利弗莫尔做空操作方法
「珍藏」图解交易大师利弗莫尔的《大作手操盘术（下）》全集
「珍藏」图解交易大师利弗莫尔的《大作手操盘术（下）》全集一本值得每年反复诵读书的书看大名鼎鼎的杰西·弗利莫尔的著作真是一种享受,看了几年的书,这是能让我每年都看的几本书之一,为什么这样说呢？个人所见有如下几点：一、他个人秉承的是一种简约风格,与他关系最密切的两本书都明显有这种风格。
我看完了《股票大作手操盘术》感觉风格与《股票作手回忆录》没有两样,都很少废话,这也是他的与众不同之处,这是他的性格。
二、他写的作手心态真是句句都单刀直入、出自“心窝”,不是经常善于反省的人是写不出的。
想做作手的人要在自己的性格上多下工夫。
三、几次破产还能东山再起,已属不易。
这也是一种精神,面对失败、痛苦的精神。
不是嘴上说说的,而是实际行为上碰到了要能做出来的。
另一方面,也要有很强的技术功底做基础,能够再起。
四、他是个真实的人,对自己是真实的人,不骗人、自骗,毫不掩饰自己的问题,是错就是错了。
上期我们谈了：「珍藏版」图解交易大师利弗莫尔的《大作手操盘术（上）》全集今天我们再继续讲一下剩余的章节，【珍藏】图解交易大师利弗莫尔的《大作手操盘术（下）》！第五章关键点不论何时，只要耐心等待市场到达我所说的“关键点”后才动手，我就能从交易中获利。
为什么？因为在这种情况下，我选择的正是标志行情启动的心理时机。
我永远用不着为亏损而焦虑，原因很简单，我恰好在准则发出信号时果断行动，并根据准则发出的信号逐步积累头寸。
之后，我惟一要做的就是静观其变，任由市场自动展开行情演变的过程，我知道，只需如此，市场自身就会在合适的时机出发危险信号，让我了结获利。
任何时候，只要鼓起勇气和耐心等待这样的信号，我就能按部就班，从不例外。
我的经验始终如一的表明，如果没有在行情开始后不久入市，我就从来不会在这轮行情中获得太大的收益。
原因可能是，如果没有及时入市，就会丧失一大段利润储备，而在后来行情演变过程中，直至行情终了，这段利润储备都是勇气和耐心的可靠保障，因此是十分必要的——在行情演变过程中，直至行情结束，市场必定会不时出现各种各样的小规模回落行情或者小规模回升行情，这段利润储备正是我不为之所动，顺利通过的可靠保障。
华尔街投机之王杰西·利弗莫尔股票交易规则及其图解
华尔街投机之王杰西·利弗莫尔股票交易规则及其图解文：来源于互联网利弗莫尔的操盘法则，要是不加以解释说明是很难看懂的。
以下，是利弗莫尔操盘法则的解释说明，文章来源、整理自互联网。
本图形体系所用颜色说明：1.上升趋势，用黑色走势线表示，对应原文的黑墨水；上升趋势中的最高和最低关键点，用红色下划线标注。
2.下降趋势，用红色走势线表示，对应原文的红墨水；下降趋势中的最低和最高关键点，用黑色下划线标注。
3.其他走势线，主要为自然走势，用蓝色线表示，对应原文的铅笔线。
4.次级走势，用绿色线表示。
5.提示趋势延续、反转、转换记录栏等的重要节点，视情况用黑色点、红色点或蓝色点标注。
6.蓝色字体为利弗莫尔10条规则说明的原文，黑色字体为文字分析。
正文：1.在上升趋势栏记录价格时，用黑墨水。
2.在下降趋势栏记录价格时，用红墨水。
3.在其余栏记录价格时，用铅笔。
说明：图形打底的横格，是特意加上去的，格的宽度代表3个点，也就是3美元，那么两个格的宽度就代表6个点，也就是6美元。
4.(a)当你开始在自然回撤栏记录数据时，第一天要同时在上升趋势栏最后一个数据下标一条红线。
当市场发生回落行情、且下跌幅度距离上升趋势栏最后一个数字约6个点时，开始转换记录栏。
分析：1.当股价从上升趋势的最高点，开始下跌，幅度小于6个点时，不做记录。
2.当股价从上升趋势的最高点，开始下跌，幅度达到6个点时，确认回撤，开始在自然回撤栏做记录，同时，在上升趋势栏的最高点数字下，画一条红色下划线。
4.(b)当你开始在自然回升栏或上升趋势栏记录数据时，第一天要同时在自然回撤栏最后一个数据下标一条红线。
当市场发生回升行情、且上升幅度距离自然回撤栏最后一个数字约6个点时，开始转换记录栏。
现在你已经有两个关键点可供观察，根据市场在这两点附近的表现，就能够形成自己的判断，到底原有的趋势确实即将恢复呢——还是原来的市场运动已经告终。
分析：1.当股价从自然回撤最低点，开始回升，幅度小于6个点时，不做记录。
利弗莫尔的交易精髓：先20%买入，跌10%止损，涨10%再买
(以下内容，只做学习借鉴使用，不做其他用途，不构成投资建议，如自行操作，注意仓位控制和风险自负。
股市有风险，入市需谨慎！！！）赢家眼里只有规则，输家内心常存意外2:8规律是大家熟悉的规律，它告诉我们无论在长期交易中还是短期交易中，输家总是大多数，赢家总是极少数。
在市场极端情况下输赢家的比例可以上升到9:1或者更高。
在市场总体走好的情况下输赢之比接近7:3。
统计 表明，即便是2000年的所谓大牛市中，输赢家的比例依然高达8:2。
这表明，牛和熊市不能改变对交易技术缺失的人的失败命运。
有一種谬论告诉我们心态是决定交易成败的关键。
这種说法是输家检讨自己的失败后的所谓“总结”，他的潜台词是：“其实我的水平很高，就是我的心态不好”。
推卸责任是人性使然，所以，政体建构中人们强调监督和制衡机制，企业管理中需要有外部的第3方审计和内部的制监管。
对于交易人而言，决策、执行、监督都是一个人的事情，你对失败责任的推卸，没有人会跳出来警告你告诉你这样做不对，因此，相对企业而言个人交易具有先天的劣势。
在这个例子中，本人不反对心态对交易的重要性，但是一个人的良好心态是怎么形成的？是天生就来的吗？显然不是。
我们知道没有谁可以生而知之，良好的交易心态不是每天高喊几句谁谁谁的语录就可以形成的，它需要我们事前的训练和长期的交易实践。
在大多数交易者中，事前的训练几乎没有，这样的后果是：在可能的赢利到来之前已经把自己的最为稀缺的两样资源消耗殆尽，这两样资源就是：金钱、信心。
如果你成为了这样的一个人，那么，你最好的选择是退出市场，重新学习。
否则，你不要指望你会有良好的心态。
良好的心态来自于事前的准备和实践中的持续的胜利。
那么，是什么使大多数人在交易中失败呢？关键点在于，这些人不懂得交易规则，我说的不是交易所的买卖规则，而是说这些朋友不懂得交易的赢利规则。
在他们的眼里，规则是不可靠的，是会经常出现意外的。
例如很多人交易亏损了，他们不选择砍仓，而选择被套。
投机之王利弗莫尔的操作秘籍（附案例分析）
投机之王利弗莫尔的操作秘籍（附案例分析）猎人说：杰西.利弗莫尔被誉为20世纪初期的美国投机之王，这并非浪得虚名，初中辍学的他，在证券营业厅打工时就发现自己对数字价格特别敏感，能够判断出股票价格的走向，从而开始传奇的投机事业。
总结创立了经典投机理念，在他之前投机从来没有被从心理学等角度阐述的如此明晰过。
利弗莫尔是个农家子弟(我小时候也是)，他的起点比我还低，他和朋友一起凑了几美元起步，然而到1925年时，杰西已拥有2500万美元以上的钱财(还记得当年中国的万元户吗？当时的美国1万美金是一笔巨大的财富)。
当我第一次看到这本书时，我正经历第六次巨大亏损，这本书验证了我的一些投机思路是对的(只做强势股，股市上有“强者恒强”之说，跟强不跟弱才更容易取得成功)，也灌输给我大量新颖正确的投机理论，我此时开始意识到不能做永动机，一定要学会在没有把握的时候空仓。
这本书让我大开眼界，利弗莫尔的人生经历让我重新焕发了斗志，巴菲特说：“在生活中，如果你正确选择了你的偶像，你是幸运的。
” 而我愿意每天花时间和精力在思多金上，也是希望能影响更多人，能学习领悟到正确的投资理念和技巧，可以在投资路上少走弯路，实现财富稳定增长的人生目标。
一关于世纪股神杰西.利弗莫尔，有两本书里藏着他的精髓：《股票大作手回忆录》和《杰西利弗莫尔疯狂的一生》。
虽然这两本都是描述利弗莫尔的交易生涯，但要我比喻的话，《回忆录》是纯生肉，记流水账地给你描述股神的操作，靠每个人自己加调料从中悟出不同的交易模式；《疯狂的一生》则是已经腌制过的食材，有成体系的交易系统总结。
至于我嘛，干的事最没技术含量，就是把腌好的肉拿出来煎熟，切一块最精华的知识点放送给你们。
有一个隐秘的要点并没有在《回忆录》里点破，而是在《疯狂的一生》中才明码归纳出来——杰西哥叱咤华尔街的巅峰期倚靠两件神器：中枢点(关键点)交易策略和三步建仓法。
由于上世纪30年代的美股和当下的中国A股市场，两者的契合度很高(都是散户型市场且程序化交易还没有普及)，所以这两件神器跨越百年依然是秒杀大多数交易系统的神器。
杰西利弗莫尔操盘秘诀
杰西利弗莫尔操盘秘诀————————————————————————————————作者: ————————————————————————————————日期：杰西利弗莫尔操盘秘诀大公开ﻫ杰西利弗莫尔操盘秘诀大公开1一.利弗莫尔的生平:1．利弗莫尔１877年出生美国----194０年１1月28日逝世2ﻫ．１8９2年在投资商号作价格记录员,15岁赚1000美金1899ﻫ年离开投机商号,开始自己操作，19０2年遇上一位老人，在老人的指点下开始顺应趋势操作，在１９０6年做【联合太平洋】的抛空,赚了25万美金３．１9０8年听了一位朋友棉花大王对棉花数据的分析，违背了趋势交易,亏了几百万美金,中间五年负载上百万4ﻫ．之后做顺应趋势交易１９１6年赚了３00万,191７年赚了50０万5.19２2年拉尼尔走访杰西,写出了6.19２４年在小麦市场获利３00万7.19ﻫ２5年拥有2500万美金,并雇佣６0人为他工作8.1ﻫ９29年遇上美国股市走熊放空赚了上亿美金,然后投资了一些自己不熟悉的项目亏损1934年申请了破产保护９．1９35年杰西的老婆打死了他儿子，从而的得了抑郁症ﻫ１0.1940年看到他父亲的遗体,精神崩溃自杀ﻫ二．杰西认为不适合在市场中的人:1ﻫ.懒 2.愚蠢 3.心里不健全 4.企图一夜暴富 5.频繁交易 6.资金管理不当ﻫ三.杰西交易方法－－---综合交易法:1ﻫ.考虑大市环境的最小阻力线，市场沿最小阻力方向发展2.研究板块与行业，先排除坚决不做的板块（银行、产能过剩的板块如钢铁、玻璃国家公益板块公路、水电、机场等),重点关注垄断行业如能源、有色煤等，高科技、医药、传媒、文化、消费类等。
3.选股票(查看姐妹股)---－-并行交易法:ﻫ★用2支以上的股票相互验证以增加信心及心理承受能力，因某板块的某只股票受投资者的喜爱,那么同同类股票也会受喜爱，以便于抓住行业的龙头股★研究领头羊,时刻留意新的领头羊，不是找便宜的股票，而是在领头羊跌时就要判断领头羊的趋势是否要跌ﻫ★研究要交易的个股:关键点交易法杰西利弗莫尔操盘秘诀大公开２怎样具体交易(关键点交易法)：关键点的定义:在合适的时机最恰当的位置选择交易方法ﻫ一．突破关键点：1ﻫ.突破关键点的确认: 杰西利弗莫尔操盘秘诀大公开１.突破关键点的确认：①.伴随较大的成交量②.当日有较大涨幅在5%以上或跳空向上ﻫ③.符合33原则1. 为什么是在突破点买入而不是在回调时买入?①. 因为公众交易者在突破前高前的相对较高位置买入,一般不会ﻫ在股票回调时亏本卖出，想解套及回本，就会形成一定的卖压，ﻫ当多方实力不强时,很容易被空方战胜，所以要扽到股票突破ﻫ前高后,确定空方减弱后再进入②. 回调后的走势还不确定,趋势还未形成,它还会有几种走势：ﻫ2.反向关键点(中长期趋势的转折):杰西利弗莫尔操盘秘诀大公开ﻫ３.巩固关键点:ﻫﻫ４．整数关键点：在整数价位时强势突破整数价位,整数关键点的有效性不如突破关键点１. 一天内的反转：就是股价经过一段时间的上涨,当经过大角度的急涨后,突然一天，最高价高于昨天的的收盘价，收盘价低于在昨天的的最低价,叫一天内的反转2．某天的成交量突然放大:ﻫ当某天的成交量突然放大,比前一天成交量高２—3倍以上时,要认真分析股价的方向ﻫ二．各关键点的适应范围：1.突破关键点适应于回调幅度小，时间短的股票如：ﻫﻫ关键点交易法要有足够的耐心，不能操之过急，耐心是把握时机获得成功的诀窍。
【视频珍藏版】伟大投机天才杰西利弗莫尔操盘术图解（一）
【视频珍藏版】伟大投机天才杰西利弗莫尔操盘术图解（一）【珍藏版】伟大投机天才杰西利弗莫尔的一生：1940年11月27日，李佛摩尔开枪自杀身亡.《纽约时报》致悼：“他的去世为一个时代划上了句号。
他的功过任由后人评说。
人时已尽，人世很长。
《纽约时报》没能料到，“李佛摩尔时代”并未终结。
一个以破产而终的“败者”，在死后半个多世纪的滚滚金尘中，竟揽“百年美股第一人”大名。
须知华尔街成王败寇，江山代有大师出，落魄者则如秋风败叶，缘何李氏能独享超越物欲的殊荣？然，失之淡然，顺其自然，争其必然。
前言杰西·利弗莫尔为什么能在投机事业中取得巨大成功，这是值得我们深思的问题。
在他所著的《大作手操盘术》中已经明确给出了答案。
那时，没有如今的操盘软件、没有什么指标、移动平均线、K线组合等东西。
他只凭一支铅笔和一张表格，把市场的价格用特定的方式记录在内，仔细观察，自己动脑思考，并得出自己的结论，从而发现市场运动的规律。
我们不难发现，杰西·利弗莫尔始终关注的重点是市场行为(价格的波动和成交量的变化)，遵循着“顺势而为”这一基本而又简单的理念，并贯穿他整个交易的始终。
市场先生很霸道，霸道到什么程度呢？他独断专行，从来不会听从任何人或机构的意愿去行事。
但是，他也有善意表现，他会对每个在场内的任何人或机构大声的喊着“顺我者昌，逆我者亡。
”有趣的是，市场先生不听从任何人的意愿，而在这个场内，绝大多数的人对市场先生的善意忠告却是“一屑不顾”。
市场先生是强大而公正的!对于尊重“他”的人,“他”是那么的善待有加!对于不尊重“他”的人,“他”则总是严惩而不贷!所以让我们学会去尊重“他”、敬畏“他”吧!只有这样我们才能在“他”的“地盘”上生活并享受生活!杰西用自己的判决准则，能在市场趋势明确的时刻大胆建立头寸，并在顺势的过程中增加头寸，在危险信号发出时果断离场。
能自始至终的做到这一点是他有三心：耐心。
在时机还未成熟前，您要像一名优秀的“狙击手”那样，耐心的等待，决不可轻取妄动；信心。
杰西.利弗莫尔操作术(简易)
杰西.利弗莫尔操作术杰西.利弗莫尔(1877-1940)，华尔街传奇式作手，也是迄今为止最成功的股票交易商之一。
诚如他所说无论是在什么时候，从根本上说，由于贪婪、恐惧、无知和希望，人们总是按照相同的方法来重复自己的行为，这就是为什么那些数学构成的图形和趋势总是一成不变地反复出现的原因。
现把杰西.利弗莫尔的交易法总结如下。
股市从来都不是平淡无奇的，它是为愚弄大多数人、大多数时间设计的。
所以要想成为成功的交易者就应该永远明确三件事情：懂的市场时机--知道什么时候进入市场交易，什么时候退出市场交易；善于资金管理--不要赔钱、不要丢掉你的筹码；明白如何控制自己的情绪--进入股市前每个投机者必须制定周密的计划，要做到“审计重举,明画深图”。
㈠、市场规则：1、尽快割掉你的损失；2、在你建立你的全部头寸之前，要检验你的判断是否正确；3、如果没有更好的理由让你兑现你的头寸的话，要让你的获得的利润奔跑；4、密切关注领对羊的表现，不过要注意今天的领头羊不一定就是明天的领头羊；5、集中精力炒几只股票，不要把摊子铺太大；6、某只股票的价格达到历史新高，可能是这只股票将要暴跌潜在信号；7、一次大跌之后，往往出现一此价格便宜的股票。
这些股票的价格簇还要下跌，或者在价格上没有上升的潜力。
不要买这样的股票！8、有关键点来鉴别趋势的变化，证实趋势的发展方向；9、不要与价格的走势争论；10、真正从投机买卖中得到的利润都来自那些从头开始就一直盈利的头寸；11、股票相反定律：你越不敢买的就越涨，你越敢买的就不涨甚至越跌；㈡、时机规则1、赚大钱要靠等待，一定要等到所有因素都对你有利的时机，要买进一只股票一定要有充分而明确的理由，同样要卖出一只股票也一定要有充分而明确的理由；2、只有在所有因素都对你有利的时候，才可以投机。
没有人在任何时候都能投机，都能赚到钱。
有时候你应该完全退出市场。
3、在一个人犯错误的时候，他唯一要做的事情就是纠正错误，回到正确的道路上来。
利弗莫尔是如何在1929年股灾中盈利1亿...
利弗莫尔是如何在1929年股灾中盈利1亿...利弗莫尔是如何在1929年股灾中盈利1亿美元的呢？辉煌的战绩背后是刀尖上的舞蹈。
1929年初，利弗莫尔已经感受到股市的风险，开始准备做空。
刚开始他轻仓试探去抄顶，但在股市上涨的末期，还有不少动能，利弗莫尔亏损了几百万美元。
随着股市下跌的信号越来越多，利弗莫尔认为时机来了。
10月4日，利弗莫尔抵押了房子和游艇，融资1000万美元，加上原有的2000万美元，共有3000万美元的本金。
按照25倍杠杆，他可以做空7.5亿美元的股票，这相当于当时美国股市总市值的5%。
按照这个比例，以现在美国股市总市值大概30万亿美元计算的话，当时利弗莫尔准备的本金相当于现在的600亿美元，加上杠杆可以做空1.5万亿美元的股票。
可见利弗莫尔“空头之王”的称号绝非浪得虚名。
10月5日，利弗莫尔开始建仓，他采取分批建仓的方式，一直到10月 21 日建完仓位。
他做空了美国最大的100只股票，总市值是4.5亿美元。
为什么不做空7.5亿美元呢？利弗莫尔计划在股票下跌时再追加3亿美元的空头。
不能把子弹都打出去，那样就只能任市场宰割了。
10月21日，星期一，美股大幅低开，最大跌幅 6%。
10月23日，星期三，股票放量下跌。
利弗莫尔平掉了四分之一仓位，获利800万美元。
10月24日，星期四，市场出现恐慌性下跌。
利弗莫尔在下跌高潮中平掉一半仓位，获利1400万美元。
当天市场尾盘反弹，他又增加了1亿美元空头。
10月28日，星期一。
道指下跌14%。
利弗莫尔再次追加5000万美元空头。
10月29日，星期二。
道指下跌19%。
利弗莫尔全部平仓，获利9300万美金。
这一役，利弗莫尔获利超过1亿美元。
1929年美国联邦政府财政收入只有40.3亿美元，以2019财年美国联邦政府财政收入3.46万亿美元折算的话，利弗莫尔1929年获利的1亿美元，相当于今天的865亿美元。
那一年，利弗莫尔52岁。
然后在办公室拍下了那张广为流传的照片。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
利弗莫尔做空操作方法
利弗莫尔做空操作方法是指在股票市场中，利用利弗莫尔指标进行卖出空单的操作。
1. 首先，利弗莫尔指标是一种技术分析指标，用于判断股票价格的上涨和下跌趋势。
当利弗莫尔指标的数值高于阈值（通常是70）时，表示股票价格处于超买状态，即将下跌；当指标数值低于阈值（通常是30）时，表示股票价格处于超卖状态，即将上涨。
2. 利用利弗莫尔指标进行做空操作时，首先要选择一个目标股票进行分析。
利用技术分析软件或者网站，找到目标股票的利弗莫尔指标图表。
3. 分析利弗莫尔指标图表，判断目标股票的价格走势。
当利弗莫尔指标数值高于70并开始下降时，表示股票价格即将下跌。
这是卖出空单的信号。
4. 当确认卖出空单信号后，可以选择合适的时机进行做空操作。
可以使用股票期货、股指期货等衍生品来进行做空操作，也可以通过融券交易等方式进行做空。
5. 在做空操作时，需要注意风险控制。
设置合理的止损位和目标收益位，以控制风险和获取更好的盈利。
总结来说，利弗莫尔做空操作方法是通过利用利弗莫尔指标来判断股票价格走势，
当指标数值高于阈值并开始下降时，表示股票价格即将下跌，可以选择合适的时机进行做空操作，从而获取盈利。
但需要注意风险控制，合理设置止损位和目标收益位。