济南佳宝乳业筹资管理规定
济南佳宝乳业对外担保管理制度
对外担保管理制度第一条为加强公司风险管理，规范公司对外担保行为，根据《中华人民共和国担保法》，制定本制度。
第二条公司不得为本公司的股东、股东的控股子公司、股东的附属企业或者个人债务提供担保。
第三条对外担保必须坚持充分理由原则。
1、对外提供的担保必须给公司带来重大利益，或不提供担保必然给公司带来重大损失，且带来的利益或损失明显大于相关担保风险损失的；2、与被担保单位存在相互担保协议，且相互担保规模相当；3、坚决杜绝人情担保。
第四条对外担保必须坚持反担保原则。
即要求被担保单位提供可靠的反担保，或提供可执行的抵押或质押，使担保发生损失时可以得到补偿。
第五条对外担保必须由项目建议部门会同财务部门进行严格的风险评估。
必须索取被担保单位的营业执照、经审计的近期财务报告等基础资料；必须掌握担保项目的资金使用计划或项目资料；必须对被投资单位的资信情况、还款能力严格审查，对各种风险充分预计，并提出是否提供担保的建议。
第六条对外担保必须经董事会或股东大会批准，或由总裁在董事会授权范围内批准后由公司实施，公司其他任何部门或个人均无权代表公司对外提供担保。
第七条对外担保的授权审批权限。
1、董事会的审批权限单笔担保金额在200万元以下（含200万元）、年度累计金额500万元以下（含500万元）的对外担保项目由董事会授权总裁审批。
2、超出总裁审批权限的对外担保项目由公司董事会审批，公司董事会的审批权限应不超出公司章程中有关规定。
3、超出董事会审批权限的担保项目由股东大会审批。
第八条对外担保有效期内，公司总裁必须对有关担保事项严格监控，对风险情况及时预警，并采取有效措施，避免或减少损失。
第九条公司为担保人在担保范围内履行代为清偿义务后，应当采取有效措施向债务人及反担保人追偿。
第十条本制度由公司财务部拟订，报董事会批准后执行，其解释权、修改权归公司董事会。
本制度自颁布之日起施行。
投资筹资管理制度
投资筹资管理制度第一章总则第一条为规范公司投资筹资行为，加强风险管理，确保公司资产安全，提高投资效益，根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》等法律法规和公司章程的规定，特制定本制度。
第二条本制度适用于公司及所属子公司的投资筹资活动。
第三条公司投资筹资管理应遵循合法、合规、风险可控、效益优先的原则。
第四条公司应建立健全投资筹资决策机制、风险控制机制、内部审计机制等，确保投资筹资活动的规范有序进行。
第二章投资管理第五条投资管理是指公司运用自有资金、银行贷款、发行债券等途径，对其他企业、项目或资产进行投资，以获取收益或实现战略目的的行为。
第六条公司投资管理应遵循以下原则：（一）合法合规原则：投资活动应符合国家法律法规、产业政策和公司章程的规定；（二）风险可控原则：投资活动应充分考虑风险因素，确保投资安全；（三）效益优先原则：投资活动应追求投资回报，提高公司资产价值；（四）分散投资原则：投资活动应分散投资领域和地域，降低投资风险。
第七条公司投资决策应实行集体决策制度，由董事会或其授权机构负责投资项目的审批。
重大投资项目应提交股东大会审议。
第八条公司投资项目应进行可行性研究，包括但不限于市场调研、财务分析、风险评估等。
第九条公司投资项目应按照批准的方案组织实施，并建立投资项目责任制，明确项目负责人和参与人员的职责。
第十条公司应建立健全投资项目后评价制度，对投资项目的经济效益、风险控制、管理流程等进行评估和总结。
第三章筹资管理第十一条筹资管理是指公司通过发行股票、债券、银行贷款等途径，筹集资金，以满足公司经营和发展需要的活动。
第十二条公司筹资管理应遵循以下原则：（一）合法合规原则：筹资活动应符合国家法律法规、金融政策和公司章程的规定；（二）风险可控原则：筹资活动应充分考虑风险因素，确保筹资安全；（三）效益优先原则：筹资活动应追求筹资成本的合理性，提高公司资金使用效率；（四）合理负债原则：筹资活动应合理控制负债比例，确保公司财务稳健。
筹资管理制度
筹资管理制度筹资管理制度是上市公司财务管理制度中的重要一环，旨在规范公司的筹资活动，确保公司能够获得合理的融资渠道，并合理利用资本市场的资源，满足公司发展的需要。
本文将从筹资管理制度的目的、内容、程序和监督等方面进行详细介绍。
一、筹资管理制度的目的1.规范筹资活动，确保公司融资活动符合法律法规和市场规范要求，避免违法违规行为的发生。
2.保证资金的安全性和可持续性，确保公司能够获得稳定的融资渠道，避免因资金不足而造成的业务中断或影响。
3.提高资金利用效率，合理运用资本市场的资源，最大限度地提升公司的投资回报率。
4.加强对筹资活动的监督和管理，确保公司融资决策的透明度和公平性。
二、筹资管理制度的内容1.筹资目标：明确公司筹资的目标和需求，包括融资用途、融资期限等。
2.融资方式：规定公司可以采取的各种筹资方式，如股权融资、债权融资、银行贷款等。
3.融资规模：确定公司筹资的规模和限额，以控制公司的融资风险。
4.融资成本：明确融资所需支付的利息、手续费、中介费用等费用，并规定公司对不同融资方式的成本进行比较分析，选择最优的融资方式。
5.融资周期：规定公司筹资所需的时间周期，以便公司及时安排资金需求。
6.融资准备：明确公司进行融资活动前的准备工作，包括编制融资方案、拟定融资计划、准备融资所需的相关文件等。
7.融资审批程序：规定公司融资决策的审批程序和权限，包括融资申请、审批流程和责任分工等。
三、筹资管理制度的程序1.融资决策：公司根据实际需要和市场条件，制定融资方案和融资计划，并进行内部审议和决策。
3.融资实施：公司根据融资方案和融资计划，将融资需求向金融机构或资本市场进行申请和推介，并最终达成融资协议或融资交易。
4.融资监督：公司设立融资监督机构或融资管理小组，对筹资活动进行监督和管理，确保融资活动的合规性和效果。
四、筹资管理制度的监督1.内部监督：公司设立内部融资监督机构，负责对筹资活动的执行情况进行监督和检查，及时发现和解决问题。
公司筹资管理制度
公司筹资管理制度一、背景介绍公司筹资管理是企业经营过程中非常重要的一环，涉及到资本运作和融资等重要环节。
为了规范公司筹资行为，提高公司的资金管理效率，制定和执行一套科学的筹资管理制度是必不可少的。
二、筹资管理原则1.市场化原则：公司筹资应依据市场需求和供求关系，以市场化的方式选择适合的融资方式和渠道。
2.风险控制原则：筹资过程中，应充分考虑风险因素，制定相应的风险管理策略，降低潜在风险。
3.合法合规原则：筹资活动必须符合相关法律法规，并遵循政府的监管政策。
4.信息透明原则：公司筹资相关信息应及时、准确地向投资者、股东和监管机构公开，保持信息的透明度。
5.效益优先原则：筹资活动应以公司利益为中心，追求经济效益最大化。
三、筹资管理程序1.筹资需求确定：公司应根据自身发展和运营计划，确定筹资需求的规模、用途和期限等要素。
2.筹资方案制定：根据筹资需求，制定具体筹资方案，包括融资方式、利率、期限以及相关风险管理措施等。
3.融资渠道选择：根据筹资方案，在市场上选择适合的融资渠道，如银行贷款、发行债券、股权融资等。
4.融资合同签订：与融资方达成一致后，制定融资合同，明确各方的权益和责任，并依法签署合同。
5.资金募集与分配：执行筹资方案，按时募集所需资金，并根据筹资方案的要求进行合理分配和使用。
6.资金运营和监控：对募集到的资金进行运营和监控，确保资金的安全性和流动性。
7.交易信息披露：根据相关法规和规定，及时向投资者、股东和监管机构披露筹资活动的相关信息。
四、筹资管理的相关制度和程序1.内部控制制度：公司应建立健全的内部控制制度，明确各岗位职责和权限，确保筹资活动的合规性和风险可控性。
2.风险管理制度：制定严格的风险评估和管理制度，加强对潜在风险的识别、评估和控制。
3.资金使用管理制度：明确资金用途和范围，建立资金使用管理制度，确保资金使用的合理性和效益性。
4.合同管理制度：建立合同管理制度，规范公司与融资方的合同签订、履行和管理流程。
资金筹资管理制度
资金筹资管理制度一、总则为了规范和统一资金筹资管理行为，保障资金筹措的合法性、规范性和安全性，本制度制定此制度。
二、资金筹措的范围本制度所称的资金筹措，是指企业为了满足企业运营发展、项目建设、业务扩张等需求，通过各种方式筹集资金的行为。
具体包括但不限于向银行、证券市场、债券市场、投资者、合作伙伴等进行融资、发行债务融资工具、发行股票、债券等行为。
三、资金筹措的原则（一）市场化原则：资金筹措应当遵循市场化原则，通过市场化方式获取资金，维护企业与投资者的关系。
（二）合法合规原则：资金筹措应当遵循国家有关法律法规，不得违法违规；同时，应当遵循各项合同和协议的约定。
（三）风险控制原则：资金筹措应当合理控制风险，避免出现严重的违约风险和信用风险。
（四）透明度原则：资金筹措应当进行及时、真实、完整的信息披露，保障投资者的知情权和决策权。
四、资金筹措的程序（一）确定资金需求：企业应当根据自身的经营规模、发展需求、项目规划等确定资金筹措的具体需求。
（二）选择筹资方式：企业应当根据资金需求情况和市场情况，选择适合的资金筹措方式，如银行贷款、发行债券、发行股票等。
（三）制定筹资方案：企业应当根据筹资方式和市场情况，制定相应的筹资方案，明确筹资规模、利率水平、期限要求等。
（四）申请融资：企业应当在选择了具体的筹资方式后，向相关金融机构或市场主体提交融资申请，并提供相关的资料和信息。
（五）履行审批手续：企业应当按照相关程序，履行融资的审批手续，确保资金筹措的合法性和规范性。
（六）筹措资金：企业获得融资批准后，按照约定的条件和程序，筹措相应的资金。
（七）监督管理：企业应当对筹措的资金进行监督管理，确保资金的安全和合规使用。
五、资金筹措的管理（一）内部管理1. 设立专门的融资部门，负责资金筹措的日常管理工作。
2. 建立健全资金筹措的决策程序和审批流程，明确筹资的权限和责任。
3. 加强对融资项目的评审和分析，保障资金筹措的合理性和安全性。
公司内部筹资管理规定(3篇)
第1篇第一章总则第一条为规范公司内部筹资行为，确保资金安全，提高资金使用效率，根据国家有关法律法规，结合公司实际情况，特制定本规定。
第二条本规定适用于公司内部所有筹资活动，包括但不限于内部借款、内部融资、内部投资等。
第三条公司内部筹资应遵循合法、合规、安全、高效的原则，确保资金来源合法，用途明确，使用合理。
第四条公司内部筹资管理由财务部负责，各部门配合实施。
第二章筹资计划与审批第五条各部门根据业务发展需要，编制筹资计划，包括筹资目的、筹资方式、筹资金额、筹资期限、资金用途等。
第六条筹资计划应报送财务部审核，财务部对筹资计划的合规性、可行性进行审核，并提出审核意见。
第七条筹资计划经财务部审核通过后，由财务部报送公司管理层审批。
第八条管理层审批筹资计划，审批内容包括筹资方式、筹资金额、筹资期限、资金用途等。
第九条筹资计划经管理层审批通过后，财务部负责组织实施。
第三章筹资方式与程序第十条公司内部筹资方式包括但不限于以下几种：（一）内部借款：公司内部各部门之间相互借款，用于解决临时资金需求。
（二）内部融资：公司内部通过发行债券、股权等方式筹集资金。
（三）内部投资：公司内部通过投资其他子公司、参股公司等方式筹集资金。
第十一条内部借款程序：（一）借款部门提出借款申请，说明借款原因、金额、期限等。
（二）财务部对借款申请进行审核，确保借款用途合法、合规。
（三）借款申请经财务部审核通过后，报送管理层审批。
（四）管理层审批通过后，财务部与借款部门签订借款合同。
（五）借款合同签订后，财务部负责发放借款。
第十二条内部融资程序：（一）融资部门提出融资方案，包括融资方式、融资金额、融资期限、资金用途等。
（二）财务部对融资方案进行审核，确保融资方式合法、合规。
（三）融资方案经财务部审核通过后，报送管理层审批。
（四）管理层审批通过后，财务部负责组织实施融资活动。
第十三条内部投资程序：（一）投资部门提出投资方案，包括投资对象、投资金额、投资期限、投资收益等。
济南佳宝乳业对外担保管理制度
济南佳宝乳业对外担保管理制度为规范济南佳宝乳业对外担保行为，保护公司利益，提高风险管理能力，特制定本对外担保管理制度。
一、适用范围本制度适用于济南佳宝乳业内所有对外担保行为。
二、担保行为类型1.对外担保包括但不限于担保公司、合作伙伴等外部机构的借款、信用担保、保证金担保等行为。
2.担保人包括公司及公司管理层，需经过董事会或股东会预先审批。
三、审批权限1.董事会审批：对高金额、高风险的担保行为进行审批，包括大额信用担保、包括多方担保等。
2.董事长审批：对中等金额、中等风险的担保行为进行审批，包括较高金额的单一担保等。
3.总经理审批：对小额、低风险的担保行为进行审批，包括普通信用担保等。
四、审批流程1.担保需提前书面申请，并列明担保金额、期限、对象等详细内容。
2.申请提交给相关审批人员，沟通明确担保对象的财务状况、还款意愿等风险情况，并进行综合评估。
3.审批人员根据风险评估结果和适用的审批权限进行审批，并书面明确审批意见和决策结果。
4.对外担保行为需要董事会审批的，需在董事会会议上进行讨论，并记录会议纪要。
5.审批决策结果需通知被担保方，若担保被否决则需给出理由并解释说明。
五、风险控制1.拟担保对象的财务状况需进行尽职调查，包括但不限于审阅其财务报表、业绩等。
3.贷款利率、担保费用、违约金等相关合同条款需获得合理保护，不能对公司利益造成潜在威胁。
4.建立贷后监控体系，及时了解担保对象的经营状况、还款情况，对可能出现的风险进行预警提醒。
六、风险防控措施1.担保金额应控制在公司可承受的范围内，不能超过规定的担保限额。
2.每年度内对外担保金额不得超过公司净资产的30%。
3.担保期限应尽量缩短，避免担保期限过长增加风险。
4.对不同担保对象实行分类管理，根据不同的风险评级制定相应的风险控制措施。
5.每季度对对外担保进行统计，定期向董事会报告担保业务情况，及时发现和解决潜在风险。
七、违约处理1.担保对象违约的，及时采取法律措施追讨欠款，保护公司权益。
公司筹资管理制度
公司筹资管理制度一、引言随着市场经济的发展，公司筹资对企业的发展起着至关重要的作用。
为了规范公司筹资行为，确保公司的健康经营，制定一套科学有效的公司筹资管理制度是必要的。
本文旨在介绍公司筹资管理制度的目的、原则、程序和控制措施，以期对公司筹资行为进行规范和监督。
二、目的公司筹资是为了满足企业经营过程中的资金需求，为企业的业务扩展、项目实施提供必要的资金支持。
制定公司筹资管理制度的目的是为了确保公司筹资活动的合法性、合规性，避免资金风险和经营风险，维护公司和股东的合法权益，实现公司的可持续发展。
三、原则1. 合法合规原则：公司筹资活动必须符合国家法律法规和相关政策，不得违反市场秩序、损害社会公共利益。
2. 透明公开原则：公司筹资活动应当公开透明，确保股东和投资者能够及时了解公司的筹资情况和风险情况，从而做出正确的投资决策。
3. 风险控制原则：公司筹资活动必须注重风险控制，避免因过度筹资造成债务风险或对公司经营产生不利影响。
4. 审慎决策原则：对于每项筹资活动，公司应进行全面的风险评估和利益分析，并制定相应的筹资方案，确保筹资决策的科学性和合理性。
四、程序1. 筹资需求分析：公司应根据业务发展和项目实施的需要，确定筹资的规模和期限，并对筹资用途和还款来源进行合理分析和评估。
2. 筹资方案制定：公司根据筹资需求，结合市场情况和公司实际情况，制定科学合理的筹资方案，包括资金来源、筹资方式和利率水平等。
3. 筹资审批程序：公司应设立筹资审批程序，明确筹资决策的适用权限和审批流程，确保筹资决策的合规性和科学性。
4. 筹资合同签订：在完成筹资决策后，公司应与各筹资方签订合同，并明确各方的权益和义务，保障各方的合法权益。
5. 筹资监督和控制：公司应建立健全的筹资监督控制机制，定期对公司的筹资活动进行监督和评估，发现问题及时采取措施予以解决。
五、控制措施1. 内部控制：公司应建立健全内部控制体系，包括风险管理、审计和内部监控等，确保筹资活动的合法性和规范性。
公司筹资管理制度
公司筹资管理制度一、背景与目的随着公司业务的发展和资本市场的变化，公司筹集资金的需求日益增加。
为了规范公司的筹资活动，提高资金利用效率，保证公司合理、稳定地融资，特制定本公司筹资管理制度。
本制度的目的是明确公司筹资的原则、流程和责任，确保公司筹资活动的合法性、规范性和透明度，保护投资者的合法权益。
二、范围本制度适用于公司进行一切筹资活动，包括但不限于发行股票、债券、收购资产、取得贷款等。
三、原则1. 法律合规原则公司筹资活动必须遵守国家法律法规和证券监管部门的规定，不得违法违规。
2. 财务稳健原则公司筹资应根据实际需要和经营状况进行，保持财务稳健，避免过度融资或过度债务。
3. 信息披露原则公司筹资活动应及时、准确地向投资者和监管机构披露相关信息，保持信息的一致性和真实性。
4. 内外部沟通原则公司应与投资者、证券机构和金融机构保持密切联系，及时沟通，共同促进公司筹资工作的顺利进行。
四、流程与责任1. 筹资计划编制公司应根据自身经营和发展需要，制定筹资计划，确定筹资方式、规模和期限，并报经营决策层审批。
2. 筹资实施公司根据筹资计划选择适当的融资工具，与投资者和金融机构进行洽谈，签订相关协议，并按照约定的条件履行相关手续。
3. 筹资监控公司应建立健全的内部控制制度，对筹资活动进行监控和管理，及时发现和解决问题，确保筹资工作的顺利进行。
4. 筹资报告与披露公司应按照规定，定期向董事会和股东进行筹资工作情况的报告，同时及时履行信息披露义务，确保投资者的知情权。
五、违规处理对于违反本制度的人员，将依据公司内部规章制度和管理办法进行相应的纪律处理，并承担相应的法律责任。
同时，公司将加强内部培训，提高员工的筹资意识和法律法规的遵守能力。
六、附则1. 本制度由公司董事会负责审批和修订。
2. 本制度的解释权归公司董事会所有。
3. 本制度自颁布之日起执行。
以上为公司筹资管理制度的内容，希望能够为公司筹资活动提供明确的指引和规范，确保资金的安全和有效利用。
济南市人民政府办公厅关于印发济南市市级国有资本经营预算管理办法的通知
济南市人民政府办公厅关于印发济南市市级国有资本经营预算管理办法的通知文章属性•【制定机关】济南市人民政府办公厅•【公布日期】2024.08.30•【字号】济政办字〔2024〕24号•【施行日期】2024.08.30•【效力等级】地方规范性文件•【时效性】现行有效•【主题分类】国有资产监管综合规定正文济南市人民政府办公厅关于印发济南市市级国有资本经营预算管理办法的通知济政办字〔2024〕24号各区县人民政府，市政府各部门（单位）：《济南市市级国有资本经营预算管理办法》已经市委、市政府同意，现印发给你们，请认真抓好贯彻执行。
济南市人民政府办公厅2024年8月30日目录第一章总则第二章管理职责第三章收支范围第四章预算编制第五章预算执行第六章预算调整第七章决算第八章绩效管理第九章监督第十章附则济南市市级国有资本经营预算管理办法第一章总则第一条为加强和规范市级国有资本经营预算管理，优化国有资本配置，增强政府预算调控能力，根据《中华人民共和国预算法》《中华人民共和国企业国有资产法》《中华人民共和国预算法实施条例》等法律法规和有关规定，结合我市实际，制定本办法。
第二条本办法所称市级国有资本经营预算，是指市人民政府以所有者身份依法取得国有资本收益，并对所得收益作出支出安排的收支预算。
第三条市财政部门、市级国有资本经营预算单位（以下简称国资预算单位）和市级国有资本经营预算企业（以下简称国资预算企业）国有资本经营预算的编制、执行、调整、决算、绩效管理、监督等事项适用本办法。
国资预算单位，是指代表市人民政府履行出资人职责的市级部门（单位）。
国资预算企业，是指各类市属国有独资企业、国有控股、参股企业以及企业化管理事业单位。
第四条市级国有资本经营预算管理坚持全面覆盖、独立完整、收支平衡、讲求绩效的原则，加强与一般公共预算衔接，加大向一般公共预算调出力度。
第二章管理职责第五条市级国有资本经营预算管理由市财政部门、国资预算单位和国资预算企业各司其职，共同负责。
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筹资管理制度
一、 总则
第一条
为规范公司筹资行为,降低资本成本,减少筹资风险,提高资金效益,
依据国家有关财经法规规定,并结合公司具体情况制定本制度.
第二条
本制度所指的筹资,包括权益资本筹资和债务资本筹资两种方式.
权益资本筹资是由公司所有者投入方式筹资,债务资本筹资指公司
以负债方式借入并到期偿还的资金,包括短期借款、长期借款、长
期应付款等方式筹资.
第三条 筹资的原则：
1、 遵守国家法律、法规原则.
2、 统一筹措原则.
3、 综合权衡,降低成本原则.
4、 适度负债,防范风险原则.
第四条
公司财务部统一负责资金筹措的管理、协调和监督工作.公司各职
能部门无权对外进行筹资,经营活动中所需资金向公司财务部申
请.
二、 权益资本筹资
第五条 本公司权益资本筹资是指吸收直接投资的筹资方式.
吸收直接投资是指公司以协议等形式吸收其他企业和个人投资的筹
资方式.
第六条 公司吸收直接投资程序：
1、 公司吸收直接投资必须经公司股东会批准.
2、
公司与投资者签订投资协议,约定投资金额、所占股份、投资日期、
投资收益与风险的分担等.
3、
公司财务部负责监督所筹集资金的到位和实物资产的评估工作,并
请具有证券业资格的会计师事务所办理验资手续,公司据以向投资
者签发出资报告.
4、 公司财务部在收到投资款后及时建立股东名册.
5、 公司企审部负责办理工商变更登记手续、企业章程修改手续.
第七条 公司不得吸收投资者已设立有担保物权及租赁资产的出资.
第八条
公司筹集的资本金,在生产经营期间内,除投资者依法转让外,不得
以任何方式抽走.
第九条
公司财务部建立股东名册,其内容包括股东的姓名或者名称及住所,
各股东所持股份、股票编号、股东取得股票的日期.
三、 债务资本筹资
第十条 公司财务部统一负责债务资本的筹资工作.
第十一条 公司债务筹资审批权限：
财务部经理审批限额：______万元含_____万元
总经理审批限额：_____万元含_____万元
公司董事会的审批权限应不超出公司章程中有关规定,超出董事会审
批权限的项目由股东会审议.
第十二条 公司短期借款筹资程序：
1、
财务部根据财务预算和预测确定公司短期内所需资金,编制筹资计
划表.
2、
按照筹资规模大小,分别由财务部经理、总经理和董事会审批筹资计
划.
3、
财务部负责签订借款合同并监督资金的到位和使用,借款合同内容
包括借款人、借款金额、利息率、借款期限、利息及本金的偿还方
式、违约责任等.
4、 双方法人代表或授权代理人签字订立合同.
第十三条
财务部在短期借款到位当日按照借款类别在短期筹资登记簿中
登记.
第十四条 公司按照借款计划使用该项资金,不得随意改变资金用途.
第十五条 财务部应及时计提和支付借款利息.
第十六条
财务部建立资金台账详细记录各项资金的筹集、运用和本息归还
情况.
第十七条
长期债务资本筹资包括长期借款、发行公司债券、长期应付款等
方式.
第十八条
长期借款必须编制长期借款计划使用书,包括项目可行性研究报
告、项目批复、公司批准文件、借款金额、用款时间与计划、还
款期限与计划等.
第十九条
财务部经理、总经理和董事会、股东会依其职权范围审批该项长
期借款计划.
第二十条
财务部负责签订长期借款合同,其主要内容包括贷款种类、用途、
贷款金额、利息率、贷款期限、利息及本金的偿还方式和资金来
源、违约责任等.
第二十一条
其他长期负债筹资方式包括补充贸易引进设备价款和融资租入
固定资产应付的租赁费等形成的长期应付款.
第二十二条 长期应付款由财务部统一办理.
四、 筹资风险管理
第二十三条
公司每季度召开财务工作会议,并由财务部评价公司的筹资风
险.公司筹资风险的评价原则：
1、 以固定资产投资和流动资金的需要决定筹资的时机、规模和组合.
2、
充分考虑公司的偿还能力,全面地衡量收益情况和偿还能力,做到量
力而行.
3、 对筹集来的资金、资产、技术具有吸收和消化的能力.
4、 筹资的期限要适当.
5、 负债率和还债率要控制在一定范围内.
6、 筹资要考虑税款减免及社会条件的制约.
第二十四条
筹资成本是决定公司筹资效益的决定性因素,对于选择评价筹
资方式有重要意义.财务部采用加权平均资本成本最小的筹资
组合评价公司资金成本以确定合理的资本结构长期资本的资金
成本计算见附件.
第二十五条
筹资风险的评价方法采用财务杠杆系数法,财务杠杆系数越大,
公司筹资风险也越大.财务杠杆系数计算见附件.
第二十六条
公司财务部依据公司经营状况、现金流量等因素合理安排借款
的偿还期和归还借款的资金来源.
五、 附则
第二十七条
本制度由公司财务部拟定,报董事会批准后执行,其解释权、修
改权归公司董事会.
第二十八条 本制度自颁布之日起施行.
附件一：资金成本率计算
资金成本是为筹集和使用资金而付出的代价,包括筹资费用和资金占
用费两部分.加权平均资本成本是公司全部长期资金的总成本.它是以各
种资本占全部资本的比重为权数,对个别资本成本进行加权平均确定的.
1． 长期借款成本
长期借款成本=长期借款年利息1-所得税率/借款本金1-筹资费用率
2． 债券成本
债券成本=债券年利息1-所得税率/债券筹资额1-筹资费用率
3． 留存收益成本
计算留存收益成本的方法主要有以下三种：
（1） 股利增长模型法
留存收益成本=预期年股利额/普通股市价+普通股利年增长率
（2） 资本资产定价模型法
留存收益成本=无风险报酬率+β平均风险必要报酬率-无风险报酬率
（3） 风险溢价法
留存收益成本=债券成本+股东比债权人承担更大风险所需求的风险溢
价
风险溢价可以凭经验估计.通常情况下,公司普通股风险溢价对其自己
发行的债券来讲,大约在3%—5%之间.
4． 普通股成本
普通股成本=预期年股利额/普通股市价1-普通股筹资费用率+股利年
增长率
5． 全部长期资金的总成本——加权平均资本成本
式中：KW——加权平均资本成本.Kj——第j种个别资本成本.Wj——
第j种个别资本占全部资本的比重权数.
附件二：财务杠杆系数计算
财务杠杆系数DFL=每股税后利润变动率/息税前利润变动率=1+利息
支出/税前利润总额.
附件三：筹资成本分析表
项目 年 年 年 差量
权益筹资
负债筹资
筹资总额
息税前利润
减：利息
税前利润
减：所得税
税后利润
减：应提特种基金
提取盈余公积
本年可分配利润
本年股本利润率
本年负债筹资成本
率
附件四：筹资风险变动分析表
项目
年 年 差异比重
年初数 期末数 平均数 比重 年初
数 期末数 平均数 比重 比重差 幅度
流动负债
长期负债
负债合计
所有者权益
筹资总额
注：表中平均数还可以采用按月、季平均的方式计算以便更精确.