江苏中小企业融资现状及问题研究_金银亮
贷资金投向了中长期贷款，这部分资金大多数用 的短期贷款量基本保持不变，占比呈下滑趋势，
于基础设施建设和固定资产投资领域，中小企业 如图 2 所示。
图 2 江苏金融机构贷款结构分布情况 单位: 亿元
数据来源: 江苏银监局
在中小企业贷款余额增幅中，单户授信小于
近年来，小 额 贷 款 发 展 速 度 较 快，成 为 中 小
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稳定，而中小企业贷款余额增幅较大，截至 2011 年，中小企业贷款余额达到 1． 25 万亿人民币，占 比为 32． 9% ，但贷款余额增幅均超过大型企业。 总体来看，江苏银行业金融机构对中小企业的贷 款余额、增速和占比均呈现上升势头，究其原因，
和中国银监会出台的“两个不低于”政策有密切 关系。但 2011 年中小企业贷款余额与 2010 年 之前年份相比，增幅势头回落，反映了 2011 年整 体信贷收缩、流动性偏紧给银行业金融机构对中 小企业贷款带来冲击。如图 1 和表 5 所示。
续增长、社会稳定、资产盈利能力上有着大企业
无可比拟的优势。
二、江苏中小企业融资分析
根据《江苏中小企业融资策略研究》课题组 调查资料，中小企业目前外源融资主要来源于银
托公司与租赁公司金融贷款等，随着中国资本市 场的进一步发展和完善，中小企业融资渠道逐渐 丰富，但占 主 导 地 位 的 依 然 是 商 业 银 行 贷 款 融 资，主要有三种方式： 银行抵押贷款、个人抵押贷 款和消费信用贷款、信用贷款； 调查发现，有担保 的信用贷款是银行发放贷款的首选，原因在于： 中小企业规模小、积累少、较难提供有效的质押 担保，自身财务制度不健全，企业主本身甚至没 有完善财务的想法，同时对企业自身来说，由于 缺乏核心竞争力，而导致业绩不稳定。
1000—5000 11． 59%
＞ 5000 10． 94%
依据课题组调查数据，江苏中小企业融资的 流动资金需求满足率只流动资金、新项目 达到一半，从图 1 可以发现，在新产品开发费用、
投资，开拓营业网点、技术改造。补充经营流动 新增固定资产、技术项目贷款等方面，资金需求 资金占比为 60． 25% ，新项目投资占比 29． 87% ， 满足率较低，资金缺口依然较大。
图 4 小额贷款担保公司注册资本 单位: 亿元
数据来源: 江苏银监局
小额贷款担保公司与区域经济发展状况密 足。无论是银行贷款还是民间信贷，经济社会较
切相关，苏南地区经济活力较大，经济总量较高， 为发达的苏南地区要比欠发达的苏北地区在获
因此小额贷款担保公司资金投向比例较大，而苏 得信贷资本总量上要多，交易成本也更低； 苏中
收稿日期： 2012-12-02 基金项目： 本文系江苏省中小企业研究院招标课题“江苏省中小企业策略研究”阶段性成果。 作者简介： 金银亮（ 1980— ） ，男，江苏徐州人，南京师范大学泰州学院商学院讲师，研究方向为中小企业融资。
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大企业。如表 3 所示。
表 2 江苏省大型、中型、小型工业 企业单位资产创造价值对比 单位（ %）
关键词： 江苏; 中小企业; 融资; 现状 中图分类号： F275． 1 文献标识码： A 文章编号： 1672-6049（ 2013） 01-0057-09
一、江苏中小企业发展和经营现状
江苏中小企业在推动国民经济增长、增加财 政收入、优化产业结构、繁荣城乡市场、促进社会 和谐稳定等方面发挥着重要作用。中小企业经
业注册资本额度也随之增加，如表 1 所示。
表 1 江苏中小企业历年发展情况统计
单位（ 万户、亿元、% ）
指标
2008 年 2009 年 2010 年
中小企业户数 81． 6 91． 16 104． 3
增长速度
—
11． 7
14． 4
注册资本额度 15772 21768 27994
个体户户数 234
260
江苏中小企业融资现状及问题研究
金银亮，刘尧飞，张 薇
（ 南京师范大学 泰州学院，江苏 泰州 225300）
摘要： 中小企业在促进经济发展、提供就业、增加税收等方面起到了非常重要的作用，江苏是中小企业发 展大省，但是在中小企业发展过程中，遭遇了融资困难的局面，通过分析江苏中小企业发展和经营现状、融资 需求以及满足现状、融资渠道等，提出影响江苏中小企业融资的因素，认为中小企业自身原因是影响中小企 业融资的首要因素，但是外部环境、政府制度供给缺失、金融产品供给不足是导致中小企业融资困难的重要 因素。
布不均衡。
亿元。在农村金融市场上，国有商业银行和农村
农村金融机构成为农村中小企业融资的重 信用合作社仍然保持较高份额，出于规模经济以
要渠道，特别是村镇银行的发展，已经成为农村 及贷款技术的考虑，国有商业银行更倾向于向大
小微企业获得贷款的新生力量。截至 2012 年 6 企业贷款而排斥中小企业； 另一方面，新型农村
开拓营业网点占比为 6． 08% ，技术改造占比为
( 二) 江苏中小企业融资现状
3． 8% ； 换句话说，生存已经成为江苏地区中小企
1． 信贷融资现状
业的头号压力。
（ 1） 银行贷款是主要融资渠道，但结构分布
中小企业在扩大市场、增加生产规模的发展 不均衡
过程中对资金需求欲望强烈，但调查显示，企业
在历年贷款余额中，大型企业贷款余额较为
月，江苏省农合机构资产总额达 12485 亿元，各 金融机构开始进入农村金融市场且发展迅速，但
项存款余额 9409 亿 元，各 项 贷 款 余 额 6828 亿 是其总体规模尚小，贷款技术和运作模式也不够
— 60 —
成熟，还 不 能 满 足 农 村 中 小 企 业 庞 大 的 融 资 需求。
（ 4） 政策性银行为有益补充，但产品开发较 为单一
济增 加 值 占 全 省 GDP 的 比 重 由 2001 年 的 约 41% 提高到 2011 年 66． 1% ，年均提升 4． 9 个百 分点。其中，私营个体经济增加值占 GDP 的比
重由 2001 年的 20% 提高到 41% 。
中小企业数量增长速度较快，年均增长速度
在 10% 以上，随着宏观经济环境的改善，中小企
( 一) 江苏中小企业融资需求现状 根据理财周刊杂志对江苏中小企业资金需 求调查显示，中小企业的资金需求依次为： 流动 资金贷款、新产品开发贷款、技改项目贷款、固定 资产项目贷款和市场拓展贷款； 江苏中小企业超 五成中小企业资金需求在 100 万元以下，资金需 求 100—500 万元所占比例也在 20% 左右，而资 金需 求 在 500 万 元 以 上 的 比 例 也 较 高，达 到 29% ，如表 4 所示：
175112591． 9
236513646． 8
290339669． 8
329642290． 5
占比
24． 7
26． 1
36． 6
38． 3
注: 不含票据贴现 数据来源: 江苏银监局
江苏金融机构贷款总量保持不断增长趋势， 获得中长期贷款的数量并没有增加。近几年来，
但短期贷款增速慢于贷款余额增速，主要由于信 贷款总量不断增加的同时，金融机构对民营企业
300． 6
增长速度
—
11． 1
15． 6
注册资本额度 1204． 3 1856． 3 2041． 67
数据来源: 江苏省历年统计年鉴
2011 年 119． 8 15． 2 36197 330． 4 9． 91 2817． 2
( 一) 中小企业创造更多就业 江苏中小企业多数是劳动密集型企业，根绝 江苏省统计局企业调查队 2008 年资料显示，创 造 1 个就业岗位所投入的固定资产： 年销售收入 500 万元以下的小企业只需 1． 57 万元； 小型企业 需要 5． 59 万元； 中型企业需要 12． 28 万元； 而大 型企业需要 25． 20 万元。随着工业化的发展，大 企业越来越趋向于资本密集型，这种资本强化趋 势使大企业在经济发展中对劳动力的吸纳作用 越来越小，而中小企业由于劳动密集型的特征， 等量资本所吸纳的劳动力比率远高于大企业。 ( 二) 中小企业较大企业创造社会财富能力 更强 相较于大型企业，中小企业在社会财富创造 上更强，绝对额度、占比以及年均增幅均超过大 型企业，如表 2 所示。 ( 三) 在微观经济效益上，中小企业单位资 产盈利能力高于大企业 从每单位固定资产所创造的效益及总资产 获利能力来衡量，中小企业的经营绩效普遍好于
12． 18 13． 2 6． 48 13． 85
17． 1 17． 55 8． 0 19． 1
2010 2011
14． 2 14． 93
17． 75 16． 84
20． 8 21． 22
数据来源: 江苏省 2006—2012 统计年鉴整理
由于规模、组织、资源禀赋、产业选择等综合
因素所决定的经营特点，使得中小企业对经济持
图 1 江苏大型企业与中小企业贷款余额情况 单位: 万元 数据来源: 江苏银监局
表 5 江苏省中小企业贷款余额情况
单位（ 万元、% ）
2008 年
2009 年
2010 年
2011 年
商业银行全部贷款余额
43282366． 93
61683728． 81
106375164． 2
126369443． 3
中小企业贷款
指标
工业总产值 /总资产
年度
大型企业
中型企业 小型企业
2005
1． 25
1． 12
1． 52
2006
1． 32
1． 15
1． 65
2007
1． 33
1． 16
1． 76
2008
1． 41
1． 18
1． 61
2009
1． 51
1． 21
1． 80
2010
中小企业融资问题及其对策研究
王 静
科 Βιβλιοθήκη 中小企业 融资问题及其对策研究
（ 甘肃联合大学经济管理学院， 甘肃 兰州 ７ ００ ） ３０ ０
摘 要： 针对我 国中小企业存在的融资 问题， 企业 、 从 银行和政府三个方面分析 了原 因， 出了相应的对策。 提 关键词： 融资渠道； 信用等级； 融资结构
长期 以来， 融资难一直是 困扰 中小企业发 缚 了 自身开拓融资渠道的可能性 。 设立中小企业互助基金 ， 员企业 出资建立 ， 由会 展 的重要 因素． 如何有效改善中小企业融资情 ２ ． ２金融体系不完善， 银企信息不对称 会员只需交纳一定会费 ，就可以申请到数倍 于 况， 成为中小企业发展的关键问题 。 ２． ． １缺乏市场化 的利率调节机制， ２ 损害银 会费的贷款额 。 另外 ， 中小企业也可 以通过私募 ｌ我国中小企业融资现状 行对 中小企业贷款的积极性 。 在国外 ＇ 银行对中 融资的方式解决融资问题 ，私募 融资包 括企业 我 国中小企业普遍 存在着 融资 困难 的现 小企业 贷款 的平均 利率 ， 一般都要 高于市场平 引进新的股东 ， 从而增加资本金。 状， 具体表 现为以下三个方 面。 均利率水平 。例如美 国的银行对中小企 业贷款 ３ ． ２完善中小企业融资的有关金融体系 １ ． １融资渠道不畅通 的利率就 比对大 企业的贷款 利率水平 高出 １ — ３． ． １建立完善 的中小 企业政策性金融体 ２ 从内源融资来看， 国中小企业的融资现 １ 个百分点左右。 我 ． ５ 但是中国中央银行 目前对利 系。金融机构应继续拓宽对中小企业 的融 资渠 状不尽人意 。 一是 中小企业分配中留利不足洎 率和收费的规定是固定 的，自由浮动的范围十 道 ， 创造公平的融资环境。 目 ， 前 中国人 民银行 我积累意识差 ；二是现行税制使 中小企业没有 分有 限，这种机制挫伤 了银行对中小企业贷款 已通过指导意见的方式 ， 励各商业银行采取 鼓 税负优势 ； 三是折１ 费过低， 日 无法满 足企业 固定 的积极性 ， 致使 中小企业银行贷款 融资渠 道受 各 种贷款品种支持中小企业 的发展 ，也鼓励 民 资产更新改造的需要 ； 四是 自 资金来 源有限， 阻 。 有 营资本进入金融领域。 今后 ， 还有可能成立适合 难以支持企业的快速发展 。 ２． ． ２信用担保体系不完善， ２ 中小企业 寻求 中小企业发展的社区银行 ，以具体解决 中小企 从外源融资来 看，中小企业可以通过银行 担保困难。 国从 １ ９ 年才 开始进行中小企业 业融资难 的问题。 我 ９９ 贷款、资本市场公开融资和私募融资三种渠道 信用担保体 系的工作试点， 存在着担保机 构不 ３． ．２放松市场管制 ，逐步推动利率市场 ２ 筹集 资金， 由于多方原 因， 但 目前我 国中小企业 多， 担保资金不充足， 担保手续繁杂等诸 多问题 。 化 。从 目前放宽对 商业银行贷款利率浮动幅度 外源融资渠道并不 畅通 。 另外， 由于许多 担保机构实行会员制 ， 中小企业 的限制 ，到最终由商业银行 自主决定贷款利率 １ ． ２融资结构不合理 需交纳一定押金才能成为会员， 这也增加 了企 水平 ，并允许对其所 提供 的便利服务收取合理 主要表现在 ．．我国中小企业 发展主要依 业的融资成本 ， 了获得担保 的难度 。 ａ 提高 银行方 的费用 ，以此来促进商业银行按效益与风险原 靠 自身积累 ， 严重依赖 内源融资 ， 外源融资比重 面出于对 自身利益的保护 ，对中小企业 的担保 则 ， 不断增加对中小企业 的信贷投放 ， 从而解决 小 ，单一的融资结构极大地制约了企业 的快速 贷款 问题往往 比较谨慎 ，而且对抵押物 的要求 中小企业的融资难 问题 。 发展和做强做大 ． 在外源性融资中 ， 中小企业 十分严格 （ 前国内银行一般偏好于房地产等 目 ３ ＿ 立和健全中小企业融 资的信用评 ． ３建 ２ 般只能向银行 申请贷款 ，贷款的形式一般 以 不动产 的抵押 ）而 中小企业大多受 经营规模所 价体系和信用担保体 系。建立 中小企业评级制 。 抵押或担保 贷款为主 ， 而且期限较 短。 限， 固定资产较少 ， 土地房屋等抵押物不 足 ， 一 度 ，以信用等级作为判断贷款信用可信度的标 １ Ｉ ３融资成本较高 般很难提供合乎银行标准的抵押 品。 准， 并把企业的信用信息提供给银行等机构 ， 这 企业 的融资成本包 括利息 支出和相 关筹 ２ ． ３政府扶持力度不够 ， 政策不配套 。 政府 是赢得金融机构和担保机构信任。并获得 项 目 资费用。 与大中型企业相 比， 中小企业在借款方 在 中小企业融资问题上起着不 可忽视 的作 用。 资金筹措的一种有效手段 。同时必须建 立并完 面不仅与优 惠利率无缘 ， 而且还要支付 比大 中 美 国、 ｌ 、 Ｅ 西班牙等国家都设有专门的政府部 善中小企业信用担保体系 。应构建多层次的信 本 型企业借款更多的浮动利息。 同时 ， 由于银行对 门和政策性金融机构 为中小企业发展提供资金 用担保体系 ， 包括政府性担保机构、 民营商业性 中小企业 的贷款多采取抵押或担保方式 ，不仅 帮助 。在我国 ， 长期以来 ， 政府在资金 、 税收 、 市 担保结构和企业问互助担保机构。 手续 繁杂 ， 而且为寻求担保或抵押 ， 中小企业还 场开发 、 才、 人 技术 、 信息等方 面一 直给予 国有 ３ ． ３加大 中小企业融资的扶持力度 要付 出诸如担保费、 抵押资产评估等相关费用 。 大中型企业 特殊的扶持 ，造成了中小企业 的市 中小企业融 资具有其 特殊性 ， 离不开政府 正规融 资渠道的狭窄和阻塞使许多中小企业为 场竞争环境不 确定和竞争条件不平等 。 的扶持 。 近来年， 多地方政府为 了解决中小企 许 求发展不得不从民间高利借贷 。所有这些都使 政策性 原因也导 致我 国中小企业 基本 无 业融资问题 ， 制定 了一些扶持 政策 ， 值得借鉴 。 中小企业在市场竞争中处于不利地位。 法进行直接融 资。深沪交易所要求上 市公 司注 例如四川省政府在 ２０ 年 ８ 出台了《 于做 ０７ 月 关 ２我国中小企业融资现状的原因分析 册资本 在 ５ ０ 万元以上 ， ００ 这使一些处 于成长期 好 中小企业融资工作的意见 》鼓励金融机构试 ， 我国中小企业融资现状的原因． 分别来 自 的效益 较好但规模较小的企业难 以进人证券市 办循 环贷款 、 动产质押 ， 努力开发商标 权、 专利 于企业本身 、 银行与政府三个方面。 场直接 融资 。 另外 ， 债券市场受到“ 规模控 制、 集 权、 著作权质押贷款 ， 并对符合条件 的中小企业 ２ ． １企业信用等级低， 融资意识淡薄 中管理 、 分级审批 ” 的约束 ， 中小企业 也很 难 以 信用担保机构免征 ３ 年营业税 。这些政策 的有 中小企业 自 身信用等级低， 这是普遍存 在 发行债 券方式筹集资金。 效落实将进一步改善我国中小企业融资 困难的 的现象。中小 企业一般是由具有血缘关系 的人 ３我 国中小企业融资 问题的对策建议 现实问题 ， 国中小企业发展做出贡献。 为我 共同创立， 实行家族式管理 ，由于 自身规模有 ３１改善 中小企业融资环境 、拓宽融资渠 ． 参 考 文 献 限， 资金缺乏 ， 之没有完整的企业规 划， 加 经营 道 ［】 １关悦． 浅谈 中小企业容 资问题 ｆ． Ｊ 集团经济研 】 效率不高 ， 不能有效地避免市场风险＇ 从而影响 ２ ０ ，． ３１ ． １中小 企业 要 注重 改 善 自身 融资 环 究 ，０ ４ ９ ． 了中小企业 的偿债能力 ， 造成其履约能力 的下 境 。 中小企业要想真正解决融资难 的问题 ， 首先 ［ 刘 向利． ２ ］ 中小企业容资 问题及 对策 ． 沿海企 降。 然而银行放贷 的首要 目 标就是 安全性 、 流动 就要过信用关 ， 要以信取资 。 因此必须加大 自身 业与科技， ０ ， １ ２ ５ ｌ． ０ 性和收益性 。中小企业 的高倒闭率和高违约率 信用制度的建 设 ， 规范企业的公司治理结构 ， 健 『 张其栽． ３ １ 企业信 用管理， １ Ｍ ． ： 第 版Ｉ Ｉ 北京 北京 使得银行难以遵 守安全性和 收益性 原则， 致使 全企业财务管理制度 ， 提高信用意识 ， 这是解决 对外经济贸易大学出版社 ，０ ２ ２０． 银行不愿放贷 。 融资困难的根本所在 。 另外，中小企业对金融系统市场化程度提 ３１ ． ２中小企业应拓宽融资渠道 。中小企 ． 高的嗅觉不灵敏， 动出击意识 不强， 主 而且 缺乏 业应跳出单纯 依赖 自身积累和银行间接融资的 高素质的金融人 才�
浅析中小企业融资的现状及对策
使企业走 Ｅ自有资金 良性扩张的道路。只 建立在风险最小的基础上， 为保障资金的安全性 ， 金积累 ， 金融机构难免不愿意向中小企业发放贷款。 有企业 自身环境改善了， 生产经营水平提高了， 银 １． ２３向中小企业贷款管理难度大 、成本高、 行等金融机构才愿意向其贷款。
一Hale Waihona Puke １４ Ｏ 一 ２ 改善并发展商业信用融资 ２ 收益低。首先 ， 对中小企业而言 ， —笔贷款业务 的 贷款额度大小与贷款的管理费用的高低是不成比 商业信用是中小型企业融资的一种传统的方 例的。 据调查测算 ， 中小企业贷款的管理成＝远 式。它属于短期负债融资 ， 对 本 十分方便但不正规 ， 一 般是以岛好的商业信誉为基础，并经常运用于业 远高于大中型企业。 关系十分固 定的合作企业之间。 在现 不会将中小企业作为首选对象，只有在国家强制 务联系紧密、 或受到某些条件的限制而不能向 大企业、大项 目 有状况下，改善并发展商业信用融资体系的办法 贷款时， 才会选择中小企业 ， 这无疑也＝） 是 麒 贷 有 ： 款难的重要原因之一。 ２ｌ ２ 充分发展企业之间纵 向经营纽带关系 ， 与生产经营的上、 下游企业结成忪 散的经营联盟 ， １ ３其健 面 因 防 原 关系发展商业信用。 １．社会信用环境差。 社会信誉等级低， ．１ ３ 即 这 并通过这种纵 向 也是中小企业融资难的—个不可忽视的因素。主 ２． ２ 与外贸中 ２ 介机构结成紧密关系，如以资 要包括 ：中小 企业还债意识差 ， ａ 许多中小企业获 本为纽带的工商贸企业集团或固定 的伙伴关系 ， １ 企业自身方面的原因 ． １ １．经营管理水平低 。随着企业规模的扩 取贷款后 ， ．１ １ 不去积极还贷， 而是恶意逃债、 赖债、 千 充分利用商业票据。 大， 中小企业的生产、 营销、 财务、 人事等方面的管 方百计地拖债， 不把还债当作必须履行的义务。ｈ 就目 前而言 ， 中小企业的资金来源更多的依 理水平跟不 匕 企业发展的步伐，致使企业不能适 差，法院对判决结 果执行不力。债权 人 在通过法律程序保护自己的 赖于银行等金融机构。 因此 ， 城市商业银行等小金 应市场竞争， 难以步入 良 性发展的轨道。 常遇“ 打赢官司， 看不到钱”还得支付律 融机构应以服务 中小企业为市场定位， ， 全力支持 １２中小企业主管 人员缺乏现代融资意识。 权益时 ， ． １ Ｊ 、 ： 中小企 噬 灸多、 情况 简单地认为融资就是向银行贷款 ， 仅拘泥于银行 师费的尴尬。 地方保护主义的干扰较多。 ｃ 如在企 中，企业 的发展 。当然 ， 复杂、 风险大 ， 这就要求信贷工作人员要不断提高 贷款单一的融资方式 ， 业转制期间，有 这种社会信用环境， 破坏了 经济合 业务水平 ， 在注重 “ 效益性 、 安全性 、 流动性” 经营 资途径被切断时 ， 大部分中小企业便陷入绝境， 不 废银行的债权。 构建符合中小企业特点的合理 、 灵 仅缺乏利用其他融资方式的思维观念 ， 而且缺乏 同 双方当事人的平等地位 ， 使履行了经济合同义 原则的基础上 ， 反而处于被动的地位。如此信誉环境 活而高效的服务体系。同时城市商业银行对 中小 融资 的操作能力，更谈不上进行现代融资的创 务的债权 人 下， 各金融机构在发放贷款时必然更加谨慎， 自 企业的支持不能简单停留在纯粹的资金关系上 ， 这 新。 还可以凭借其在信 息、 人才和管理等方面的 优势 ， １３财务信息失真 ， ． １ 银行不敢放贷。许多中 然会增加中小硷业 融资的难度。 １ ．缺乏＿ 的信 担保体系。向中， 企业 为中小企业提供市场信 皂、财务管理咨询等中间 ３ ２ 橄 闻 Ｊ 、 小企业管理欠规范 ， 没有健全的管理制度和财务 帮助其解决 问题 ， 增强市场竞争力 ， 真正建 控制制度 ， 财务信息失真， 可信度低。出于资金安 贷款和提供担保的风险都高，这是—个带有普遍 业务 ， 全和 自 身利益的考虑 ，银行不会轻易地发放贷 性的问题 ， 系统性风险 ， 这就需要国家通过一种机 立互利合作的银企关系。 制把对中小企业的融资风险降到金融机构可接受 ２ 进一步健全中小企业信用担保体系 ． ４ 款。 的程度。 对此 建立和健全中小企业信用担保体系，提升中 １ 金融机构方面原因 ． ２ ｌｌ ２ 金融机椅信贷投放缺乏积极性 。首先 ， 门的中 小企业信用担保体系。近年来我国—些地 小企业的信用度 ，可在—定程度 匕 保障中小企业 但是实际效 发展有稳定、 可靠 、 持久的资金投入 ， 很好地解决 我国商业金融机构以追求利润最大化为经营 目 方政府也建立了—批信用担保机构 ， 标。而我国中小企业资金实力薄弱、 规模小、 能作 果并不理想：担保机构担保目 力低 ， 目 ａ Ｅ 因为 前我 其发展中的 资金困难问题。 当然， 作为信用担保是 ！业 与 格的措 为贷款抵押的资产少 ，同时受自身条件的限制无 而财政投资 国际上公认的高冈塍 ｛ ，因此应采取严Ｉ 其担保。 其次， 部分中小 能力有限 ， 远远满足不了社会的需要。ｂ ． 担保机构 施 ， 识别、 防范、 控制和分散金融风险。 —是提高市 都要求申请贷款担保的客户提供反 场准人条件 ， 对担保机构、 担保 从业 人 注册资 员、 企业生产技术落后、产品技术含量低、高负债经 为控制风险 ， 营、 效益差 ， 银行从 自 身利益出发， 不愿也不敢支 担保 ， 条件苛刻， 且 并不低于银行担保抵押贷款条 本金等做出严格规定。二是建立全弛会 性的企业 持。 件， 使得信用担保机构失去本来的意义。 小企业 信用系统， 中 使得诚信企业能够获得社会的认可， 在 资金取得时享有优先权和优惠。 １． ． ２ ２向中， ｊ 贷彭 脸大。 ｌ 这主要是中小 寻求担保难， 也就必然造成融资难。 企业的信息不 楫 问题造成的。 在贷款行为中， 借 １ ３ 政策性风险” ３“ 的存在。近几年来 国家对 参考文献 ｌ １ 福建金融 ， 款＾ 作为企业的经营者和资金的使用者，对企业 企业发展采取 了“ 抓大放小” 的政策 ， 一些地方政 ｆ刘会通 试论中小企业融资难问题【 傲 理解为放弃中小企业。一些政 ２ ０ ，１ ） ０ ６（０ ． 的财务信息掌握较全面 ， 而银行作为贷款人 ， 只能 府片面地把‘ 小” 蒋学文． 中小企业融资问题及对策Ⅱ 经 ｌ 通过财务会计报表了解企业的部分相关状况。企 策和措施在制定时没有考虑到中小企业 的特点 ， 圆王德森， 导致需求与 济研究导刊，０ ７ （） ２ ０ ，２ ． 业借款人为了获得贷款 ， 往往会在一定程度上夸 使得银行对中小企业改革认识不清， 大自己的优点 ， 缩小甚至掩盖 自己的缺点 ， 其披露 供给严重背离， 信贷支持 中 小企业发展的资金无 ｐ志高漕 森冲 小企业融资难成因及对策叨． １ 商场 现代化 ｏ ０６ 信息的全面性和真实性相对较差。在其会计制度 法达到实际的需要量， 力度严重不够。 『 涛． ４ 伟￡ 中小型企业融资的难点及解决的措棚 ． 现 不健全的情况下， 国家对其进行的会计监督有限， ２中， Ｊ ２ 增强企业 自 １ 身资金积累， 提高企业 自 有资 代企 业 ．０ ５７ ２ ０（） ． 银行等金融机构也不可能要求中ｄ ｑ普遍接受 ￣＿ ｋ 信息中介机构的审核验证。 而以自主经营、 追求利 金率 阁张胜林冲 小型企业信贷融资问题的典型调查与 企业应从多角度出发 ， 扩大收益， 增强内部资 对策分析 中国金￣， ｏ０ ２ ５ ｏ 润最大化为经营 目 标的金融机构放贷时必然要求
中小企业融资现状及对策研究
难 题 。我 国小 企 业在 发展 过 程 中经 常 会 遇 到资 金 紧 张的 问题 ，而一 旦资 金 跟 不 上 ， 即使发 展 前景 良好 的企 业也 不 得 不
半 途 而 废 。据 了解 ， 前 一 些 小 企 业 解 决 目 资 金 不 足 问 题 的 方 式 主 要 有 两 种 ： 一 靠 自 己 的 资 金 积 累 、 几 个 投 资 合 伙 人 凑 钱
意 义 重 大 。 据 研 究 数 据 显 示 ，Ｏ 的 中小 ８％
中小 企 业 是 推 动 国 民经 济 发 展 ， 构
造 市 场 经 济 主 体 ，促 进 社 会 稳 定 的 基 础
证。此外， 与大 额 贷款 比较 ， 小 企 业贷 微 款 额小 、 款 面广 、 款 期 短 ， 贷 贷 费用 率 以
健
中 小 企 业 融 资 难 历 来 是 一 个 世 界 性
增长、 解就业压力、 缓 实现 科 教 兴 国 、 优 化 经济 结 构等 方 面 ，均发 挥 着 越来 越 重 要 的作用 。促进 中小企 业发展 ， 是保 持 国
民 经 济 平 稳 较 快 发 展 的 重 要 基 础 ， 是 关 系 民 生 和 社 会 稳 定 的 重 大 战 略 任 务 。 受
Ｐ值 （． ７ ４ （ ． ５ Ｏ ５ （ ． ４ ０￣） ０ ０ ０ ） ２ ０ ｘｌ中 小 企 业 的 发 展 壮 大 过 程 中，融 资 难 问题 逐 渐 凸 显 出 来 ． 成 为 了 企 业 发 展 的 最 大 瓶 颈 。关 注 中 小 企 业 融 资 问 题 ， 仅 是 因 为 中 小 企 业 在 世 界 不
国际 金 融危机 冲击 ， 年 以来 ， 国 中小 去 我
向 银 行 贷 款 和 直 接 融 资 ， 上 市 融 资 或 者 发行 企 业债 券 ， 这 些方 法 门槛 较高 ， 但 许 多 中小 企 业 不 具 备 条 件 。 “ 边 是 面 向 各 一
《2024年互联网金融模式下中小企业融资问题研究》范文
《互联网金融模式下中小企业融资问题研究》篇一一、引言随着互联网技术的飞速发展，互联网金融模式逐渐成为中小企业融资的重要途径。
互联网金融模式以其高效、便捷、低成本的特点，为中小企业融资提供了新的解决方案。
然而，中小企业在融资过程中仍面临诸多问题。
本文将探讨互联网金融模式下的中小企业融资问题，分析其现状及原因，并提出相应的解决策略。
二、中小企业融资现状及问题分析（一）融资现状当前，中小企业在融资过程中面临着诸多困难。
由于企业规模较小、信用记录不完善、财务信息不透明等因素，导致银行等传统金融机构对中小企业的信贷支持力度有限。
此外，中小企业在融资过程中往往需要承担较高的融资成本和较长的融资周期。
（二）问题分析1. 信息不对称问题：中小企业在融资过程中，往往存在信息不对称问题，导致银行等金融机构难以准确评估企业的信用状况和还款能力。
2. 缺乏有效抵押物：中小企业往往缺乏有效的抵押物，难以满足传统金融机构的抵押要求。
3. 融资渠道单一：中小企业的融资渠道相对单一，主要依赖银行等传统金融机构，缺乏多元化的融资渠道。
三、互联网金融模式在中小企业融资中的应用及优势（一）互联网金融模式的应用互联网金融模式通过互联网技术和大数据分析，为中小企业提供了一种新的融资途径。
互联网金融机构能够通过分析企业的财务状况、经营情况、信用记录等信息，准确评估企业的信用状况和还款能力，降低信息不对称问题。
此外，互联网金融模式还能提供更为便捷的融资流程和较低的融资成本。
（二）互联网金融模式的优势1. 信息透明度高：互联网金融模式利用大数据分析，能够实现信息的高度透明化，降低信息不对称问题。
2. 融资流程便捷：互联网金融模式提供更为便捷的融资流程，降低企业的融资成本和时间成本。
3. 融资渠道多元化：互联网金融模式为中小企业提供了多元化的融资渠道，满足不同企业的融资需求。
四、解决中小企业融资问题的策略（一）完善互联网金融体系政府应加大对互联网金融模式的支持力度，完善互联网金融体系，为中小企业提供更为便捷、低成本的融资途径。
江苏中小企业发展的金融支持研究
题 已影响其 生存 和发展 。媒体的报道还显示 ， ２ １ 在 ０ ２年 １月份 现状 ， 大对江苏 中小企业发展 的金融支持研究 是十分必要 和 加 已实现新 增的贷款 中 ，０ 以上 的贷款流 向的是国有 企业 中标 有意义的 。（） ９％ ３ 加强金融机构与服务功能改革是提 高国家银行
难 问题是 促进 中小企业发展 的重 要保 障， 银行等 金融机构创新 实 性 心 存 疑 虑 ， 从银 行 等 金 融 机 构 获 得 借 款 的 难 度 较 大 。财 务 工 作方法 ， 积极 扩大对 中小企业贷 款额度 ， 有效解 决 中小企业 管 理 观 念 陈 旧 、 财 模 式 落 后 ： 国 中 小 企 业 以 私 营 企 业 为 主 理 中 融资难问题， 为中小企业发展创造有利条件 。尤其是作为全 国 体 ， 在 着 企 业 的 经 营 权 与 所 有 权 高 度 统 一 的 问题 ， 企 业 的 存 即 中小企业发展 的大省——江苏省 ，创 新金融机构管 理模 式 ， 扩 投 资 者 同时 也 是 经 营 者 ， 业 管 理 集 权 化 、 族 化 现 象 严 重 ， 企 家 致 大对 中小企业发展 的资金支 持，是 目前亟待解决 的重要 问题 ，
的 政 府 工程 。 ２ １ 年 末 至 ２ １ 初 江 浙 一 带 中 小企 业 主 “ ０１ ０ ２年 跑 社会竞争和履行基 本职 能的有效途径 。
路’ 象 ， 砚 进一步印证了中小企业资金短缺 日益加 剧。中小企业 发展初期 ， 大多源于 内部融资 ， 企业发展到一 定阶段 ， 但 内源 融
中小企业融资的问题及对策研究探开题报告
现阶段中小企业融资的问题及对策研究摘要：随着我国市场经济的深化和经济体制改革的深入,中小是我国国民的重要组成部分,在经济社会中具有大企业无法替代的特殊的战略地位;小企业作为活跃市场的基本力量,容纳了社会上大多数的就业人员,在促进经济增长及解决就业和再就业过程中,发挥着重要作用;中小企业的发展需要强有力的金融支持,但由于企业自身和我国经济体制等多方面的原因,致使我国中小企业普遍存在的融资难的问题,融资难造成中小企业融资方式单一,融资渠道狭隘,融资结构存在许多缺陷;融资难严重制约了我国中小企业的发展速度;目前的全球经济危机对我国中小企业的生存和发展产生了很大的影响,不少中小企业因为缺乏资金,面临着即将倒闭的困境,而且从更长远的角度来看,融资难问题已经成为阻碍中小企业发展的主要原因;想要解决中小企业生存和发展上的障碍,能够想尽办法解决中小企业融资问题,无疑是一条有效的途径;在当前经济发展的情况下,采取什么样的办法解决中小企业的融资问题是值得我们去探讨的;本文着重研究了我国中小企业融资的现状并针对融资过程中存在的问题,分析原因,探索解决对策,就如何改善中小企业融资现状、拓宽其融资渠道提出一些建议,来解决我国中小企业融资问题,加快我国中小企业的,促进我国国民的发展;关键词：中小企业,融资,现状,对策1 研究背景1. 研究背景和理论意义资本是企业生存和发展的关键性问题,企业要生存和发展就得拥有一定数量的资金;然而, 许多中小企业恰恰缺少经营、发展所必需的资金;这样, 这些中小企业就往往面临着无法回避的融资问题, 融资问题就成为了这些企业经营发展战略的核心问题;企业融资应当有利于实现企业顺利健康成长和企业价值最大化的实现,融资过程中既要注意防止资金筹集过多, 造成资金闲置, 增加成本与风险；又要注意企业融资制度必须在宏观融资体制的框架下做出选择;而目前, 我国融资大环境长期以国有企业,特别是国有大型企业为主体,同时又缺乏专门服务于中小企业的金融机构, 这是中小企业间接融资困难的一个反映;而另一方面中小企业融资规模较小,资信度低等情况也在很大程度上限制了中小企业从银行或资本市场的筹资;融资活动是企业资金管理中的重要一环,企业融资决策决定着企业的资本结构,而融资决策往往受制于其当时的金融环境;企业的资金可以从多渠道、多方式来筹集,不同来源的资金,其使用时间的长短、附加条款的限制、财务风险的大小、资金成本的高低都不一样;中小企业要想在我国市场经济改革中完全成长起来,就非常有必要扩大融资渠道,在不断积累自有资金的同时,还要通过一切正规合法的手段来扩充资本;如今中小企业融资难已成为当前我国理论界和实践领域所共同关注的一个重大问题;只有抓住问题从理论上正确认识造成中小企业融资问题的原因,才能从根本上解决我国现阶段存在的中小企业融资难这一制约经济持续增长的关键问题;中小企业由于负债较多,经营业绩恶化,大多数中小企业信用急剧下降,往往形成：“资金缺乏-----业绩恶化-----信用差-----资金缺乏”的恶性循环;因此我们对中小企业融资问题和对策的研究就显得尤为重要;2 文献综述中小企业在解决社会就业、发展地方经济和聚拢一些特色优势产业等方面发挥着重要的作用,但融资问题却成为了制约这些中小企业发展的“瓶颈”;解决中小企业融资难的问题已经迫在眉睫,只有切实解决中小企业融资问题,才能把中小企业发展的潜在能量发挥出来,使其在经济发展和社会稳定中发挥更大的作用;本文将对中小企业融资的现状中存在的问题、成因等进行剖析,并提出相应的优化解决中小企业融资问题的对策;我国中小企业融资现状分析我国中小企业融资现状分析中小企业融资现状主要表现为以下6个特点上：1中小企业融资目前依然是间接融资为主;谭瑞华指出：据国家经贸委近期调查,我国东、中、西部中小企业从银行等金融机构获得的资金分别是：东部占60%；中部约70% 到80%；西部则高达90%;可见,中小企业对金融机构的资金依赖程度很高;据权威部门调查显示,中小企业获取外部资金的渠道除了金融机构外,民间贷款也成为其重要的资金来源,占比为%,而通过直接融资渠道的数额极小,仅占%;2国内金融机构对中小企业贷款差别很大尹永健指出,目前在我国包括金融租赁,信托投资等非银行金融机构在内的各类金融机构中,民生银行、城市信用社、农村信用社和城市商业银行等中小金融机构提供的贷款比重较高,而四大国有商业银行中,除中国农业银行向中小企业贷款比重较高外,其余三家银行贷款份额均较小,非银行金融机构融资性业务服务比例更低;3贷款需求不能得到全部满足唐丽桂提出在历来的调查中,“资金不足”始终被列为中小企业第一位的问题;有资料显示,90% 以上的中小企业的贷款服务需求得不到满足或只得到部分满足;4恶性循环情况普遍陈爱早中小企业由于负债较多,经营业绩恶化,大多数中小企业信用急剧下降,往往形成：“资金缺乏-----业绩恶化-----信用差-----资金缺乏”的恶性循环;因此,中小企业一般需要利用商业关系和社会关系进行短期资金筹集;5中小企业资金的短缺与社会资金总供给相对宽裕之间的矛盾突出扬亚琴我国现存的政府主导、间接融资为主的融资制度决定了我国目前中小企业融资渠道单一、资金供给狭窄;但中小企业金融的特殊性决定了其资金需求不易得到满足;中小企业金融有三大特点：1资金的总量需求非常庞大;面广量大的中小企业群体决定了其总资金需求量是巨大的；2单位金额需求较小;企业组织规模相对较小决定了其单位需求量有限；3金融风险大;中小企业由于规模小、信用等级低、管理基础差,经营风险很大;而金融市场上信息不对称又使得外部资金的供给者难以确切把握企业的发展前景和财务状况,这样对金融机构来说,中小企业的金融风险要远远大于大企业;6大多数中小型企业对贷款需求具有急、频、少、险、高的特点俞小明中小业普遍规模较小,资金积累不足,且大多属于劳动密集产业,大多没有专门的资金管理部门,管理人员素质较低,经营资金的能力较差,缺乏融资意识和风险控制理念,由于欠资过多,使得其信用急剧下降,一般利用商业关系和社会关系进行短期资金的筹集;大多数中小型企业对贷款需求具有急、频、少、险、高的特点:①急,即贷款要得急,且多为需求急迫的流动资金贷款;②频,即中小企业贷款需求频率高;③少,即中小企业每次贷款的金额小,需求量少;④险,即中小企业贷款项目本身不稳定因素多,信贷风险较大;⑤高,即中小企业贷款管理成本和交易成本高;中小企业融资问题的成因分析目前, 中小企业融资困难的局面是由企业自身素质、我国金融体系、国家宏观政策等多层次的因素综合作用的结果;第一、企业自身整体素质的因素;主要有这样四种方面：1中小企业信用观念缺失;贺云龙指出近年来,我国企业缺乏诚信已经成为一大问题,而中小企业以破产、改制为名逃避银行债务的事件时有发生;目前,根据对城市商业银行的调查发现,中小企业的违约率要高于大型企业;贷款的高违约率是银行不愿向中小企业贷款的一个重要原因;借债还钱的意识淡薄、信用观念缺失直接影响了中小企业的整体信用形象,银行不得不采取“惜贷”、“慎贷”措施严格控制贷款,从而也影响了中小企业的融资绩效;2中小企业的信息不对称;付卓婧指出中小企业由于自身的财务制度等相对于大型企业而言不健全,经营管理层相对素质较低,缺乏必要的财务管理素养,财务管理十分混乱;同时,许多中小企业出于偷漏税款和应付上级部门检查等原因,往往存在两本账、三本账的现象,会计信息严重失真,导致银行对企业风险承受能力无法辨清,对贷款的监督和检查工作也无法进行;因此,银行及其他提供贷款者很难控制他们的实际经营状况,使得银行及其他提供贷款者对企业的生产、经营信息难以及时得到,致使他们不敢贸然提供贷款;3中小企业贷款缺乏足够的抵押担保;程涛指出在我国,企业向银行申请贷款必须提供抵押、质押等担保,信用贷款只在极少的场合对极少的企业适用,中小企业很难获得信用贷款;而与此同时,绝大多数中小企业又普遍存在固定资产少、流动资产变化快、无形资产难以量化、厂房设备不足以作为贷款抵押物等问题,因而寻求担保又遭遇重重的困难;所以,中小企业在抵押、担保贷款方面成功概率极小;4中小企业经营风险大;党宏明指出大多数中小企业成立时间不长,底子薄,规模较小,自有资本偏少,其自身薄弱的积累不能满足扩大再生产的需要;我国中小企业管理水平参差不齐,管理方式也存在很大差异;在用人机制上,很多中小企业具有明显的家族特色,用人方面任人唯亲,家族成员占据企业重要的管理岗位,这种管理模式很难吸纳优秀的管理、技术人才；在资产运营上,中小企业由于规模普遍较小,所处产业水平比较低、资产存量有限、技术设备超负荷使用,严重影响了产品和服务的质量；另外,经营管理水平低下,重大投资决策缺乏科学性,加大了企业经营风险,导致经济效益降低,破产几率上升,导致投资者和银行不愿给中小企业投资和贷款;第二,外部环境因素;又以以下四个分析为主：1信贷歧视;鲁钊阳指出直到今天,国有商业银行在信贷中仍然存在着严重的“成分国有制歧视”;中小企业获得国有银行的信贷支持是非常有限的;在当前银行体系中,国有商业银行仍占有支配地位;国有银行主管部门在向中小企业贷款时往往顾虑重重,生怕中小企业赖债而使自己难脱干系;相比较而言,国有银行向国有企业贷款即使出呆账,也不会承担很大的政治风险;这导致了国有银行的“逆向选择”,即宁愿向效益差的国有企业贷款,也不愿向效益好的中小企业贷款;王雯娟还指出据资料显示,中国工商银行于2004年6月末对万家工商企业发放流动资金贷款, 大型和重点企业占%, 中小企业占%, 然而这次贷款中对大型和重点企业的贷款额却占了贷款总额的%, 对中小企业的贷款额仅占贷款总额的%;比重偏差之大,由此可见;2缺乏通畅的直接融资渠道;扬亚琴强调证券市场是市场经济的重要组成部分, 是现代企业的孵化器, 具有向社会筹资, 促进产权流动、优化资源配置等作用;但是, 对我国而言, 目前国内尚未建成可供中小企业融资的完善的资本市场;黄东晶认为只有上市公司才能在金融市场筹资,而中小企业上市又受公司法、证券法各方面规定的限制的因素较多,因此中小企业采取此法融资相对困难较多;陈勇也指出从中小企业自身来看, 由于其普遍管理不规范, 经营决策随意性较大, 没有完整的业绩记录, 财务报表真实性不确定且不愿意公布财务状况等, 自身便缺乏上市的条件和政策环境的支持;因此, 中小企业难以直接通过资本市场筹资;3中小企业融资渠道的狭窄也是融资难的另一关键原因;薛青指出中小企业通过发行债券来融资很困难,我国公司法明确规定债券发行主体必须是国有独资公司或两个国有以上成立的有限责任公司、股份公司,这一规定使得以自然人为发起人的中小企业一下被拒之门外;同时公司法又规定:有限责任公司净资产额6000万,股份公司净资产额3000万,这样一来,就是具备发行主体发行条件的中小企业也是只有少数企业才符合这一条件,这对我国的中小企业来说,条件就十分苛刻, 根本无法通过这种融资方式来融资;曹红梅提出目前, 我国中小企业大多是通过商业银行来筹集资金;由于我国整体融资模式过分依赖于银行贷款, 而中小企业在该模式下进行融资时, 将不可避免地遭遇困难, 并不得不面对发展进程中的融资缺口问题;4政策扶持力度不够是造成中小企业融资困难的重要原因;苏志鑫指出比照国际经验,许多国家对中小企业融资都采取各种优惠政策进行扶持,并有相应机构对中小企业贷款担保、保险;与其他国家相比,我国目前这方面的机制尚不健全,缺乏专门为中小企业贷款服务、担保的机构,社会化服务体系尚未形成;各国的经验证明,中小企业的健康发展,不但需要政府、金融、财政等方面的政策扶持,也需要社会中介组织从教育培训、管理咨询、市场营销、技术开发和法律支援等方面提供中介支持;我国的社会中介机构发展较晚,且较少对企业特别是中小企业直接开放；新成立的一些商业性较强的中介机构,服务收费高昂,中小企业难以承受;此外,在发展资本市场、开展直接融资的改革中也长期倾向于照顾大型企业,忽略了众多中小企业的需要;国家对中小企业资本市场没有有效的扶持政策,使得中小企业从资本市场融资几乎不可能;由于我国资本市场不成熟,容量有限,因而对投入资本市场的企业和公司债券的发行有严格的限制条件,而中小企业规模小、资本有限,难以达到主板上市条件,创业板又推出较迟,也使得我国的中小企业不能有效地利用资本市场;因此,许多投资者停止向中小企业投资,有的甚至撤资;扩大筹资方式,解决中小企业的融资问题第一,优化中小企业内部融资环境的对策;主要是从以下四方面着手：1加强企业自身信用建设,树立良好的企业形象;刘立丽指出信用是现代企业生存的基石;企业只有讲诚信,才能赢得市场,也才有可能筹集到更多的社会资本,扩大经营规模;中小企业信用不佳是造成银行对中小企业“惜贷”和“拒贷”的重要原因,到期不还本付息、逃废银行债务,虽一时得到“甜头”,却败坏了自身的信用;随着社会诚信系统的不断完善,信用不佳者从银行贷款更是难上加难;中小企业必须要立足企业长远利益,积极恪守信用关系,树立信用观,不断加强诚信教育;只有这样,中小企业才能树立良好的企业融资信誉,为企业自身开辟融资渠道,实现持续发展;2加强企业财务管理,确保会计信息真实;柴世品指出我国中小企业所普遍存在的财务管理混乱、会计信息失真问题,不仅导致其融资困难,而且直接威胁到中小企业自身的生存和发展;为此,中小企业要加强财务会计制度建设,做好融资、投资等理财决策,确定合理的融资渠道和方式,分析每种融资类型所带来的成本和风险,树立全面理财观念；确保财务会计信息的真实与合法性,完善会计控制制度,杜绝两本账、三本账等信息失真现象,增加透明度和可信度,增强社会监督力,及时、准确、客观、完整地向相关当事人提供财务信息,以获取投资人和贷款人的了解,从多种渠道以较低的筹资成本获取企业发展所需要的资金,提高抗风险能力,从而在企业正确融资决策的指导下提高其融资能力;3合理利用自有资金;龚艺萍曾说到中小企业有一部分的资金是来源于企业内部的,即企业的自有资金;如果企业进行合理有效的运用和管理,将不仅为企业筹资节约成本,更可以完善企业的财务和资金结构体系;合理利用自有资金,主要是对应收账款和应付账款的有效利用,也是中小企业可以实现的成本最低的途径;4中小企业应当积极寻找新的融资渠道;喻小明提出：一是中小企业可以与大企业协作,或者成为大企业的子公司,进入企业集团化发展的渠道,取得大企业的技术、管理和资金支持,或者采用与大企业合作的形式,生产与大企业配套的中间产品;二是可以利用租赁融资,中小企业进行租赁融资的成本低、风险小、方式灵活,还可以加快企业的技术改造,而且缓解了企业的偿债压力;第二,改善中小企业外部筹资环境的对策;主要从以下两方面开展：1制定和完善相关法律法规;一切规范化管理必须以规章制度作保证;于洋提出政府推动中小企业发展的当务之急是将其着眼点放在法规、制度建设上,通过制度保障、政策协调和资本市场创新等措施,为克服中小企业融资瓶颈创造一个良好的环境条件;政府在确定维护中小企业权益的同时,通过相关法律对从事隐瞒、骗取利润、提供不真实数据者进行严厉惩罚,以规范企业诚信数据开放和使用；同时,要规范中小企业在市场竞争、履行贷款义务等方面的责任;尽快构建中小企业融资的全方位法律支持体系,规范中小企业融资主体的责任范围、融资办法和保障措施,让中小企业的各种融资渠道有法可依;2政府要加大扶持力度,拓宽中小企业直接和间接融资渠道;李静华强调增加融资渠道是中小企业增资的必由之路,国家有关部门应在进一步深化企业、金融改革的同时,适时推出新的融资渠道,下大力气完善资本市场结构,建立多层次的市场体系;在直接融资方面,要逐步消除中企业进入资本市场的“壁垒”,加快建立中小企业上市培育和辅导体系,并继续推动中小企业境外上市工作,鼓励一批符合产业政策的有成长性、高科技型中小企业获得上市融资机会;同时,要建立多层次的债券市场体系,允许中小企业发行企业债券,并允许其在不同层次的债券市场上流通转让,方便不同类型、不同发展阶段的企业进行直接融资;在间接融资方面,成立政策性金融机构或中小金融机构,并根据中小企业政策和产业结构调整要求,为有发展潜力的中小企业提供低利率贷款或融资担保;结论中小企业的融资问题由来已久,一直是困扰其发展的主要问题之一;中小企业的发展有其优势的存在,因此融资困境的解决更有其存在的意义;本文经过的研究和分析,从企业的内部环境和外部环境的多个方面进行了系统而全面的分析,并就本人所限提出了一些对策和建议;解决中小企业融资困境,需要企业自身增强生命力和持续经营力；需要企业提高信用度,更需要扩大筹资方式,开辟多元化筹资渠道以及借鉴国际上发达国家和地区的成功经验,同时,应该完善民间融资体系;总之,我相信,通过中小企业自身的完善和金融机构、各级政府在政策上进行调整,会使中小企业筹资问题得到很好的优化解决,从而推动国民经济快速、健康地发展;3 技术路线课题的主要内容：3.1.1 引言1课题研究背景和意义2主要研究内容及方法中小企业融资的现状及原因1中小企业自身的缺陷是造成融资难的主要原因2国有商业银行对中小企业融资的限制较高3政府对国有企业的政策扶持惯性, 是造成目前中小企业融资难现状的另一重要原因4缺乏有效的担保机制和其他融资方式,使中小企业融资渠道狭窄,融资更为困难解决中小企业融资难问题的方法1完善以银行为主体的间接融资体系2强化政府的作为3信誉工程及自身建设4完善各种融资渠道,真正实现多渠道融资结束语对本文的小结,并指出不足;研究方法和手段本文采用的是规范研究方法;通过分析、整理相关资料,寻找中小企业融资存在的问题以及造成问题的深层次的原因,为解决问题提出对策和建议;在写作的过程中,采用了举出实例的方法,列表分析的方法;4 进度安排1 第1---3周, 完成文献查阅,2 第4---6周, 英文翻译,文献综述及开题报告初稿2 第7---8周, 修改开题报告,写出论文写作大纲,并通过导师审阅3 第8---13周, 论文写作4 第 14 周,论文审核,定稿打印5 第 15 周,论文答辩5参考文献1 谭瑞华中小企业融资管理分析.财经界学术版,2009,102 尹永健对我国中小企业融资问题的思考.交通财会,2009,103 唐丽桂中小企业融资存在的问题及对策分析.沿海企业与科技,2006014 陈爱早中小企业筹资风险控制.研究与探索,2008,015 扬亚琴融资成为中小企业的桎梏.新理论新观点新问题,2009,016 俞小明关于优化中小企业筹资环境问题的思考.资本运作,2003,117 付卓婧浅析中小企业融资难问题.沿海企业与科技,2005,038 程涛中小企业融资的难点及解决的措施.现代企业,2005,078 党宏明浅析中小企业融资难.西安金融,2005,0710 鲁钊阳李名杰信用视角下中小企业融资难问题研究.云南行政学院学报,2009,0111 王雯娟张玉缺中小企业筹资存在的问题与解决对策.辽宁经济,2008,0312 扬亚琴融资成为中小企业发展的桎梏.领导决策信息,2008,1413 黄东晶中小企业筹资对策分析.辽宁行政学院学报,2006,0614 陈勇中小企业的筹资风险管理分析.科学咨询教育科研,2007,0715 薛青薛邦成论中小企业的筹资问题.中小企业管理与科技下旬刊2009,0716 曹红梅对中小企业筹资问题的探讨.太原城市职业技术学院学报,2008,0318 苏志鑫发达国家支持中小企业融资的比较及借鉴.现代商业,2006,0119 刘立丽我国中小企业筹资难成因及对策.合作经济与科技,2009,0320 柴世品台州民营中小企业筹资渠道浅析.科协论坛下半月 2008,0121 龚艺萍关于宁波中小企业筹资困境的思考和对策分析.现代商业,2008,1222 喻小明关于优化中小企业筹资环境问题的思考.企业经济,2008,1123 于洋中小企业筹资战略的制定与选择.经济研究导刊,2009,1124 李静华企业筹资形象塑造.西南民族学院学报,2002,08。
浅析我国中小企业融资难的问题及解决对策
浅析我国中小企业融资难的问题及解决对策摘要：本文主要探讨了我国中小企业融资难的问题及其解决对策。
首先分析了中小企业融资难的原因，包括信息不对称、抵押品不足、信用评级不高等。
然后，提出了解决中小企业融资难问题的对策，包括完善金融市场、推进信用体系建设、加强政府引导、加强企业自身管理等方面。
最后，针对我国中小企业融资难的现状，提出了发展支持中小企业金融服务的可行性建议。
关键词：中小企业、融资、难题、对策、支持正文：一、中小企业融资难的原因我国中小企业融资难的问题已经存在多年，主要原因是：1.信息不对称中小企业自身信息不充分，难以向金融机构提供全面的融资信息，导致金融机构难以对企业进行全面、准确的信用评估。
2.抵押品不足中小企业往往缺乏抵押品，银行通常会要求有足够的担保物才能放贷。
但拥有大量抵押品的中大型企业占据了市场中的绝大多数，这使得中小企业在竞争中处于劣势。
3.信用评级不高中小企业信用评级较低，难以获得金融机构的信任。
在中国，评级指数的建立和评估是缺乏完善的体系支持的，评级体系存在一定的失真。
二、解决中小企业融资难问题的对策1.完善金融市场完善各种金融市场，股票、债券和借贷资本市场等，为中小企业提供融资平台。
同时建立相关的中介机构，为企业挖掘融资渠道，降低融资成本。
2.推进信用体系建设打造公正、透明的信用体系，通过信用评级等手段来降低中小企业的融资成本。
各地政府还需建立金融对接平台，创造公司互动和共同受益的机会，帮助企业树立品牌，提高企业的诚信度。
3.加强政府引导政府应当有针对性地加强中小企业支持政策，优化中小企业融资环境，例如投融资政策、税收优惠政策等。
加强创新型中小企业的支持，推广科技、创新、人才优势，鼓励企业不断创新。
4.加强企业自身管理加强管理能力、提升企业价值。
不仅要保证企业的运行效率，还要注重企业制度体系的建设。
企业内部进行普及财务、税务知识，推广金融管理手段，以提高企业的内在竞争力。
中小企业融资问题研究的开题报告
中小企业融资问题研究的开题报告一、选题背景近年来，中国经济转型升级，促进了中小企业蓬勃发展，但是融资难、融资贵问题始终是中小企业面临的重要问题之一，也制约了其发展。
随着政府出台一系列鼓励支持中小企业融资的政策以及市场化融资平台的建设，如新三板、区域性股权市场等，中小企业融资环境得到了不少改善，但是仍面临着很多困难。
本研究旨在探讨当前中小企业融资问题，找出症结所在，探索解决之道，能够对推动中小企业发展起到一定的促进作用。
二、研究目的本研究的目的是通过对当前中小企业融资问题的调查和分析，找出其存在的瓶颈和思维方式，为中小企业融资提出解决方案和建议，实现中小企业可持续发展。
三、研究内容1. 中小企业融资现状及问题分析：对中小企业融资市场环境、政策、渠道等方面进行研究，分析中小企业融资时面临的种种问题。
2. 影响中小企业融资因素的研究：通过调查问卷和访谈等方式，分析中小企业融资中存在的各种因素，如企业规模、信用等级以及行业特征等，分析它们对中小企业融资的影响。
3. 建立中小企业融资评价体系：建立中小企业融资评价体系，对中小企业进行评估，为融资机构提供更为准确的风险评估依据。
4. 探索中小企业融资解决方案：探讨中小企业融资的多种解决方式和创新融资模式，为中小企业提供新的融资途径和模式。
四、研究方法本研究主要采用文献资料法、实证分析法、调查问卷法以及访谈法等多种研究方法相结合，分别从理论和实践两个方面进行分析。
五、研究意义本研究对解决当前中小企业融资难、融资贵问题具有积极的促进作用。
同时，通过对中小企业融资问题的深入了解和研究，可以使我们更加全面地掌握中小企业融资的市场环境和政策，以推进中小企业的创新和发展。
此外，研究成果能够为实践和政策提供一定的参考和借鉴。
中小企业融资的现状及对策分析
中小企业融资的现状及对策分析随着我国经济的快速发展，小微企业成为国家发展的重要组成部分，但其融资难题却日益突出。
本文将分析当前中小企业融资现状及对策。
一、中小企业融资现状中小企业融资难题主要表现为以下几个方面：1. 银行贷款难：中小企业信贷难度大，银行对中小企业审批较为严格，利率较高，中小企业在获得银行贷款上难度大。
2. 股票融资难：中小企业在股票市场上融资难度也比较大，大股东的控制权使得小股东往往不能得到足够的回报，而市场认可度低往往造成融资难。
3. 直接融资难：中小企业直接融资难度也比较大，投资者较为谨慎，不愿意承担较大的风险，企业也难以找到合适的投资人。
二、中小企业融资对策1. 建立良好的信誉体系：中小企业要建立良好的信誉体系，不断提高自身信誉度和知名度，加强与银行的合作，提高贷款的通过率。
2. 寻找代理机构：中小企业可以寻找各类代理机构，以达到更好地融资效果，比如第三方担保机构等，同时，也要加强与政府、金融机构的沟通，通过政府的支持来解决融资问题。
3. 提高质量和效益：中小企业要注重改进企业产品的质量，扩大产品的市场份额，提高企业的效益，可以通过合作、创新等方式来增加企业的盈利。
4. 提高融资成功率：中小企业需要提高融资成功率，要加强对资本市场信息的了解，并且提高面试和演示的效果，在保证自身实力的前提下，不断提高融资的成功率。
三、中小企业融资发展趋势1. 金融科技：金融科技对中小企业融资带来了新的机遇。
通过金融科技的创新，可以改变传统金融业的融资模式，推动中小企业融资领域的发展。
2. 创新融资模式：中小企业们可以拓展创新融资模式，比如股权众筹、私募债券等，这些方式已经成为中小企业融资的一种新趋势。
3. 资本市场化：随着我国资本市场的持续发展和国家宏观政策的引导，中小企业在股票市场和债券市场的融资门槛将逐渐降低，进一步加强市场化进程，带动中小企业的融资发展。
总之，中小企业融资难问题已经成为国家发展的瓶颈，需要各方共同努力，加强政府支持，拓展融资渠道，提升企业实力，从而实现企业可持续发展。
我国中小企业融资困境与破解对策分析的开题报告
我国中小企业融资困境与破解对策分析的开题报告一、选题背景随着我国经济的发展，中小企业在经济中的地位越来越重要。
中小企业中，许多企业都面临着资金短缺的问题。
这是影响企业发展的重要因素之一。
同时，银行信贷政策越来越严格，为中小企业融资带来了很大的困难。
因此，本文旨在分析我国中小企业融资困境的具体表现和原因，探讨破解困境的可行对策。
二、研究问题在研究过程中，我们将探讨以下问题：1. 我国中小企业融资的现状和困境。
2. 中小企业融资困境的原因。
3. 如何解决中小企业融资困境。
三、研究目的和意义通过本次研究，我们可以了解我国中小企业融资的具体情况和所面临的问题。
从而更深入地了解中小企业融资的状况和困境方便我们制定相应的对策。
此外，我们可以深入研究中小企业融资困境的原因，并探讨可行的解决办法。
这对中小企业的发展非常重要，也是满足国家加快中小企业发展的需要。
四、研究方法1. 文献综述：对相关文献进行搜集、整理和综述，对中小企业融资的现状和困境进行梳理和归纳，得出分析结论。
2. 问卷调查：通过问卷调查，了解中小企业在融资过程中所遇到的问题，探讨其对中小企业融资困境的看法和对解决方案的建议。
3. 个案分析：选取若干中小企业进行深度访谈，了解企业在融资过程中的实际情况，探讨企业如何应对融资困境，并得出结论。
五、论文结构本文的结构如下：第一章：绪论- 研究背景和意义- 研究问题和目的- 研究方法第二章：中小企业融资的现状和困境- 中小企业融资的定义- 中小企业融资的现状- 中小企业融资的困境第三章：中小企业融资困境的原因- 宏观因素分析- 微观因素分析第四章：解决中小企业融资困境的对策- 国家政策对中小企业融资的支持- 银行融资的优化- 资本市场的拓展- 创新金融产品的发展第五章：案例分析- 选取若干中小企业进行深入访谈- 分析企业在融资过程中遇到的问题- 探讨企业的解决方案第六章：结论- 总结中小企业融资的现状和困境- 分析中小企业融资困境的原因- 提出解决中小企业融资困境的对策- 展望中小企业融资的未来发展趋势六、预期的研究结果通过本次研究，我们可以深入了解我国中小企业融资的现状和困境，为制定适当的政策提供参考。