公司治理和独立董事的作用
公司法中的独立董事职责与公司治理效能评价
公司法中的独立董事职责与公司治理效能评价公司法作为规范企业组织与运行的法律法规，旨在确保公司的良好运营以及保护股东和利益相关方的权益。
独立董事作为公司治理结构中的一员，扮演着监督、咨询和提供建议的重要角色。
本文将探讨公司法对独立董事的职责要求，并分析独立董事在公司治理中的作用以及其对公司治理效能的评价。
一、独立董事职责要求根据公司法的规定，独立董事应当具备独立性、专业性、忠实义务和保密义务。
首先，独立性保证了独立董事在公司决策中不受利益相关方的操纵和控制，独自行使监督职权。
其次，独立董事应具备丰富的行业知识和管理经验，能够为公司的决策提供专业意见和建议。
再次，独立董事应忠实履行自己的职责，代表公司的整体利益，维护股东和利益相关方的合法权益。
最后，独立董事还需遵守保密义务，确保公司的商业秘密不被泄露。
独立董事的职责主要包括以下几方面。
首先，独立董事应参与公司的决策过程，包括审议公司的重大决策，提出专业意见和建议。
其次，独立董事应对公司的运营进行监督，保障公司的合规运营和利益相关方的权益。
再次，独立董事还应对公司的财务状况和相关信息进行审核，确保公司的财务报告真实可信。
此外，独立董事还需要履行其他法律法规规定的职责，如审计委员会的职责等。
二、独立董事在公司治理中的作用独立董事作为公司治理结构中的一部分，发挥着重要的监督和咨询作用。
首先，独立董事的独立性保证了他们能够独立行使监督职权，不受其他利益相关方的干扰。
他们能够对公司的决策和运营提出中肯的意见和建议，确保公司的决策和行为合规合法。
其次，独立董事具备丰富的行业知识和管理经验，能够为公司的重大决策提供专业的咨询和指导。
他们的参与能够降低公司决策失误和风险，提高公司的经营水平和竞争力。
独立董事还发挥着纠正公司不良行为的作用。
公司治理中存在着道德风险和行为风险，独立董事的存在可以有效监督和防范公司内部的不正之风。
他们通过审核公司的财务报告和相关信息，保证公司的披露透明和数据真实可信。
独立董事在公司治理中的作用
独立董事在公司治理中的作用独立董事在公司治理中扮演着重要的角色。
他们是公司董事会中的独立成员，负责保护股东利益、监督管理层、维护公司的可持续发展。
独立董事的存在可以提升公司治理的透明度和公正性，增加投资者的信心，降低公司的风险。
首先，独立董事代表股东利益，保护小股东的权益。
在公司中，股东利益是重要的组成部分，独立董事作为股东利益的代表，确保公司管理层的行为符合股东的意愿，并随时向股东通报公司的情况。
他们通过参加董事会会议、审议决策、监督经营活动等方式，在公司重大决策和战略规划中发挥重要作用。
他们提供专业的意见和建议，确保公司的决策符合最佳实践和法律法规要求，最大限度地保护股东利益。
其次，独立董事能够监督公司管理层的行为和执行力。
他们通过对公司经营活动的审查，确保管理层严格遵守公司治理规范和法律法规，维护公司的合规运营。
独立董事可以随时调查公司内部的问题，及时纠正违法违规行为，防止和减少公司的风险。
他们还能够向全体董事会提供独立的意见，保证公司决策的多元化和合理性，避免董事会的过度集权。
第三，独立董事的参与可以提高公司的透明度和公正性。
独立董事在公司内部形成与管理层独立的关系，避免管理层的权力过大和滥用。
他们要求公司披露相关信息，确保公司财务状况和业务运营的透明度，防范财务造假和操纵公司账目的风险。
同时，独立董事还能够促进公司内部的文化建设，确保公司内部的公平制度和流程，避免内部腐败和不正当行为的发生。
最后，独立董事的角色还包括企业社会责任的履行和可持续发展的推动。
独立董事在董事会中提出关于环境、社会和治理(ESG)方面的问题，并监督公司履行企业社会责任的行动。
他们可以促使公司采取更加可持续和负责任的经营模式，考虑到社会和环境的因素，在业务决策中平衡股东利益与社会责任，并推动公司朝着更加可持续的方向发展。
综上所述，独立董事在公司治理中扮演着重要的角色。
他们代表股东利益，监督管理层，提高公司的透明度和公正性，推动企业社会责任和可持续发展。
公司治理中的独立董事制度
公司治理中的独立董事制度随着全球经济的不断发展和公司规模的不断扩大，公司治理的重要性越来越受到重视。
为了保障股东权益和公司长期发展，独立董事制度在公司治理中扮演着非常重要的角色。
一、独立董事制度的概念和作用独立董事是指在公司董事会中，由股东大会或监事会选举，并经相关法律规定、证监会或其他监管机构批准并公示，不具备股份、任职行政职务等相关关联关系的董事。
独立董事是公司治理结构中的重要组成部分，他们的职责是监督公司的行为和决策是否合法、合规，保护股东的利益，维护公司的长期稳定发展。
独立董事制度可以避免公司的管理层滥用权利，维护公司治理结构的公平和透明。
二、独立董事制度的设立在中国，有关独立董事的设立主要依据《公司法》、《上市公司治理准则》以及《证券法》等相关法律法规。
根据《公司法》，独立董事应当占董事会成员的2/5以上，同时要求公司在董事会中设立一个独立董事会，负责独立决策并对董事会的决策进行审查。
新三板公司若注册制通过，独立董事需要达到半数以上。
在设立独立董事制度中，有关部门出台了一系列措施进行引导，比如要求上市公司建立独立董事考核机制，并且将考核结果作为独立董事的选举和维持资格的重要考量因素。
此外，在激励机制上，如《股票期权激励管理办法》等法律法规也对独立董事提出了一系列激励政策。
三、独立董事的职责独立董事作为公司治理中的重要部分，承担着重要的监督职责。
他们的主要职责包括：1、保护股东利益：独立董事应当保护小股东的利益，避免大股东占据优势。
2、审计监督：独立董事应当对公司审计报告进行审阅，并在审核过程中提出意见。
3、决策和管理：独立董事应当对公司的战略和资本管理等提出自己的意见，并监督公司的决策和管理是否合法和合规。
4、监督联络：独立董事应当加强同股东、监管机构的沟通，了解公司的经营情况，与股东保持合作和对话。
总之，独立董事制度对于公司的长期发展和股东权益的保护起着至关重要的作用。
在公司治理中，独立董事应当保持中立性和独立性，监督公司正确履行社会责任，保障投资者利益，促进公司健康发展，实现社会效益和经济效益的良性互动。
公司治理与独立董事
公司治理与独立董事公司治理是指管理者利用各种机制和手段提高公司绩效、维护投资者权益以及促进公司可持续发展的过程。
其中，独立董事作为公司治理结构的重要组成部分，起到了监督和决策的作用。
本文将探讨公司治理与独立董事的关系，以及独立董事在公司治理中的作用和挑战。
一、公司治理与独立董事的关系公司治理的目标是建立一个有效的监督和决策机制，平衡各方利益，提高公司的绩效和竞争力。
而独立董事作为公司董事会中独立于公司管理层的成员，能够为公司提供独立和客观的意见和建议，起到监督和决策的作用。
独立董事的任职要求一般包括独立性和专业性。
独立性意味着独立董事不受公司管理层控制，有能力独立行使职权，专业性指独立董事应具备相关行业知识和经验，能够为公司提供专业性的建议。
二、独立董事的作用1. 监督公司管理层独立董事作为公司治理结构中的重要一环，对公司的经营决策、财务状况等进行监督，确保公司合法经营和规范运作。
独立董事可以通过审查公司财务报告、参与董事会决策等方式，发挥其监督作用，维护投资者权益。
2. 提供独立意见和建议独立董事作为独立于公司管理层的成员，能够提供独立、客观的意见和建议。
他们可以对公司的战略规划、经营管理等方面提出独立的看法，并给予公司决策层有针对性的建议，促进公司的发展和创新。
3. 维护股东权益作为股东代表，独立董事应维护股东权益，审查公司治理架构是否公平、透明。
他们应督促公司遵守法律法规，保护股东合法权益，并在必要时向监管机构报告公司违法行为。
三、独立董事面临的挑战1. 信息获取困难独立董事需要及时、准确地获取公司的相关信息，但受到公司管理层信息掌握的限制，信息获取成为独立董事面临的挑战之一。
他们需要借助各种渠道获取信息，以便履行监督职责。
2. 利益冲突问题在公司治理中，不同利益相关方之间存在利益冲突的情况。
独立董事需要保持独立性，不受其他利益相关方的影响，客观地履行职责。
然而，面对复杂的利益关系，独立董事可能面临压力和挑战，需要保持独立思考和判断。
独立董事在公司治理中的角色与重要性
独立董事在公司治理中的角色与重要性公司治理是现代企业发展中不可或缺的一环，它涉及到公司内部各种权力关系的协调与约束，以及对外部利益相关者的责任和义务。
在公司治理中，独立董事扮演着重要的角色，他们的独立性和专业性为公司提供了宝贵的意见和建议，有助于确保公司的长期发展和利益最大化。
首先，独立董事的独立性是其在公司治理中的重要特征。
独立董事与公司的利益相关者没有直接的经济利益关系，他们不受任何人的支配和控制，可以独立行使职权，对公司的经营决策提出独立的意见和建议。
这种独立性使得独立董事能够客观公正地评估公司的经营状况和风险，发现和纠正公司管理中的不当行为，维护公司的长期利益。
其次，独立董事的专业性对公司治理起到了重要的作用。
独立董事通常具备丰富的行业经验和专业知识，他们在各自领域内拥有独到的见解和判断力。
在公司经营决策中，独立董事可以提供专业的意见和建议，帮助公司制定科学合理的战略和政策。
此外，独立董事还可以对公司的财务报告进行审查和监督，确保公司的财务信息的真实性和准确性，保护投资者的利益。
独立董事在公司治理中的角色不仅仅是提供意见和建议，他们还承担着监督和约束的责任。
独立董事可以对公司的决策和行为进行监督，确保公司的经营活动符合法律法规和道德规范，避免公司陷入违法违规的行为。
同时，独立董事还可以对公司高层管理人员的行为进行监督，防止他们滥用职权，保护公司和股东的利益。
独立董事的重要性不仅在于他们的角色和责任，还在于他们的影响力和声誉。
独立董事作为公司治理结构的一部分，他们的言行举止直接影响着公司的形象和声誉。
独立董事应该以身作则，秉持诚信和公正的原则，树立良好的榜样，为公司树立良好的形象，吸引更多的投资者和合作伙伴。
然而，独立董事在公司治理中的角色和重要性也面临一些挑战和困难。
首先，独立董事的独立性可能受到其他利益相关者的干扰和限制。
一些公司可能通过提供高薪酬或其他利益来影响独立董事的独立性，使其成为公司的“傀儡”。
公司治理的角色与功能
公司治理的角色与功能公司治理是指一种管理机制，用于确保公司的各个利益相关方的权利和利益得到公平和合理的保护和实现。
它通过规范和监督公司内部运作，使公司能够高效运营，遵循法律法规，保护投资者权益，实现可持续发展。
在公司治理中，有各种各样的角色和功能，下面将对一些主要的角色和功能进行介绍。
1. 董事会：董事会是公司治理结构的核心，由董事组成。
董事会负责制定公司的战略和政策，监督公司的经营管理，保护股东利益，确保公司遵守法律法规，并且对公司的财务状况和业绩负有最终责任。
董事会还负责任命公司高级管理层，并监督其表现。
2. 独立董事：独立董事是董事会的一部分，独立于公司管理层和大股东，其主要职责是提供独立的意见和建议，并发表独立意见来保护公司利益。
独立董事通常拥有丰富的经验和专业知识，在董事会中发挥着独立监督和决策的角色，确保公司的决策和行为符合公司利益和法律法规。
3. 高级管理层：高级管理层是公司治理的执行者，他们负责实施董事会的决策和战略，管理公司的日常运作。
高级管理层包括首席执行官（CEO）、首席财务官（CFO）等，他们有责任向董事会汇报公司的财务状况和业绩，并参与公司治理决策。
4. 投资者：投资者是公司治理的重要参与者，他们通过投资购买公司的股票或债券，为公司提供资金，同时也享有相应的权益。
他们对公司的业绩和决策有着直接的影响力，需要通过公司治理机制来保护他们的权益和利益。
5. 内部监管机构：内部监管机构包括内部审计、风险管理和合规部门等。
他们负责监督公司内部运营和业务流程，确保公司在经营过程中合规操作，管理风险，并确保财务报告的准确性和可靠性。
6. 外部监管机构：外部监管机构是独立于公司的第三方机构，如证券交易所、金融监管部门等。
他们通过制定和执行法律法规，监管上市公司的行为，保护投资者权益，维护市场的公平、公正和透明。
7. 员工：公司的员工是治理过程中的重要角色，他们直接参与和执行公司的运营活动，并对公司的绩效和发展起着关键作用。
切实发挥独立董事在公司治理中的作用
水运管理一、独立董事制度的确立独立董事制度起源于20世纪40年代的美国，并于20世纪70年代得到蓬勃发展，目前在市场经济国家广泛推行，是现代企业制度下公司治理结构中的重要组成部分。
我国在1997年中国证监会发布的《上市公司章程指引》中首次提出“上市公司可以根据需要设立独立董事”，但当时并未对独立董事的资格、权利义务作出规定。
2001年8月16日，中国证监会发布了《关于在上市公司建立独立董事制度的指导意见》（简称《指导意见》），标志着我国独立董事制度的正式确立。
该《指导意见》对独立董事的任职条件、产生办法、作用及职责作了较详细的说明。
同时要求在2002年6月30日前，上市公司董事会成员中至少应当有2名独立董事，在2003年6月30日前，上市公司董事会成员中至少应当有1/3的独立董事。
根据《指导意见》，独立董事是指不在公司担任除董事外的其他职务，并与其所受聘的上市公司及其主要股东不存在可能妨碍其进行独立客观判断的关系的董事。
独立董事对上市公司及全体股东负有诚信与勤勉义务。
独立董事应当认真履行职责，维护公司整体利益，尤其要关注中小股东的合法权益不受损害。
二、实施独立董事制度的必要性在我国A股市场1200多家上市公司中，有90％以上是国有企业改制形成的。
其特点是国有股比例常常高达60％以上，大股东控股比例高是我国股市的一大特点。
在这种情况下，董事会实际上是完全由大股东控制的。
而中小股东由于股权分散，无力行使股东权益，加上信息存在不对称性，使他们对公司决策缺乏影响力，对公司经营不能有效监督，常常陷于无奈境地。
一些大股东则可以通过操纵董事会，侵犯中小股东的利益达到自身利益最大化的目的，使中小股东的利益得不到保证。
因此有必要引进独立董事制度，使独立董事从关注中小股东的合法权益不受损害出发，对重大关联交易及公司其他张岫切实发挥独立董事在公司治理中的作用规章制度和劳动合同以及其他的相关规定（如保密规定、考勤制度）来规范商务人员的行为。
独立董事的作用
独立董事的作用
独立董事在公司治理中发挥着重要的作用。
他们是独立于公司管理层及股东的外部人士，其主要职责是保护公司及股东的利益，并提供独立、客观的意见和建议。
以下是独立董事的几个主要作用：
1. 监督与审查：独立董事负责对公司的决策和管理进行监督与审查，确保公司的经营活动合规、合法，并符合公司治理的最佳实践。
他们通过参加董事会会议、审查公司的财务报告和其他重要文件，进行定期的公司现场调研，及时了解公司的经营状况和风险。
独立董事对公司管理层的决策进行独立评估，确保公司的利益得到保护。
2. 提供独立意见：独立董事在决策过程中发挥着独立的角色，通过提供独立、客观的意见和建议，帮助董事会和管理层作出有利于公司发展的决策。
他们不受公司内部利益集团或股东的影响，能够提供与公司管理层不同的角度和观点，从而降低公司运营的风险。
3. 保护投资者利益：作为公司治理的重要角色，独立董事应当始终站在投资者的角度，保护其利益。
他们通过监督公司财务报告的真实性和准确性，揭示潜在的欺诈行为，确保投资者能够获得公正和透明的信息，从而增强市场的信心。
4. 风险管理：独立董事在公司的风险管理中发挥着重要作用。
他们通过参与公司风险评估和控制，识别和预防潜在风险，并提供相应的应对策略。
独立董事能够减少与公司管理层的利益
冲突，提高对风险的敏感性，有助于制定和实施有效的风险管理措施。
总之，独立董事在公司治理中的作用不可忽视。
他们不仅有责任监督公司的经营活动，保护公司及股东的利益，还要提供独立、客观的意见和建议，帮助公司实现可持续发展。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
公司治理和独立董事的作用——美国的经验有效公司治理的基础有效的公司治理必须具备某些重要的条件，以便股东行使其权利和对公司的经营业绩施加积极影响，实现股东价值最大化。
有效的公司治理基础应该包括以下重要的基本条件:1、适用的法律法规、监管体系和会计准则;2、比较有效的资本市场和作为其支柱或主要力量的机构投资者，实现资本的有效配置以实现股东(包括国家股东)投资回报的最大化；3、由于管理水平高而盈利的公司应该受到鼓励，可以更优惠的条件进入资本市场融资筹资，而效率低的公司则很困难或根本不可能从市场上融资筹资。
在公司治理中，独立董事的作用为建立有效的资本代理构架提供了基础1、股东有权选择董事会成员和影响董事会的决策对于保证企业增进股东(出资人)利益为目的而进行经营，而不是单纯从管理人员即"内部人"利益出发行事，这一点至为关键。
独立董事对于现代公司治理制度能否成功也同样很关键。
2、健康的公司治理实践与有效的资本市场(尤其是公司股票市场的发展有着直接和强固的联系。
健康的公司治理实践对于促进资金流动和可持续的经济发展具有重要意义，因为它使管理良好的企业得以低成本从资本市场融资。
为此，公司必须愿意和能够向潜在的投资者提供充分的信息，使其能够做出明智的投资或贷款决定。
3、对于有外部公众持股的公司，运用股东权利对董事会及公司管理层进行控制和监督，使其切实对自己的行为承担起责任，这就需要一个比较有效的公司股票市场。
而有效的股票市场又依赖于那些应当能够及时获得可靠信息的投资者(股东)。
这就是体现在企业层次上的有效公司治理与资本市场效率二者之间的主要关系，它也是将储蓄引导到用于最有效的经济投资储蓄，以使资金有效配置所需要的。
公司治理与问责性1、公司治理的目的是建立一种问责性制度(accountability)，以使公司的董事会和管理人员切实承担其责任，有效地运用他们受托管理的资金，为投资者(股东)谋取利益。
健康的公司治理要求董事会内设置足够多的外部独立董事(甚至过半)，而不是让负责经营管理公司的内部人员控制董事会；2、董事会任命的某些附属委员会应该完全由外部独立董事组成，以便保障健康的公司治理实践。
对审计委员会而言，这一点尤为重要。
3、独立董事的重要作用越来越多地在公司治理准则和金融机构管理法规中得到反映和体现●上市的和非上市的股份公司●共同投资基金(投资公司)◆公共和私人养老金计划●银行和保险法规国际惯例有效公司治理的原则在国际最佳惯例指引中的体现1、证监会国际组织(IOSCO)的证券监管原则2、经合组织(OECD)公司治理原则3、各国最佳实践法规-澳大利亚Bossch委员会准则-伦教交易所委员会公司治理条例4、美国最佳实践指引-加利福尼亚公务员退休基金(CalPERS)-商务圆桌会议组织-全国公司董事协会-通用汽车董事会的公司治理指引美国在公司治理方面的特色1、遵照各州有关公司治理的法律组建公司:2、联邦法律在股份公司的公司治理方面所起的作用比较有限，但是间接影响却很大；3、强调全面和公正的信息披露，审计人员的独立性和美国证监会对有关自律组织规定的彤响:4、美国不使用"监事会"的概念；5、联邦金融机构法规可以对公司治理实践产生巨大的影响；例如，美国证监会有关投资公司法中"独立董事"的新规定。
6、美国机构投资者在促进保护股东权益、监督公司行为和促进健康的公司治理实践等方面具有很强的影响力。
例如：CalPERS的革新努力对美国和国际公司治理实践的影响。
美国机构投资者的作用：监督和促进健康的公司治理实践及信息披露机构投资者的证券投资是当今美国资本市场的主要力量。
从八十年代早期以来，机构投资者--包括公务员养老金计划--倾向于更多地参与公司事务，以确保管理人员的行为符合股东的最大利益。
1、共同投资基金-共同基金-封闭式基金2、契约储蓄机构-保险公司-公共养老金计划-私人养老金计划3、风险投资基金4、投资质问、投资研究分析专家共同投资基金，可以代表众多小投资者的投票权，以公司重要持股人身份投票，从而对股票市场产生重大影响。
公司治理中的一些特殊考虑：共同投资基金的治理具有特别重要的作用。
美国证监会最近发布的监管措施加强了独立董事的作用。
1、自定行业敢策是投资基金行业监管体系中的一个重要方面:2、董事会负有特殊的诚信责任，以保障受托资金只能用于为股东谋利益:3、董事会的部分成员(甚至过半，应该是独立的外部董事；3、美国和澳大利亚监管体制一董事会的多数应该是独立董事。
美国机构投资者的作用：监督和促进健康的公司治理实践及信息披露养老基金和保险公司1、代表工薪雇员和投保人在股份和其他证券投资中的投资者权益2、监督公司的经营业绩3、代表大多数股份将分散的个人投资集中成统一的股份，以拥有大家股票的重要股东身份参加投票，可以影响公司的战略决策。
4、很有可能在公司治理、信息披露和会计准则方面支持和配合证券监管部门。
风险投资基金在激励健康的公司治理和经营实践方面发挥着建设性的作用，对新兴的证券市场来说尤其如此风险投资基金1、投资时间跨度通常是3-5年2、通常在董事会有席位3、有利于推动良好的公司管理实践的发展4、被投资企业在证券交易所上市是风险投资基金有效的退出通道5、非公众私有投资公司不受监管5、美国证监会按照投资公司法实施监管的除外原则其他资本市场参与机构对推动健康的公司治理实践也具有重要的意义1、证券交易所和纳斯达克一上市标准2、会计准则委员会3、独立的外部审计师4、信用评级机构6、全国最佳实践指引一企业和董事协会董事会的独立性加利福尼亚公务员退休基金(CalPERS) 的核心原则独立性是问责性的基石。
越来越多的人认识到，独立的董事会对健康的公司治理结构至关重要。
因此CalPERS建议：◆董事会的大多数成员由独立的董事组成；●定期召开独立董事会议(至少一年一次)，CEO和其他非独立董事不参加；●如果董事长也是公司的CEO，董事会应该正式地或非正式地指定一名独立董事作为负则人(牵头独立董事)，协调全体独立董事的活动。
●某些董事会附属委员会应该完全由独立董事组成。
如：-审计委员会-董事提名委员会-董事会评估和治理委员会-CEO评估和经理薪酬委员会-纪律检查委员会牵头独立董事的作用CalPERS的核心原则牵头董事负费独立董事间的协调工作，具体职则包括：1、向董事长建议召开董事会议的时间:2、就董事会议和各附属委员会会议议程及准备工作，向董事长提出建议；3、为使独立董事能够有效和合理地履行其职责，建议董事长要求公司管理层保质、保量和及时地提供必要的信息;4、建议董事长是否续聘直接向董事会报告工作和向董事会负则的顾问；5、与提名委员会主席和所有董事会候选人面谈，并向提名委员会和董事会提出推荐意见；6、协助董事会和公司高级雇员，保证大家严格遵守和率行公司的治理准则;7、就某些敏感问题，制订独立董事会议议程，主持独立董事会议，并代表独立董事与董事长协调；8、与薪酬委员会成员(以及全体董事)一起评估首席执行官的工作;与首席执行官当面讨论董事会对其评估的结果;9、向董事长推荐各委员会成员以及委员会主席人选。
商务圆桌会议关于公司治理的通告：1、大多数董事应该是独立的。
机构投资者理事会的核心政策；2、至少多数董事应该是独立的。
全国公司董事协会的蓝带委员会:3、大多数董事应该是独立的。
独立董事的定义在美国，对独立董事的概念还没有一个通用的定义。
独立董事的权念已被应用于各种不同情况下的公众持股公司和依法纳入监管范围的实体，如投资公司。
上市公司的独立董事纽约证券交易所上市公司手册一303条款每一上市公司必须有一个由独立董事组成的审计委员会。
独立董事的定义：独立于管理层，董事会认为其作为一名审计委员会成员与任何影响行使独立判断能力的关联方无任何关系。
上市公司或其子公司内的经理和雇员都不能作为独立董事。
纳斯达克的独立董事美国证券交易商协会章程(规则D的第二部分)董事会中至少要有两名独立董事。
审计委员会的多数必须是独立董事。
独立董事的定义：不是公司或其子公司的经理、雇员，也没有任何董事会认为在其履行董事职责时可能影响其独立判断的关系。
董事酬金CalpERS核心原则1、董事的酬金可以是现金加公司股票，股票应占较大比例。
2、董事不能为公司作为咨询顾问或向公司提供其他服务。
公司治理标准在自律组织条例和章程有规定例如：纽约股票交易所上市公司手册一303条款要点：1、董事会由有投票权的全体股东选举产生；2、董事会成员至多可以分为三类，一般不分类，如果分类，各类董事的人数应大体相等，任期不超过三年。
这是证券交易所批准上市的前提；3、普通股股东会议的法定人数应该足够多，以保证投票的代表性；:4、审计委员会至少必须有三名独立董事，他们与公司没有利益关系能够独立于公司管理层履行其职责；5、董事会必须通过和批准一个正式和书面的审计委员会章程(议事规则)；7、公司的外部审计人员最终须对赶事会和审计委员会负责。
共同投资基金的公司治理美国证监会有关独立董事的新规定适用于按照投资公司法登记的投资公司2001年1月2日，美国证监会通过了新的条例，并对现有条例进行了修订，以便强化对于某些依照投资公司法享受若干免责除外条款的基金投资公司之独立董事独立性和有效性要求。
新条例要求如下：1、独立董事要在基金董事会中占有多数席位；2、独立董事选择和提名其他的独立董事；3、任何基金独立董事的法律顾问应是独立的律师；4、给予各基金公司充足的时间(至2002年7月1日)来执行新的独立性规定。
美国证监会制定新条例和修订旧条例意在：●避免合格的独立董事候选人不恰当地丧失其充当独立董事的资格；●保护独立董事不因与基金管理人员发生法律纠纷而遭受经济损失；●通过要求基金公司对董事的独立性进行评估并保存纪录，便证监会得以监督董事的独立性。
●如果基金公司成立一个完全由独立董事组成的审计委员会，股东大会批准或否决董事对独立注册会计师的选择。
新的董事独立性条例的基本目标1、重申独立董事对保护基金投资人所起的作用:2、加强独立董事在基金管理中的地位:3、强化独立斑事的独立性:4、向投资人提供更全面的信息，以便评估董事的独立性。
美国证监会在执行投资公司独立董事条例的过程中制定法规的程序。
●公告新增的条款和对现有条软的修订，征求公众意见的时间不少于30天；◆美国证监会收到了关于投资公司独立董事新增条款的建议信142封，其中86封来自独立董事。
制定政策的圆桌讨论会在公告新增条款以向公众征求意见之前，美国证监会召集了圆桌讨论会，与会的独立董事、投资者代表、学术界人士和法律顾问都提出了各种想法和建议。
公务员养老基金：加利福尼亚公务员退休基金(CalPERS)CalPERS一直是机构投资者中推动健康的公司治理实践和加强独立董事作用的带头羊。