工程项目投融资概述PPT(共 51张)
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最新工程项目投资与融资第1章.(共32张PPT)精品课件
第十九页，共三十二页。
（二）既有项目法人融资的含义
既有项目法人融资是指依托现有法人进行的融资活动。既有项目法人可以是企业，也可以是 事业单位。当现有法人为公司制企业时，也称为公司融资。这种融资方式的特点是：
1.由作为发起人的既有项目法人出面筹集资金，投资于新项目，而拟建项目不组建新的 项目法人，由既有法人统一组织融资活动并承担融资责任与风险。
第二十页，共三十二页。
某电力公司
A电厂
B电厂
建设C电厂
收益 收益 收益
传统的融资方式
建设C电厂 资金还贷渠 道
AA电电厂厂
提 提供供有有限担限保担保
某 某电电力力公公司司
BB电电厂厂
建 建设设C电C厂电厂 （C电厂项 目公司）
收 收益益
无 无追追索索权权和和有限有追限索追权索项权目融项资目融资 第二十一页，共三十二页。
项目资本金
国家预算内资金
企业自筹 发行股票 外国投资：合资经营、合作
经营、独资经营
项目负债(fù zhài)
信贷融资
债券融资
融资租赁
第二十五页，共三十二页。
项目 资本金 (xiàngmù)
❖ 项目资本金是指由项目的发起人、股权投资 人以获得项目财产权和控制权的方式投入(tóurù) 的资金
第二十六页，共三十二页。
3．阶段性 建设项目周期长、规模大、投资大，因此需要按程序分成相应阶段依次完成。相应地，也要 在工程的建设过程中多次地进行(jìnxíng)投资数额的确定，以适应建立建设项目各方经济关系 、进行(jìnxíng)有效地投资控制的要求。其过程如图1-1所示。
4．投资确定的层次性
第九页，共三十二页。
第十页，共三十二页。
（二）既有项目法人融资的含义
既有项目法人融资是指依托现有法人进行的融资活动。既有项目法人可以是企业，也可以是 事业单位。当现有法人为公司制企业时，也称为公司融资。这种融资方式的特点是：
1.由作为发起人的既有项目法人出面筹集资金，投资于新项目，而拟建项目不组建新的 项目法人，由既有法人统一组织融资活动并承担融资责任与风险。
第二十页，共三十二页。
某电力公司
A电厂
B电厂
建设C电厂
收益 收益 收益
传统的融资方式
建设C电厂 资金还贷渠 道
AA电电厂厂
提 提供供有有限担限保担保
某 某电电力力公公司司
BB电电厂厂
建 建设设C电C厂电厂 （C电厂项 目公司）
收 收益益
无 无追追索索权权和和有限有追限索追权索项权目融项资目融资 第二十一页，共三十二页。
项目资本金
国家预算内资金
企业自筹 发行股票 外国投资：合资经营、合作
经营、独资经营
项目负债(fù zhài)
信贷融资
债券融资
融资租赁
第二十五页，共三十二页。
项目 资本金 (xiàngmù)
❖ 项目资本金是指由项目的发起人、股权投资 人以获得项目财产权和控制权的方式投入(tóurù) 的资金
第二十六页，共三十二页。
3．阶段性 建设项目周期长、规模大、投资大，因此需要按程序分成相应阶段依次完成。相应地，也要 在工程的建设过程中多次地进行(jìnxíng)投资数额的确定，以适应建立建设项目各方经济关系 、进行(jìnxíng)有效地投资控制的要求。其过程如图1-1所示。
4．投资确定的层次性
第九页，共三十二页。
第十页，共三十二页。
工程项目投融资课件
投资决策分析
01
02
03
投资机会研究
对市场和行业进行深入分 析，寻找具有潜力的投资 机会。
项目可行性研究
评估项目的技术、经济、 环境等方面的可行性，为 决策提供依据。
风险评估与管理
识别和分析项目投资可能 面临的风险，制定相应的 风险应对策略。
投资估算与预算
投资估算
根据项目设计和计划，估 算项目总投资额和各阶段 的资金需求。
01
02
03
04
融资成本
包括贷款利息、债券利息、股 权融资的分红等。
利率风险
市场利率波动可能导致融资成 本上升。
信用风险
债务人违约可能导致无法按期 偿还债务。
流动性风险
资金流动性不足可能导致无法 及时偿还债务。
融资结构设计
债务比例
合理配置长期债务和短期债务 的比例。
股权比例
合理配置股权和债权的比例。
环境效益评估
分析项目对环境的影响，如节能减 排、资源利用等。
03 工程项目融资
融资方式与渠道
银行贷款
通过向商业银行或政策 性银行申请贷款来筹集
资金。
债券发行
通过发行企业债券或项 目债券来筹集资金。
股权融资
通过出让项目公司的股 权来筹集资金。
融资租赁
通过租赁方式获得工程 设备或设施的使用权。
融资成本与风险
风险反馈
根据风险监控结果，及时调整投融资 策略和风险管理措施，确保项目的顺 利进行。
05 工程项目投融资案例分析
案例一：某高速公路项目投融资分析
总结词
成功的公私合营模式
详细描述
该高速公路项目采用了公私合营模式，通过政府和私人投资者共同出资，实现了资金的有效利用。项目在建设过 程中，充分利用了私人资本的灵活性和效率，缩短了建设周期，降低了政府财政压力。同时，私人投资者也获得 了合理的投资回报，实现了双赢。
《工程项目融资》课件
02
发行股票和债券是直接融资的主要方式，资金需求方通过发行
股票或债券来筹集资金。
直接融资的优点是资金来源广泛，能够满足大规模资金需求，
03
同时能够降低融资成本。
间接融资
01
间接融资是指资金需求方通过中介机构间接从最终 投资者处筹集资金。
02
银行贷款是间接融资的主要方式，资金需求方通过 向银行贷款来筹集资金。
特点
融资期限长、资金需求量大、风险较 高、回报稳定。
融资的重要性
满足工程项目资金需求
工程项目通常需要大量资金投入，融资能够提 供必要的资金支持。
降低资金成本
合理安排融资结构，降低资金成本，提高项目 经济效益。
促进经济发展
工程项目融资对于促进基础设施建设、推动经济发展具有重要意义。
融资的种类
01
股权融资
数字化和智能化的挑战
数字化和智能化需要解决如何 保护数据安全、如何提高技术 成熟度等问题。
THANKS
感谢观看
03
贷款银行在工程项目融资中扮演着重要的角色，是项
目资金的主要来源之一。
承包商
01
承包商是指负责工程项目建设 的单位或个人。
02
承包商需要具备相应的施工资 质和经验，以确保工程项目的 质量和进度。
03
承包商通常会与项目发起人签 订合同，明确工程范围、质量 要求、工期等条款。
供应商
01
供应商是指向工程项目提供原材料、设备等物资的单位或 个人。
技术风险的防范措施
加强技术研发和人才培养，提高技术水平和创新 能力；加强与高校、科研机构的合作，引进先进 技术和管理经验；建立技术风险预警机制，及时 发现和解决技术难题。
项目投资估算与融资概述(ppt 58页)
1)建设投资估算的依据和要求
（1）估算依据 建设工程造价费用构成、计算方法以及其他
有关计算工程造价的文件； 投资估算方法、估算指标和定额； 工程建设其他费用计算方法和费用标准以及
国家颁布的价格指数； 拟建项目各单项工程的建设内容和工程量。
（2）估算精度要求
工程内容和费用构成齐全，计算合理，不重 复计算，不提高和降低估算指标，不漏项不 少算。
（4）流动资产投资
流动资金是指企业购置劳动对象和支付职工 劳动报酬及其他生产周转费用所垫支的资金。 它是流动资产和流动负债的差额。
流动资金的实物形态是流动资产，包括必要 的现金、各种存款、应收及应付款项、存货 等，流动负债主要是指应付账款。
5.1.2建设投资估算
1)建设投资估算的依据和要求 2）投资估算步骤 3）建设投资估算方法
（2）无形资产投资
能为企业长期提供某种权利或利益但不具有 实物形态的资产。
包括专利权、商标权、著作权、土地使用权、 非专利技术和信誉等的投入。
（3）其他资产投资
指固定资产、无形资产、流动资产和长期投 资之外的其他资产。
包括其他长期资产（特准储备物资等）、递 延税款借项、长期待摊费用（开办费、租入 固定资产改良支出、固定资产大修支出等）。
由设备购置费和工器具、生产家具购置费组成。 a.设备购置费
设备购置费是指为建设项目购置或自制的 达到固定资产标准的设备的费用。
设备购置费=设备原价+设备运杂费
国产设备原价
国产标准设备原价一般是设备制造厂的交货价，即 出厂价。设备出厂价有两种，一是带有备件的出厂价， 二是不带有备件的出厂价。在计算设备原价时，应按 带有备件的出厂价计算。如设备由设备成套公司供应， 则应以订货合同价为设备原价。
《项目融资概述》幻灯片PPT
对竞争性工程国家制定产业政策引导，根底性工程鼓励和吸引 各方投资参加，社会公益性工程由政府财政统筹安排，并广泛 吸引社会资金。实施工程投融资改革的总体思路。 国务院1994年?90年代国家产业政策纲要? 国家计委1996?关于实行建立工程法人责任制的暂行规定?根 本建立工程必须建立工程法人，对全过程负责。 全国人大1999年?中华人民共和国招标投标法?，规定所有工 程建立工程必须进展招标 国家计委1999年?国家计委关于加强国有根底设施权益转让管 理的通知? 2001年?国家计委关于促进和引导民间投资的假设干意见? 财政部2002年?企业公司制改建有关国有资本管理与财务处理
投资和融资的关系
投资决定了融资，工程投资者背景、财务状况，投资 工程的预期经济效益和风险水平等情况，决定了融资 的构造、条件等。
融资决策对投资决策的影响
融资构造对投资效益的影响P71－72 工程投资效益的评价 投资利润率＝年均利润/投资总额 工程经济增加值＝税后净经营利润－债务 本钱－股权本钱 融资金额的筹措对投资决策实施的影响 从数量上满足，并考虑各种方式带来的资 金本钱、财务风险、工程进度的安排等问 题。
第一章 工程融资概述
• 第一节 • 第二节 • 第三节 • 第四节
工程融资概念 工程融资的当事人及其权责 工程融资的运作过程 工程融资案例了解
第一章 工程融资概述
• 重点掌握 • 1、工程融资的概念； • 2、工程融资与公司融资的区别； • 3、工程融资的参与者； • 4、工程融资的四个框架、五个阶段步骤。 • 一般掌握 • 1、工程融资的根本功能； • 2、工程融资的应用范围； • 3、工程融资成功的根本条件； • 4、工程融资参与者的权责； • 了解 工程融资产生、开展的原因〔自学〕；
1998.7 ?工程工程投资与融资? 方芳主编 上海：上海财经大学出版社 2003.12
投资和融资的关系
投资决定了融资，工程投资者背景、财务状况，投资 工程的预期经济效益和风险水平等情况，决定了融资 的构造、条件等。
融资决策对投资决策的影响
融资构造对投资效益的影响P71－72 工程投资效益的评价 投资利润率＝年均利润/投资总额 工程经济增加值＝税后净经营利润－债务 本钱－股权本钱 融资金额的筹措对投资决策实施的影响 从数量上满足，并考虑各种方式带来的资 金本钱、财务风险、工程进度的安排等问 题。
第一章 工程融资概述
• 第一节 • 第二节 • 第三节 • 第四节
工程融资概念 工程融资的当事人及其权责 工程融资的运作过程 工程融资案例了解
第一章 工程融资概述
• 重点掌握 • 1、工程融资的概念； • 2、工程融资与公司融资的区别； • 3、工程融资的参与者； • 4、工程融资的四个框架、五个阶段步骤。 • 一般掌握 • 1、工程融资的根本功能； • 2、工程融资的应用范围； • 3、工程融资成功的根本条件； • 4、工程融资参与者的权责； • 了解 工程融资产生、开展的原因〔自学〕；
1998.7 ?工程工程投资与融资? 方芳主编 上海：上海财经大学出版社 2003.12
工程项目投资与融资第1章ppt课件
投资的会计成本及投资的资金成本，它是投资主体
在筹集资金时所付出的代价，主要包括筹资费和资金的使
用费。
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9
（2）投资的资金成本公式
式中：
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10
2、投资费效益、费用与效果
（1）投资的效益
效益是指在合理利用资源和保护生态环境的前提下，以
尽量少的劳动消耗和物质消耗，生产出更多的符合社会需要 的产品。
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38
❖ 2.无追索权与有限追索的项目融资
❖ 根据有无追索权，项目融资可分为无追索 权的项目融资和有限追索权的 项目融资。
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无追索权的项目融资是指项目贷款本息偿还的来源仅 限于该项目所产生的收益，担保权益可仅限于该项目 的资产；在项目融资的任何阶段，债权人均不能追索 到项目投资人除项目以外的资产。在实际工作中，由 于这种方式对债权人来说风险很大，一般很少采用。
工程项目投资的合理估计与确定是工程项目投资管理的首要 内容，它是要在建设程序的各个阶段，采用科学的计算方法 和切合实际的计价依据，合理确定投资估算、设计概算、施 工图预算、承包合同价、结算价和施工决算。根据建设程序， 工程项目投资的合理确定分为如下六个阶段。
1.在项目建议书阶段、可行性研究阶段，按照规定的投资估
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（三）工程项目投资的有效控制
工程项目投资有效控制应遵循的原则： 1．以设计阶段为重点进行建设全过程投资控制 2．主动控制 3．令人满意原则 4．技术与经济相结合
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第三节 工程项目融资概述
一、项目融资主体及融资组织形式 项目融资主体是指进行项目融资活动的经济实体。
➢ 买股票、证劵、基金