基金《基础知识》考前押题卷试题及答案

基金《基础知识》考前押题卷试题及答案

1、关于利率互换和货币互换的描述，正确的是()。 [单选题] *

A)利率互换的合约双方交换的是双方认为具有相等经济价值的现金流(正确答案)

B)货币互换的合约双方互换的是不同币种为单位的利率

C)互换的合约的一方具有货币交换的权利，而没有货币交换的义务

D)利率互换的合约双方互换的是不同币种下的相同利率

2、关于基金资产估值责任，以下表述正确的()。 [单选题] *

A)基金管理人应充分理解基金相关估值原则及技术，在与托管人充分协商的基础上，谨慎确定公允价值(正确答案)

B)基金资产估值的责任人是基金管理人和基金托管人

C)基金管理人选择将估值业务外包给服务机构，可以免除基金管理人的估值相关责任

D)基金管理人只要参考中国证券投资基金业协会的估值指引，即可免除估值相关责任

3、公募基金财务会计报告中，基金持仓结构分析股票投资占比的计算方式正确的是()。 [单选题] *

A)股票投资总市值/基金资产净值(正确答案)

B)股票投资总市值/基金的投资总额

C)股票投资总成本/基金资产净值

D)股票投资总成本/基金的投资总额

4、不动产投资的特点包括()。

1异质性

2不可分性

3高流动性

4低流动性 [单选题] *

A)1、2、3

B)1、2

C)2、3

D)1、2、4(正确答案)

5、关于预期损失，以下表述正确的是()。 [单选题] *

A)预期损失的估算方法有参数法、历史模拟法和蒙特卡洛模拟法

B)预期损失是指在给定时间区间和置信区间内，投资组合损失的期望值(正确答案)

C)预期损失是一个分位值

D)预期损失，又称在险价值、尾部损失、条件风险价值度

6、某投资者持有5000份A基金，当前的基金份额净值为1.2元。假设A基金按1:2的比例进行了分拆，下列选项中表述正确的是()。 [单选题] *

A)该投资者持有的A基金资产变为3000元

B)A基金份额净值变为2.4元

C)该投资者持有的基金份额仍为5000份

D)A基金的资产规模不变(正确答案)

7、关于沪港通、深港通以及债券通开通的重要意义，有以下几种说法，其中正确的是()。

1标志着人民币国际化的重要进展

2刺激了人民币的资产需求

3丰富了境外人民币资本的投资品种

4标志着我国不断扩大金融市场开放

5标志着我国资本账户已经完全开放 [单选题] *

A)1、3、4、5

B)4、5

C)1、2、3、4(正确答案)

D)1、2、4、5

8、某年底资金面持续紧张，货币市场利率快速上行，叠加信用风险事件不断爆出，债劵市场大幅调整，货币市场利率大幅上行导致货币基金吸引力下降，机构投资者短期集中大额赎回，个别货币基金面临流动性压力。关于上述事件中基金的投资风险，以下表述错误的是()。 [单选题] *

A)机构持有人占比和结构会影响基金的流动性

B)流动性风险是一种综合性风险，市场、信用等领域风险管理的缺陷必然导致流动性风险(正确答案)

C)基金经理要管理信用风险，降低信用风险事件对基金的影响

D)资金面紧张、货币市场利率上行对基金造成的风险属于市场风险范畴

9、以下交易成本中，属于显性成本的是()。 [单选题] *

A)买卖价差

B)税费(正确答案)

C)对冲费用

D)冲击成本

10、2008年9月19日以后，我国证券交易印花税征收的对象是()。 [单选题] *

A)交易买方

B)交易卖方(正确答案)

C)成交双方

D)中国结算公司

11、各项技术逐渐成熟，产品市场基本形成并不断扩大属于()。 [单选题] *

B)初创期

C)衰退期

D)成熟期

12、关于场内证券交易结算的共同对手方制度，以下说法中错误的是()。 [单选题] *

A)共同对手方是指在结算过程中，同时作为所有买方和卖方的交收对手，并保证交收顺利完成的主体

B)如果买卖双方中的一方不能履约交收，共同对手方会暂时冻结卖出方的证券或买入方的资金，直到另一方履约时，再完成交收(正确答案)

C)共同对手方一般由证券登记结算机构充当

D)卖出证券的投资者相当于将证券卖给了共同对手方，买入证券的投资者相当于从共同对手方买入证券

13、关于商业票据，以下表述正确的是()。

1是发行主体为满足流动资金需求所发行的期限为2至270天、可流通转让的债务工具

2是获取短期信贷的债务工具，广义上包括商业汇票和商业本票，狭义上仅指商业本票

3主要特点有:面额较大、利率较低、流动性好

4采取贴现发行方式，资信良好的发行人可采取直接发行 [单选题] *

A)2、3、4

B)1、3、4

C)1、2、3

D)1、2、4(正确答案)

14、可转换债券发各要素中，直接受发行人股票价格影响的是()。 [单选题] *

A)转换价格

C)票面利率

D)转换比例

15、关于战略资产配置，以下表述正确的是()。

1战略资产配置结构确定后，通常3-5甚至更长时间内不再调整

2量化的优化模型适用于战术资产配置，不适用于战略资产配置

3运用经验和判断对每类资产进行甄选，是基金经理可能采用的方法之一 [单选题] *

A)1、3(正确答案)

B)1、2、3

C)1、2

D)1、3

16、关于净额结算，以下表述错误的是()。 [单选题] *

A)净额结算又称差额结算，对每个结算参与人价款的清算只计其各笔应收、应付款项相抵后的净额

B)净额结算对证券的清算只计每一种证券应收、应付相抵后的净额

C)通过证券交易所达成的交易全部采用净额结算方式(正确答案)

D)证券登记结算机构对场内证券交易进行净额结算是以结算参与机构为单位办理的

17、以下针对基金估值原则的描述，错误的是()。 [单选题] *

A)对不存在活跃市场的投资品种，应采用市场参者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值技术确定投资品种的公允价值

B)基金管理公司不能按与托管人商定的价格估值(正确答案)

C)对存在活跃市场的投资品种，如估值日有市价的，应采用市价确认公允价值

D)对存在活跃市场的投资品种，估值日无市价的，应采用最近交易市价或参考类似投资品种，调整最近交易市价，确定公允价值

18、当估值或份额净值计价错误实际发生时，基金管理公司应立即纠正，及时采取合理措施防止损失进一步扩大。当错误率达到或超过基金资产净值的()时，基金管理公司应当公告并报监管机构备案。 [单选题] *

A)0.20％

B)0.50％(正确答案)

C)0.10％

D)0.25％

19、在质押式回购中，将回购债券出质，以获取对方首期资金的一方被称为()。[单选题] *

A)逆回购方

B)出质方

C)受质方

D)正回购方(正确答案)

20、关于计算风险价值(VaR)的历史模拟法，以下表述错误的是()。 [单选题] *

A)计算时无须事先确定风险因子收益或概率分布

B)以最近发生过的数据作为数据来源

C)被认为是最精准贴近的计算方法(正确答案)

D)该方法假设市场未来的变化方向与市场的历史发展状况大致相同

21、在某些特定商品的交易中，由于商品具有特殊性或只在少数投资者之间交易，因此产生了()。 [单选题] *

A)经纪人市场(正确答案)

B)保证金交易市场

C)报价驱动市场

D)指令驱动市场

22、某日，中国人民银行在债券市场上进行逆回购操作。该操作过程中涉及的交易制度是()。 [单选题] *

A)结算代理制度

B)公开市场一级交易商制度(正确答案)

C)结算参与人制度

D)做市商制度

23、关于可转债投资的风险，以下表述正确的是()。

1持有者不用承担股价波动的风险

2投资者不会有利息损失风险

3可转债规定发行者可以在发行一段时间后以某一价格赎回债券，因而投资者要承担再投资风险

4我国可转债的部分品种具有强制性转股条款，这将给投资者带来转换风险 [单选题] *

A)1、2

B)1、2、3

C)3、4(正确答案)

D)1、3、4

24、由于市场波动某投资者融资融券账户维持担保比例下降至110％，该投资者抱看侥幸心理未在合同约定的时问内完成追加担保品的操作，其开户证券公司为了减少损失可以采取以下哪种措施？() [单选题] *

A)限制客户买入

B)冻结客户账户

C)继续向客户催缴保证金

D)依据约定采取强制平仓措施(正确答案)

25、关于业绩比较基准，以下表述正确的是()。 [单选题] *

A)业绩比较基准可以大概率上测算出锚定它的基金收益率情况

B)事先确定的业绩比较基准可以为基金经理在投资管理过程中提供一定程度上的指引(正确答案)

C)业绩比较基准的选择一般取决于基金的投资范围，但一般只能选择特定股票指数作为业绩比较基准

D)如果某基金是一个医药行业基金，则只能选择医药行业指数作为业绩比较基准

26、利用公募基金作为投资工具投资黄金，以下说法错误的是()。 [单选题] *

A)黄金ETF主要投资于上海黄金交易所的黄金产品

B)黄金QDII可以直接投资海外的黄金期货(正确答案)

C)黄金QDI主要投资海外上市交易的黄金ETF

D)黄金ETF间接投资于实物黄金

27、关于混合基金的风险管理，以下表述正确的是()。 [单选题] *

A)混合基金股票仓位较高时，可对基金行业集中度、持股集中度等风险指标进行监控(正确答案)

B)混合基金的风险低于股票基金，预期收益低于债券基金

C)债券基金与混合型基金相比，其风险管理更加多祥化

D)一般而言，混合基金中，偏股型基金的风险和预期收益较高，平衡型基金相对较低，偏债型基金介于两者之间

28、关于远期合约，以下表述错误的是()。 [单选题] *

A)远期合约包含合约标的资产

B)远期合约是标准化合约(正确答案)

C)远期合约包含交割价格

D)远期合约包含到期日

29、关于债券基金经理通常使用的免疫策略的种类，以下各项错误的是()。 [单选题] *

A)收益免疫(正确答案)

B)所得免疫

C)或有免疫

D)价格免疫

30、价格收益率曲线的曲率就是债券的()。 [单选题] *

A)收益率

B)凸性(正确答案)

C)久期

D)修正久期

31、公募基金A的基金管理人是甲基金管理公司，基金托管人是乙商业银行，则该基金会计的责任主体是()。

1公募基金A

2甲基金管理公司

3乙商业银行 [单选题] *

A)2、3(正确答案)

B)1、2、3

C)1、2

D)1、3

32、关于交易指令在基金公司内部执行情况，以下表述错误的是()。 [单选题] *

A)交易员收到交易指令后必须马上执行指令(正确答案)

B)交易系统或相关负责人审核投资指令的合法

C)交易员必须严格按照公平交易的原则执行交易

D)基金经理通过交易系统下达交易指令

33、关于沪深300指数，以下描述错误的是()。 [单选题] *

A)沪深300指数是加权平均指数

B)沪深300指数覆盖沪市和深市

C)沪深300指数以2004年12月31日为基期，基点为1000点

D)沪深300价格指数和护深300全收益指数都实时发布(正确答案)

34、关于债券通货膨胀风险，以下表述错误的是()。 [单选题] *

A)一般来说，零息债券的通货膨胀风险大于浮动利率债券

B)浮动利率债券因其利率是浮动的，因此不会面临通货膨胀风险(正确答案)

C)通货膨胀使得物价上涨，债券持有者获得的利息和本金的购买力下降

D)一般来说，固定利率债券的通货膨胀风险大于浮动利率债券

35、衍生工具的要素包括()。

1合约标的资产

2到期日

3割价格

4结算 [单选题] *

A)2、3、4

B)1、2、3

C)1、2、3、4(正确答案)

D)1、2

36、某投资组合的主动比重为()时，意味着该投资组合与基准完全相同。 [单选题] *

A)0(正确答案)

B)50％

C)100％

D)20％

37、某QDII基金在未取得中国证监会的特别批准时进行了投资。下列选项符合相关规定的是()。 [单选题] *

A)融资购买金融衍生品(正确答案)

B)临时借入现金，该现金金额占该QD基金净值的15％

C)承销在港上市的某国有企业股票

D)购买香港某物业进行投资

38、关于基金费用，以下表述错误的是()。 [单选题] *

A)基金托管费是基金托管人提供托管服务而向基金收取的费用

B)基金管理费是基金管理人管理基金资产而向基金收取的费用

C)前我国的基金销售服务费是按前一日基金资

产净值的一定比例逐日计提，按月支付

D)基金销售服务费是向基金管理人收取的，用于支付销售机构佣金的费用(正确答案)

39、股票A目前市场价格为每股9元，投资者预期股票A价格将下跌，计划购买执行价格为每股8元、两周后到期的相应看跌期权获利，则投资者购买的期权为()。 [单选题] *

A)虚值期权，期权费等于0

B)虚值期权，期权费大于0(正确答案)

C)实值期权，期权费等于1

D)实值期权，期权费大于1

40、某15年期债券面值为100元，票息率8％，当前债券市场价格为80元。该债券的当期收益率为()。 [单选题] *

A)10％(正确答案)

B)5％

C)7.5％

D)8％

41、某投资组合于2017年9月1日终止，根据GIPS组合群规定，在三季度报告中，()保留该组合历史业绩；在2017年年度报告中()保留该组合历史业绩。 [单选题] *

A应；不应

B)不应；应

C不应；不应(正确答案)

D应；应

42、风险调整后收益指标的局限性包括()。

1理论上的无风险收益率与实际应用中的国债收益率可能不同

2证券波动性会加大统计误差，从而影响对超额收益a的测度

3B数是固定不变的

4缺少完全具有代表性的市场指数 [单选题] *

A)1、2、3

B)2、3、4

C)1、2、3(正确答案)

D)1、2、3、4

43、有关债券违约时的受偿顺序，按照由先至后的顺序，下列排序正确的是()。1优先无保证债券

2优先次级债券

3劣后次级债券 [单选题] *

A)1、3、2

B)1、2、3(正确答案)

C)2、3、1

44、2012年8月1日上午9点30分至10点15分，在并无任何重大信息披露的情况下，美国股市154只股票交易无端出现剧烈波动，交易量暴增，股价暴涨和暴跌。纽约证券交易所做市商骑士资本发表声明称事件是该公司做市部门与纽交所之间的指令传送系统出现技术问题导致的。上述事件属于投资交易中的()。 [单选题] *

A)信用风险

B)合规风险

C)操作风险(正确答案)

D)系统风险

45、甲机构持有公司F的优先股，当公司F解散时，财产索取权排在甲机构之后的投资者是()。 [单选题] *

A)公司F的债券持有人

B)货款给公司F的银行

C)公司F的普通股持有人(正确答案)

D)税务部门

46、以下可以为企业提供短期资金融通手段的货币市场工具是()。

1商业票据

2银行承兑汇票

3股份回购协议

4短期融资券 [单选题] *

A)1、2、4(正确答案)

B)2、3、4

C)1、2、3、4

47、关于大宗交易，以下表述错误的是()。 [单选题] *

A)于当天停牌的股票，沪深交易所都不接受其宗交易申请

B)大宗交易是指单笔数额较大的证券买卖

C)证券交易所可以根据市场实际情况调整大宗交易的最低限额

D)每个交易日15:00以后，上海证券交易所开始接受大宗交易(正确答案)

48、评估基金的业绩时需要考虑的方面包括()。

1计算绝对收益

2计算相对收益

3计算风险调整后收益

4进行业绩归因 [单选题] *

A)2、3、4

B)1、2、3

C)1、2、3、4(正确答案)

D)1、2、4

49、2019年9月5日，证监会发布《中国证监会关于证券投资基金估值业务的指导意见》，其中关于管理人的估值技术的表述错误的是()。 [单选题] *

A)基金管理人改变估值技术之前必须咨询会计师事所的专业意见(正确答案)

B)基金管理人改变估值技术时，应当在定期报告中披露

C)基金管理人改变估值技术时，应当本着最大限度保护投资者利益的原则及时进行临时公告

D)基金管理人应当明确基金估值的程序和技术

50、基金管理人对基金资产估值后，下一步程序应将基金份额净值结果()。 [单选题] *

A)发给相关销售机构复核

B)直接对外公布

C)给基金托管人复核(正确答案)

D)发给基金注册登记机构用于计算申购、赎回

数额

51、关于房地产投资信托(REITS)，以下表述错误的是()。 [单选题] *

A)房地产投资信托常通过发行受益凭证或股票进行募资

B)房地产投资信托信息不对称程度高于其他房地产投资工具(正确答案)

C)房地产投资信托给中小投资者新的房地产投资渠道

D房地产投资信托资金一般投资于房地产或房地产抵押贷款

52、以下各类基金中，对汇率变动最敏感的是()。 [单选题] *

A)QDII(正确答案)

B)本地基金公司管理的互认基金

C)ETF

D)QFIl

53、不属于抵押债券保证物的是()。 [单选题] *

A)设备

B)土地

C)房屋

D)期货合约(正确答案)

54、以下选项中，属于资产负债表能够反映的信息是()。 [单选题] *

A)企业一定时期内的运营状况

B)企业利润的形成情况

C)股东权益结构状况(正确答案)

D)企业获取现金的能力

55、若某债券1年和2年期的即期利率分别是8％和10％，则第2年的远期利率为()。 [单选题] *

A)12.04％(正确答案)

B)12％

C)10％

D)6.04％

56、关于现值和贴现，以下表述错误的是()。 [单选题] *

A)现值计算中利率i被称为贴现率

B)现值的复利计算公式一般为PV=FV/(1+i)n

C)现值是指将来货币金额的未来价值(正确答案)

D)将未来某时点资金的价值折算为现在时点的价值称为贴现

57、某混合型基金A包含股票、债券和银行定期存款，各类资产的比例分别为70％、25％、5％；若下一年上述各类资产的预期收益率分别为20％、8％、

1.75％，则基金A在下一年的期望收益率为()。 [单选题] *

A)9.92％

B)16.09％(正确答案)

C)19.87％

D)14.23％

58、某债券面值为500元，每年支付利息30元，期限为2年，市场价格为482.17元，则该债券的到期收益率为()。 [单选题] *

A)6％

B)7％

C)9％

D)8％(正确答案)

59、某日，某私募基金银行存款100万元，股票投资20万元，基金投资40万元，已计提管理费2.3万元、托管费0.8万元、业绩报酬5万元，该基金当日总资产与总负债分别为()。 [单选题] *

A)160万元，8.1万元(正确答案)

B)60万元，8.1万元

C)160万元，3.1万元

D)60万元，3.1万元

60、关于利率期限结构，以下说法正确的是()。 [单选题] *

A)到期期限足以解释不同债券收益率的差异

B)收益率曲线只有4种类型

C)拱形收益率曲线的特征是，期限相对较短的债券利率与期限成正向关系(正确答案)

D)反转收益率曲线的特征是，短期债券收益率较低

61、投资政策说明书的制定，主要依据投资者的()。

1投资需求

2财务状况

3投资限制

4投资偏好 [单选题] *

A)1、2、3

B)1、3、4

C)1、2、4

D)1、2、3、4(正确答案)

62、2017年10月，我国财政部在香港向外国投资者发行了20亿元以美元标价的主权债券最恰当的归类是()。 [单选题] *

A)政府债券(正确答案)

B)金融债券

C)永续债券

D)公司债券

63、如果一家公司的非流动资产是8亿元，非流动负债是12亿元，所有者权益是8亿元，流动负债是2亿元，那么它的流动资产应该是()。 [单选题] *

A)4亿元

B)2亿元

C)14亿元(正确答案)

D)8亿元

64、假定某投资组合收益与市场收益的协方差为正且保持不变，当市场收益的标准差增加时，贝塔系数将()。 [单选题] *

A)不变

B)减小(正确答案)

C)增加

D)先增后减

65、投资者丁某投资A公司股票，近日A公司披露的财报显示业绩不如预期。与此同时监管层加大资本市场监管力度致市场资金趋紧。基于以上原因，A公司股票价格几日下跌。根据上述信息，下列说法错误的是()。 [单选题] *

A)若投资者同时投资多只其他股票，可有效降低资本市场监管力度加大带来的风险(正确答案)

B)投资者同时投资多只其他股票，可有效降低A公司业绩不佳带来的风险

C)A公司业绩不如预期导致股价下跌，属于非系统性风险

D)资本市场监管力度加大导致股价下跌，属于系统性风险

66、某家公司用部分现金购买了存货，那么该公司流动比率和速动比率的变化将是()。 [单选题] *

A)流动比率变小，速动比率不变

B)流动比率不变，速动比率变小(正确答案)

C)流动比率变小，速动比率变小

D)流动比率不变，速动比率不变

67、大宗商品基本上可以分为四类:能源类、基础原材料类、贵金属类和农产品类。下表为某分析员搜集的某段时期一些大宗商品指数在交易所的成交金额和涨跌幅数据，分析员需要将各个指数归类，并分析各类大宗商品指数的品种数量、成交

金额和涨跌幅。以下表述错误的是

[单选题] *

A)能源类各指数合计成交金额最少(正确答案)

B)农产品类各指数此段时期有涨有跌

C)贵金属类各指数此段时期没有下跌

D)基础原材料类各指数品种最多

68、关于股份公司的资本，以下说法错误的是()。 [单选题] *

A)优先股和普通股都代表对公司的所有权

B)公司债券利率一般高于同期国债利率

C)普通股股东可以获得公司的分红

D)公司债券需要还本付息，不属于公司资本(正确答案)

69、关于统一公债的贴现金流（）估值法，以下表述正确的有()。

1统一公债是一种永续债券

2按年付息的统一公债内在价值等于年利息÷市场利率

3统一公债的DCF公式与优先股贴现估值形式一致 *

A)1、2

B)2、3

C)1、3(正确答案)

D)1、2、3(正确答案)

70、我国当前的法律和监管规则关于“私募股权投资基金”的表述正确的是()。 [单选题] *

A)募集方式为公开募集，投资标的为公开交易的

B)募集方式为公开募集，投资标的为非公开交易的股权

C)募集方式为非公开募集，投资标的为公开交易

D)募集方式为非公开募集，投资标的为非公开交易的股权(正确答案)

71、关于基金利润分配，以下说法错误的是()。 [单选题] *

A)封闭式基金每年至少一次收益分配

B)开放式基金一定要进行利润分配(正确答案)

C)基金收益分配后净值不低于面值

D)基金分红公告要包含收益分配方案、时间和发放办法等

72、关于均值方差模型，以下表述错误的是()。 [单选题] *

A)方差用来衡量投资组合各种可能的收益率围绕其预期值的偏离程