
操作风险的特征
1.广泛性 通常，信用风险和市场风险都存在于特定的业务类 别和操作环节中，而操作风险则可能潜伏在各个网 点、各类业务及各个操作环节中，存在的范围广泛 。 因此，只有在对交易活动从始至终进行分析，才能 得到关于操作风险的完整描述。
金融风险管理，
1.28

方法1— — 对商业贷款和零售贷款采用相同的β系 数1 5％ ，而对其他六条业务线仍以总收入作为风 险暴露指标，采用标准法中的β 系数；

方法2— — 对商业贷款和零售贷款分别使用标准 法中的β系数15％ 和12％ ，而对其他六条业务线 采用相同的β 系数18％。
金融风险管理，
一、操作风险的概述

操作风险是一个比较模糊的概念，简单说，它泛 指在公司操作过程中一系列可能的损失，这些损 失通常与公司产品和服务的需求函数的不确定性 无关。 对于金融机构而言，操作风险常常和信用风险的 发生交织在一起，因此很难给操作风险下定义。

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不同的定义观点

操作风险是指由于企业在提供产品和服务的过程 中的失误或带来的损失不确定性。 由于人为的、系统的错误而引起的内部控制缺乏 或信息系统的信息不足所导致的不可预见的损失 的风险。 操作风险是指由于客户、设计不当的控制体系、 控制系统失灵及不可控事件导致的各类风险。
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标准法—计量公式
总资本要求是个产品线监管资本的简单加总，总资 本的要求如下： KTSA=∑8i=1（GIi × βi） KTSA为用标准法计算的资本要求； GIi 为按照基本 指标法的定义，各产品线过去三年的平均总收入 ； βi 为由委员会设定的固定百分数。
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3.非系统性 不同金融机构的操作环境各不相同，操作风险的产 生原因和影响也各不相同，即便在同一机构内部， 不同业务部门的操作风险在特征上也会存在差异。 例如，在交易规模及结构变化不太迅速的业务领域 ，如传统的存贷款业务，虽然操作风险造成的损失 不一定低，但发生操作风险的频率却相对较低； 而交易规模及结构变化迅速的业务领域，如电子银 行业务，受到操作风险冲击的可能性却很大。
项目成本过高/失败
流程故障、控制失败、欺诈
较差的计划、项目管理、范围过大、 预算不妥等
技术风险
人力资源风险
技术运行成本与预计水平 的偏差
收入/利润的变化
计算机技术升级费用、应用开发
由于竞争对手吸引关键雇员
客户服务风险
供应商风险
2016/11/13 监管风险
由失去客户引起的收入/利 润的变化
输入成本的变化

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高级计量法

监管当局将根据银行资本安排框架，对银行在使 用高级计量法计量操作风险时采用的数据和假设 进行审查。

虽然高级计量法在内部损失数据使用上给以银行 一定的自由度，但监管资本的计算方法由监管当 局统一规定。
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一般标准
为具备使用标准法和高级计量法的资格，银行必须 至少符合监管当局的以下规定： 银行的董事会和高级管理层适当积极参与操作 风险框架的管理 银行的风险管理系统概念稳健，执行正确有效 有充足的资源支持在主要产品线上和控制及审 计领域采用方法 银行用标准法（高级计量法）计算监管资本之 前，监管当局有权对该银行的标准法（高级计 量法）实施一段时间的监测
缺陷：但这两种方法都采用的是总收入指标，方 法过于简单，没有考虑金融机构管理操作风险能 力的差异，而且总收入指标与操作风险的相关性 也有待进一步验证。

替代标准发

巴塞尔委员会提供了更具选择性和操作性的替代 方法， 即在商业银行业务线和零售银行业务线中 以信贷量(以有余额贷款和垫款表示)作为风险暴露 指标，通过设定为0．035的m系数调整来替代总收 入指标，并提供这两条业务线与其他六条业务线 的 几种组合方式：
外部欺诈
员工雇佣及工作 场所安全性
安全性规定
性别和种族歧视事件
适当性/披露/信托责任
违反工人健康/客户滑倒在营业厅
所有涉及歧视的事件
违规披露客户信息/违背合同条款
内部交易/洗钱 产品缺陷 未按规定审查客户资料/超过限额
客户、产品及商业 行为
不当的业务或市场行为 产品瑕疵 客户选选择/风险暴露
咨询业务


4.难以量化 迄今为止，量化操作风险仍然是一项困难的工作 。 不同机构、不同业务类型的操作风险具有各自的 特征，难以用统一的方法对各类操作风险进行准 确的识别和计量。
操作风险的损失可能性与原因
风险类型
流程风险
可能损失
流程成本与预计水平的偏 差
损失原因
规模增大时生产率下降
控制风险
项目风险
控制失败导致的成本变化

巴塞尔委员会认为，对于操作风险的管理应比照 其他重大银行业风险的管理更为严格进行。如未 能对操作风险实施适当管理，可能导致对一个银 行风险/回报资产组合的错误描述，并可能造成银 行的重大损失。
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二、操作风险的衡量

基本指标法 标准法 高级计量法
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可以发现标准法替代法方法2的设计符合我国商 业银行实际，主要原因在于： 一是我国利率市场化改革尚未完成，信贷利润率 水平与国际大银行不可比， 以信贷量替代总收入 指标更具代表性； 二是我国商业银行业务线管理策略尚不清晰，准 确地划分各业务线有一定难度，而区分出主要业 务线相对容易； 三是商业银行业务和零售银行业务在我 商业银行 业务中占较大份额，其他业务线对收入的总体贡 献度较低，合并计算影响不大。 1.30