中信银行资产负债管理模式介绍(中信银行蒋东明)
银行资产负债管理的主要内容和管理方法
银行资产负债管理的主要内容和管理方法全文共四篇示例，供读者参考第一篇示例：银行资产负债管理是银行业务中至关重要的一环，它对银行的发展和稳健经营起着重要的作用。
资产负债管理是指通过合理配置资产和负债，以最大限度地实现资产收益、降低风险和保障人民币（外币）的充分利用的过程。
下面就让我们一起来探讨一下银行资产负债管理的主要内容和管理方法。
一、资产负债管理的主要内容：1. 资产端管理资产端管理是通过合理配置资产，以实现资产利润最大化、降低风险和提高资产流动性为目标的管理。
主要包括资产配置、风险控制、流动性管理等内容。
在资产端管理中，银行需要根据市场情况和风险偏好，以及内部资本和风险承受能力，通过投资组合管理和风险控制手段，调整资产结构，实现资产的有效配置和优化，以提高资产利润和保障资产质量。
3. 利率风险管理利率风险是银行面临的重要风险之一，它主要包括市场利率变动对资产和负债价值的影响和不匹配风险。
银行需要通过利率风险管理，以合理调整资产和负债的利率敏感性，降低利率风险对银行财务状况和盈利能力的影响。
主要包括利率敏感性分析、利率调整机制、利率对冲等内容。
4. 流动性风险管理流动性风险是银行面临的另一个重要风险，它主要指银行资产无法变现或负债难以偿还的风险。
银行需要通过流动性风险管理，以合理配置流动性资产和负债，保证正常的资金运转和偿还能力。
主要包括流动性风险度量、流动性缓冲管理、流动性压力测试等内容。
1. 综合管理方法综合管理方法是指资产负债管理中综合运用各种管理工具和方法，以实现资产负债匹配和风险控制的一种管理方法。
主要包括资产负债匹配、绩效评价、度量管理、风险管理等内容。
通过综合管理方法，银行能够全面考虑资产和负债的特点和需求，以实现更加有效的资产负债管理。
2. 风险管理方法风险管理方法是指资产负债管理中针对不同风险类别采取相应的管理方法和措施，以降低风险对银行的影响的一种管理方法。
主要包括市场风险、信用风险、操作风险、流动性风险、利率风险等风险管理方法。
银行资产负债的管理体系
银行资产负债的管理体系全文共四篇示例，供读者参考第一篇示例：银行资产负债管理体系是银行运营管理的核心部分，其主要目的是帮助银行有效地管理和控制资产和负债，从而确保银行能够平稳、安全、高效地运营。
银行的资产主要包括各类贷款、投资、存款等，负债则包括各类债务、存款等。
资产负债管理体系的建立和运营需要综合考虑市场、风险、盈利等多方面因素，确保银行的资金安全和盈利水平。
一、资产负债管理的重要性资产负债管理是银行运营管理的核心环节，其重要性体现在以下几个方面：1. 风险控制：通过对资产负债的及时监测和调整，帮助银行有效控制各类风险，如信用风险、市场风险、流动性风险等。
及时发现并解决问题，避免发生资金链断裂和风险爆发。
2. 盈利增长：资产负债管理能帮助银行更好地配置资源，提高盈利水平。
通过控制成本、提高效率、优化收益结构等手段，实现更高水平的盈利。
3. 提升竞争力：良好的资产负债管理可以帮助银行更好地应对市场变化和竞争压力，提升自身的竞争力，稳定市场地位。
1. 资产管理：包括贷款管理、投资管理、资产优化等。
通过合理配置资产、优化风险收益比，提高资产负债回报率。
2. 负债管理：包括存款管理、债券发行、融资管理等。
通过吸收存款、发行债券、融资等手段，合理控制负债规模和成本，确保流动性充足。
3. 风险管理：包括信用风险、市场风险、流动性风险等。
建立完善的风险管理体系，及时发现风险隐患、制定风险对策、降低资金风险。
4. 盈利管理：包括财务管理、资金管理、利润管理等。
通过资产的有效配置和负债的合理控制，实现资金盈余、增加利润。
5. 审计和监管：包括内部审计、外部审计、监管合规等。
全面监控和评估资产负债情况，确保符合监管规定和内部审计标准。
三、银行资产负债管理体系的基本原则1. 风险本位：风险是资产负债管理的首要考量。
要根据风险情况合理配置资产和负债，均衡风险收益比，确保资金安全。
2. 稳健性原则：遵循稳健的原则，保持合理的资产负债比例，避免过度风险或短期盈利导致的稳健性问题。
投资银行资产管理业务培训课件(PPT 81页)
总行投资银行部
2013年7月
1
目录 第一部分 我行融资类理财业务发展概况 第二部分 我行融资类理财业务模式 第三部分 融资类理财业务监管政策及市场展望 第四部分 我行融资类理财业务指导政策及业务发展策略 第五部分 融资类理财业务操作流程及重点环节讲解
产品定位
融资类理财产品已成为企业直接融资渠道的重要选择，是我行为对公客户提供投资 银行综合融资解决方案的重要组成部分。
出台目的：规范投资路径，强化信息披露，提高监管效率，保障投资者权益，引导市场有序 发展。
理财新政
不是紧缩性政策，而是规范性政策 为理财业务的可持续发展奠定了基础
影响及发展 趋势
发展趋势
理财投资需求并未改变，仍将保持快速增长 企业融资需求和融资环境并未根本变化 理财产品仍旧是企业常态化融资渠道之一
的简单替代。
22
中期市场展望
理财融资仍是企业融资重要渠道
商业银行理财产品余额
单位：亿元
截至今年6月末，我国人民 币理财资金余额已达9.85万 亿。从2006年至今，商业银 行理财产品余额增长27倍。
今年上半年，全社会融资规模总量为10.15万亿元。其中，人民币贷款新增规模5.08万亿元， 占比50%.05；信托贷款新增规模1.23万亿元，占比达到12.12%；委托贷款新增规模1.11万亿元 ，占比达到10.94%；企业债券净增1.22万亿元，占比12.02%。与理财业务相关的信托贷款、委 托贷款占社会融资规模总量的比例已达到23.05%。
4
行业分布情况
围绕年初制定的全行投资银行业务发展指导意见，今年以来全行投资银行业务条 线重点关注城镇化建设带来的大规模融资需求，积极推动融资主体多元化。 已发行项目的行业分布情况
资产负债管理系统简介
资产负债管理系统简介一、导读提醒本章简介旳资产负债管理系统是企业2023年12月V2.0设计产品（V1.0为2023年设计产品）, 体现了企业反思2023年西方金融风暴起因、防备金融风险旳最新理论研究成果。
重新设计旳资产负债管理系统最突出特点是: 以巴塞尔新资本协议第一、第二、第三支柱规定、银监会《商业银行资本充足率审查评估要素及措施》等监管规定为根据, 从银行发展战略及高管角度, 构建起可操作旳银行全面风险管理框架。
二、系统简述资产负债管理是在世界金融自由化浪潮旳冲击下, 尤其是90年代中后期迅速发展并占据主流地位旳现代商业银行经营管理措施。
敏感性测试、市值分析、情景模拟、组合管理等先进旳管理思想和技术不停发展, 使得资产负债管理体系深入完善, 并逐渐成为现代商业银行经营管理框架旳关键内容。
概括地说, 目前西方银行业较为通行旳资产负债管理措施和技术有如下四种:一是基础旳风险度量措施――缺口及敏感性分析；二是动态旳、前瞻旳度量措施情景分析和压力测试；三是风险旳管理技术表内调整和表外对冲；四是组合管理技术资金转移计价和风险调整资本收益率等。
这些措施和技术由简朴到复杂, 由单一到组合, 充足展现了西方商业银行风险管理旳思想轨迹和技术演变过程。
现代商业银行旳资产负债管理体系是一种复杂旳系统:第一, 它规定建立由银行高级管理人员和重要业务部门负责人构成资产负债管理委员会, 负责制定资产负债管理政策、确定内部资金定价原则、审查市场风险状况、并对风险偏好、风险敞口调整、业务方略选择等有关事项做出决策。
第二, 它规定建立专门旳资产负债管理团体来承担详细旳政策实行、风险计量和管理运作。
第三, 它规定建立一种包括识别风险种类、确定风险限额、评估风险收益、调整风险敞口、选择业务方略、配置经济资本、考核风险绩效等一系列环节在内旳顺畅旳管理流程。
第四, 它必须以科学旳分析措施、先进旳管理工具和有效旳管理手段为支柱。
第五, 它充足体现了银行全面风险管理框架旳总体思绪及实行手段旳最终效果, 从某种意义上说, 金融风险管理失控, 就是金融企业资产负债管理失控。
中信银行分析
汇率风险管理
• 本行汇率风险主要来源于资产负债表内外资 产及负债币种错配和外汇交易所导致的货币 头寸错配。本行主要通过外汇敞口分析来衡 量汇率风险的大小。本行外汇敞口由结构性 敞口和交易性敞口组成。结构性敞口主要来 自外币资本金和外币利润等经营上难以避免 的外汇头寸。交易性敞口主要来自外汇交易 业务所形成的外汇敞口。
占比（%） 96.4 2.1 0.2 1.2 0.1 100 98.52 1.48
2.5 2
1.5 1
0.5 0 2007年
四类贷款占比趋势
2008年
2009年
关注类 次级类 可疑类 损失类
兴业银行 民生银行 浦发银行 中信银行
正常类大款比例 98.39 99.2 98.41 98.35
五类贷款中正常类贷款2009年达到98.35%， 贷款质量相对较高。但是不良贷款率比其 他三行高，尤其可疑类和损失类的贷款占 到0.65%且有增加的趋势，因此应重点加强 这两类贷款的管理。
中信银行分析
框架结构
中信银行风险管理——“三驾马车 ”
信用风险 利率风险
汇率风险 流动风险
中信银行风险管理——“三驾马车”
理念 •追求滤掉风险的真实利润
体制 •独立、全面、垂直、专业
技术 •巴塞尔资本协议、麦肯锡风险管理、打分卡（量化风险 客户评级体系） 中信银行实施“优质行业、优质企业，主流市场、主流客户”的发 展战略，主动管理各层面的信用风险、流动性 风险、市场风险和
结论：相比其他股份制商业银行，中信银行不 良贷款率仅比行业平均水平略低0.05个百分点 ，且相比他银行相对较高，因此应该进一步加 强贷款风险控制。
[Image Info] wizdata.co.kr
- Note to customers : This image has been licensed to be used within this PowerPoint template only. You may not extract the image for any other use.
阶值管理视角下的商业银行资产负债模型
阶值管理视角下的商业银行资产负债模型(上)于东智胡庆发布时间:2010-10-04摘要：以价值管理为核心的商业银行资产负债模型将资产负债管理相关要素纳入统一的分析框架内，实现了价值创造和风险控制的有机结合，促使银行资产负债管理行为与银行价值最大化的基本目标协同一致。
基于价值管理的资产负债理论模型为中国银行业在内部资金转移定价、贷款定价及利率风险计量等资产负债管理核心领域的实践提供了有益的参考。
推进中国银行业资产负债管理向价值管理转型还必须从银行内外部同时着手，在银行内部积极吸收借鉴国外成熟的理论模型，加快开发资产负债决策支持系统，同时，大力推进金融市场和金融基础设施建设。
关键词：资产负债管理，价值创造，商业银行，风险控制资产负债管理技术源于西方发达国家商业银行的管理实践，目前已发展成为现代商业银行的主流管理方法。
尽管中国银行业在改革发展过程中十分重视资产负债管理体系的培育，然而现阶段的资产负债管理仍侧重于对资产负债的规模、结构、期限、价格等单因素的配置和管理，资产负债管理的各个环节仍无法同银行价值有机结合。
随着中国商业银行尤其是国有大型商业银行相继完成股改上市，中国的银行资产负债管理必将向价值管理转型。
基于这种考虑，本文从商业银行资产负债管理发展变迁出发，重点研究以价值管理为基石的资产负债理论模型及其相关应用，并结合中国银行业现状给出相关政策建议。
一、商业银行资产负债管理发展回顾商业银行资产负债管理是在既定的经营目标内，以资产负债表(含表外项目)为管理对象，对各类资产、负债及其组合进行全面、动态和前瞻性的规划、协调和控制，从而对银行的风险进行有效控制，并使得银行价值最大化的一种决策过程。
从银行资产负债管理理论和实践的发展变迁来看，其引致诱因一方面是金融市场的发展、金融工具的创新以及金融风险的加剧，另一方面也源于人们对资产负债管理的理解日渐深刻。
(一)主要西方国家商业银行资产负债管理的发展主要西方国家商业银行的资产负债管理大致经历了资产管理→负债管理→资产负债组合管理三个阶段。
中信银行资产托管估值产品会计核算业务管理办法10版
中信银⾏资产托管估值产品会计核算业务管理办法10版中信银⾏资产托管估值产品会计核算业务管理办法（1.0版，2015年）第⼀章总则第⼀条为规范我⾏资产托管估值产品会计核算业务运作，提⾼营运效率，防范操作风险，特制定本办法。
第⼆条本办法适⽤于中信银⾏托管营运中所有需要提供资产估值服务的托管产品，简称估值产品。
资产估值是指按约定的原则和⽅法对托管产品依法拥有的股票、债券、基⾦、权证及其他资产进⾏估算，确定其公允价值的过程。
第三条估值产品会计核算业务通过我⾏资产托管营运系统估值端（以下简称“估值端”）操作。
第⼆章机构职责第五条我⾏托管资产营运业务按照总⾏、营运分部、分⾏三级模式开展。
第六条总⾏职责如下：（⼀）负责全⾏估值产品会计核算业务的组织、管理，保证安全营运，并对⽇常营运进⾏监督、指导和检查；（⼆）负责制定全⾏估值产品会计核算业务规章制度；（三）负责汇总提出全⾏估值产品会计核算业务需求和测试；（四）负责承担营运分部核算估值质量的后督职责，协助并督导分部完成核算估值；（五）负责依据规章制度和合同约定，完成总⾏营运产品的资产托管估值核算⼯作。
第⼋条营运分部职责如下：（⼀）负责所在分⾏及总⾏指定估值产品会计核算业务的组织管理；（⼆）依据规章制度和合同完成会计核算业务；第九条经总⾏批准开展特定估值产品营运的分⾏，承担第⼋条第⼆款相同职责。
第三章岗位设置及职责第九条估值产品会计核算业务设置以下岗位：核算经办岗、核算复核岗，总⾏业务⽀持岗。
第⼗条权限管理要求同⼀产品的核算经办岗及核算复核岗不得由同⼀⼈兼任。
第⼗⼀条核算经办岗职责（⼀）初始建账负责新产品的初始建账⼯作，确保与合同⼀致；（⼆）维护公⽤信息负责维护债券品种、证券流通和证券权益数据等公共信息，确保及时性、准确性；（三）维护权益信息负责读取场内⾏情数据、国债利息⽂件、第三⽅数据供应商提供的权益数据、债券⾏情等公共数据⽂件，确保及时性、完整性；（四）维护场外交易信息负责经办产品场外交易数据的维护，确保与成交单据的⼀致性；（五）⽇终估值负责经办产品场内交易数据和TA数据的读取和处理，并⽣成会计凭证、核对估值表；（六）⽇终对账负责与管理⼈的⽇终对账⼯作，确保账账相符。
中信银行半年报：不良率1.72%、净利润增速创今年最高水平
中信银行半年报：不良率1.72%、净利润增速创今年最高水平作者：暂无来源：《金融理财》 2019年第9期本刊记者王金瑞|文中信银行净利润、营业收入增速创近年来最高水平。
8月28日上午11：00，秋高气爽。
位于北京市东城区朝阳门外大街的中信银行总行正举行2019年半年度业绩发布会。
综合各个方面来看，该行上半年“答卷”依然不失光鲜。
整体而言，该行业绩稳中有升。
今年上半年，该行净利润与营业收入均实现两位数增长，分别为10.05%、14.93%，增速创近年来最高水平；资产总额达到63,988.03亿元，比上年末增长5.47%；此外，该行的不良贷款率保持下降趋势，为1.72%，比上年末下降0.05个百分点。
在发布会上，久违的中信银行行长方合英儒雅依旧，并现场就相关问题进行了解答，首先他从8个方面介绍了该行的经营亮点，并简要回答LPR的影响以及该行的债转股问题。
他表示，LPR对市场的影响不小，对银行的影响是可控的，也是可以接受的。
此外，今年上半年中信银行成功发行400亿债转股，后续将要继续推进400亿元永续债，适时启动发行400亿优先股，保持各级资本水平充足。
经营效益稳中有升净利润、营业收入增速创新高市场利率下行，对商业银行带来一些影响，银行业不良资产存在一定压力。
面对复杂的经济形势，中信银行总体却依然保持着稳中有升的态势。
而该行经营的一大亮点便是经营效益增速明显，净利润、营业收入增速创近年来最高水平。
上半年中信银行集团实现归属股东净利润283.07亿元，同比增长10.05%；营业收入931.50亿元，同比增长14.93%。
此外，该行上半年股东回报水平也显著提升，基本每股收益0.58元，同比提升9.43%。
平均总资产回报率为0.93%，同比提升0.01个百分点。
在资产质量方面，截至6月末，中信银行不良贷款率1.72%，较上年末下降0.05个百分点。
逾期90天以上贷款与不良贷款比例为88.77%，较上年末下降3.64个百分点。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
管 理 原 则
考虑地区差异
分类区别对待
依据调控目标
分档确定利率
7
中信银行资产负债管理
4 资产负债结构管理－－指标设置
贷存比（人民币）
中长期贷款比例（人民币）
资产负债 管理指标
承兑汇票占比（人民币）
超额准备金存款比例（人民币） 贴现比（人民币） 投资比（人民币、外币）（总行）
2006年开始， 利用经济手 段和行政手 段主动调控 资产负债结 构。
1、比例管理，尚未实 行缺口管理和久期管 理。 2、注重对分行的调控
5
中信银行资产负债管理
3 资产负债结构管理－－基本思路及原则
目标 基 本 思 路 对象
风险可控 提高盈利能力
系列日均指标
工具 基础
6
辖内资金价格
业务发展计划
中信银行资产负债管理
信息反馈与 管理评价
定价循环
分析定价 因素
提出需求
17
中信银行资产负债管理
FTP
核心功能
分离利率风险
公平绩效考核
优化资源配置
引导产品定价
衍生功能
18
谢谢
19
贴 现 （ 转 贴 现 ） 利 率
债 券 回 购 （ 逆 回 购 ） 利 率
资 产 转 让 （ 受 让 ） 利 率
同 业 拆 入 （ 拆 出 ） 利 率
存 放 同 业 利 率
其 他 利 率
客户产品定价
内部资金定价
16
其他相关产品定价
中信银行资产负债管理
利率管理
执行 产品价格 确定 产品价格
定 价 流 程
12
5
资产负债结构管理－－调控手段(提高风险资产权重) 中长期贷款比和承兑比
项目 国家投资公共企业 中长期贷款 其他企业 100% 120% 比例内风险系数 超比例风险系数 50% 60%
承兑汇票
100%
150%
13
中信银行资产负债管理
资本管理实施步骤
第一阶段 第二阶段 第三阶段
2005年
将“风险资产限 额”纳入计划指 标体系，对分行 实施总量控制
外币存贷比、中长期贷款比、净拆借量
8
中信银行资产负债管理
5
资产负债结构管理－－调控手段
调控手段
经济手段： A）利用价格杠杆 B）提高风险资产 权重
行政手段： A）规模控制 B）考评通报
9
中信银行资产负债管理
5
资产负债结构管理 －－调控手段(价格杠杆)
设置全行调控目标
存 贷 比 调 控 方 式
标杆75％
杭州A％
参考因素： 1.历史因素 2.区域因素 3.风控水平
分类确定分行调控目标
南京B％ 长沙C％ ……
新建行调控目标
D％
10
5
ቤተ መጻሕፍቲ ባይዱ
资产负债结构管理－－调控手段(价格杠杆)
高出波动区间，配置管 理性下借资金，执行管 理性下借利率
存 贷 比 调 控 方 式
弹性区间内， 无需下借（或 上存）管理性 资金
分行调控目标
2
中信银行资产负债管理
1 资产负债结构综合管理－－表内管理
总量结构
期限结构、流动性风险
表内管理
利率结构、利率风险
币种结构、汇率风险
3
中信银行资产负债管理
1 资产负债结构综合管理－－表外管理
承兑汇票 信用证 保函
表外管理
比例、期限、敞口
其他
4
中信银行资产负债管理
2 资产负债结构管理－－发展历程
2005年以前， 以满足监管 要求为主， 主动管理较 弱，管理手 段较少。
中信银行
资产负债管理模式介绍
2009年11月
中信银行资产负债管理的职责定位
1 3 2 3 4
资产负债结构综合管理 资本管理
利率管理 FTP
1
国外银行资产负债管理发展趋势
资产负 债 综合管 理
二十世纪70年 代中期，银行 通过资产结构 和负债结构的 共同调整，来 达到经营管理 目标。
1、利率缺口管理； 2、流动性缺口管理； 3、久期管理。
资产管理
负债管理
二十世纪60年 代初，银行通 过借入资金来 保持流动性或 增加资产。如 大额CD、金融 债、回购协议 等。
1、储备头寸负债管理； 2、贷款头寸负债管理。
二十世纪60年代 以前，资金来源 比较固定，银行 管理的重点放在 资产方面，通过 对资产结构的合 理安排来实现经 营目标。
1、资金集中法； 2、资产配置法； 3、线性规划法。
低于波动区间，办理管 理性资金上存，执行管 理性上存利率
11
分行
调控目标
实际值 86%以上
管理性上存(下借)利率 7.0%
市场利率(一个月)
86%
85%
6.0%
5.0% 4.0% 0.0% 3% 0.0% 2.5% 2.0% 1.0% 0.5%
举 例 说 明
83% 81% 某分行 80% 79% 77% 75% 72% 72％以下
2006年至今 引入“经济利润” 和“风险资本回 报率”指标 引入经济资本的 分配与管理 形成全面有效的 资本管理体系
14
中信银行资产负债管理
利率管理
执行 利率 政策 进行 利率 定价 防范 利率 风险
执行央行、总行及当地监管部 门的利率政策。
对付息产品进行合理定价，确 保收益实现。
识别、计量、防范利率风险。
15
中信银行资产负债管理
利率管理
利率定价业务范围
本外币存款利率
本外币贷款利率
内部资金利率
其他相关资产负债产品利率
定 价 范 围
储 蓄 存 款 利 率
对 公 存 款 利 率
同 业 存 款 利 率
零 售 贷 款 利 率
对 公 贷 款 利 率
总 分 行 本 币 资 金 交 易 利 率
总 分 行 外 币 资 金 交 易 利 率