融360案例分析完整版

杭州电子科技大学

2015-2016学年第2学期期末课程作业《电子商务案例分析》

指导教师：周涛

学生姓名: 胡清清李水英

班级: 13031611

学号: 13031606 13031608

专业: 电子商务

目录

一、基本概况 (1)

二、商业模式 (1)

1.愿景和使命 (1)

2.目标用户 (1)

3.产品和服务 (2)

4.盈利模式 (2)

5.核心能力 (3)

三、融360技术模式 (5)

1、“天机”大数据 (5)

2、云平台 (5)

四、融360的经营模式 (6)

1.经营方式 (6)

2.同行分析 (7)

五、融360管理模式 (8)

1.团队式的管理 (8)

2.企业文化的管理 (8)

3.人力资源管理 (8)

六、融360资本分析 (8)

七、分析结论与建议 (9)

融360

一、基本概况

融360( https://www.360docs.net/doc/801207851.html, )，北京融世纪信息技术有限公司，成立于2011年10月，是中国领先金融垂直搜索平台。提供贷款、信用卡、理财等金融产品的搜索比价及申请服务。融360 是“互联网+金融”典型业态，是新型的网络金融服务公司，利用大数据、搜索等技术，让上百家银行的金融产品可以直观地呈现在用户面前。

2015年3月12日，证监会领导走访了金融产品搜索平台——融360，对公司的融资情况、上市意向、盈利模式进行调研，并对融360发出明确邀请：“希望融360和蚂蚁金服一起，成为第一批在国内上市的互联网金融创业公司。”

2015年3月22日，新闻联播首次头条报道互联网金融，题为《互联网+金融加出融资高效率》为题，新闻报道时长6分钟，阐述了互联网金融在我国的迅猛发展。新闻报道中采访了工商银行行长易会满，垂直搜索平台融360CEO叶大清。

2015年5月，融360推出“天机”大数据风控系统——通过大数据分析，系统会根据身份认证、还款意愿和还款能力三个大维度，给申请贷款的用户进行评分，依据分值来为合作机构提供放贷建议。针对特定细分市场，融360的目标是力争5万以内的小额贷款最快10分钟审批、当天放款。除了贷款审批速度实现了突破，贷款获批率也得到了显著提升，同一类用户，用抵押物、收入流水证明等粗放式的传统风控方式，贷款获批率在15%左右，而使用大数据模型结合人工后获批率可以达到30%以上。

2015年6月，与8家商业征信机构确立合作，其中包含芝麻信用、腾讯征信等知名企业。2015年10月，完成D轮超过10亿元融资，由云锋基金、赛领基金等领投，红杉及Star VC跟投的D轮融资。

2015年10月，主办2015普惠金融CRO全球峰会，发起了旨在推动“信贷在线化”的OLA行业自律组织，是中国首个“在线贷款联盟”。

二、商业模式

1.愿景和使命

公司愿景：成为每个人的金融伙伴

公司使命：让金融更简单

公司定位：金融产品的搜索、推荐与服务平台

企业价值观：开放、自我超越、激情、基于数据和事实做决策、信赖与可信赖、用户导向。

2.目标用户

小微企业、个人消费者

3.产品和服务

融360致力于为个人消费者和微小企业提供金融产品的搜索、推荐和申请服务，业务范围涵盖贷款、信用卡与理财。融360免费为用户提供便捷、划算、安全的金融信息服务，是目前覆盖城市最广、服务用户最多的金融搜索平台贷款：融360贷款业务涵盖个人消费贷、经营贷、房贷、车贷。平台通过大数据技术，解决融资贷款过程中的信息不对称问题。用户通过融360独有的智能匹配系统，可一站式比较数万款贷款产品，筛选产品并直接提交申请。对银行而言，融360则是批量获取优质客户的营销渠道。

信用卡：融360信用卡频道，是全方位金融信息服务平台的一部分。信用卡频道服务所有“对信用卡有需求的人”——从工薪阶层、时尚白领、网购达人、到精明主妇、生意人……相对于贷款业务满足几千到几千万的资金需求，信用卡则满足用户几千元到几万元的资金需求。信用卡频道通过“推荐+筛选匹配”方式，帮助用户找对最适合的卡，降低用户获取成本；并且对申卡体验、办卡速度、核卡的审批率不断进行优化，使用户体验更好。与此同时，信用卡频道还提高银行的营销效率。

理财：融360理财频道，定位于一个汇集理财产品、理财信息的一站式比较平台和社区。目前主要提供资讯、评测内容和产品搜索等服务。以往通过理财顾问打理的精英理财只能服务少数人，大量的大众工薪阶层未能获得理财服务。融360理财频道正是面向25-40岁的白领阶层，他们工作繁忙，能够花在理财上面的时间很少。融360理财频道帮助他们降低信息的获取成本、处理成本，并辅助用户做出理智、安全的理财决策。理财业务是融360向真正的360°全方位金融搜索平台前进的重要一步。

融360上线了手机应用（APP），可进行搜索比价的信用卡有1万多张，理财产品8万个，贷款产品7万款，金融产品均按时间、金额、申请人职业等进行了标准化，方便用户快速检索比价。个人信用若出现不良记录会直接影响贷款的审批，甚至会影响到就业、出国等多个方面，针对这一问题，APP新增了个人信用查询功能，后续还将陆续增加各类商业征信的一站式查询服务，使国内金融用户能够方便地了解自己的信用状况。

4.盈利模式

融360的经营模式是“搜索+匹配+推荐”。融360对用户免费，盈利模式主要有以下四种：

①推荐费：融360是向金融机构推荐贷款客户，并收取推荐费，这一部分盈利来源需要平台的细致匹配来支持。

②返佣金：在用户申请贷款过程中，融360帮助用户完成整个贷款流程。贷款获批后，融360收取贷款额的一定比例作为返佣。

③广告费：是金融机构投往该网站的广告费，需要依托海量流量产生。

④“一站式的服务费”：融360为金融机构提供风险管理，融360收取风险管理的服务费。

5.核心能力

①大数据风控

对于贷款者，融360则借用大数据技术，为金融机构做预先的用户审核和筛选，给银行推荐高质量的用户，这大大降低了银行审核中小企业用户信用情况的难度和工作量。

运用大数据对贷款者进行分析已经成为融360的核心竞争力之一，利用数据的可追踪性和可调查性等特点进行智能分析和匹配，从而解决贷款的信息不对称、审核效率低等难题。

融360“天机”大数据风控系统通过大数据分析，系统会根据身份认证、还款意愿和还款能力三个大维度，给申请贷款的用户进行评分，依据分值来为合作机构提供放贷建议。针对特定细分市场，融360的目标是力争5万以内的小额贷款最快10分钟审批、当天放款。除了贷款审批速度实现了突破，贷款获批率也得到了显著提升，同一类用户，用抵押物、收入流水证明等粗放式的传统风控方式，贷款获批率在15%左右，而使用大数据模型结合人工后获批率可以达到30%以上

②精准搜索

融360结合自己“天机系统”的大数据，根据用户的搜索条件，为用户的搜索提供最符合用户需求的搜索结果。“精准”，是互联网基因赋予叶大清的最有效的工具。融360已初步搭建起了闭环系统，从前端用户申请贷款，从哪里贷款，到银行是否批下，再到银行拒绝批准的原因分析，再到为用户进行二次推送这样一个体系。银行与用户的对接，通过跳转或者一个Click的形式实现。用户申请后，融360会把客户信息以加密形式发送到金融企业，而贷款是否申请成功，银行会及时提供反馈。因为融360搜索引擎上的批准率对于客户来说是很有吸引力的。

在融360的平台上，用户只需要输入贷款金额、偿还期限等核心词，填写一份相关的申请条件资料，系统就将快速地进行比对和处理，输出满足条件的多家银行和信贷机构的产品。最重要的是，利率、总利息、月供、放款时间、贷款金额等一目了然。到2012年10月，融360便完成了数据平台的建设，产品也由最开始的人工筛选匹配，实现了技术化，从而建立了一套自己的专业评估系统和数据模型。

一个好的业务模式的出现往往会引来众多模仿者和竞争者，但在叶大清看来，提高核心竞争力的关键就在于产品效果和用户体验。现在，融360的初级筛选只简化为贷款用途、贷款金额和时间这三步，第二级筛选则是按个人职业、有无抵押、收入等选项进行。在得出筛选产品后，还可以在产品名称下面直观展示利率水平、放款速度、总成本、还款月供等关键比价项目。

通过对用户群体的关键词预设，融360能够在后台的数据运行中筛选出“合适”的申请者匹配“合适”的贷款项目，省去申请者研究无效信息的时间，也为银行快速筛选出想要的目标客户。一个具体的例子是：月收入6000元的上海白领范先生，打算贷款5万元周转一下，补充装修款的缺口。他打算一年内还款。朋友们推荐他总利息5500元的某外资银行的消费贷，这个选择不错，条件很宽松。但是精明的范先生通过在线贷款搜索平台融360查了一下，他最终找到了某国有银行的同类贷款，总利息仅为4500元，足足便宜了1000元。

平台的一端是4300万中小企业，3000万个体经营者，2亿目标消费者，是融360的用户；另一端是银行、小贷公司、担保公司、典当行等各类金融机构。融360独创的智能推荐技术，将复杂的、非标准化的金融产品信息变成可供搜索的标准化信息，并且为用户提供极其简便的使用体验。

融360的收益模式是对用户完全免费，而对金融机构收取营销费用。平台通过为用户免费提供金融信息服务来赢得用户，进而帮助金融机构高效率、低成本地批量开发客户来赚取收入。收费方式包括CPA、CPS和广告费。

三、融360技术模式

1、“天机”大数据

2015年5月针对5万元以下的个人信用贷款申请，在线金融搜索服务融360近日推出了名为“天机”的风控系统。这个系统包含一组模型，会根据身份认证、还款意愿和还款能力三大维度，给申请贷款的用户进行信用评分，依据分值来决定是否应放款。

“天机”不仅在贷款审批速度上实现了突破，贷款获批率也得到了显著提升，同一类用户，用抵押物、收入流水证明等粗放式的传统风控方式，贷款获批率在15%左右，而使用大数据模型结合人工后获批率可以达到30%以上。至于贷款的逾期率，以12个月违约风险举例，通过“天机”模型筛选的用户，逾期率比没有经过筛选的低一半。

2、云平台

“金融易”开放平台，是国内第一个提供全金融产品搜索和购买服务的云平台。只要拥有用户人群，任何类型的网站、开发者、自媒体都可以轻松接入。“金融易”将根据网站用户的特性，对搜索服务进行定制化调整，例如将房贷类金融产品推荐给房地产网站用户。

四、融360的经营模式

1.经营方式

①从用户痛点出发，建立金融垂直搜索，解决信息不对称。

对于普通贷款申请者来说，为了获得一笔贷款，有可能要跑10家银行，重复填写10份材料，回答10遍同样的问题。即便如此麻烦，贷款申请者有时还是不知道在哪里能找到最符合自身需求、又最容易审批通过的产品。

很多用户并不了解自身贷款条件。不知道根据自己的收入水平、流水情况、职业背景，以及资产状况，可以有一些自身的话语权，在贷款时会有许多选择。

“客户对金融产品不了解，同时金融产品也很复杂。这在某种程度上造成了中小企业融资贷款难，也让银行等金融机构获取客户的难度加大、成本高昂。”叶大清说，“‘融360’就是在填平金融机构和消费者之间存在的鸿沟。”

作为国内首家金融搜索引擎“融360”(北京融世纪信息技术有限公司)，可以让用户自主选择适合自己的并符合贷款申请条件的贷款产品，同时利率、总利息、月供、放款时间、贷款金额等一目了然。不仅如此，融360比普通的信息垂直搜索更进一步，由用户在网上选择贷款金额、偿还期限等关键词后，系统将在后台进行数据匹配，显示满足条件的金融机构的产品。由于直接对接了银行，用户在申请贷款并通过融360审核后，信贷员可以对接下线批准流程。

②以协助者的身份，撮合金融产品与客户。

一端是4300万中小企业，3000万个体经营者，2亿目标消费者;另一端是银行、小贷公司、担保公司、典当行等各类金融机构。融360独创智能推荐技术，将复杂的、非标的金融产品信息变成可供搜索的标准化信息，并且为用户提供方便、划算、安全的金融服务，进而帮助金融机构高效率、低成本地批量开发用户。

③以“天机”大数据风控系统为核心，构建其核心竞争力。

大数据风控不仅能降低因信用导致的坏账，还能提高贷款速度与获批率。

天机”风控系统会根据身份认证、还款意愿和还款能力三个大维度，给申请贷款的用户进行信用评分，依据分值来决定是否应放款。

除了贷款审批速度实现了突破，贷款获批率也得到了显著提升，同一类用户，用抵押物、收入流水证明等粗放式的传统风控方式，贷款获批率在15%左右，而使用大数据模型结合人工后获批率可以达到30%以上。至于贷款的逾期率，以12个月违约风险举例，通过“天机”模型筛选的用户，逾期率比没有经过筛选的低

一半。

2.同行分析

融360 91金融百度财富

成立时间2011年10月2011.9月2015.12

CEO 叶大清许泽玮向海龙（负责人）

定位在线金融搜索平台在线金融产品导购和销

售平台

互联网金融服务提供商在线金融产品导购和销售平台

融资情况2012年3月，光速领

投，凯鹏华盈、清科跟投

的A轮700万美元融资。

2013年7月，获得B

轮3000万美元融资，由红

杉领投，

2014年7月，完成C

轮6000万美元融资，由新

加坡淡马锡集团旗下公司

领投。

2015年10月，完成D

轮超过10亿元融资，由云

锋基金、赛领基金等领投，

红杉及StarVC跟投的D

轮融资。2011.10 经纬创投2013.9 宽带资本等多家机构 6000万RMB 2014.7 海通开元领,宽带资本、经纬创投等跟投

业务流程用户输入条件然后系统筛

选出金融机构，最终由用

户自己选金融机构用户提交贷款需求后，91

金融帮用户选择贷款产

品而不是让用户通过搜

索条件自己去甄别再选

择，在用户认准产品后即

将该用户资源提交给上

述的机构。

用户输入需求，百度输出

搜索结果，用户自己选

择。

盈利模式推荐费

广告费

返佣金

“一站式的服务费”信息导航费佣金

广告费

合作机构融360平台有超过2000

家合作机构91金融已经与全国300家以上的金融机构成为战略合作伙伴

主营业务理财、信用卡、贷款等理财、贷款、保险、基金、

证券、信托等理财、贷款、保险、信用卡、股票、基金等

劣势：一次性客户很多、流量没有百度大。

优势：精准搜索、大数据征信系统。

五、融360管理模式

1.团队式的管理

融360拥有一支强大的高层管理团队，这个团队由叶大清，陆佳彦，刘曹峰，李英浩和董颢楠组成，他们又分别带领着有关决策，运营，产品技术，风险控制和推广等方面工作的小团队。这种团队管理有利于增进员工之间的工作氛围，充分尊重他们的话语权，这大大的提高了员工的工作积极性，还能降低团队内部的协调成本。

叶大清个人简介：融360CEO兼联合创始人，有15年金融机构和互联网公司的管理和运营经验。在联合创立融360以前，曾在全球网络支付的领导者PayPal 担任中国区市场总经理，美国运通担任多渠道和数字营销总监、美国在线担任高级市场经理，美国第五大零售银行第一资本金融公司(Capital One)担任风险战略分析、信用风险管理、和市场分析等职位。叶大清先生获湖南大学工学士学位和美国乔治.华盛顿大学金融学硕士学位。

2.企业文化的管理

a.服务原则：用户第一，客户第二；

b.决策原则：以数据分析与事实为基准；

c.学习创新：勇于尝试；及时评估；效率第一；

d.绩效管理：超越自我、目标清晰、结果导向；

e.团队沟通：平等、透明、阳光化沟通；

f.兼容并包：拥抱新事物；观点无对错；

g.就事论事：批评、建议仅限于工作本身；

h.快乐成长：有趣、有益、有爱的团队氛围。

这是融360的企业文化，它倡导创新、民主，从策划观念创新落实到产品设计营销，最后延伸到管理。

3.人力资源管理

和众多企业的人力资源管理一样，融360招聘只雇佣聪明的、对公司有归属感的人才，如果聪明但对公司不尽责那也不利于公司的发展。融360的员工每个季度都有自己明确的工作目标，公司对此也有相应的绩效考核，奖罚分明。

六、融360资本分析

融360已完成C轮融资，三年内累计融资金额超6亿元人民币。

2012年3月，获得光速领投，凯鹏华盈、清科跟投的A轮700万美元融资。

2013年7月，获得B轮3000万美元融资，由红杉领投的，A轮三家投资机

构追加了投资。

2014年7月，完成C轮6000万美元融资，由新加坡淡马锡集团旗下公司领投。

2015年6月，与8家商业征信机构确立合作，其中包含芝麻信用、腾讯征信等知名企业。

2015年10月，完成D轮超过10亿元融资，由云锋基金、赛领基金等领投，红杉及Star VC跟投的D轮融资。

七、分析结论与建议

简言之，融360就是一家传统的互联网公司的网站，采用的是类似去哪儿的搜索服务，来提供相应的代理商的比价服务。网站和去哪儿的网站的布局也很相似。都是内容丰富的形式。

优势：作为一家搜索类型的金融服务提供的网站，这个概念还是很棒的。其次，搜索金融信息这个行为，在国内还是一个相对而言不够普及的行为，而在这方面的前景必然是不错的。还有网站在第一次进入后就匹配到了相应的地点来进行服务，这一个细节做得非常的好。因为没有体验到贷款的所有步骤，尤其是在最后一步上面，不过根据线上申请，线下信贷经理电话沟通的形式而言，是一个相当了不起的创新。

劣势：

①首先是在整个体验报告里面，提到的整个网站显得繁琐，采用的是去哪儿的布局制作的网站，使得网站缺少了金融业该有的一些专业性的感觉，也许互联网确实该亲民，但是，作为一个涉及到贷款等对于我们而言几乎是一件大事的情况下面，专业性能够带来安全感。总之，从用户体验角度而言，由于过多的内容反而导致了用户的担心，存在疑惑，以及忽略了核心的搜索内容。

建议:可以尝试突出核心的搜索功能,将其他的丰富的内容移动到相应的子页面,追求更专业、更简洁。

②整个网站并没有在第一时间内使得用户拥有足够的安全感。因为这事一个金融类型的网站，在这方面用户是小心而谨慎的。

建议：重视用户体验，将网站的搜索原理或者流程，以及线上申请，线下沟通完成的创新之举呈现给用户，增加公司可信性。

③融360既然作为一个金融信息的搜索平台，类似百度加天猫的模式。那关键的东西必然是数据，无论是用户搜索的数据，还是合作机构的数据，这些东西都非常的重要，而且这些东西只能够不停的积累，才能够使匹配越来越精准等。因此，要足够的时间去积累和扩展。而论坛和问答的形式，还远远不够。类似于百度搜索，也需要推出类似百度贴吧，百度知道等产品，和依靠当初的百度mp3

搜索等来支撑足够的流量。而在融360平台之中，类似于这种产品或者方式还没有看到。

建议：在完成原始积累上面，是不是可以尝试推出金融垂直搜索的搜索衍生产品呢？类似于百度贴吧，百度音乐这种类型的搜索衍生品，是不是垂直搜索也可以出现这样的产品呢，这样的思路是不是可以诞生一些新的垂直搜索的更细分领域。也许制作团队早就有这方面的想法了。因为从金融产品的细分之中，仿佛看到了一些类似的影子。

④由于缺乏足够的数据，在这一方面我只是有一些猜想。融360的盈利方式可能来自于按照申请的数量来向服务的金融机构收费，以及按照成功的数量来收费，或者采用百度的竞价排名，以及天猫商城的服务费等方式。而问题的关键在于，无论是什么的方式，涉及到的申请用户，他们一旦完成了申请服务，之后成功实现了贷款，那么他们持续留在网站上面的理由是什么？无论是相应的机构，还是信贷经理，是不是都有可能采用提供优惠的方式来在线下留住客户，或者说，客户本身在了解足够的信息之后，会更倾向于在线下完成更为妥当的服务。而且，在目前而言，天猫的商户不是稀缺资源，而金融企业在国内是稀缺资源，决定了网站天然缺少了足够的议价权。

建议：是不是可以尝试，在流程上面设计出独特的地方。例如，足够丰富的搜索结果，用户注册之后的结合数据造成诸如匹配精准，智能推荐，或者难以转移的某些东西等的用户粘性，以及或者VIP用户的专属增值服务等等。

参考资料：百度百科、融360官网