营运资金管理绩效 PPT
营运资金管理效率与企业经营绩效分析
营运资金管理效率与企业经营绩效分析
1. 引言
1.1 营运资金管理的重要性
营运资金是企业运营中最基本的资金，是企业正常运营所必需的资金。营运资金管理是企业财务管理中的一个重要组成部分，是企业经营的生命线。营运资金管理的重要性主要体现在以下几个方面：
良好的营运资金管理能够确保企业的正常运营。保证企业有足够的资金储备，确保生产、销售等运营活动正常进行，有效应对各种经营风险。
营运资金管理直接影响企业的盈利能力和现金流。通过合理管理营运资金，企业可以最大限度地降低资金成本，提高资金利用效率，从而增加企业的盈利能力。
营运资金管理对企业的信誉和发展具有重要影响。良好的营运资金管理能够提高企业的信誉和声誉，有利于企业吸引更多的投资者，获取更多的资金支持，推动企业的发展壮大。
营运资金管理在企业经营中具有不可替代的重要作用，对企业的发展和持续经营至关重要。企业应重视营运资金管理，建立科学有效的管理体系，以提升企业的经营绩效和竞争力。
1.2 企业经营绩效的关键因素 企业经营绩效的关键因素包括市场需求、竞争力、管理能力、创新能力和财务状况等方面。市场需求是企业经营绩效的重要驱动力之一，只有不断满足市场需求，企业才能保持竞争优势，实现盈利增长。竞争力是企业在市场中脱颖而出的关键，企业需要具备独特的竞争优势，才能在激烈的市场竞争中立于不败之地。管理能力是企业实现良好经营绩效的核心，包括领导层的管理决策能力和员工的执行力。创新能力是企业持续发展的关键，只有不断创新并适应市场变化，企业才能在竞争中立于不败之地。良好的财务状况是企业实现健康经营绩效的基础，财务稳定和有效的资金管理是企业持续发展的保障。企业经营绩效的关键因素是多方面综合作用的结果，需要企业全面加强管理，不断优化经营策略，以实现可持续发展。
2. 正文
2.1 营运资金管理对企业经营绩效的影响
营运资金管理绩效
营运资金管理绩效
营运资金管理是企业财务管理中的一个重要领域，它涉及到企业现金流量的管理、现金收支的处理、资金库存的管理以及资本利用率的优化等方面。经过多年的实践，我们发现营运资金管理的绩效对企业的经营状况和竞争力有着至关重要的作用。本文将从营运资金的定义、营运资金管理的过程、营运资金管理绩效的评价和提升几个方面来探讨营运资金管理绩效对企业的影响。
一、营运资金的定义
营运资金是指企业运营活动中所需要的流动资金总额，它包括了企业的应收账款、库存商品、预付账款和其他流动性资产等，减去应付账款、应付利息、负债和预提费用等。简单来说，营运资金是企业保持正常经营运行所必需的现金流量。
（1）确定资金需求
企业需要根据自身的生产经营和销售计划，预测出将来所需要的流动资金总额以及各个组成部分的大小。
（2）制定资金筹措方案
企业需要根据资金需求的大小和资金来源的渠道等因素，制定出资金筹措的方案，例如通过股票发行、债券发行、银行贷款等方式来筹措所需资金。
（3）控制资金使用
企业需要严格控制资金的使用，避免资金的挥霍和滥用现象，从而使资金得到最大限度的利用。
（4）优化资金结构
企业需要根据资金使用的需要和现有资金的结构，不断调整资金结构，形成有效的资金净流入。
（1）资金库存周期
资金库存周期是指企业从购入原材料、生产加工到销售收款的全过程中，运营资金暴露在这一全过程中的平均天数。资金库存周期越短，企业的运营效率就越高。
（2）应收账款周转天数
应收账款周转天数是指企业将营销活动中所形成的应收账款变现的时间。应收账款周转天数越短，企业的资金流动越快，资金利用率就越高。 预付账款周转天数是指企业向供应商预付账款到实际付款的时间。预付账款周转天数越短，企业的资金流动率和应付账款周转天数会有所提高，从而使企业的运营效率得到提升。
营运资金管理效率与企业经营绩效分析 2
营运资金管理效率与企业经营绩效分析
营运资金是企业生存和发展的重要基础，它直接关系到企业的盈利能力和资金运作效率。营运资金管理的效率对企业的经营绩效有着重要影响。本文将从营运资金的概念、管理效率与企业经营绩效之间的关系以及提高营运资金管理效率的方法等方面展开分析。
一、营运资金的概念
营运资金是企业用于日常运营活动的资金，包括应收账款、应付账款、存货、现金等。它是企业正常运转的“血液”，直接关系到企业的生产经营，资金周转速度和效率，是企业持续经营的重要保障。
营运资金管理效率对企业的经营绩效有着直接的影响。营运资金管理效率高的企业，能够有效地利用资金，降低资金的占用成本，提高资金的利用效率，从而提高企业的盈利能力和经营绩效。相反，营运资金管理效率低的企业，资金周转速度慢，容易造成资金的闲置和浪费，影响企业的盈利能力和经营绩效。
1. 营运资金管理效率与利润水平的关系
营运资金管理效率高的企业，能够及时偿还债务，保持良好的偿债能力；而营运资金管理效率低的企业，资金周转速度慢，容易导致偿债能力的下降。良好的营运资金管理效率有助于提高企业的偿债能力，保持企业的良好信用。
三、提高营运资金管理效率的方法
1. 加强资金预测与计划
企业应该根据市场需求和经营情况，加强资金的预测与计划，合理安排资金的使用，避免资金的闲置和浪费，提高资金的利用效率。
2. 优化应收账款管理
企业应建立健全的应收账款管理制度，加强对客户信用的审查和监控，及时跟踪和催收账款，减少应收账款的逾期和坏账损失。
3. 精细化存货管理
企业应建立科学的存货管理制度，加强对存货的分析和监控，及时调整存货结构，减少滞销和过剩存货，提高存货周转率。
企业应合理安排应付账款的支付时间，避免过早或过晚支付应付账款，降低资金的占用成本，提高资金的利用效率。 5. 合理配置现金资产
营运资金管理的方法
营运资金管理的方法
营运资金管理是企业管理中的重要环节，尤其是对于中小企业而言，它更加重要。合理的营运资金管理能够有效地降低企业经营风险，提高企业运营效率，增加企业经济效益。本篇文章将介绍营运资金管理的方法。
一、 资金需求预测
资金需求预测是营运资金管理的首要任务，通过对企业的经营情况进行分析和研究，预测企业未来一段时间的资金需求，并制定相应的计划。预测方法一般采用静态和动态两种方法。静态方法是根据历史数据，对未来的经营状况进行预测，但是历史数据不能完全代表未来的情况，因此需要结合动态因素进行分析，如市场变化、政策变化、竞争情况等。
二、 资金优化配置
资金优化配置是指在企业的所有资金中，通过精细的管理手段，合理配置资金。资金优化配置需要考虑到企业的短期和长期资金需求，根据具体情况采取不同的资金配置策略，包括现金储备、投资、借款等。在确定资金配置策略之前，需要考虑到企业的风险承受能力、收益性和流动性等因素。
三、 应收账款管理
应收账款管理是指对企业的所有应收账款进行管理，包括账期管理、催收管理和坏账管理等。应收账款管理的核心是账期管理，确保企业的账期合理，避免出现过长的账期导致企业周转不灵或坏账风险增大。催收管理是确保企业能够及时收回应收账款的关键，催收管理手段包括电话催收、催款信函、赊销协议等。坏账管理是要及时发现和核销存在风险的应收账款。
四、 库存管理
库存管理是指对企业所持有的所有原材料、半成品、成品进行管理，目的是确保库存不过高或不过低，达到最优化的库存水平。库存管理需要掌握库存量、库存周期和库存成本等指标，合理分配库存资源，避免出现过高或过低的库存风险。
五、 现金流管理
现金流管理是指对企业的现金流量进行管理，确保企业的现金流量能够满足日常经营活动的需要。首先需要进行现金流量预测，包括收入预测和支出预测。其次需要建立现金流量管理制度，对现金流量进行日常监测，并通过财务报表和现金流量表进行分析和评估。 六、 借款和融资管理
营运资金管理(王竹泉)
- 2 - 中国海洋大学本科生课程大纲
课程名称 营运资金管理
Working capital management 课程代码 112303201281
课程属性 工作技能 课时/学分 32/2
课程性质 选修 实践学时 8
责任教师 王竹泉 孙莹 课外学时
课程属性：公共基础/通识教育/学科基础/专业知识/工作技能，课程性质：必修、选修
一、 课程介绍
1.课程描述：
《营运资金管理》课程课程围绕企业营运资金管理展开，通过对企业营运资金管理的基本概念、营运资金管理绩效评价体系、营运资金预测方法、各行业（地区）营运资金管理特色以及先进的营运资金管理理念与模式的讲解，旨在培养学生树立起重视企业营运资金管理的理念、掌握企业营运资金管理的一般方法、具备资金管控能力，以此提高营运资金使用效率，保障资金安全的目的。是一门兼具理论性和应用性的课程。本课程在教授中强调理论与实践的结合，设置了理论学时和实训学时，使学生在营运资金管理基本理论的指导下，通过小组案例研究、课堂讨论等环节的实训强化培养其学以致用的能力。
2.设计思路：
本课程的设计突出专业知识的传授和专业技能的培养。根据专业能力的需要设计教学内容、安排教学环节，灵活采用各种教学方法和手段组织教学活动，充分利用校内教学资源和校外实训基地开展教学实践，体现职业性、实践性和开放性的要求，旨在提高学生的实践动手能力。
在内容设计上，《营运资金管理》课程紧紧围绕经济环境变化对营运资金管理的要求，以最新鲜的案例填充教学，使学生掌握营运资金管理的基本理论和先进理念。本课程内容主要包括：营运资金管理概述、营运资金分布与流转报告、营运资金预测与
- 2 - 预算、基于要素的营运资金管理方法、基于渠道的营运资金管理模式、营运资金管理发展报告等。
3. 课程与其他课程的关系：
《营运资金管理》课程是财务成本管理模块课程之一，该模块课程包括《成本管理控制》、《营运资金管理》、《资本运营实务》三门课程。此模块课程旨在培养学生资金管控、财务分析、财务预测能力。
中国铁建基于财务共享的营运资金管理模式及绩效研究
中国铁建基于财务共享的营运资金管理模式及绩效研究
中国铁建作为我国建筑行业的领军企业，积极探索基于财务共享的营运资金管理模式，以提升资金使用效率，降低成本，增强企业核心竞争力。本文将对这一管理模式进行详细剖析，并对其绩效进行评价。
一、中国铁建基于财务共享的营运资金管理模式
1.财务共享服务中心的建立
中国铁建通过建立财务共享服务中心，实现了对公司内部各业务单元的财务业务进行集中管理。该中心负责公司范围内的资金结算、核算、报表、税务等业务，提高了财务工作效率，降低了运营成本。
2.资金集中管理
中国铁建对下属各级单位的资金进行集中管理，实现资金的统一调度和运用。通过设立资金池，将各级单位的闲置资金归集到总部，提高资金使用效率，降低融资成本。
3.财务风险管理
中国铁建通过建立完善的财务风险管理体系，对各类财务风险进行识别、评估和监控，确保公司资金安全。主要包括信用风险管理、汇率风险管理、利率风险管理等方面。
4.内部控制与审计
中国铁建强化内部控制与审计，确保财务信息的真实、准确、完整。通过定期开展内部审计，查找管理漏洞，防范经营风险。
二、中国铁建基于财务共享的营运资金管理绩效评价 1.资金使用效率提升
通过财务共享服务中心的建立，中国铁建的资金使用效率得到显著提升。资金周转速度加快，降低了资金占用成本，为公司创造了更多价值。
2.融资成本降低
中国铁建通过资金集中管理，提高了公司在银行的信用评级，降低了融资成本。此外，公司通过合理运用金融工具，进一步降低融资成本。
3.财务风险控制能力增强
中国铁建通过建立完善的财务风险管理体系，有效降低了财务风险。在信用、汇率、利率等方面，公司均具有较强的风险控制能力。
4.企业核心竞争力提升
基于财务共享的营运资金管理模式，使中国铁建在行业内具有较高的运营效率、较低的成本和较强的风险控制能力。这些优势有助于提升企业核心竞争力，为公司的可持续发展奠定基础。
渠道视角的营运资金管理分析
关键词：营运资金；供应链；Y公司
1.引言
传统的营运资金管理针对的是单个资金项目指标的分析，对快速发展的医药企业来说已不适用，而基于渠道管理的营运资金管理可有效的克服该的问题，该方式可以将营运资金与企业的各渠道很好的结合起来，对企业的营运资金以进行全面和针对性的分析，从而加强企业对营运资金的管理能力。本文将Y公司公司作为研究对象，基于渠道视角对Y公司公司的营运资金进行了重分类，并对Y公司的采购渠道、生产渠道及销售渠道的营运资金进行了分析，并且发现了其中存在的问题，同时，针对这些问题给出对应建议，这会使Y公司公司对营运资金的运用和管理更加合理科学，并为企业带来更大收益。
2.营运资金管理理论
2.1营运资金的概念
传统的营运资金一般被分为狭义和广义两种基本概念。狭义上的营运资金是指流动资产与流动负债二者之间的差额，它也被称作净营运资金。一般来说，企业中的流动资产主要是指现金及现金等价物、存货、应收账款以及预付款项。流动负债一般由短期借款、应付账款、预收款项应交税费及应付职工薪酬等构成，其特点是偿还期短和筹资成本低。广义的营运资金理解起来较为简单，它反映的是一个和的概念，指流动资产和流动负债的总和。由于经济的不断进步和发展，学者们对营运资金的研究更加地深入，营运资金的重分类主要是按照渠道来进行，分别是采购渠道、生产渠道、营销渠道及理财活动的营运资金。这样的重分类使得营运资金所涉范围更广，内容更加充实，同时使得管理更加专业和协调。
2.2基于渠道理论的营运资金管理理论
传统的营运资金管理有很多的不足，仅仅针对各项指标的单独评价，忽略了营运资金不同部分之间的关系，没能与企业的现实流程结合，其对策有失针对性，对企业营运资金管理的现实意义并不大。这些问题对企业造成的负面影响推动了营运资金重分类的发展和有效营运资金管理方式的运用。2007年王竹泉将营运资金按渠道进行了分类，形成了基于渠道理论的营运资金管理理论。按照渠道营运资金分为经营活动和理财活动两大类，其中经营活动又分为采购渠道、生产渠道以及销售渠道。本文主要对其中经营活动的三个渠道进行研究，采购渠道的营运资金是指企业采购的过程中所发生的营运资金，一般由原材料存货、预付账款、应付账款以及应付票据构成。生产渠道的营运资金是在生产过程中所发生的营运资金，具体的有在产品存货、其他应收款、应付职工薪酬和其他应付款。销售渠道的营运资金则是在销售过程中所发生的营运资金，一般指库存商品、应收账款、应收票据、预收账款和应交税费。
供应链视角下企业营运资金管理
供应链视角下企业营运资金管理
1. 引言
1.1 什么是供应链视角下企业营运资金管理
供应链视角下企业营运资金管理是指企业在经营活动中，以供应链为核心视角，进行资金的有效管理和优化利用。供应链视角下企业营运资金管理考虑整个供应链环境下企业间的资金流动和资金运作，实现资金的高效流通和利用。通过全面、系统地关注企业供应链中的资金流动和资金需求，企业可以更好地管理资金，降低运营风险，提高资金利用效率。
供应链视角下企业营运资金管理是一种新的管理理念和方法，通过优化整个供应链系统中资金的流动和运作，帮助企业提高资金利用效率，降低运营风险，实现可持续发展。
1.2 为什么需要从供应链视角看企业资金管理
首先，供应链是企业与外部环境的桥梁，通过供应链可以更好地了解企业所处市场的需求和供给情况。对于资金管理而言，了解市场需求和供给情况可以帮助企业更好地预测资金流动情况，从而更加有效地进行资金规划和管理。
其次，从供应链视角看企业资金管理可以帮助企业更好地管理与供应商和客户之间的资金往来。通过了解供应链的各个环节，企业可以更加有效地控制供应商和客户的付款周期，减少资金占用时间，提高资金利用效率。
此外，从供应链视角看企业资金管理还可以帮助企业更好地管理与其他合作伙伴的资金往来，如物流公司、金融机构等。通过建立良好的资金流动关系，企业可以获得更多的资金支持和更好的资金管理服务，从而降低资金成本，提高企业的竞争力。因此，从供应链视角看企业资金管理对于企业的发展具有重要意义，可以帮助企业更加高效地进行资金管理，提升企业的盈利能力和市场竞争力。
2. 正文
2.1 供应链视角下企业的资金流动
供应链视角下企业的资金流动是指企业在供应链中不同环节之间的资金流动情况。在供应链中，企业需要支付供应商的货款、运输费用、仓储费用等各种支出，并从销售中获得收入，资金在不同环节之间不断流动。资金流动的速度和稳定性对企业的资金管理至关重要。
营运资金管理理论基础
营运资金管理理论基础
本篇论文目录导航：
【题目】苏宁云商营运资金管理政策分析
【第一章】苏宁云商营运资金管控模式研究绪论
【第二章】 营运资金管理理论基础
【第三章】苏宁云商运营资金管理概述
【第四章】苏宁电子商务营运资金管理分析
【第五章】苏宁云商营运资金管理存在的问题及优化建议
【结论/参考文献】苏宁云商营运资金控制措施研究结论与参考文献
第二章 营运资金管理理论基础
2.1 营运资金及营运资金管理的概念界定
2.1.1 营运资金的概念
营运资金又称营运资本，简单的解释是企业日常经营过程中用来周转日常运营的资金总称。企业在开展经济活动中为了详细反映在会计期间企业的经营过程和经营成果便使营运资金的概念应运而生。然而，随着对营运资金概念研究目前对营运资金的概念主要有以下三种界定：
（1）广义的营运资金是指一个企业的所有的流动资产的总称。这是一个具体的概念，它包括企业的现金、应收账款、存货、有价证券等，以上流动资产的共同特点是在一个经营周期内可以转换成现金。
（2）狭义的营运资金是指一个净值，企业将流动资产的总额减去各类流动负债后的净值。这是一个抽象概念，它不特指某项资产而是最为一个差额使用而从企业的财务策略以及融资结构的角度来研究的，在一定意义上体现了企业短期的偿债能能力。
（3）从财务角度营运资金则被理解为，一个企业在一定时期它的流动资产和流动负债的统称，即流动负债和流动资产关系的总和。但是，在这里的“总和”不是数学中简单的相加，而是一种对流动资产和流动负债关系的反映，因此要研究这种关系就要将企业的流动资产与流动负债看作一个整体来研究。
企业广义的营运资金是指所有流动资产，没有包括应收账款等负债。狭义的营运资金只是狭隘的将流动资产减去和流动负债的净额作为研究。以上都不能全面反映营运资金的整体的营运情况。因此本文定义的资金管理是指一个企业对流动资产和流动负债的共同管理。
营运资金管理绩效评价方法分析
龙源期刊网
营运资金管理绩效评价方法分析
作者：陈征 杨宁霞
来源：《中国集体经济》2020年第20期
摘要：在企业的日常运作中营运资金管理占有舉足轻重的地位，所以对营运资金进行全面管理，并选择相应的绩效评价体系，已经成为企业规避经营风险提高业务效率的必要选择。文章以两种主流绩效评价方法为分析对象，即基于要素和基于渠道营运资金管理，主要围绕其管理内容和评价指标展开，以求在现实中对企业的营运资金管理有一定现实意义。
关键词：营运资金管理;绩效评价体系;案例研究
关于营运资金绩效评价体系最早出现于1976年，由Hampton首次提出了“现金周期”的概念，并在之后的研究中Richards和Laughlin以此为概念为中心对其展开，补充了相应的周转期指标。随着研究的不断发展深入，评价方法也由单个的点（要素）转变为公司整个的层面（供应链、渠道），其整个的视野也由简单的财务分析，上升到财务与业务结合的战略层次。
不过对于营运资金管理的范围，这一部分却是一如既往地没有改变，即都是以财务报表中流动资产和流动负债这两大部分内容为主体来开展，在此基础上不断完善，加入相应的非财务指标，结合不同的管理理论，亦或是从不同的视角下重新分类。本文将基于要素和基于渠道视角下两种评价方法做出对比，期望企业在选取适合自己的评价方法时，有一定的借鉴意义。
一、营运资金概念
营运资金，也称为循环资本，其得名于企业所开展的运营活动，而所有的运营活动都在营运资金的基础之上，并在企业内部不断循环并发生增值。因此，抛开企业的运营活动去界定营运资金，是不明智的。
在传统的经营观念下，经营活动是企业创造价值的主要手段，所以营运资金往往与流动性和偿债能力相关联。从资金融通或资金来源层面来讲，将其规定为财务报表中流动负债和流动资产之差，反映了企业维持营业活动的流动资金需求这一差值越大，说明企业财务风险越小，资金的流动性和偿债能力越强。