房地产开发企业现金流量表
某地产集团现金流量表分析
收到其他与经营活动有关的现金 5.99
5.69
4.08
5.83
筹资活动产生的现金流入： 吸收投资收到的现金
其中：子公司吸收少数股东投资 收到的现金
取得借款收到的现金 发行债券收到的现金
100 9.01
9.01
90.9 -
100 0.71
0.71
99.29 -
100 31.23
0.29
68.77 -
100 0.32
2008-2011年现金流出结构百分比
80
69.89
70
80.28
75.83
78.95
60
50
40
29.7
30
17.93
23.47
20.76
20
10
0.41
0
1.79
0.71
0.29
2011
2010
2009
2008
经营活动现金流出 投资活动现金流出 筹资活动现金流出
7
2018/9/
1.38
0.77
0.89
支付其他与经营活动有关的现金
4.11
1.48
2.29
二、投资活动产生的现金流出： 无形资产和其他长期资产支付的现金
10.58
3.59
8.86
投资支付的现金 22.04
38.47
86.67
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
67.37
57.94
项目
2011
2010
2009
2008
净利润
7,367,200,495.85 5,505,278,120.39 4,007,727,232.01 3,043,671,657.77
房地产开发企业财务报表分析
根据该原则，收入、费用发生与现金收支之间产生了一个重要的时 间差。因此，在损益表上所看到的利润或者收益，只是潜在的现金， 并非是公司实收的现金
应付职工薪酬
应交税费
应付利息
应付股利
其他应付款
一年内到期的非流动负债
行次 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43
期初数
其他流动资产
12
其他流动负债
44
流动资产合计
13
-
-
流动负债合计
45
-
非流动资产
14
非流动负债
46
可供出售金融资产 15
长期借款
47
持有至到期投资
16
18
B2、损益表—概念
功能——提供企业在某一特定期间内所实现的利润或发生亏 损数量
作用——有助于了解本期取得的收入和发生的产品成本、各 项期间费用及税金（不含增值税），了解盈利总水平和各项 利润来源及其结构，把握经营策略
收入-成本及费用=利润
19
B2、损益表—结构
利润表
编制单位：
2007年度
D. 财务分析实例（华润置地） （P50-P59）
11
B1、资产负债表—概念
功能——提供企业在某一特定时点所拥有的全部资产、负债和所 有者权益（自有资本）的存量及其结构
作用——有助于了解某一时点上各类资产和负债的规模、结构及 其数量对应关系，明确个人和企业受托责任及义务，作出基于优 化结构、降低风险和提高运营效率的判断和决策
基于现金流量表的现金流分析报告研究——以绿源房地产股份有限公司为例
CICPA基于现金流量表的现金流分析报告研究—以绿源房地产股份有限公司为例■梁迎春―、公司简介绿源房地产股份有限公司成立于 2006年，公司主要产业为商品住宅 开发，附以设计研发、物业服务等业 务。
公司住宅开发的主要地域为二三 线城市。
截至2018年年末，绿源房地 产股份有限公司已有9家子、分公司及 项目部。
二' 现金驢表分析(―)现金牆難构分析1定性的结构分析企业在不同的发展阶段，现金流 表现为不同的特征。
（1)在企业初创 期，因为市场还未完全打开，经营活 动无法为企业带来充足的现金流入，现金流入主要依靠筹资；另外，为了 开发市场以及扩大生产能力，企业需 要追加投资。
从而导致初创期经营活 动现金流通常为负数，筹资活动现金 流量为正数、投资活动现金流量为负 数。
（2)在高速增长期，销售商品提 供劳务收到的现金快速增长，经营活 动产生的现金流量开始转负为正。
另外，为了谋求企业的长远发展，企业 仍需追加投资，但是经营活动产生的 现金流量可能无法满足投资，企业有 可能仍需进行筹资，因此筹资活动现 金流量有可能仍为正数、而投资活动 现金流量继续为负。
（3 )在成熟期，市场进入稳定期，前期投资也进入回 收期，经营活动和投资活动产生的现 金流入开始用于偿还前期债务，因此 在经营活动和投资活动现金流量均为 正的情况下，筹资活动现金流量开始 出现负数。
（4)在衰退期，企业市场份额下降，企业开始缩减投资并偿还债务，因此投资活动现金流量和经营活动现金流量开始转正为负，而筹资活动现金流量继续为负。
绿源房地产公司连续三年现金流情况如表1所示。
房地产公司成立于2006年，根据企业生命周期理论以及公司现状，公司应已过初创期，处于高速增长期，正常情况下，经营活动应能为企业带来正的现金流。
但从表1可以看出，公司2017年和2018年经营活动产生的现金流均为负值。
2018年公司经营活动产生的现金流量为负值的主要原因为成功开拓石家庄市场并支付石家庄土地款4亿元，造成大额现金流出。
房地产现金预算表
房地产现金预算表1. 引言房地产现金预算表是一种用于跟踪和管理房地产项目现金流的工具。
它是一个重要的管理工具，可以帮助房地产开发商和投资者制定合理的预算，确保项目的可持续发展。
本文将介绍房地产现金预算表的概念、用途以及如何编制和解读。
2. 概述房地产现金预算表是一个记录和展示房地产项目现金流的表格。
它通常涵盖一个特定时间段，比如一年或一个季度。
预算表包括了该时间段内所有与项目相关的收入和支出，以及现金流的净额。
通过编制和更新现金预算表，开发商和投资者可以了解项目的现金流，进而做出合理的决策，包括资源分配、融资安排和风险管理等。
3. 编制房地产现金预算表的步骤3.1 收入预测收入是房地产项目的重要组成部分，包括租金、销售收入等。
编制现金预算表时，首先需要对项目的收入进行预测。
一般的方法包括市场调研和历史数据分析等。
通过对市场需求、租金水平和销售情况等的综合分析，可以估计项目的收入。
3.2 支出预测支出是房地产项目的日常开销，包括采购材料、人力成本、贷款利息等。
编制现金预算表时，需要对项目的支出进行预测。
预测支出时，需要考虑项目的规模、阶段和特点等因素，并结合市场行情和经验进行估算。
3.3 资金流动分析资金流动分析是现金预算表的关键环节之一。
在资金流动分析中，需要考虑项目的收入和支出的时序关系，即什么时候会有收入进入，什么时候需要支出。
通过对资金流动进行合理的安排和预测，可以确保项目的资金供应和运营的顺利进行。
3.4 风险管理房地产项目存在各种风险，如市场风险、政策风险和技术风险等。
在编制现金预算表时，需要考虑这些风险对现金流的影响，并采取相应的对策。
例如，可以适当增加项目的储备资金，以应对可能的不可预见的风险。
4. 解读房地产现金预算表4.1 现金流入现金流入部分展示了房地产项目的所有收入项，如租金收入、销售收入等。
该部分的数据可以用于评估项目的盈利能力和收益情况。
开发商和投资者可以通过分析现金流入，判断项目的运营状况和潜力。
房地产开发项目现金流测算(新模板)
0 0 0 0 0 (1,600) (800) 0 0 (2,400) (5,462)
(3,062) 2,400
(5,462) 8,995
2,400 500,000
1,992 1,992
0 0
4
2013/10
0 0 0 0 0 0 0 0 0 500,000
0 (1,831)
0 (133)
0 (352) (88)
0 0 (392) (408) 0 0 0 0 408
0 0 (392) (408) 0 0 0 0 408
0 0 (392) (408) 0 0 0 0 408
5
2014/1
0 0 0 0 0 0 18,000 0 18,000 518,000
0 (879) (8,709) (12)
0 (352) (130) (2,586) (4,650) (679) (192)
0 0 (352) (130) 0 (1,450) (679) (260) 0 0 0 0 (15,886)
0 0 0 0 0 (1,600) (800) (880) 0 (3,280) (19,166)
(15,886) (15,720)
(166) 596
2,400 500,000
1,992 1,992
0 0 0 0 0 (1,600) (800) (816) 0 (3,216) (19,357)
(459) (784)
325 762
2,400 500,000
1,992 1,992
0 0
9
2015/1
0 0 0 0 0 0 19,000 0 19,000 589,682
0 (336) (12,679)
房地产企业现金流量的分析与探讨
房地产企业现金流量的分析与探讨房地产企业现金流量是指企业在一定期间内所获得的现金和现金等价物净减少额，是企业在生产经营活动中的重要财务指标，对企业的发展和经营至关重要。
下面就房地产企业现金流量的分析和探讨进行详细介绍。
一、现金流量的概念与作用现金流量是指企业在一定时间内所获得的现金和现金等价物净减少额，主要由经营活动、投资活动和筹资活动三部分构成。
它反映了企业经营活动的实际情况和资金运作状况，是衡量企业流动性和偿债能力的重要指标。
现金流量表是反映企业经济实际情况、分析企业投融资能力和成长性的重要财务报表。
二、房地产企业现金流量分析的重点1.经营活动现金流量经营活动是房地产企业的主要活动，它反映企业核心生产经营的情况。
房地产企业的经营活动现金流量主要包括房地产销售收入和房地产开发投资收益，两者的增加会导致经营活动现金流量增加，而相反则会导致经营活动现金流量减少。
房地产销售收入的主要影响因素包括房屋售价、销售规模和销售周期等，而房地产开发投资收益的主要影响因素则包括开发规模、品质和收益率等。
因此，企业需从房地产开发规模、资金投入和线上线下渠道等方面加强经营活动现金流量的管理。
2.投资活动现金流量房地产企业在发展过程中需要大量资金投入，投资活动现金流量直接反映了企业对资产的投资和规模扩张的状况。
房地产企业的投资主要包括房地产开发和土地储备等。
投资活动现金流量减少，说明企业对新项目的投资减少，反之则增加。
房地产企业在进行投资决策时，需对项目收益性、风险性等因素进行科学评估，防止资金投入的过度和不必要的浪费。
3.筹资活动现金流量筹资活动现金流量是指企业通过债务和股权等方式融资获取到的现金流量。
房地产企业的筹资主要以发行债券和股权融资为主，但股权融资对企业影响较大，需谨慎处理。
筹资活动现金流量减少，说明企业偿债能力和信用状况下降，反之则增加。
企业需注重利用财务杠杆，提高资金的利用效率，同时注意债务规模与偿债能力的平衡。
房地产公司财务报表excel表-3套
行次
57 58 59 60 61 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75
2、不涉及现金收支的投资和筹资活动：
债务转为资本
76
一年内到期的可转换公司债券
77
融资租入固定资产
78
3、现金及现金等价物净增加情况：
现金的期末余额
79
减：现金的期初余额
80Байду номын сангаас
加：现金等价物的期末余额
三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资所收到的现金 借款所收到的现金 收到的其他与筹资活动有关的现金 现金流入小计 偿还债务所支付的现金 分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 支付的其他与筹资活动有关的现金 现金流出小计 筹资活动产生的现金流量净额
四、汇率变动对现金的影响
行次
1 3 8 9 10 12 13 18 20 21
81
减：现金等价物的期初余额
82
会企03表 单位：元
金额
五、现金及现金等价物净增加额
56
现金及现金等价物净增加额
83
22 23 25 28 29 30 31 35 36 37
38 40 43 44 45 46 52 53 54 55
现金流量表
年度
金额
补充资料 1、将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 加：计提的资产减值准备
固定资产折旧 无形资产摊销 长期待摊费用摊销 待摊费用减少（减：增加） 预提费用增加（减：减少） 处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（减：收益） 固定资产报废损失 财务费用 投资损失（减：收益） 递延税款贷项（减：借项） 存货的减少（减：增加） 经营性应收项目的减少（减：增加） 经营性应付项目的增加（减：减少） 其他 经营活动产生的现金流量净额
房地产开发企业的现金流量
房地产开发企业的现金流量，可分为经营活动产生的现金流量、投资活动产生的现金流量和筹资活动产生的现金流量三类。
（一）经营活动产生的现金流量经营活动是指企业投资活动和筹资活动以外的所有交易和事项。
就房地产开发企业来说，经营活动主要包括：销售商品房屋、转让土地、提供劳务、出租房屋、发包工程、征用和批租土地、购买设备材料、接受劳务、交纳税款，等等。
经营活动产生的现金流入有：销售商品、转让土地、提供劳务收到的现金；收到的租金；收到的税费返还；收到的其他与经营活动有关的现金等。
经营活动产生的现金流出有：发包工程、征用和批租土地、购买商品、接受劳务支付的现金；经营租赁所支付的现金，支付给职工以及为职工支付的现金；支付的营业税款；支付的所得税款，支付的除营业税、所得税以外的其他税费；支付的其他与经营活动有关的现金等。
（二）投资活动产生的现金流量投资活动是指企业长期资产的购建和不包括在现金等价物范围内的投资及其处置活动。
这里所指的长期资产是指固定资产、无形资产、递延等其他资产等待有期限在一年或一个营业周期以上的资产。
所以将包括在现金等价物范围内的投资排除在外，是因为已将包括在现金等价物范围内的投资视为现金。
投资活动产生的现金流入有：收回投资所收到的现金；分得股利或利润所收到的现金；取得债券利息收入所收到的现金；处置固定资产、无形资产和其他长期资产所收到的现金净额；收到的其他与投资活动有关的现金等。
投资活动产生的现金支出有：购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金；权益性投资所支付的现金；债权性投资所收到的现金；支付的其他与投资活动有关的现金。
（三）筹资活动产生的现金流量筹资活动是指导致企业资本及债务规模和构成发生变化的活动。
这里所说的资本，是指实收资本（股本）、资本溢价（股本溢价）及与资本有关的现金流入和流出项目，包括吸收投资、发行股票、分配利润等。
“债务”是指企业对外举债所借入的款项，如发行债券、向金融企业借入款项及偿还债务等。
房产公司报表-资产负债表 利润表 现金流量表 附表
3、须 要说明的是，这种方法编制的现金流 快捷， 但不很详尽，因此不建议使用，但对 鉴。
4、请 在本表的D7单元格填写所属期间
企业负责人：
必填
李总
财务负责人：
必填
王总
制表人：
报表目录
编
号
必填
行次
张会计
报表名称
会企01表
1 资产负债表
会企02表
2 利润表
会企03表附1
3 附表
会企03表
4 现金流量表
自编04表
5 ◆现金流量调节表
6
7
8
9
பைடு நூலகம்
简要说明：
以资产负债表、 利润表、现金流量 调节表、现金流
把资产负债表、 利润表填制完毕， 现金流量表、现
附表即自动生成， 现金流量调节表 L38单元格（累计
说明的是，这种 方法编制的现金流 量表，虽然方便
但不很详尽，因此 不建议使用，但 对初学者尚可借
单元格 填写所属期间,便 于各表引用。
使用 简要说明：
1、本 表以资产负债表、利润表、现金流量 量表、 附表为一组。
2、只 要把资产负债表、利润表填制完毕，
金折流旧量） 附须表手即工自填动入生。成，现金流量调节表
报表编制基本信息录入
编制单位：
必填
某房地产开发有限公司
所属时期或截止时间： 必填
2008年1月1日
企业如何利用现金流量表进行财务分析——以融创地产为例
摘要现金流量表是一直用现金来当基础进行编写的有关财务状况的变动表，可以让企业和投资的人对与企业经营过程中现金流量的状况可以有了更充足的了解。
本文以融创地产公司为案例，从现金流量流入流出结构分析、偿债的能力分析、获得现金的能力分析和盈利能力分析这个四块对这个公司15年～17年这个期间的现金流量表进行了分析，并以此为基础研究了融创地产公司三年来的财务状况。
最后对进行现金流量表分析时需要注意的问题进行了总结。
本文研究结果表明，融创地产公司现金流入主要来源于经营活动收入，债务偿还能力较弱，财务风险较大，资产利用效率有待提高，主营业务收入质量较低。
虽在2017年公司营业收入现金净额首次扭负为正，同时净利润含金量首次大于1，偿债能力有所好转。
但公司经营不稳定，后续财务状况还有待进一步考察。
关键词：企业现金流量表财务分析ABSTRACTCash flow statement is a statement of changes in financial situation based on cash, which can enable enterprises and investors to have a better understanding of the cash flow situation of enterprises. This paper takes Rongchuang Real Estate Company as an example to analyze its cash flow statement from 2015 to 2017 from four aspects: cash flow structure analysis, solvency analysis, cash-earning ability analysis and profitability analysis. On this basis, the financial situation of Rongchuang Real Estate Company in the past three years is studied. Finally, the paper summarizes the problems needing attention in the analysis of cash flow statement. The results show that the cash inflow of Rongchuang Real Estate Company mainly comes from operating income, the debt repayment ability is weak, the financial risk is high, the efficiency of asset utilization needs to be improved, and the quality of main business income is low. Although in 2017 the net cash turnover of the company's operating income turned positive for the first time, and the net profit gold content was greater than 1 for the first time, the solvency improved. However, the operation of thecompany is unstable, and the follow-up financial situation needs further investigation. Key words: Enterprise Statement of Cash Flow Financial Analysis一、引言现金和现金流量的情况好坏跟公司的生存和发展密切相关，特别在市场风险日益变大的当下，企业现金和现金流的重要性更为显著。
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房地产开发企业现金流量表
一、现金流量及其分类
现金流量表是反映企业在一定会计期
间内有关现金和现金等价物的流入、流出信
息的会计报表。
现金流量表中的现金，是指企业的库存
现金以及可以随时用于支付的存款。它不仅
包括“现金”科目核算的库存现金，还包括
企业“银行存款”科目核算的存入金融企
业、随时可以用于支付的存款，也包括“其
他货币资金”科自核算的外埠存款、银行汇
票存款、银行本票存款和在途货币资金。至
于银行存款和其他货币资金中有些不能随
时用于支付的存款，如不能随时支取的定期
存款等，不应作为现金，而应列作投资。
现金等价物是指企业持有的期限短、流
动性强、易于转换为已知金额现金、价值变
现风险很小的投资。现金等价物虽不是现金，
但其支付能力与现金的差别不大，也可视为
现金。如企业为保证支付能力，手持必要的
现金，为了不使现金闲置，可以购买短期债
券，在需要现金时，随时可以变现。一项投
资被确认为现金等价物，必须同时具备如下
四个条件：期限短、流动性强、易于转换为
已知金额现金、价值变现风险很小。其中期
限短，一般是指3个月内可到期变现。
现金流量是指某一段时期内企业现金
流入和流出的数量。如企业销售商品房屋、
转让土地、提供劳务、出租房屋、出售固定
资产、向银行借款等取得现金，形成企业的
现金流入；发包工程、购买设备材料、接受
劳务、购买固定资产、对外投资、偿还债务
等支付的现金，形成企业的现金流出。现金
流量信息能够表明企业经营状况是否良好，
资金是否紧缺、企业偿付能力大小，从而为
企业管理者、投资者、债权人等报表使用者
提供非常有用的信息。应该指出的是：企业
现金形式的转换，并不构成现金的流入和流
出，如企业从银行提取现金，企业用现金购
买将于3个月内到期的国库券等。
房地产开发企业的现金流量，可分为经
营活动产生的现金流量、投资活动产生的现
金流量和筹资活动产生的现金流量三类。
经营活动产生的现金流量
经营活动是指企业投资活动和筹资活
动以外的所有交易和事项。就房地产开发企
业来说，经营活动主要包括：销售商品房屋、
转让土地、提供劳务、出租房屋、发包工程、
征用和批租土地、购买设备材料、接受劳务、
交纳税款，等等。
经营活动产生的现金流入有：销售商品、
转让土地、提供劳务收到的现金；收到的租
金；收到的税费返还；收到的其他与经营活
动有关的现金等。
经营活动产生的现金流出有：发包工程、
征用和批租土地、购买商品、接受劳务支付
的现金；经营租赁所支付的现金，支付给职
工以及为职工支付的现金；支付的营业税款；
支付的所得税款，支付的除营业税、所得税
以外的其他税费；支付的其他与经营活动有
关的现金等。
投资活动产生的现金流量
投资活动是指企业长期资产的购建和
不包括在现金等价物范围内的投资及其处
置活动。这里所指的长期资产是指固定资产、
无形资产、递延等其他资产等待有期限在一
年或一个营业周期以上的资产。所以将包括
在现金等价物范围内的投资排除在外，是因
为已将包括在现金等价物范围内的投资视
为现金。
投资活动产生的现金流入有：收回投资
所收到的现金；分得股利或利润所收到的现
金；取得债券利息收入所收到的现金；处置
固定资产、无形资产和其他长期资产所收到
的现金净额；收到的其他与投资活动有关的
现金等。
投资活动产生的现金支出有：购建固定
资产、无形资产和其他长期资产所支付的现
金；权益性投资所支付的现金；债权性投资
所收到的现金；支付的其他与投资活动有关
的现金。
筹资活动产生的现金流量
筹资活动是指导致企业资本及债务规
模和构成发生变化的活动。这里所说的资本，
是指实收资本、资本溢价及与资本有关的现
金流入和流出项目，包括吸收投资、发行股
票、分配利润等。“债务”是指企业对外举
债所借入的款项，如发行债券、向金融企业
借入款项及偿还债务等。
筹资活动产生的现金流入有；吸收权益
性投资所收到的现金；发行债券所收到的现
金；借款所收到的现金；收到的其他与筹资
活动有关的现金等。
筹资活动产生的现金流出有：偿还债务
所支付的现金；发生筹资费用所支付的现金；
支付股利或利润所支付的现金；偿付利息所
支付的现金；融资租赁所支付的现金；减少
注册资本所支付的现金；支付的其他与筹资
活动有关的现金。
二、现金流量表的作用
编制现金流量表，可为企业管理当局改
善企业财务状况，投资者、债权人及其他报
表使用者正确评价企业财务状况和预测企
业发展情况提供会计信息。
可使企业管理当局掌握现金流量信息，
搞好资金调度，最大限度地提高资金使用效
率，化解财务风险
在市场经济条件下，企业现金流量很大