企业并购中的财务问题研究
企业并购财务风险研究以吉利并购沃尔沃为例
企业并购财务风险研究以吉利并购沃尔沃为例一、本文概述随着全球经济的深入发展，企业并购已成为企业扩张、优化资源配置、提升竞争力的重要手段。
然而，并购过程中财务风险的存在往往使得并购结果充满不确定性。
因此，对企业并购中的财务风险进行深入研究，对于保障并购活动的成功具有重要意义。
本文将以吉利并购沃尔沃为例，探讨企业并购过程中的财务风险及其管理策略。
本文将简要介绍企业并购的基本概念、目的及其在全球经济中的地位和作用。
随后，本文将重点分析并购过程中可能出现的财务风险，包括估值风险、融资风险、支付风险、整合风险等，并探讨这些风险产生的原因及其对并购结果的影响。
接着，本文以吉利并购沃尔沃为例，详细剖析了吉利在并购过程中所面临的财务风险及其应对策略。
吉利作为一家中国民营企业，成功并购了瑞典知名汽车品牌沃尔沃，这一案例既具有代表性，也具有一定的特殊性。
通过对这一案例的分析，我们可以更深入地理解企业并购中的财务风险及其管理。
本文将对吉利并购沃尔沃的案例进行总结，提炼出一般性的财务风险管理经验和教训，以期对其他企业在进行并购活动时提供有益的参考和借鉴。
本文还将对未来的研究方向进行展望，以期推动相关领域的研究和实践不断深入。
二、文献综述随着全球经济的不断发展和市场竞争的日益激烈，企业并购已成为企业实现规模扩张、优化资源配置、提升竞争力的重要手段。
然而，并购过程中涉及的财务风险也不容忽视。
国内外学者对企业并购财务风险进行了广泛而深入的研究，形成了丰富的理论成果和实践经验。
在并购财务风险的定义方面，学者们普遍认为并购财务风险是指在并购过程中，由于各种不确定性因素的存在，导致并购方或目标企业遭受经济损失的可能性。
这些不确定性因素包括但不限于市场风险、融资风险、支付风险、整合风险等。
在并购财务风险的形成机理方面，学者们从多个角度进行了深入剖析。
一方面，市场环境的不确定性和信息不对称是导致并购财务风险的重要原因。
并购过程中，目标企业的估值受到市场环境、经营状况、行业发展等多重因素影响，容易出现估值过高或过低的情况，从而导致并购方的财务损失。
企业并购的财务整合问题研究
财务系统是企业运营过程的重要组成部分， 它 的作用不仅是向 外部投资者提供决策相关的 信息， 还 主要在于为企业的运营提供有用的信息， 决策者 再由 将信息转化为知识， 最后由知识指导实际的行动， 以 便于企业能够取得战略上的优势。并购的财务整合 是企业在并购过程中使用的内部管理型策略， 在产权 结构大调整之中， 企业通过内 部各种资源和外部各种 关系的整合， 实现各种资源的 合理有效配置， 确保公
三、 企业并购 财务整合的 内容分析 1, 对务整合 实现 的目标
递到集团 总部， 集团总部按不同的岗 位职责分别设专 人进行审 审核后进行记账处 业务正常进行均以 核， 理， 年初预算为依据， 非常规性的成本或费用支出均要申 述理由 报集团 批准后执行。 集团 总部完全掌握和控制 并购公司 的业务与财务信息， 并购公司 按当地本位币 进行财务核算， 总部则可以按不同的 货币进行记账处 理， 并进行各种成本与收 益的比 较分析， 同时可以随时 生成合并报表， 握整 掌 个集团的 财务 状况。
(2)非财务动因。 企业发展可以通过内部扩展和 外部扩张两个途径来实现， 但在许多情况下， 兼并 向外
扩张更能提高企业的发 展速 度 ， 而且具有代价小 、 速度
取其他企业的部分或 全部产权， 从而取得对该企业控 制的一种投资行为。国际上将企业并购称为 M erger
andAcquisit on， 写 & 是 业 并(M i 缩 为M A， 企 兼 erger)与 收
1、 并购对务 整合 可以实现资源的有 效配里
要有财 务动因和非财务动因两大类。 (1)财务动因。主要是因为财务 的协 同效应。 所谓协同效应 ， 1 十 > 2 的效应， 就是 1 是指并购给企 业财务方面带来的种种效益， 这种效益的取得不是由 于 效率的提高 ， 而是由于税法、 会计处理准则以及证 券交易等内 在规定的作用而产生的一种纯现金流量
企业并购财务风险控制研究以美的并购东芝为例
企业并购财务风险控制研究以美的并购东芝为例随着全球经济的发展，企业并购作为一种重要的战略手段，被越来越多的企业所采用。
然而，并购过程中的财务风险也成为了企业面临的一个重要问题。
本文以美的集团并购东芝集团的案例为背景，探讨企业在并购过程中如何有效控制财务风险。
一、概述企业并购是指通过收购或合并等方式，实现企业战略发展目标的过程。
而并购过程中的财务风险指的是并购后可能带来的财务损失和风险。
为了有效控制这些风险，企业需要制定合理的风险控制策略。
二、财务尽职调查在进行企业并购前，进行充分的财务尽职调查是必要的。
财务尽职调查是指对被收购或合并企业的财务状况、经营模式、风险状况等进行全面深入的调查。
通过财务尽职调查，可以发现潜在的财务风险，并及时采取相应的风险防范措施。
三、合理定价合理的定价是成功并购的关键之一。
企业在进行并购时，需要准确评估被收购企业的价值，合理制定收购价格。
如果收购价格过高，可能导致企业负债过重，从而增加财务风险。
因此，制定合理的定价策略对于控制财务风险至关重要。
四、合同约束在并购过程中，制定合同是确保双方权益的重要手段之一。
合同可以约束双方的行为，规定并购交易的各项细节和责任。
通过制定合同，可以明确财务责任的划分，有效控制财务风险。
比如，美的并购东芝时可能就制定了合同条款，规定双方在并购后的财务责任和风险。
五、兼并后财务整合并购完成后，实施有效的财务整合也是控制财务风险的重要手段。
财务整合包括财务体系整合、会计制度整合、财务流程整合等方面。
通过整合，可以优化财务流程，提高信息的透明度，降低财务风险。
六、风险监控和预警并购后，企业需要建立完善的风险监控和预警机制，及时发现和解决可能存在的财务风险。
通过建立风险监控和预警机制，企业可以更加主动地对风险进行管理和控制，减少财务风险带来的损失。
七、案例分析：美的并购东芝以美的集团并购东芝集团为例，该案例展现了企业在并购过程中的财务风险控制策略。
企业并购财务问题研究
３ ． 降低融资风险。并购企业在确定 了 购资金需要量 以 并
后， 就应着手筹措资金 。资金 的筹措方式及数量大小 与并 购
出现原先的评估价格高于实际价值的情况。 或许在此时才显
得那 么“ 不明智” 这些额外的并购成本将大 大延缓整合 的进 。 程， 给整合工作带来困难。同时 ， 财务陷阱与法律 陷阱往往是
２１ ０ ３年第 １ ９期 总第 ２ １ ０ 期
经济研究导刊
ＥＣ ０Ｎ０ＭＩ Ｓ ＡＲＣＨ Ｃ ＲＥ Ｅ ＧＵＩ ＤＥ
Ｎｏ １ ２ ３ ． ９， ０１
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企 业 并 购 财 务 问 题 研 究
徐 丽 ｌ ＇
（． １同方股份有限公 司黑龙江分公 司， 哈尔滨 １０ ０ ；． ５ ０ ６ ２同方股份有限公司驻哈尔滨 办事处 ， 哈尔滨 １００ ） ５ ０ ６
摘一Biblioteka 要： 企业并购作 为一种投资行为 ， 目标是寻求利润最大化 ， 其 每股收益最大化 ， 企业价值最 大化。所以企业的
项并购活动 不仅要考虑操作上 的可行性 ， 更要 注意 经济上 的合理性 。近年来 ， 企业 间的并购活动越 来越频繁 ， 妥善
处理好并 购重组 中的财务管理问题 ， 是成功并购的前提 和基 础。在 了解企业并购财务动 因的基础上 ， 梳理 并购环节 中 的相 关财务 问题 ， 出其间的财务风险并给 出防 范建议 ， 指 以期对企业恰 当运 用财务手段 、 实现并购战略 目标提供相应
值 、 利技 术 、 专 商誉等无形资产价值进行评估 ， 不可忽视无形 资产 的价值 ， 因为无形 资产价值有潜 在收益 ， 往往会 给并购 企业带来源源不断的远期利 益。
企业并购中财务问题分析及对策研究
企业并购中财务问题分析及对策研究摘要：近几年来，企业并购在我国越来越频繁，给我国企业也带来了很大的影响，并购在给企业带来规模经济、份额扩大的同时，也给企业带来更多的挑战，财务问题就是其中很重要的一项，本文在了解并购含义及类型的基础上，研究了企业并购存在的问题并提出了相应的对策。
关键词：企业并购；财务问题；信息不对称中图分类号：f275.2文献标识码：a文章编号：1001-828x（2011）08-0091-01一、企业并购的含义及类型企业并购(m&a)是企业合并与收购行为的合称。
企业兼并(merger)是指两个或两个以上的独立企业或公司合并成为一家公司的行为，通常由占优势的公司吸收另一家或多家公司合并成一个公司，有吸收合并和新设合并两种形式。
企业收购(acquisition)则是指企业通过现金或股权方式收购其他企业的行为。
由于企业兼并与企业收购两者密不可分，因此被统称为企业并购。
企业并购的类型多种多样，根据并购双方所处的行业划分可以将并购行为分为横向并购、纵向并购、混合并购三种。
横向并购是指处于同一个行业内的企业之间的并购活动；纵向并购是指企业与供应商或客户的合并，形成一体化生产的并购方式，在纵向并购方式下，根据并购方向的不同，又分为前向并购和后向并购，前向并购是指生产原材料的企业并购后面的经营二次加工阶段业务的公司，后向并购反向进行；混合并购是指经营不相关业务的企业之间的并购，通常的混合并购分为产品扩张型并购、地域型并购及纯粹混合并购。
根据并购双方所处的国家不同，并购又分为国内并购和跨国并购两种，其中跨国并购又分为收购东道国的国外附属企业和收购东道国的本地企业两种。
二、企业并购存在的财务问题企业并购是企业的一种投资活动，主要是由于竞争压力的增大和追求资本最大增值造成的。
能否有效的分析和处理好并购的财务问题至关重要。
首先，企业并购中存在信息不对称的问题，导致很难准确评估企业价值。
当企业开始并购的时候，并购双方最关心的是并购价格，并购价格一般是根据被并购企业的公允价值决定，但是如果不能取得公允价值，则要对被并购企业进行价值评估。
企业并购中收购方的财务尽职调查研究
企业并购中收购方的财务尽职调查研究随着企业市场竞争越来越激烈，企业收购并购成为了提高企业市场竞争力和成长性的一种重要手段，收购方需要对目标企业财务情况进行认真地财务尽职调查，以确定收购风险和采取有效的措施。
本文将从财务尽职调查的目的、范围、方法、重点以及影响并购结果等方面进行探讨。
一、财务尽职调查的目的企业的财务尽职调查是指在进行收购并购前对目标企业的经营状况、财务状况、人事状况、法律风险等各方面情况进行详细的审查和评估，并在此基础上作出收购决策的过程。
其目的主要有以下几个方面：1.评估目标企业的价值：财务尽职调查可以帮助收购方全面了解目标企业的经营情况、财务状况与风险、发展潜力等方面情况，以帮助收购方评估目标企业的价值，为收购价格的谈判提供依据。
2.确认并降低收购风险：通过财务尽职调查，收购方可以全面了解目标企业的财务状况与风险，发现潜在的风险，采取有效的措施减轻收购风险。
此外，财务尽职调查还可以为收购后的资产管理、财务管控、风险控制等工作提供基础数据和依据。
3.确定收购后的重点和发展方向：财务尽职调查要求收购方对目标企业进行全方位的审查和评估，对其经营模式、发展潜力、优缺点等方面进行深入了解，从而明确收购后的管理和运营重点，确定目标企业的发展方向，以提高投资效益。
财务尽职调查的范围是根据收购方的具体要求来确定的，但一般来说，其主要包括以下几个方面：1.企业经营：了解目标企业的业务范围、主要生产经营项目及其盈利能力、市场份额、产业链竞争状况等；了解目标企业的经营管理及其管理层的能力等。
2.财务状况：了解目标企业的财务状况、财务比率、财务指标等；分析目标企业的盈利能力、现金流量和偿债能力；了解目标企业的会计准则、会计政策，领取过年金等。
3.人事状况：了解目标企业的组织架构、员工数量、人事管理制度等，评估员工素质、稳定性、培训成本等；了解目标企业的员工福利制度、劳动合同、工会情况等。
4.法律风险：包括目标企业的股权、资产、知识产权等的法律地位、合规性以及目前的纠纷、诉讼等。
企业并购的财务风险控制研究的开题报告
企业并购的财务风险控制研究的开题报告一、课题背景及研究意义企业并购是一种常见的企业战略行为，通过企业并购可以实现资源整合、提高市场占有率、扩大规模等目标。
但与此同时，企业并购也存在较大的财务风险。
其中，财务风险主要包括以下方面：1.并购后财务风险的增加。
因为企业并购后通常需要承担额外的财务债务，可能会使得企业面临着更大的还款压力，从而使得企业财务风险进一步增加。
2.财务健康状况的变化。
企业并购后，企业的财务状况将被影响，如资产负债表结构的变化、利润率的下降等。
3.不良资产的风险。
部分并购交易可能涉及到不良资产，如企业产生的无形资产、债券、证券等，这些不良资产可能会对企业的财务情况产生影响，增加企业的财务风险。
4.未来现金流的风险。
企业并购后，未来的现金流状况可能发生变化，从而使得企业面临现金流风险。
因此，企业并购的财务风险控制十分重要，可以避免企业财务风险可能造成的影响，保障企业的健康发展。
本文旨在探讨企业并购中的财务风险控制问题，为企业并购提供参考。
二、研究内容本文将从以下几个方面进行研究：1.企业并购的财务风险控制的理论基础。
主要介绍企业并购的财务风险控制的概念、特点、作用等，为后续的研究提供理论基础。
2.企业并购的财务风险识别与评估。
在进行企业并购之前，需要对财务风险进行充分的识别和评估，从而能够准确把握并购事项的风险状况，制定相应的风险控制策略。
3.企业并购中的财务风险控制策略。
企业在进行并购过程中必须采取相应的策略来控制风险，本文将从理论和应用两个方面，分别探讨风险控制策略的制定和实际操作。
4.企业并购的财务风险控制实践。
通过对多个典型企业并购案例的研究，总结企业并购的财务风险控制的实践经验，从而更好地提高企业并购的财务风险控制水平。
三、研究思路和方法本文通过文献综述法和案例研究法相结合进行研究。
首先，通过对相关文献的梳理和综述，系统的阐述企业并购的理论基础和财务风险控制的相关概念。
其次，通过收集并分析多个企业并购案例，总结不同案例中的财务风险控制策略和实践经验，以期从中探讨具体风险控制实践过程中的常见问题和应对方法。
《2024年企业并购财务风险控制研究——基于海信并购科龙的案例分析》范文
《企业并购财务风险控制研究——基于海信并购科龙的案例分析》篇一一、引言企业并购是现代企业发展过程中的重要手段之一，但在并购过程中往往伴随着巨大的财务风险。
如何有效控制这些财务风险，确保并购的顺利进行并实现预期的协同效应，成为企业并购过程中的关键问题。
本文以海信并购科龙为例，深入探讨企业并购过程中财务风险的识别、评估及控制策略。
二、企业并购背景及案例概述海信集团作为国内知名的家电制造企业，近年来积极拓展市场，寻求通过并购实现规模扩张和产业升级。
科龙作为一家在特定领域具有技术优势的企业，其技术实力和市场份额与海信的战略发展目标高度契合。
此次并购旨在通过整合双方资源，实现技术共享、市场扩张和成本优化。
三、并购过程中的财务风险分析（一）估值风险在并购过程中，对目标企业科龙的估值是关键环节之一。
由于信息不对称和未来收益的不确定性，对科龙的估值可能存在偏差，从而带来财务风险。
（二）融资风险海信在并购过程中需要筹集大量资金，融资方式的选择、融资成本的高低以及资金到位时间等因素都可能影响并购的顺利进行和企业的财务状况。
（三）支付风险支付方式的选择、支付时机的把握等都会影响并购的支付风险。
如支付方式不当或支付时机选择错误，可能导致海信的现金流紧张或支付成本过高。
四、海信并购科龙财务风险控制策略（一）估值风险控制为降低估值风险，海信采用了多种估值方法对科龙进行综合评估，并充分考虑了市场环境、科龙的未来发展空间等因素。
同时，引入了第三方机构进行尽职调查，以获取更准确的信息。
（二）融资风险控制海信在融资过程中，综合考虑了各种融资方式的特点和成本，选择了适合自身的融资方式。
同时，合理安排了融资结构，确保了资金的及时到位和降低融资成本。
（三）支付风险控制海信在支付方式的选择上，采用了混合支付方式，包括现金、股票等。
同时，根据并购进程和企业的现金流状况，合理确定了支付时机。
此外，还制定了应对支付危机的预案，以降低支付风险。
五、案例分析总结及启示通过对海信并购科龙案例的分析，可以看出企业在并购过程中应高度重视财务风险的识别、评估和控制。
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企业并购中的财务问题研究
作者：黄珏陆宏焰
来源：《时代金融》2017年第09期
【摘要】伴随着全球经济一体化进程的不断深入，企业的兼并与收购成为当代企业寻求资本扩张和实现资源战略整合的普遍手段。
基本企业并购活动的复杂性、长期性和风险性等固有特点，加剧了财务方面的诸多问题，比如商誉难于确认会计处理繁琐、企业评估价值不确定、财务支付方式单一以及并购活动中存在的相关财务风险。
【关键词】企业并购财务风险建议措施
一、企业并购中存在的主要财务问题
财务问题是企业并购成败的关键问题，因为它是直接影响到企业并购的实际价格，主要的财务问题有以下几个方面：
（一）商誉会计处理难度大
企业并购所发生的购买成本主要由支付的公允对价或者承担目标企业所需要偿还的所债务以及其他直接费用，如审计费、评估费等。
通常，并购企业所承担的购买成本会远远大于目标企业自己的所有者权益的公允市场价值，而企业财务人员就需要将这部分多承担的成本作为商誉进行列支。
为了支付商誉而支付的购买价格在一定程度上反映了商誉的未来差额收益，但是企业双方约定的价格往往受到议价谈判能力、市场供给能力、企业自身经营情况等因素制约，导致价格非公允使得商誉价值失真。
（二）资金需求大且融资成本高
为了保证企业并购的顺利进行，企业必须保证大量的资本进行运作。
一般来说，企业的资金原来主要由内部筹资与外部筹资构成。
内部筹资是动用企业以前年度积累的资金进行并购，其主要特点为筹资规模有限难以满足并购要求。
外部筹资的手段为发行债券与普通股。
当企业面临不合理财务结构和不当的融资方式时，可能会使企业丧失并购能力降低预期经济效益，陷入资金链中断等金融财务危机。
（三）企业并购存在的财务风险
企业并购过程中所涉及的财务风险或多或少是不可避免的，企业的财务人员在进行并购时应该进行合理的识别与应该，主要体现几个几个方面：
1.企业并购中的支付风险不同的企业并购支付方式，将会对参与并购的双方的净资产以及并购后的财务、战略预期协同化产生重要的影响。
由于我国并购发展过程较短以及资本市场的信息不对等，造成了现有的支付方式均存在一定的固有不足。
2.财务定价风险科学、合理、客观、有效对目标企业进行估值是并购活动中至关重要的一个财务环节，因为这会影响到并购过程中发生几乎一切直接的和间接的成本。
3.财务整合风险。
并购双方在并购完成后需要进行一系列财务资源整合。
如果不恰当的财务整合会产生相关的风险，不但难以发挥企业的财务资源协调效应，甚至还会给企业带来毁灭性的损失。
4.企业并购财务形式单一。
由于受到多种因素的制约，如经济体制、政策法规以及地区行业限制，我国企业在进行并购时会受到诸多因素的制约，致使企业并购难以发挥优势，难以形成协调效应。
二、企业并购财务问题改进意见与措施
（一）选择多种会计方法计量商誉
在会计处理上并购主体可以参照美国、英国等发达国家的经验进出相关商誉处理，主要有以下三种方法：
1.分期摊销法。
分期摊销法针对企业单独的商誉进行会计处理，在其经济寿命内进行合理的转销，虽然它在形态上不同与其他资产，但本质上并无区别，符合资产确认的标准；
2.立即注销法。
立即注销法认为，商誉价值因其计量时较大的不确定性且无法单独存在的特性，相关企业应谨慎对待合并后商誉的价值及其效用的存在和发挥。
英国《标准会计实务公告》第22号规定，在商誉取得时立即将其与实现的资本公积对冲，损益类不做任何处理。
3.永久保留法。
长期保留法，是指并购企业长期将商誉作为一项资产，并且每个会计期末不根据市场环境变化对商誉进行会计处理，也就是说商誉的金额始终不会发生改变。
从各国来看，第一种方法应用较多，第二种方法主要应用于英国。
美国、日本及我国多采用分期摊销法。
在处理商誉时，可以结合企业经营情况，参照上述方法进行会计计量。
（二）合理安排资金方式降低筹资资本
由于固有不变的支付方式，可能会影响并购双方的综合财务能力，从而增加增加了财务方面的不确定性。
并购方企业应以自身流动资产、股价不定性、股本结构变动、目标企业盈利能力等实际情况为基础和依据，合理选择并购支付方式，遵循筹资成本和风险最小的原则，增加
多种筹资渠道。
通过混合融资和立体支付方式相结合，弱化可能带来的即期或远期风险，在满足参与并购的企业切实需要的基础上，尽可能快的实现企业并购。
（三）加强风险控制完善并购预警机制
第一，企业需要建立风险管理框架，明确企业并购活动中可能存在的相关风险，这是加强风险控制的首要前提，有利于企业对风险的认证与管理。
第二，企业应建立风险预警体制，尽可能减少并购活动中存在的风险。
第三，加强并购活动人员防范风险意识。
并购活动给企业带来了更多经营风险与财务风险，企业领导必须明确全员风险意识，推进并购人员管理风险能力，落实奖惩措施。
（四）选择多种财务方式进行并购
在企业并购中，差异化的金融交易工具和财务行为会导致差异化的会计核算方式，因而影响到企业并购价格、支付方案等并购议题，所以选择最优的财务方式有利于提高企业并购的效率和回报率。
我们可以参照以下几种美国主流的并购支付方式：
第一，贷款方式筹集资金。
在美国，并购方可以利用当地银行或非银行金融机构来申请以信用贷款、保证贷款或抵押担保贷款等为主要类型的混合型资本，用以推动并购进程有序进行。
第二，进行证券类融资。
证券类融资方式主要指为获得并购目标企业股权，通过发行有价证券、提供公司债务或出售其他票据获得资金的资金筹措方式。
美国的并购财务支付特有的方式为发行免税公债，主要包括由政府集团借入资金以及把资金贷给企业去建造公共基础设施等，待设备建好之后再行租赁给企业使用，此方法多用于并购含有国有控股成分的国有企业。
第三，进行租赁类融资。
美国企业并购采用的融资租赁方法主要是售后回租。
这种方法多用于杠杆并购，因为原企业仍将拥有对资产的持续使用权，放贷人仅以财产留置权作为贷款的担保。
基于上述方式，我国可以借鉴美国的并购财务方式，采取票据融资、租赁类融资等方式完成并购。
三、结论
随着全球化经济的不断推进以及大数据时代的来临，企业并购逐渐成为多元化经营的主流方式。
企业并购可以帮助企业避开进入壁垒，快速进入目标市场；成功的合并可以帮助企业取得协同效应，从资源配置和经营决策范围中所能寻求到的各种努力效果；并购活动有利于克服企业负外部性减少竞争，增强对市场的控制力。
由于商誉不定性和预估企业市值的不准确性，企业合并可能并不能发挥经营优势，典型的问题如：商誉会计处理难度较大，计量方法不能完全反映目标企业价值；企业并购需要大量资金，融资成本高；财务估值不准确以及企业单一的
并购财务形式。
因此，在企业并购活动中合并方必须采用科学的立体式估值体系进行评估，拓宽筹资渠道，降低并购成本，合理评估被并购方价值和采取混合型支付方式共同完成并购。
参考文献
[1]刘永泽，黄晨忱，苏春华.关于合并商誉会计处理的几点思考[J].会计之友，2013（09）.
[2]吴娟.企业并购中财务风险管理与控制[J].财会通讯，2015（29）.
[3]刘蕊丛.企业并购的财务管理问题研究[J].财会月刊，2006，（27）.
作者简介：黄珏（1992-），男，汉族，江苏，贵州财经大学在读研究生，研究方向：审计实务；陆宏焰（1992-），女，布依族，贵州都匀，贵州财经大学在读研究生，研究方向：成本管理。